Günlük Bülten (ICBC Yatırım)

BIST100 endeksinin bugün pozitif açılması bekleniyor.

Yurt içi ve yurt dışındaki kritik makroekonomik verilerin yanı sıra, küresel jeopolitik gelişmeler ve yerel siyasi dinamikler piyasa yönü üzerinde etkili olmaya devam ediyor. Bugün yapılacak olan ana muhalefet partisi CHP’nin olağanüstü kurultayına ilişkin dava, piyasalar açısından belirsizlik yaratan önemli bir gündem maddesi olarak öne çıkıyor.
İsrail ile İran arasında sağlanan geçici ateşkesin ardından kısa süreli artış gösteren küresel risk iştahı, devam eden jeopolitik ve makroekonomik endişeler nedeniyle zayıflamış görünüyor. Bu sırada Trump, Fed Başkanı Powell üzerindeki faiz baskısını sürdürmeye devam ediyor.
Putin, İstanbul’da Ukrayna ile görüşmelere hazır olduğunu açıklarken, muhtıraların görüşüleceğini belirtti. Ukrayna ya da Orta Doğu kaynaklı herhangi bir olumlu gelişme, kısa vadede piyasaları destekleyebilir. Bu da BIST’te tepki alımlarının devamını getirebilir.
Ancak yüksek faiz oranları ve zayıf risk iştahı göz önüne alındığında, hisse senedi piyasasına uzun vadeli yeni para girişleri beklemiyoruz. Olası yükseliş denemeleri kısa ömürlü olabilir ve volatilite yüksek kalmaya devam edecektir. Bununla birlikte, Haziran ayı enflasyon beklentileri, 24 Temmuz’daki TCMB Para Politikası Kurulu toplantısında olası bir faiz indirimi ihtimaline işaret ederek piyasaya bir miktar destek sağlayabilir.
Kısa vadede, yatırımcıların kısa süreli yükselişleri değerlendirerek kritik teknik direnç seviyelerinde kar realizasyonuna gitmeye devam etmesini bekliyoruz.
Geri çekilmelerde 9.313 ve 9.235 destek, 9.141 boşluk ve 9.065 seviyeleri fırsat yaratabilir. Satış fırsatı yaratabileceğini düşündüğümüz 9.520 boşluk üzerinde ise 9.600 ve ardından 9.686 boşluk direnç seviyeleri sat-al yönünde izlenebilir.
Şirket Haberleri
BIST30 endeksine 1 Temmuz itibarıyla HEKTS yerine GUBRF eklenecek.
Borsa İstanbul’da açığa satış işlemleri 29 Ağustos’a kadar yasaklanmış durumda.
Ekonomi Haberleri
Bugünkü yoğun makro gündemde, ayın manşet enflasyonu hakkında fikir veren Türk-İş’in açlık sınırı verisi öne çıkıyor. Ayrıca Mayıs ayına ait nihai dış ticaret verileri ekonomik aktivite ve görünüm açısından ipuçları sunarken, Mayıs ayı istihdam raporu da gün içinde yayımlanacak.
Ekonomik güven endeksi Mayıs ayında 96,65 iken, Haziran ayında %0,1 oranında artarak 96,71 değerini aldı. Bir önceki aya göre tüketici güven endeksi %0,3 oranında artarak 85,1 değerini, reel kesim (imalat sanayi) güven endeksi %0,2 oranında azalarak 98,4 değerini, hizmet sektörü güven endeksi %0,4 oranında artarak 110,9 değerini, perakende ticaret sektörü güven endeksi %2,5 oranında azalarak 108,5 değerini, inşaat sektörü güven endeksi %1,7 oranında azalarak 86,9 değerini aldı.
Fitch, Türkiye ekonomisi için değerlendirmelerini güncelledi. 2025 büyüme tahmini %2,5'ten %2,9'a revize edildi. Enflasyon tahmini 2025 yılı için %28 ve 2026 yılı için %21 olarak belirlendi. Politika faizi için 2025 sonu tahmini %35, 2026 sonu tahmini %24. Ayrıca Dolar/TL paritesi için 2025 sonu tahmini 43,0 olarak belirlendi. Fitch, gözden geçirmesi 25 Temmuz tarihinde yapılacaktır.
Konsensüs Haziran ayında enflasyonun aylık %1,50 ve buna göre yıllık %35,22 artmasını bekliyor. Mayıs ayında yıllık enflasyon %35,40 idi. Aynı ankete göre 2025 yıl sonu enflasyon tahmini %31 ve dolar/TL parite tahmini ise 43,68 olarak belirlendi.



 ICBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 .www.icbcyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.