Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

BİST100 Endeksi haftanın son işlem gününü %0,54 değer kaybederek 5.058,75 puandan tamamladı. Bankacılık Endeksi %1,73 değer kaybetti, Sınai Endeks %0,49 değer kazandı. Türkiye 2 yıllık tahvil faizi bir önceki kapanışa göre 4 baz puan artarak %10,69 ve 10 yıllık tahvil faizi değişmeyerek %10,49 seviyesinden günü tamamladı. Dolar/TL 18,79-18,94 aralığında hareket ederken, 20,02 sınırında güne başlayan Euro/TL ise seans içinde 20,27 sınırını aştı. Türkiye’nin dolar bazlı 5 yıl vadeli CDS oranı 571 seviyesinden işlem gördü.
Kültür ve Turizm Bakanlığı‘nın verilerine göre, 2023 yılı Ocak ayında Türkiye’yi ziyaret eden yabancı sayısı geçen yılın aynı ayına göre %56,51 artarak 2,5 milyona ulaştı. Ocak ayında Türkiye’yi en çok ziyaretçi gönderen ülkeler sıralamasında Rusya Federasyonu %13,95 ile birinci sırayı aldı. Rusya’yı %8,33 ile Bulgaristan ve %6,98 ile Almanya takip etti.
Cumhurbaşkanlığı İletişim Başkanlığından yapılan açıklamaya göre, Cumhurbaşkanı Erdoğan, Ukrayna Devlet Başkanı Zelenski ile telefonda görüştü. Görüşmede, Türkiye'de yaşanan depremler ve birinci yılını dolduran Rusya-Ukrayna savaşına ilişkin gelişmeler ele alındı. Deprem dolayısıyla Türkiye ile dayanışma gösteren Zelenski'ye teşekkür eden Cumhurbaşkanı Erdoğan, bir yılı dolduran Rusya-Ukrayna savaşında ateşkes ve müzakerelere dayalı çözümün inşası ve barışın şekillendirilmesi noktasında ellerinden gelen her türlü katkıyı temine hazır olduklarını belirtti.
ABD Merkez Bankasının faiz artırımına devam edeceği endişeleri ile Dow Jones Endeksi %1,02 azalışla 32.816,92 puana, S&P500 Endeksi %1,05 azalışla 3.970,04 puana ve Nasdaq Endeksi %1,69 azalışla 11.395 puana geriledi. Avrupa borsaları aşağı yönlü bir seyir ile günü kapattı.
ABD'de Ocak ayına ilişkin kişisel gelir ve harcama çekirdek PCE deflatörü (Çekirdek Kişisel Tüketim harcamaları, Fiyat Listesi Besin ve Enerji haricinde mallar ve hizmetler satın alındığı zaman tüketiciler tarafından karşılaşılan enflasyon oranını) verileri yayımlandı. ABD'de Ocak ayında kişisel harcamalar yüzde 1,8 artış gösterdi. Ülkede kişisel gelirlerin Ocak'ta yüzde 0,6 ile yüzde 1'lik artış beklentisinin altında kaldığı izlendi. Çekirdek PCE ise Ocak'ta yıllık yüzde 4,7 arttı. Beklenti yüzde 4,3 artış yönündeydi.
ABD’de yeni konut satışları Ocak’ta 10 ayın en yüksek seviyesine çıkarak zor geçen 2022’den sonra sektörün istikrar kazanmaya başladığını gösterdi. Buna göre, ülkede yeni konut satışları, mevsim etkilerinden arındırılmış olarak Ocak’ta bir önceki aya kıyasla yüzde 7,2 artarak 670 bine yükseldi. Bu, Mart 2022’den eri en yüksek seviye olarak kayda geçti.
Veriler ülkede enflasyonda beklenen gevşemenin henüz gerçekleşmediğine ilişkin sinyaller verdi. Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, enflasyon kabul edilebilir seviyelere inene kadar faiz artışlarının devam etmesi gerektiğini bildirdi. Mester faizlerin yüzde 5’in üzerine çıkarak bir süre de o seviyede kalabileceğini söyledi.
Almanya ekonomisi 2022 sonunda sermaye yatırımı ve özel tüketimdeki düşüşün etkisiyle beklentilerin üzerinde %0,4 küçüldü.
Bugün Ne Bekliyoruz…
Asya Borsalarında yukarı yönlü bir seyir izleniyor. Dow Jones vadeli endeksi %0,05 artıda. Dolar/TL 18,86, Euro/TL 19,89 seviyelerinden işlem görüyor. Dolar endeksi 105,22 seviyesinde bulunurken, Euro/Dolar paritesi 1,054 sınırında. Brent tipi petrol 82,66 dolardan, altının onsu 1.808,04 dolardan ve gramı ise 1.096 liradan alıcı buluyor.
Bugün yurt içinde dış ticaret dengesi ve ekonomik güven endeksi verileri, Euro Bölgesi’nde ekonomik görünüm endeksi, ABD’de dayanıklı mal siparişleri ve bekleyen konut satışları verileri takip edilecek.
Uzun Vadede Ne Bekliyoruz…
5,69x olan BİST100 cari F/K çarpanı 7,7x olan 5 yıllık ortalamasına göre %26,0 iskontolu. Türkiye özelinde 2018 ve 2019 yılında artan piyasa volatilitesinin azalmasıyla Borsa İstanbul son dönemde önemli bir ralli yaparak rekor tazelemesine rağmen koronavirüs ve petrol fiyatlarındaki hareketler nedeniyle uluslararası endekslere paralel şekilde 2017 yılından beri en düşük seviyelerini de gördü. Mevcut çarpandaki ıskontoya rağmen önümüzdeki dönem için belirsizliklerin artıyor olması BİST için aşağı yönlü riskleri artırabilir.
Ocak ayında %6,65 artan TÜFE’nin Şubat 2023 tarihli TCMB piyasa katılımcıları anketine göre; Şubat ayında %3,01, Mart ayında %2,70, 2023 yılı sonunda %35,76 ve 12 ay sonrasında %30,75 artması beklenmektedir. Yine aynı ankette Dolar/TL’nin 2023 sonunda 22,84, 12 ay sonrasında ise 23,10 olması öngörülmektedir. Cari dengenin 2023 sonunda 30,6 milyar dolar, 2024 yılında ise 21,6 milyar dolar açık vermesi beklenmektedir. GSYH büyümesinin 2023 ve 2024’te sırasıyla %3,6 ve %4,5 olacağı öngörülmektedir. TCMB haftalık repo faizinin cari ay sonunda %9,00, 3 ay sonrasında %9,00 ve 12 ay sonrasında ise %13,94 olması beklenmektedir.



