Günlük Bülten (ICBC Yatırım)

BIST100 endeksinin bugün yatay bir açılış yapmasını bekliyoruz.
BIST100'de enflasyon beklentileri eşliğinde gerçekleşen güçlü rallinin ardından kar alımları kısa vadeli bir risk olarak karşımıza çıkıyor. Küresel cephede; ticaret savaşları ve jeopolitik risklerle ilgili haber akışları önemli olacak. Ancak, içeride tahmin edilenden düşük gelen Haziran TÜFE verisi, TCMB'nin 24 Temmuz PPK toplantısında olası bir faiz indirimini destekleyerek yatırımcıları motive etmeye devam etti. Bu arada, teknik göstergeler piyasa yönünü yönlendirmede önemli bir rol oynamaya devam ediyor. Olumlu siyasi gelişmeler endeks için bir katalizör görevi görebilir.
Bugün, makro gündem zayıf. Yerel olarak, Haziran TÜFE ve ÜFE tabanlı REER verileri çıktı. TCMB'nin Haziran için Aylık Fiyat Gelişmeleri Raporu takip edilecek. ABD Borsası, bugün bağımsızlık günü nedeniyle kapalı olacak. ABD Başkanı Trump’ın Putin ile saat 17:00’da görüşmesi, Ukrayna Devlet Başkanı ile de telefonda görüşmesi bekleniyor. ABD basınında İran ile önümüzdeki hafta Oslo’da nükleer görüşmelerin yapılmasının beklendiği belirtilirken, yurt içinde ise PKK, silah bırakma sürecinin Süleymaniye veya Erbil’de önümüzdeki hafta başlaması bekleniyor.
Kar satışlarının görülebileceğini belirttiğimiz 10,378 direncine yönelen endekste 10,802 boşluk seviyesidir. Geri çekilmelerde 10,180-10,120 altında satış baskısında 9.940 9,869 ön plana çıkabilir.
Haziran ayında TÜFE, aylık bazda %1,37 (beklenti %1,50) ve yıllık %35,05 arttı (beklenti %35,21); ÜFE aylık %2,46 artarken, yıllık artış %24,45 oldu. Çekirdek enflasyon aylık bazda %1,93 artarken (beklenti %1,75), yıllık artışı %35,64 (beklenti %35,30) oldu. Gıda enflasyonu aylık bazda %0,27 azalırken, yıllık artışı %30,20 oldu.
Dün gelen enflasyon, TCMB'nin 24 Temmuz’daki PPK toplantısının faiz kararı üzerindeki etkisi açısından da kritik önemde. TCMB'nin 24 Temmuz’daki MPC toplantısında, ana politika oranı üzerinde bir faiz indirimi gündemde olabilir. Böyle bir hareket, hisse senetlerine -özellikle banka hisse senetlerine- olan iştahı artırabilir ve endeksin yakın zamanda başlayan yükseliş hareketine yardımcı olabilir. Yurtiçinde ise, petrol fiyatlarındaki düşüş ve bölgesel tansiyonun azalması, TCMB’nin faiz indirim planlarını destekleyecektir.
Şirket Haberleri
EFOR Efor Gübre Madencilik Sanayi Ticaret A.Ş., Türkiye Şeker Fabrikaları A.Ş. tarafından düzenlenen metalurjik kok alım ihalesine en uygun teklifi vererek ihaleyi kazanmıştır. İhale bedeli: 294 milyon TL'dir.
ALARK Alarko Tarım, Sanrose'un sermayesinin %75'ine denk gelen hisseyi 4,98 milyon dolara devraldı
Ekonomi Haberleri
27 Haziran 2025 tarihi ile biten haftada yabancılar; Hisse senedi işlemlerinde 248 mn $ alıcı (önceki 109 mn $ satıcı), DIBS'de 305 mn $ alıcı (önceki 686 $ alıcı) oldular.
27 Haziran 2025 tarihi ile biten haftada; yurt içi yerleşiklerin parite etkisinden arındırılmış döviz mevduatı önceki haftaya göre, 677 mn $ artarak, 194,1 milyar $ gerçekleşti. Aynı dönem içinde; Gerçek kişilerin parite etkisinden arındırılmış döviz mevduatı önceki haftaya göre 51 mn $ azaldı, Tüzel kişilerin parite etkisinden arındırılmış döviz mevduatı, önceki haftaya göre 728 mn $ arttı.
27 Haziran 2025 tarihi ile biten haftada; TCMB rezervleri, Resmi rezerv varlıkları, geçen haftaya göre 1,28 milyar $ azalarak 154,4 milyar $ düzeyinde gerçekleşmiştir. Döviz varlıkları, bir önceki haftaya göre 0,32 milyar $ artarak 63,3 milyar $, Altın cinsinden rezerv varlıkları 1,68 milyar $ azalarak 83,3 milyar $, Net uluslararası rezervler bir önceki haftaya göre 1,76 milyar $ azalarak, 46,4 milyar $ gerçekleşti; SWAP hariç net rezervler, 1,8 milyar $ azalışla, 28,4 milyar $ gerçekleşti.

 ICBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 .www.icbcyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.