 BMD Araştırma
 Bizim Menkul Değerler A.Ş.
 bmd.com.tr
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD’de piyasalar tarafından merakla beklenen çekirdek PCE
enflasyonu %0,4 seviyesindeki beklentilerin oldukça üzerinde
gerçekleşerek %0,6 oldu. Avrupa Birliği ülkeleri, Rusya’ya karşı
10'uncu yaptırım paketinin uygulanmasında uzlaşıya vardı.
Japonya Merkez Bankası Başkanı Kuroda, enflasyonun %2
hedefinin üzerinde seyretmeye devam etmesine rağmen ultra
gevşek para politikasını devam ettirmeye kararlı olduğunu söyledi.
Bugün Türkiye dış ticaret istatistikleri ve ekonomik güven endeksi
açıklanacak. Yurtdışında ABD dayanıklı mal siparişleri takip
edilecek. Bu sabah Asya endeksleri hafif satıcılı bir görünüm
sergilerken, ABD vadelileri yatay işlem görüyor. Borsa İstanbul’un
yatay başlamasını öngörüyoruz.

Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST 100
Geçtiğimiz haftayı 250 puanlık dar aralıkta geçiren endekste, yeni haftada; yukarı tarafta; 50 günlük basit hareketli ortalamanın bir miktar üzerindeki 5220 direnç bölgesi, aşağı tarafta; 5050-5015 destek bariyeri ilk etapta kritik olacak. 5220 seviyesi geçilecek olursa; 5350 ve 5422 direnç seviyeleri izlemeye alınabilir. 5015 destek noktasının kırılması durumunda ise; 4855 seviyesine doğru satış baskısı derinleşebilir.
Dirençler: 5350 / 5422
Destekler: 5050 / 5015

USD/TRY
Sığ işlemlerin geçtiğimiz haftada da devam ettiği kurda, 18,87 seviyesinden kapanış gördük. Yukarı tarafta 18.90 seviyesinin üzerine kalıcılıkla çıkılması halinde; teknik olarak 19,00-19,10 direnç bölgesi izlemeye alınabilir. Aşağı taraftaki 18,80 seviyesinin altına kalıcılıkla inilmesi durumunda ise; 18,70 ve 18,60 destek noktaları takip edilebilir.
Dirençler: 19,00 / 19,10
Destekler: 18,70 / 18,60

EUR/USD
Geçtiğimiz haftayı 1,0545 seviyesinden satıcılı kapatan paritede, yeni haftada da satış baskısının devam etmesi halinde; 1,0500 ve 1,0475 destek noktalarını ilk etapta izlemede olacağız. Yeni haftada yukarı yönlü ataklar görmemiz durumunda ise; 1,0575, 1,0615 ve 1,0650 direnç seviyeleri sırasıyla takip edilebilir.
Dirençler: 1,0575 / 1,0615
Destekler: 1.0500 / 1.0475

ONS ALTIN
Geçtiğimiz haftayı 30 Dolarlık düşüşle kritik 1811 destek noktasından kapatan 'Değerli Metal'de, yeni haftada bu bölgenin altına satıcılı işlemlerin devam etmesi halinde; 1775-1766 destek bariyerini izlemede olacağız. 1811 üzerinde tutunma durumunda ise; 1827-1830 direnç bariyeri önem arz edecek. 1830 geçilecek olursa da; 1862 direnç seviyesi takip edilebilir.
Dirençler: 1830 / 1862
Destekler: 1775 / 1766

BRENT PETROL
Haziran ayından gelen düşen trendin korunduğu Brent tipi ham petrolde, yeni haftaya da bir miktar satıcılı hareket ile başladık. Şuan için 82,20 civarındaki emtiada, satış baskısının devam etmesi halinde; 81,40 ve 80,80 destek seviyelerini takipte olacağız. Olası yukarı yönlü hareketlerde ise; 83,00 ve 84,00 direnç seviyeleri ilk etapta izlemeye alınabilir.
Dirençler: 83,00 / 84,00
Destekler: 81,40/ 80,80

GBP/USD
Geçtiğimiz haftayı 1,1950 civarından negatif kapatan paritede, yeni haftada da oluşabilecek geri çekilmelerde; 1,1920 ve 1.1865 destek seviyeleri ilk etapta izlemeye alınabilir. Olası yukarı yönlü hareketlerde ise; 1.2050 ve 1.2165 direnç seviyelerini takipte olacağız.
Dirençler: 1.2050 / 1,2165
Destekler: 1.1920 / 1.1865

https://www.galatamenkul.com/bultenler/haftalik-teknik-bulten-7/
 

  Galata Menkul Değerler
  www.galatamenkul.com
                 ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST-100 endeksinde 5,000 desteği önemini koruyor
Küresel piyasalarda büyüme, enflasyon ve merkez bankaları politikaları takip edilen ana konu başlıkları olmaya devam ediyor. Enflasyon baskılarındaki zayıflama ve Çin'deki yeniden açılma temasının desteğiyle Aralık diplerinden yükselişlerin etkili olduğu hisse senetlerinde kar satışları etkili oldu. Güçlü tarım dışı istihdam verisi, Ocak ayı enflasyon verileri ve Fed Başkanı Powell başta olmak üzere Fed üyelerinden gelen şahin açıklamaların Fed'in faiz politikasını ılımlaştıracağı yönündeki beklentileri zayıflattığını, sıkı duruşun beklenenden uzun sürebileceğine dair beklentileri güçlendirdiğini gördük. Geçen hafta açıklanan güçlü Şubat ayı öncü PMI endeksleri, Fed FOMC tutanaklarındaki bazı şahin detaylar ve güçlü çekirdek PCE verisinin de bu görünüme destek olduğunu söyleyebiliriz. 4200 direnç bölgesinden kar satışları ile geri çekilen küresel risk barometresi olarak da izlediğimiz S&P 500 endeksi Cuma günü aşağı eğilime devam ederek %1 düşüşle 3970 seviyesinde (3800-3900 destek bandını takip ediyoruz), teknoloji endeksi Nasdaq %1.7 ekside, Dow Jones sınai endeksi %1 ekside ve Russell 2000 endeksi ise %0.9 ekside tamamladı. (Dolar bazında MSCI Dünya: %-1.1, MSCI EM: %-1.6, MSCI Türkiye ETF: %-0.3, BIST-100: %-0.6, Türkiye cds spread: +11 baz puan 579). Güçlü çekirdek PCE verisi ile birlikte Cuma günü başta Mester olmak üzere Collins ve Jefferson'dan gelen şahin içerikli açıklamalar da sıkı duruşun beklenenden daha uzun sürebileceğine dair güçlenen beklentilere destek oldu. Dolar endeksinde ve tahvil faizlerinde yükselişlerin etkili olduğunu yukarı eğilimin korunduğunu (ABD 2 yıllık tahvil faizi Cuma günü 10 baz puan yükseldi, Kasım 2022 zirvelerinin üzerini test ediyor), geri çekilen altında ve emtialarda satış baskının etkili olduğunu takip ettik. Kısa vadede küresel merkez bankalarından gelecek sinyaller, büyüme ve enflasyon sinyalleri arayacağımız makro veriler riskli varlıklardaki eğilimde belirleyici olmaya devam edecek. Makro verilerin, sıkı duruşun beklenenden daha uzun sürebileceğine dair son dönemde güçlenen beklentileri ne derece destekleyeceğini takip ediyoruz. Bu doğrultuda piyasalar, Fed'in mart ayındaki toplantıda daha hızlı faiz artışına gidip gitmeyeceğini tartışırken, bu hafta ABD'de konut verileri, dayanıklı tüketim mal siparişleri, revize PMI endeksleri, ISM imalat ve hizmet endeksleri takip edilecek. Güçlü gelecek rakamlar sıkı duruşun beklenenden daha uzun süreceğine dair beklentilere, dolar endeksindeki yukarı harekete destek olabilir. Yurtiçinde ise dördüncü çeyrek büyüme verisi, Şubat ayı PMI imalat endeksi ve TÜFE verileri takip edilecek. Son gelişmelere baktığımızda ECB Başkanı Lagarde hafta sonu Economic Times'a verdiği röportajda mart ayında 50 baz puanlık faiz artışı için her türlü sebebin ortada olduğunu vurguladı: "Bir başka 50 baz puanlık faiz artışı için her türlü sebep ortada. Bu artıştan sonra bekleyip göreceğiz. Veriye bağlı olacağız".




Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.ykyatirim.com.tr

***
                 Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Görece dar bir aralıkta hareket eden endekste işlem hacmi de düşük kalırken, göstergeler net bir sinyal vermiyor. Bu kapsamda,
endekste şimdilik bant hareketi devam edebilir gözüküyor. Önemli destek ve direnç sırasıyla 5.000 ve 5.225 civarında Endeksin güne ise
yatay bir görüntüyle başlamasını bekliyoruz.

Ziraat Yatırım Menkul Değerler
www.ziraatyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD Ekonomisinde Kişisel Gelir Beklenti Üzerinde Arttı
ABD Ekonomisinde Ocak ayında kişisel gelir yüzde 1,8 ile beklenti üzerinde arttı.
 
AMERİKA
• Bu yılın başından bu yana rekor kıran küresel tahvil piyasası, artan kalıcı enflasyon belirtilerinin yatırımcıları gelecekteki olası faiz oranları artış patikasına ilişkin görüşlerini tersine çevirmede başarısız oldu.
• Michael McCaul, Çin Hükümeti'nin yüz adet drone ve birkaç silahın Rusya'ya gönderilmesi konusunda, Çin Hükümeti'nin Ukrayna - Rusya savaşında daha fazla yardım göndermesi konusunda uyarılarda bulundu.
• Federal Rezerv'in tercih ettiği enflasyon ölçüsü Ocak ayında beklenenden fazla yükseldi.
 
AVRUPA
• Euro Komisyon Başkanı Ursula von der Leyen, Brexit anlaşmasını finalize etmek için bugün Londra'ya gidiyor.
• Euro bölgesi için yakıt, yemek ve tütün gibi geçici ürünlerin kapsam dışında bırakılarak enflasyonun şubat ayında yılın en düşük değerlerinde olması bekleniyor..
• Almanya ekonomisi dördüncü çeyrekte beklenenden daha fazla küçüldü ve bu, Avrupa'nın en büyük ekonomisinin resesyondan kaçma ve enerji krizinden hızla kurtulma kabiliyetine ilişkin şüpheleri artırdı.
 
TÜRKİYE
• Türkiye ekonomisin 2022 yılında yüzde 5.2 büyümesi beklenirken ticaret pazarlarındaki yavaşlama ve büyük yıkım yaratan depremin ardından 2023 yılı büyüme tahminleri yüzde 2.8 seviyesine geriledi.
 
ASYA
• ABD Hastalık Kontrol ve Önleme Merkezleri (CDC), Kamboçya'da iki kişiye H5N1 kuş gribi bulaştıran virüslerin ülkede dolaşan endemik bir kuş gribi sınıfı olarak tanımlandığını söyledi.
 
EUR/USD Teknik Analizi
EURUSD sabah saatlerinde 1.0540 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.0570 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1.0535 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1.0570 / 1.0660 / 1.0740
Destekler : 0.0535 / 1.0480 / 1.0400
 
XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Ons Altın, sabah saatlerinde 1809 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1814 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 1806 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1814 / 1830 / 1847
Destekler : 1806 / 1800 / 1791
 
GBPUSD Teknik Analizi
GBPUSD sabah saatlerinde 1.1936 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.1960 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1.1930 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1.1960 / 1.2040 / 1.2130
Destekler : 1.1930 / 1.0910 / 1.1840
 
NAS100 - Teknik Analizi
Nasdaq, sabah saatlerinde 12015 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 12200 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 11920 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 12200 / 12420 / 12650
Destekler : 11920 / 11870 / 11730
 
UKOIL Teknik Analizi
Ukoil sabah saatlerinde 82.90 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 84.10 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 81.80 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 84.10 / 84.90 / 87.05
Destekler : 81.80 / 80.70 / 78.20
 
WHEAT Teknik Analizi
Wheat, sabah saatlerinde 721 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 760 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 712 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 760 / 787 / 820
Destekler : 712 / 690 / 675


 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Günün Ajandası
Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Şubat): Ekonomik güven endeksi, tüketici ve üreticilerin genel ekonomik duruma ilişkin değerlendirme, beklenti ve eğilimlerini göstermektedir. Ekonomik güven endeksinin 100'den büyük olması genel ekonomik duruma ilişkin iyimserliği, 100'den küçük olması ise genel ekonomik duruma ilişkin kötümser olunduğunu göstermektedir. Veri en son Ocak ayında 99.3 seviyesinde açıklandı. Endekse ait Ocak ayı verisinin beklentisi bulunmuyor. (10:00)

Türkiye Dış Ticaret Dengesi (Ocak): Türkiye Dış Ticaret Dengesi Kasım ayında 9.70 milyar $ açık verdi. Ekim ayı verisinin açıklanması bekleniyor. (10:00)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Şubat): Tüketici güveni, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili eğilimlerini ve değerlendirmelerini ölçer. Tüketim alışkanlıkları ve gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimleri hakkında bilgi verir. Veri ön yayın ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Şubat ayında -19 seviyesinde gerçekleşen nihai verinin Şubat ayı öncü verisinin -19 düzeyinde açıklanması bekleniyor. (18:00)

ABD Dayanıklı Mal Siparişleri (Ocak): ABD dayanıklı mal siparişleri, tüketimin seyri hakkında bilgi vermektedir. Veri, imalat sektörünün toparlanmanın boyutuna yönelik fikir verebileceğinden yakından takip edilmelidir. En son Aralık ayına işaret eden veri aylık %5.60 ile artış göstermişti. (18:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu (BDDK) konut kredilerinde azami kredi tutarı limitlerini güncelledi. Buna göre daha önce 10 milyon TL üzerinde birinci el konutlar için kredi kullanımı söz konusu olmazken, yeni düzenlemeyle 10 milyon ile 20 milyon TL arasında değeri olan ilk el konutlarda azami kredi tutarı enerji sınıfına göre yüzde 60-70 arasında değişecek. 20 milyon TL üzeri ilk el konutlarda ise azami tutar yüzde 50-60 arasında farklılaşacak.

ABD
Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, enflasyon kabul edilebilir seviyelere inene kadar faiz artışlarının devam etmesi gerektiğini bildirdi. Mester faizlerin yüzde 5’in üzerine çıkarak bir süre de o seviyede kalabileceğini söyledi.

ABD, Rusya'da üretilen alüminyum ve türevlerine yüzde 200 gümrük vergisi uygulayacağını açıkladı.

ABD'de Ocak ayında kişisel harcamalar yüzde 1,8 artış gösterdi. Ocak'ta kişisel harcamaların yüzde 1,4 artması yönündeydi.

Ülkede kişisel gelirlerin Ocak'ta yüzde 0,6 ile yüzde 1'lik artış beklentisinin altında kaldığı izlendi.

ABD de Çekirdek PCE Ocak'ta yıllık yüzde 4,7 arttı. Bu veriye ilişkin beklenti yüzde 4,3 artış yönündeydi. Aylık olarak çekirdek PCE yüzde 0,6 arttı. Buradaki beklenti yüzde 0,4 olmuştu.

PCE deflatör ise Ocak'ta aylık yüzde 0,6 artışla yüzde 0,5'lik beklentiyi aştı. Yıllık bazda ise PCE deflatör yüzde 5,4 yükseldi. Bloomberg anketinde beklenti yüzde 5 olmuştu.

ABD'de Cuma günü açıklanan çekirdek PCE verisinin arından konuşan Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, ABD'de enflasyonun güçlü olduğuna işaret eden verinin kendisini şaşırtmadığını söyledi. Mester, açıklanan verinin Fed'in fiyatları yukarı iten baskıları azaltmak için faizleri daha da yükseltmesine ihtiyaç olduğunu hatırlattığını vurguladı.

Avrupa
Avrupa Birliği (AB), Rusya'ya yönelik 10'uncu yaptırım paketi kapsamında yeni ticaret yasakları, sivil ve askeri amaçla kullanılabilecek ürün ve teknolojilere ihracat kontrolleri uygulamaya başlarken, 87 kişi ve 34 kurumu da yaptırım listesine ekledi.

Almanya Başbakanı Olaf Scholz, G-7 ülkelerinin Ukrayna'daki savaşı nedeniyle Rusya'ya ilave yaptırımlar üzerinde anlaştığını söyledi.

Avrupa Merkez Bankası Başkanı Christine Lagarde, Financial Times'a yaptığı açıklamada, ECB'nin Mart ayı toplantısında faizi 50 baz puan artıracağına inanmak için her türlü nedeni olduğunu söyledi.

Almanya ekonomisi 2022 sonunda sermaye yatırımı ve özel tüketimdeki düşüşün etkisiyle beklentilerin üzerinde yüzde 0,4 küçüldü.

Avrupa Merkez Bankası Başkanı Christine Lagarde'ye göre Avrupa Merkez Bankası Mart ayında faizi 50 baz puan artıracak.

Asya
Japonya Merkez Bankası (BOJ) Başkanı Haruhiko Kuroda, enflasyonun yüzde 2 hedefinin üzerinde seyretmeye devam etmesine rağmen ultra gevşek para politikasını devam ettirmeye kararlı olduğunu söyledi.

Dünya
Dünya Bankası Grubu, Ukrayna-Rusya savaşının birinci yılında Ukrayna için 2,5 milyar dolarlık ek hibe açıkladı.
Forex Yorumları
Altında dolar baskısı
Haftanın son işlem günü Fed'in enflasyon göstergelerinde önem verdiği verilerin açıklanacağı önemli bir gündü. ABD de Çekirdek PCE Ocak'ta yıllık yüzde 4,7 arttı. Bu veriye ilişkin beklenti yüzde 4,3 artış yönündeydi. Aylık olarak çekirdek PCE yüzde 0,6 arttı. Buradaki beklenti yüzde 0,4 olmuştu. CE deflatör ise Ocak'ta aylık yüzde 0,6 artışla yüzde 0,5'lik beklentiyi aştı. Yıllık bazda ise PCE deflatör yüzde 5,4 yükseldi. Bloomberg anketinde beklenti yüzde 5 olmuştu. Açıklanan verinin ardından dolar endeksi 105 seviyesinin üzerini test etti. ABD 10 yıllık tahvil faizi %4 psikolojik seviyesine yaklaştı. Altın fiyatları Fed 'in agresif faiz artışına gidebileceği beklentiler ile sert geri çekildi. Açıklanan çekirdek PCE verisinin arından konuşan Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, ABD'de enflasyonun güçlü olduğuna işaret eden verinin kendisini şaşırtmadığını söyledi. Mester, açıklanan verinin Fed 'in fiyatları yukarı iten baskıları azaltmak için faizleri daha da yükseltmesine ihtiyaç olduğunu hatırlattığını vurguladı. Tüm bu gelişmeler ile birlikte bu sabah dolar endeksi gücünü korumaya devam ederken, altın fiyatlarında doların ateşi etkisiyle baskılanma devam ediyor. Bugün ABD çekirdek dayanıklı mal siparişlerini takip ediyor olacağız.

Teknik Analiz: Altın fiyatlarında Fed 'in öncü verilerindeki beklentilerin üzerinde gelen verinin ardından destek seviyesinde işlem görmektedir. Dolar endeksinde güçlenme devam etmesi halinde 1797 destek olarak izlenebilir. Buna karşın dolar endeksinde geri çekilme oluşması durumunda 1825 seviyesini takip ediyor olacağız.

Destekler: 1797/1780/1760
Dirençler: 1825/1840/1850

Petrolün odağında küresel veriler var
Cuma günü ABD'de enflasyonunun öncü göstergeleri olan ve hanhalkının gelir ile harcamalardaki değişimini gösteren veriler açıklandı. Kişisel gelir Ocak ayında aylık %0,6 oranında arttı ve 131,1 milyar dolar oldu. Aralık ayında aylık %0,1 azalma gösteren kişisel giderler ise Ocak 2023’te aylık %1,8 oranında arttı ve 312,5 milyar dolar oldu. Çekirdek kişisel tüketim giderleri aylık %0,6 ve yıllık %4,7 oranında artış gösterdi. Gelen veriler ABD’de kişisel harcamaların artmaya devam ettiğini gösterdi. Veriler Fed’in yakından takip ettiği göstergeler arasında olduğu için önemli görülüyor. Fed’in enflasyon hedeflemesi ile sıkı para politikasına devam edeceği beklentisi yılın ilerleyen zamanlarında petrole olan talebi azaltabilir. Sıkı para politikasının beraberinde resesyonu getirmesi petrol için korkulu rüya olarak tanımlanabilir.

WTI Teknik Analiz: WTI 75$ seviyesinin üzerinde fiyatlanmaya devam ediyor. 22 günlük ortalaması olan 76,8 seviyesinin üzerine çıkmakta zorlanan ham petrolde bugün ilk güçlü destek bölgesi olan 75,30 seviyesi takip ediliyor olacak. Ham petrol 75,30 seviyesinin üzerinde tutunabilirse 22 günlük ortalamasına doğru yükseliş denemeleri görülebilir.

Destekler: 75,30 / 73,20 / 71,50
Dirençler: 76,80 / 77,80 / 80,50

BRENT Teknik Analiz: Brent petrol 83,37 olan 22 günlük ortalamasının üzerinde tutunmakta zorlanmaya devam ediyor. Brent petrol 22 günlük ortalamasının üzerinde tutunamadığı sürece yükselişler sınırlı kalabilir. Olası geri çekilmelerin devam etmesi durumunda ise ilk güçlü destek seviyesi olarak gördüğümüz 80,50 seviyesinden tepki alışları görülebilir.

Destekler: 80,50 / 78,75 / 75,73
Dirençler: 83,51 / 83,81 / 88,52

EURUSD'da Dolar Güçlenmeye Devam Ediyor
EURUSD paritesi haftaya 1.054 seviyesinden başladı. Paritede Fed’in faiz artırımlarında daha güçlü davranacağı beklentisi ve jeopolitik risklerin öne çıkması aşağı yönlü baskıları arttırdı. Geçtiğimiz Cuma günü, PCE Fiyat Endeksi verisi aylık %0.6, yıllık %5.4 olarak açıklandı. Veride beklentilerin aşılması Fed’den gelebilecek şahin tondaki mesaj ve uygulamaların önünü açması bakımından dolar pozitif olarak algılandı. Ek olarak, Ukrayna özelinde gerilen ABD-Çin ilişkileri ve karşılıklı yaptırım tehditleri küresel piyasalar özelinde risk iştahını düşürecek gelişmeler olarak öne çıkıyor. Dolar endeksi 105 bandını aşarken, ABD 10 yıllık tahvil getirisi %3.94 seviyesine yükseldi. Gün içerisinde, ABD Dayanıklı Mal Siparişleri ve Euro bölgesinden ise Tüketici Güveni verisi takip edilecek.

Teknik Analiz: Parite analiz yazılırken 1.054 seviyesinde seyrediyor. Parite düşen trend kanalı içerisindeki hareketine devam ederken, aşağı yönlü hareketlerin sürmesi halinde 1.05-1.047 seviyeleri takip edilebilir. 50 günlük ortalamanın 22 günlüğün üzerinde kalmaya devam etmesi paritedeki iştahın düştüğüne dair göstergelerden bir tanesi olarak öne çıkıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 1.057-1.06 seviyeleri takip edilebilir.
Destekler:1.053/1.05/1.047
Dirençler: 1.057/1.06/1.065

DolarTL haftaya ılımlı pozitif başladı
Geçtiğimiz hafta Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) politika faizi kararını açıkladı. Banka politika faizini 50 baz puan indirimle yüzde 8,50 seviyesine çekti. Karar metninde TCMB bu indirim sonrası para politikası duruşunun fiyat istikrarı ve finansal istikrarı koruyarak deprem sonrası gerekli toparlanmayı desteklemek için yeterli olduğu görüşünde olduğunu belirtti. Küresel tarafta ise açıklanan güçlü tarım dışı istihdam, enflasyon ve beklenti üstü ÜFE verisi küresel piyasalarda şahin görünümü artırmaya devam ediyor. Yine geçtiğimiz hafta salı günü açıklanan güçlü PMI verileri de bu görünümü destekliyor. Çekirdek kişisel tüketim giderleri aylık %0,6 ve yıllık %4,7 oranında artış gösterdi. Bu veri kişisel harcamaların artmaya devam ettiğini gösterdi. Harcama verilerinin Fed’in yakından takip ettiği göstergeler arasında olduğu görülüyor. DolarTl’de uzun süredir izlediğimiz yatay bant aralığında fiyatlamaları izliyoruz. Dolar endeksi DXY ılımlı olarak 105,2, ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3,93 seviyesinde bulunmaktadır.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak ekim ayından itibaren izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Teknik olarak yatay direnç seviyesi 18.66 üzerinde yakın direnç olarak 19.00 seviyesini takip ediyoruz. Aşağı yönlü harekette 18.40 seviyesinin aşağısında 18.22 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.86 \ 19.00 \ 19.40

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 19.47 \ 19.20 \ 18.92
Dirençler: 20.00 \ 20.73 \ 21.10
Viop Kontratları

Endeks Kontratı

30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksindeki geri çekilmenin akşam seansında da sınırlı bir şekilde devam etmesiyle günü geri çekilmeyle tamamladı. Kontratta bugün spot BIST30 endeksindeki güçlü destek bölgesi olan 5500 seviyesi takip ediliyor olacak. Spot BIST30 endeksi 5500 seviyesinin üzerinde tutunabilirse kontratta tepki alımları görülebilir. Spot BIST30 endeksinde 5500 seviyesinin altında görülebilecek fiyatlamalarsa ise satışlar derinleşebilir. Spotta 5500 seviyesinin altına doğru geri çekilmeler kısa pozisyon için değerlendirilebilir.
Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 5600 / 5700 / 5800
Destekler: 5500 / 5400 / 5300


Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir izlenen 18,40-18,82 bant aralığındaki yatay hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça sığ bir şekilde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 18.40 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette mevcut seyir için 18.22 seviyesi kalıcı bir şekilde kırılmadıkça kısa pozisyonlar uygun görünmüyor.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.86 \ 19.00 \ 19.40

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında 1797 seviyesinin altındaki kapanışlarda stop loss kullanılarak kısa pozisyon denenebilir. Buna karşın 1864 seviyesi üzerindeki işlemlerde stop loss kullanılarak uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1797/1780/1760
Dirençler: 1825/1840/1864

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Şubat) 99,3
10:00 TRY Yüksek Türkiye Dış Ticaret Dengesi (Ocak) -9,70B
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Ocak) -19,00 -19,00
16:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Ocak) 0,10% -0,20%
16:30 USD Yüksek ABD Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Ocak) -4,00% 5,60%


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Global - Şubat ayında zayıf performans. Yıla yüksek risk iştahıyla başlangıç
yapmış küresel hisse piyasalarında, ABD’de yeniden artan enflasyon kaygısı ve
Fed üyelerinin şahin söylemleri Şubat ayının görece volatil eğilimle geçmesine
neden oldu. MSCI Dünya ve MSCI MSCI Gelişmekte Olan Piyasalar (GOP) endeksi
geçtiğimiz haftayı sırasıyla %2.6 ve %2.8’lik değer kaybı ile tamamladı. Şubat
ayında ise MSCI Dünya endeksi %2.8, MSCI GOP endeksi %5.8 değer kaybıyla
işlem görüyor. Gelişmiş ülke ekonomilerine yönelik yeniden artan sıkı para
politikaları açısından haftalık bazda Euro Bölgesi ve ABD’de açıklanacak PMI ve
ISM verileri, BİST gibi gelişmekte olan piyasalarda takip edilecektir.
Lokal - MSCI endeks değişikliklerinin gerçekleşeceği haftada konsolide
olmayan şirket bilanço açıklamaları tamamlanacak. 6 Şubat’ta yaşadığımız
Kahramanmaraş merkezli depremler sonrasında SEDDK, BİST ve SPK tarafından
açıklanan düzenlemelerin etkisini, geçici kapanma sonrasında Borsa İstanbul’da
kısa vadede olumlu ve artan oynaklık açısından dengeleyici bir unsur olacağını
öngörmüştük. Düzenlemeler içerisinde önemsediğimiz fonlarla ilgili kısımda %30
hisse şartı sınırına ulaşılması sonrasında söz konusu faktör etkisinin azaldığını
düşünüyoruz.
Regülasyonlar sonrasında oluşan denge arayışının ardından yeni haftada küresel
tarafta sıkı para politikası beklentilerinin şekillendireceği risk iştahı, yurt içinde ise
28 Şubat tarihinde MSCI endeks değişiklikleri ve 1 Mart tarihinde sonuçlanacak
konsolide olmayan şirket bilançoları ile 3 Mart tarihinde açıklanacak enflasyon
verileri yakın vadede takip edilecek başlıklar konumunda.
Kısa vadeli BİST-100 endeksi teknik görünümde 50 günlük ortalama çevresinde
dalgalanma ve denge arayışı sürüyor. 4950-4900 destek, 5200 ve 5400 direnç
olmak üzere dalgalı eğilimin devamını bekliyoruz. Bununla birlikte teknik anlamda
alçak tepe/alçak dip görüntüsü 5400-5450 bölgesi aşılmadığı görünüm, kısa
vadeli dalgalanma riskini 4700-4400 seviyelerine gündemde tutmaktadır.
Genel görünümde ise Aralık ayında yayınladığımız ‘’Mali Piyasalar Stratejisi -
2023" strateji raporumuzda paylaşmış olduğumuz genel endeks öngörülerimizi
koruyoruz. Söz konusu raporda geniş bir işlem bandında (4500-3500 / 6500-
7500) dalgalanma beklentisi içinde olduğumuz BİST-100 endeksi bazında
öngördüğümüz alt banda yaklaşılmasını kademeli alım fırsatı, 5800-6000/6500
bölgesine (300$-325$) yaklaşılmasını ise kademeli pozisyon azaltma seçenekleri
arasında öngörmekteyiz.


 Garanti BBVA Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş
 https://www.garantibbvayatirim.com.tr/
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. iş burada yer alan bilgilerin, doğruluğundan, yeterliliğinden veya tamlığından ve bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır.