Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Veri Akışında Bugün Neler İzlenecek?

" ABD, Öncü GSYH (4Ç22), İşsizlik Başvuruları (Haf), Fed Üyesi Bostic'in Konuşması,
" Euro Bölgesi, TÜFE (Final),
" İngiltere, BoE Üyesi Mann'ın Konuşması,
" Türkiye, TCMB Faiz Kararı (Şub), Menkul Kıymet İstatistikleri, Para ve Banka İstatistikleri (Haf)

Küresel piyasalar güne pozitif seyirle başlıyor...
ABD'de dün yayınlanan Şubat ayı toplantı tutanaklarında sıkılaştırıcı para politikasının devam ettirilmesi vurgulandı. Katılımcıların çoğu 25 baz puan faiz artırılmasına karar verirken, üyelerin bir kısmı 50 baz puan faiz artırımından yana olduklarını belirtti. Bu sabah ABD vadeli endeksleri, dünkü karışık seyrin ardından güne yükselişle başlıyor. Avrupa vadeli endekslerinde pozitif görünüm hakimken, Asya borsaları günü karışık seyirle tamamlamaya hazırlanıyor. Dolar endeksi (DXY) sabah saatleri itibarıyla 104 seviyesinin üzerinde negatif seyrederken, ABD 10 yıllık tahvil getirileri %3,92 seviyesinde işlem görüyor. Ons altın güne 1828 dolardan başlıyor. Küresel piyasalarda bugün ABD'de GSYH'ye ilişkin ikinci okuma ve işsizlik başvuruları, Euro Bölgesi'nde final TÜFE ve yurt içinde TCMB'nin faiz kararı takip edilecek. BIST100 endeksinde güne yatay yönde başlanmasını beklemekteyiz. Gün içinde yukarı yönlü hareketlerde 5141 ve 5335 direnç, geri çekilmelerde ise 5050-5000 destek olarak takip edilebilir

Piyasalarda dün neler oldu?
ABD borsaları günü karışık seyirle tamamladı. Dow Jones %0,26, S&P %0,16 değer kaybederken, Nasdaq %0,13 yükseldi. ABD'de dün FOMC tutanakları takip edildi. Tutanaklarda katılımcılar, sıkılaştırıcı para politikasının devam ettirilmesi gerektiğini vurguladılar. Katılımcıların çoğu 25 baz puan faiz artırılmasına karar verirken, üyelerin bir kısmı 50 baz puan faiz artırımından yana olduklarını belirtti. Almanya'da final enflasyon rakamları açıklandı. Ülkede aylık TÜFE ocakta %1,0 artış kaydetti. Yıllık TÜFE ise %8,7 seviyesinde gerçekleşti. Ifo iş iklimi endeksi şubatta 91,1 seviyesinde gerçekleşti. Ocakta 90,1 seviyesinde bulunan endeks için beklenti 91,4 seviyesinde bulunuyordu. Açıklanan verilerin ardından konuşan Ifo Başkanı Fuest, "Alman ekonomisi zayıf döneminden çıkış yolunda yavaş yavaş ilerliyor" dedi. Yurt içinde kapasite kullanım oranı ve güven endeksleri takip edildi. Ocakta %75,30 seviyesinde bulunan kapasite kullanım oranı şubatta %75,20 seviyesinde gerçekleşti. Reel kesim güven endeksi 0,7 puan artışla 102,4 seviyesine yükseldi. TÜİK tarafından açıklanan güven endeksi; hizmet, perakende ticaret ve inşaat sektörlerinde düşüş gösterdi. Mevsim etkilerinden arındırılmış güven endeksi şubat ayında bir önceki aya göre; hizmet sektöründe %2,2, perakende ticaret sektöründe %2,4 ve inşaat sektöründe %3,6 azaldı.

Veri Gündemi: ABD'de, Fed tutanaklarının ardından gözler öncü (ikinci okuma) GSYH ve işsizlik başvurularında olacak. Dördüncü çeyrekte ekonominin %2,9 büyümesi bekleniyor. Geçtiğimiz hafta 196 bin olan işsizlik başvurularının ise bu hafta 200 bin artış kaydetmesi bekleniyor. Ülkede son olarak Fed üyesi Bostic'in konuşması izlenecek. Euro Bölgesi'nde final enflasyon rakamları takip edilecek. Aralıkta %0,40 düşüş kaydeden aylık TÜFE'nin ocakta %0,20 düşmesi, yıllık TÜFE'nin ise %8,60'a gerilemesi bekleniyor. İngiltere'de BoE üyesi Mann'ın enflasyon ve para politikasına ilişkin mesajları izlenecek. Yurt içinde TCMB şubat ayı faiz kararını açıklayacak. Merkez Bankası ocakta faizi %9,00 seviyesinde sabit tutmuştu. Piyasalarda şubat ayı beklentisi 50 baz puan faiz indirimi yönünde. Faiz kararının yanı sıra haftalık olarak yayımlanan menkul kıymet istatistikleri ile para ve banka istatistikleri takip edilecek.

4Ç22 Finansal Sonuçları

¢ Ege Gübre (EGGUB, Sınırlı Negatif): Şirket'in 4Ç22'de net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre güçlü artışla 350,75mn TL'ye yükselmiştir. Net kar çeyreksel bazda %142,86 artış kaydetmiştir. 4Ç22'de satış gelirleri bir önceki yılın aynı dönemine göre -13,6% düşüşle 232,12mn TL olarak gerçekleşmiştir. Bir önceki çeyrek dönem olan 3Ç22'ye göre satış gelirleri -25,2% düşüş göstermiştir. Şirket 4Ç22'de 73,29mn TL FAVÖK karı elde etmiştir. FAVÖK bir önceki çeyrek dönem olan 3Ç22'ye göre de -44,77% düşüş göstermiştir. FAVÖK marjı 4Ç22'de %31,57 olarak gerçekleşirken, çeyreksel 13,64 ve yıllık 0,7 baz puan düşüş göstermiştir. Şirketin 12 aylık sonuçlarına göre ana ortaklık net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre güçlü artışla 621,15mn TL olarak gerçekleşmiştir.

¢ Türk Telekomünikasyon (TTKOM, Nötr): Şirket'in 2022 yılı son çeyrek net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre -6,73 düşüşle 1.010mnTL'ye gerilemiştir. Net kar çeyreksel bazda -13,72 daralma kaydetmiştir. Net karda piyasa beklentisi medyan tahmini 1.185mn TL'de bulunuyordu. Artan net finansal maliyetler ile azalan vergi gelirleri net karı baskılayan unsurlar oldu. 4Ç22'de satış gelirleri bir önceki yılın aynı dönemine göre %55 artışla 15.287mn TL'ye yükselmiştir. Konsensüs beklentisi satışların 14.508mn TL olacağı yönündeydi. Bir önceki çeyrek döneme göre satış gelirleri %21,8 artarken satış maliyetlerinin %27,25 artış kaydetmesi brüt satış karını baskılamıştır. Böylece brüt satış karı 4Ç22'de çeyreksel bazda %13,33 artışla 5.579mn TL olarak açıklanmıştır. Şirket'in abone sayısını çeyreklik bazda 52,8mn seviyesinde sabit kaldı. Sabit internette 0,5mn ve mobilde 1,5mn net abone kazanımı dahil olmak üzere 2022'de net abone kazanımı 1mn oldu. Şirket 4Ç22'de 5.238mn TL FAVÖK karı elde etmiştir. FAVÖK bir önceki çeyrek dönem olan 3Ç22'ye göre de %12,08 artış göstermiştir. FAVÖK'te piyasa beklentisi medyan tahmini 5.565mn TL'de bulunmaktaydı. FAVÖK marjı 4Ç22'de %34,27 olarak gerçekleşirken, çeyreksel bazda 2,97 ve yıllık 5,8 baz puan düşüş göstermiştir. Şirketin 12 aylık sonuçlarına göre ana ortaklık net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre -28,23% düşüşle 4.134mn TL olarak gerçekleşmiştir. Şirket, 12 aylık finansal sonuçları sonrası 2023 yılına ilişkin beklentilerini paylaştı. Şirket 2023 yılında konsolide gelir büyümesini %52 - 55, 23 - 25mlr TL FAVÖK ve 17 - 19mlr TL yatırım harcaması gerçekleştirmeyi öngörmektedir


 Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
 http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD'de 2011 Sonrası En Yüksek CDS
ABD Ekonomisinde 1 Yıllık CDS 2011 Sonrasında En Yüksek Seviyeye Ulaştı.
 
AMERİKA
o Joe Biden yakın zamanda, Çin Hükümeti'nin Rusya'ya silah tedarik ettiğini gösteren belgeler yayınlayacağını açıkladı.
o ABD Merkez Bankası, 31 Ocak-1 Şubat tarihli faiz toplantısına ilişkin toplantı tutanaklarını yayınladı. Katılımcıların bir kısmının 50 baz puan faiz artışından yana olduğu metinde yer aldı.
 
AVRUPA
o Avrupa Birliği'nin ekonomik görünümü iyileştikçe, son 3 yılda 5 katına çıkan karbon fiyatında ralli daha hızlandı ve psikolojik sınır olan 100 Euro/ton ilk kez aşıldı. Uzmanlar, karbon fiyatlarının artmasıyla hem sanayi hem de hükümetlerin maliyetlerinin artacağı konusunda uyarıyor.
o ABD Başkanı Joe Biden'ın sürpriz Ukrayna ziyareti, Rusya tarafından "Her suçlu olay mahalline döner" şeklinde yorumlandı. Rusya Dışişleri Bakanlığı Sözcüsü Zaharova, Biden'ın ziyaretinin Ukrayna savaşının yıldönümünde gerçekleştiğine dikkat çekerek, ABD'nin gerilimi artırmak istediğini savundu.
 
TÜRKİYE
o Hazine ve Maliye Bakanlığı, Türk parasını koruma hakkında kararda değişiklik yaptı ve altın ithalatına bazı kısıtlamalar getirdi. Artık, standart dışı işlenmemiş kıymetli madenlerin ithalatında ayar raporu ibrazı zorunlu olacak ve bu raporlar sadece Darphane ve Damga Matbaası Genel Müdürlüğü tarafından düzenlenebilecek.
 
ASYA
o Çin Lityum fiyatı, düşen elektrikli araç taleplerine karşın yüzde 30 azalma gösterdi.
 
EUR/USD Teknik Analizi
EURUSD sabah saatlerinde 1.0620 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.0700 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1.0575 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1.0700 / 1.0740 / 1.0870
Destekler : 1.0575 / 1.0500 / 1.0480
 
XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Ons Altın, sabah saatlerinde 1829 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1850 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 1825 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1850 / 1870 / 1890
Destekler : 1825 / 1810 / 1775
 
UKOIL Teknik Analizi
Ukoil sabah saatlerinde 80.72 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 81.30 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 80.40 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 81.30 / 85.50 / 87.00
Destekler : 80.40 / 80.00 / 79.70
 
NAS100 Teknik Analizi
Nasdaq, sabah saatlerinde 12190 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 12300 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 12100 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 12300 / 12375 / 12720
Destekler : 12100 / 12000 / 11870



 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

 Detaylı bilgi almak, İş Yatırım’ın güncel raporlarına ulaşmak için aşağıdaki linki kullanabilirsiniz.

https://arastirma.isyatirim.com.tr/2023/02/23/sgmk-bulteni-23-02-2023/

 
İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

https://www.piramitmenkul.com.tr/Arastirma/ArastirmaRaporDosya/37936

BIST100
BIST100 Endeksi dünkü işlemleri %1,51 oranında düşüş ile 5.071 puandan kapattı. Endeks güne hafif alıcılı bir görünüm ile başladıktan sonra gün içinde 5.047-5.174 bandında dalgalı hareket etti. Endekste gün içinde gelen satışların etkisiyle 5 günlük AO (mavi) 5.097 altında kapanış yapıldı. Endeksin aşağı yönlü hareketinde Sınai Endeksi'nin %3,39 oranındaki sert düşüşü etkili oldu. Teknik açıdan yukarı yönlü hareketlerde 5.300 ara direnç olmak üzere tarihi zirve seviyesinden başlayan alçalan trend direncini (5.400) önemsemekteyiz. Sonraki önemli seviye olarak 5.560 direnci izlenebilir. Geri çekilmelerde psikolojik destek konumunda takip ettiğimiz 5.000 seviyesini önemsemekteyiz. USD bazında 2,73 cent seviyesinden başlayan endeks günü 2,68 centten kapattı. Gün içinde 2,67-2,74 cent bandında dalgalı hareket edildi. Teknik bakımdan yukarı yönlü hareketlerle ilk etapta 2,75 cent direnci izlenebilir. Bu seviyenin yukarı yönlü geçilmesi durumunda alımlar artabilir, psikolojik direnç konumunda önemsediğimiz 3,00 cent seviyesi hedefe girebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 22 günlük AO (2,66 cent) ve 2,50 cent desteklerini takip etmekteyiz.

VIOP30
VIOP30 Yakın Vade Kontratı, günü 5.625 uzlaşma fiyatından sert satıcılı bir görünüm ile kapattı. Kontrat gün içinde 5.602-5.765 bandında dalgalı hareket etti. Güne yatay bir görünüm ile başlayan Kontratta, günün ikinci yarısında artan sert satışların etkili olduğunu izledik. Teknik açıdan yukarı yönlü hareketlerde 5 günlük AO (mavi) 5.683 seviyesini takip etmekteyiz. Bu seviyenin üzerine yerleşme olması durumunda yukarı yönlü hareketlerde görülebilir ve ilk etapta 6.000 direnci gündeme gelebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 5.500 desteği izlenebilir.

USDTRY
USDTRY kurunda dünkü işlemlerde 18,8118-18,8897 bandında hareket edildi. Teknik açıdan kısa vadede Aralık 2021 zirvesini (18,36) takip etmekteyiz. Yukarı yönlü hareketlerde psikolojik direnç konumunda takip ettiğimiz 19,00 seviyesini önemsemekteyiz. Dolar/TL'de bu seviyelerin dışındaki kapanışların teknik bakımdan belirleyici olabileceğini düşünmekteyiz.



Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD endeks vadelileri alıcılı bir seyir izliyor.

Dow Jones vadelileri yüzde 0.3, S&P 500 vadelileri yüzde 0.4 ve Nasdaq vadelileri yüzde 0.8 yükselişle seyrediyor.

https://www.piramitmenkul.com.tr/Arastirma/ArastirmaRaporDosya/37937

Bugün Ne Bekliyoruz? Fed'in son para politikası toplantısının ardından bu sabah Asya piyasalarında karışık bir seyir hâkim. Çin'de Şanghay Bileşik Endeksi %0,24 satıcılı, Shenzhen Bileşik Endeksi ve Hong Kong Hang Seng Endeksi yatay seyretmektedir. Güney Kore Merkez Bankası'nın faizlerde değişikliğe gitmemesinin ardından Kospi Endeksi %1,09, Kosdaq Bileşik Endeksi %0,60 artıda seyretmekte. Japonya piyasaları tatil nedeniyle bugün açılmayacak. MSCI Japonya hariç Asya Endeksi bugün %0,44 yükseldi. Fed tutanaklarının yayınlanması sonrasında ABD endeksleri günü karışık kapatırken endeks vadelileri bugün pozitif bir açılışı işaret etmektedir. Bugün veri takviminde Euro Bölgesi'nde ocak TÜFE ve ABD'de 4Ç22 büyüme verisinin ikinci okuması yayınlanacak. Yurt içinde Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) bugünkü para politikası toplantısının ardından faiz kararını açıklayacak. Son iki toplantıda faizleri %9 seviyesinde sabit tutan Bankanın, sözlü yönlendirmesinden politika faizinin yeterli seviyede olduğu ifadesini çıkarması, yeniden indirime gidilebileceği beklentilerinin güçlenmesine neden olmuştu. Piyasanın beklentileri 50bp-100bp civarında indirim olabileceği yönünde. TCMB kararının hisse senedi piyasası üzerindeki etkisinin sınırlı kalacağını düşünüyoruz. Borsa İstanbul tarafında deprem felaketi sonrasında art arda güçlü alımlar gelen inşaat ve ilgili sektör hisselerinde başlayan sert satışlar kısa vadede sürebilir. Diğer yandan kısa vadeli yükselişte cansız kalan banka hisseleri genelinde yeni başlayan yukarı yönlü hareket devam edebilir. BIST100 Endeksi'nde teknik olarak 5.000 psikolojik destek seviyesini takip etmekteyiz. Endeksin bu seviye üzerinde kalıcılığı önem arz etmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde bugünün fiyatıyla yaklaşık 5.250-5.300 puan aralığı kısa vadeli direnç bölgesi olarak takip edilebilir.

Piyasalarda Dün Ne Oldu? Hafta ortasında Avrupa hisse endekslerinde negatif kapanışlar gerçekleşirken ABD hisse endekslerinde karışık bir görünüm hâkim oldu. Avrupa'da FTSE 100 Endeksi %0,59 düşerken CAC 40 Endeksi yatay satıcılı fiyatlandı. DAX Endeksi ise oldukça sınırlı artışla 15.399 puana yükselerek bölgeden pozitif ayrıştı. ABD'de Dow Jones Endeksi %0,26 düşerek 33.045 puana geriledi. S&P 500 Endeksi sınırlı düşerken Nasdaq Bileşik Endeksi hafifçe artarak 11.507'ye yükseldi. Dolar Endeksi (DXY) yukarı yönlü hareketini sürdürerek 104,5 puana çıktı. EUR/USD paritesi ise %0,41 düşüşle 1,06 seviyesine indi. DXY'deki artışın etkisiyle ons altın %0,54 değer kaybederek 1.825USD'ye geriledi. ABD Hazine tahvili faizleri hafifçe düştü; 10 yıllıkların faizi 3,2bp azalarak %3,93'e ve 2 yıllıkların faizi 3,4bp azalarak %4,7'ye indi. Emtia grubundan Brent petrol yaklaşık 20 günün ardından varil başına 80USD'den günü tamamladı. Dün Fed, Federal Açık Piyasa Komitesi'nin (FOMC) son toplantısına ilişkin tutanakları yayımladı. Tutanaklarda enflasyonun %2'ye doğru düşüş patikasına girene kadar kısıtlayıcı para politikasının sürdürülmesi gerektiği belirtildi. Ayrıca birkaç yetkilinin dışında tüm yetkililerin faiz oranlarını 25bp artırma konusunda hemfikir olduğu belirtildi. Fed gösterge politika faizini 25bp artırarak %4,5-4,75 aralığına yükseltmişti. St. Louis Fed Başkanı James Bullard dün yaptığı konuşmasında ülke ekonomisinin öngörülenden daha dayanıklı olduğunu ifade ederek faizlerin %5,375'e ulaşabileceği tahminini yaptı.
BIST 100 Endeksi ilk işlemlerde güne alıcılı başlasa da gün boyunca satışlar etkili oldu. Böylece art arda beş gün yükselen Endeks dün %1,51 düşerek 5.071 puana geriledi. EUR/TRY kuru %0,38 düşse de 20 TL'nin üzerinde tutunmaya devam etti. Gram altınsa 1.107 TL seviyesine indi. TCMB verilerine göre mevsimsellikten arındırılmış reel kesim güven endeksi (MA-RKGE) bu ay 1 puan azalarak 102,4'e geriledi. Mevsimsellikten arındırılmış kapasite kullanım oranı (MA-KKO) 0,1 puan azalarak %75,7'ye indi. TÜİK verilerine göre ise güven endeksi hizmet sektöründe %2,2, perakende ticaret sektöründe %2,4 ve inşaat sektöründe %3,6 azaldı.


Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Market Watch - Thursday, February 23, 2023
Outlook:
The BIST100 Index started Wednesday on a positive trend, yet closed at 5,071.41, down 1.51%. Profit realization, especially in iron-steel, cement and REIT shares, suppressed the Index. The Industrial Index diverged negatively, down 3.39%, while the Banking Index diverged positively, up 1.10%. We foresee the volatile course continuing in the short term, with stock and sector-based divergences in the Index. In the global markets, the minutes of the last Fed meeting were followed midweek. According to the minutes, while the members argued that 25 bps rate hikes should continue, the messages were perceived as dovish, and the markets expect 50 bps increases. Yesterday, the U.S., European and Asian Stock Markets closed with a negative weighted, but mixed performance. The U.S. and German DAX futures were bullish this morning, while Asian Stock Markets were mixed. The VIOP-30 Index closed the evening session negatively, down 0.04%. Locally, we expect the Benchmark Index to start Thursday close to flat. Regardless of any intraday pullbacks, reactionary purchases are set to continue, albeit with low momentum. SUPPORT: 5,020 - 4,950 RESISTANCE: 5,140 - 5,260.
Money Market:
The Lira was negative yesterday, weakening 0.04% compared to the USD to close to 18.8786. In addition, the currency appreciated by 0.24% against the basket composed of $0.50 and €0.50. Meanwhile, the local fixed income markets were negative. The ten-year benchmark bond was traded within a tight range of 10.49%-10.58%, ending the day at a high of 10.58%, 9 bps above its previous closing.
Headlines:
The Central Bank's interest rate decision will be announced today. Both the market and our expectation are that interest rates will be cut by 100 basis points. In the text of the decision, discourses on the earthquake disaster and its effects on the economy will be important. We will publish our detailed analysis after the decision emerges within the day.
Company News:
HalkBank (HALKB.TI; MP) has bought back 3.5mn of its own shares (0.07% of its paid-in capital) within a TRY10.98-11.05 share price range as part of its share buyback program of up to TRY250mn nominal shares and TRY2.25bn value. (Total amount bought: 114mn shares, which is 2.3% of its paid-in capital (Neutral).
VakifBank (VAKBN.TI; MP) has bought back 1mn of its own shares (0.01% of its paid-in capital) within a TRY9.38-9.49 share price range as part of its share buyback program of up to TRY150mn nominal shares and TRY1bn value. (Total amount bought: 58mn shares, which is 0.82% of its paid-in capital) (Neutral).
Turk Telekom (TTKOM.TI; OP) posted a net profit of TRY 1,010 mn in 4Q22, in parallel with our expectation of TRY 1,054mn and the median market expectation (Research Turkey) of TRY 1,229mn. While the deferred tax income (TRY 118mn) slightly supported net profit, financial expenses (TRY 1,731mn) were suppressed.
The impact of strong price hikes continued... In line with the strong price hikes ARPU continued to rise, supporting the financial results. ARPU in the broadband segment has increased 10% QoQ and 38% YoY, while mobile blended ARPU has increased 9% QoQ and 53%. In line with this rise, revenues rose to TRY 15,287mn by 55%, while our expectation was TRY 14,619mn and the average market expectation was TRY 14,440mn.
EBITDA at TRY 5,238mn, up 32% YoY... The figure was below our TRY 5,537mn, and the median market expectation of TRY 5,590mn.
2023 guidance - The company has published it's expectations for 2023. Duly, it expects revenues to rise by 52-55%, EBITDA in the vicinity of TRY 23-25bn, and consolidated capex of approximately TRY 17-19bn in 2023E.



Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.sekeryatirim.com
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Günün Ajandası

*Japonya'da piyasalar kapalı olacaktır.

Euro Bölgesi TÜFE (Ocak): TÜFE, enflasyon değişimini ölçmek için kullanılan önemli bir veridir. İlk okuma ve nihai veri olmak üzere ayda iki kere açıklanmaktadır. Ocak ayı nihai verisinin aylık -%0.2, yıllık %8.6 artış olması bekleniyor. Veri, Euro'da hareketliliğe sebep olabilir. (13:00)

TCMB Faiz Kararı: TCMB Para Politikası Kurulu, Para Politikası toplantısını gerçekleştirecek ve faiz kararını açıklayacak. %9 olan politika faizinde piyasa beklentisi 100 baz puan indirim yapılması yönünde oluşmuş durumda gözüküyor. (14:00)

ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi (Ocak): Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi, ekonomideki genel aktivite ve buna bağlı enflasyonist baskıyı ölçmektedir. Veri en son Aralık ayında -0.49 seviyesinde açıklandı.

ABD Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları Endeksi (4.Çeyrek): Yüksek önem derecesine sahip Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları Endeksi 2022 yılı içerisinde ağırlıklı olarak %4,7 - %5,2 aralığında açıklandı. 4.Çeyrek verisine yönelik piyasada oluşan beklenti %3,9 seviyesinde şekillenmiş durumda. (15:30)

ABD GSYİH (4. Çeyrek): Gayri Safi Yurt İçi Hasıla (GSYİH), ülke sınırları içerisinde üretilen tüm nihai mal ve hizmetlerin değerini gösteren makro ekonomik göstergelerdendir. Ekonomideki büyüme ya da daralmayı gösterdiği için önemlidir. GSYİH, 2 öncü 1 nihai veri olmak üzere 3 kez yayımlanır. Açıklanacak olan veri 4. Çeyreğe ait ilk okuma verisi olacak. 3. Çeyrek nihai okuma verisi çeyreklik %3.2 genişlemeye işaret etti. 4.çeyrek ikinci okuma verisinin %2.90 artış göstermesi bekleniyor. Verinin, beklentilerin üzerinde açıklanması durumunda ABD Doları pozitif etkilenebilir. Beklentinin altında açıklanması durumunda ise ABD Doları'na etkisi olumsuz olabilir. (16:30)

ABD İlk İşsizlik Başvuruları: İş bulma kurumuna yapılan başvuru sayısını izleyen verinin, geçen döneme göre artış kaydetmesi ekonomide yaşanan yavaşlamayı göstermesinden dolayı, ABD Dolarının üzerinde olumsuz etki yaratması beklenir. Geçtiğimiz döneme göre 200 bin kişi artış kaydetmesi beklenen devam eden işsizlik başvurularında yaşanabilecek artış ABD Dolar'nın değer kaybetmesine neden olabilir. (16:30)

ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları: Devlete ait iş bulma kurumuna ilk kez yapılan başvuruların sayısını izleyen, ilk işsizlik başvuruları verisinde yükseliş yaşanması, ülkede işsiz sayısını artmakta olduğu gösterir. İşsiz sayısında yaşanan artışın, normal şartlarda ülke para birimi üzerinde negatif etki meydana getirmesi beklenmektedir. Beklenti verinin 1,700 mn kişi olarak açıklanması yönünde. (16:30)

ABD DOE Ham Petrol Stokları(Haftalık): DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD'de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. 17 Şubat haftasında petrol stoklarında 1 milyon 166 bin varil artış olması bekleniyor. 10 Şubat ile biten haftada stokların 16 milyon 283 bin varil artış göstermişti. bekleniyor. Verinin beklentilerden sapması petrol fiyatları üzerinde sınırlı hareketlilik yaratabilir. (18:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
TÜİK verilerine göre, mevsim etkilerinden arındırılmış güven endeksi Şubat ayında bir önceki aya göre; hizmet sektöründe yüzde 2,2, perakende ticaret sektöründe yüzde 2,4 ve inşaat sektöründe yüzde 3,6 azaldı.

Reel Kesim Güven Endeksi bir önceki aya göre 0,7 puan artarak 102,4 seviyesinde gerçekleşti. İmalat sanayi genelinde mevsimsel etkilerden arındırılmış Kapasite Kullanım Oranı (KKO-MA), bir önceki aya göre 0,1 puan azalarak yüzde 75,7 seviyesinde gerçekleşti.

Hazine ve Maliye Bakanlığı, Türk parası kıymetini koruma hakkında 32 sayılı kararda değişiklik yapıldı. Düzenlemeyle altın ithalatına bazı kısıtlamalar getirildi.

ABD
ABD'de konut piyasasında üç ayın en yüksek mortgage faizleri görülürken ev satın alma başvuruları için kullanılan gösterge 28 yılın en düşük seviyesine geriledi.

St. Louis Fed Başkanı James Bullard faizlerin yüzde 5,375'e ulaşabileceği tahminini yaptı. Bullard ABD ekonomisinin öngörülenden daha dayanıklı olduğunu ifade etti.

Fed tutanaklarında enflasyon yüzde 2'ye doğru düşüş patikasına girene kadar para politikasının kısıtlayıcı olması gerektiği belirtildi.

Fed üyelerinin bir kısmı 31 Ocak-1 Şubat tarihlerinde yapılan Federal Açık Piyasa Komitesi toplantısında 50 baz puan faiz artırımı istediler. Katılımcıların çoğu ise faizin 25 baz puan artırılmasına karar verdiler.

New York Fed Başkanı John Williams, Fed'in enflasyonu yüzde 2 hedefine, talebi sınırlanmış arz ile paralel seviyeye getirerek, gelecek birkaç yıl içinde geri getirme hedefine "kesinlikle" bağlı olduğunu söyledi.

Avrupa
Avrupa'nın en büyük ekonomisi olan Almanya'da iş iklimi endeksi Şubat'ta iyileşmeyi sürdürdü. Bu iyileşme, ekonomiye dair karamsar beklentilerin azalmasına neden oldu.

Avrupa Merkez Bankası (AMB) Başkanı Christine Lagarde, Euro Bölgesi'nde ücretlerde görülen büyümenin normal olduğunu, sarmal görmediklerini söyledi.

Rusya
Rus petrol sektöründen kaynakların verdikleri bilgilere göre Rusya, Batı limanlarından ham petrol ihracatını planlanan üretim kesintisi çerçevesinde Mart ayından itibaren yüzde 25 civarında azaltmaya hazırlanıyor.

Dünya
Dünya Çelik Birliği (Worldsteel) verilerine göre, küresel ham çelik üretimi Ocak ayında bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 3,3 düşerek 145,3 milyon ton olarak gerçekleşti. Türkiye çelik üretimi de yüzde 17 geriledi.
Forex Yorumları

Altında Fed baskısı
Dün piyasalarda gözler Fed tutanaklarındaydı. Fed tutanaklarında enflasyon yüzde 2'ye doğru düşüş patikasına girene kadar para politikasının kısıtlayıcı olması gerektiği belirtildi. Fed üyelerinin bir kısmı 31 Ocak-1 Şubat tarihlerinde yapılan Federal Açık Piyasa Komitesi toplantısında 50 baz puan faiz artırımı istediler. Katılımcıların çoğu ise faizin 25 baz puan artırılmasına karar verdiler. New York Fed Başkanı John Williams, Fed 'in enflasyonu yüzde 2 hedefine, talebi sınırlanmış arz ile paralel seviyeye getirerek, gelecek birkaç yıl içinde geri getirme hedefine "kesinlikle" bağlı olduğunu söyledi. Açıklanan tutanaklardan Fed 'in faiz artırımında kararlı bir şekilde devam edeceğini gösterdi. Altında ABD tahvil faizleri ve dolar endeksindeki güçlenme ile baskılanma devam ediyor. Bugün ABD işsizlik maaşı başvuruları, büyüme verilerini takip ediyor olacağız. Verinin beklentilerden sapmasına bağlı olarak fiyatlarda oynaklık oluşabilir.

Teknik Analiz: Altın fiyatları Fed'in faiz artışına devam edebilceği beklentileri ile 1825 seviyesine kadar gerileyip, bu seviyeden tekrar tutunmayı başardı. Açıklanacak verilere bağlı olarak Dolar endeksinde ve ABD tahvil fazilerinde geri çekilme oluşması halinde 1864 seviyesi ilk direnç noktamız olacaktır. Buna karşın dolar endeksinde ve ABD tahvil faizlerinde güçlü hareket tekrardan 1818 seviyesine doğru satış baskısı yaratabilir.

Destekler: 1818/1806/1797
Dirençler: 1864/1876/1890

Petrolde dolar baskısı devam ediyor

Petrol haftanın sonuna yaklaşırken tepki alımlarıyla beraber tutunmaya çalışıyor. Güçlü dolar ve resesyon endişeleri petrolü baskılamaya devam ediyor. Dün FOMC Toplantı Tutanaklarında da sıkı para politikasının devam edeceğinin vurgulanması petrol için pek iyi bir haber değil. Fed tutanaklarında enflasyon yüzde 2'ye doğru düşüş patikasına girene kadar para politikasının kısıtlayıcı olması gerektiği belirtildi. Tutanaklarda ayrıca bazı üyelerin 50 baz puanlık artış yönünde irade koyması Fed'in sonraki toplantılarda daha da büyük faiz artırımları kararı alacağı yönünde beklentilerin oluşmasına neden olabilir. Petrol piyasası bugün ABD'den gelen verileri takip ediyor olacak. TSİ 16:30'da gelecek olan ABD Büyüme verisi, ABD Kişisel Tüketim verisi ve ABD İşsizlik başvurularının yanı sıra 19:00'da gelecek ham petrol stoklarındaki değişim verileri oynaklığa neden olabilir.

WTI Teknik Analiz: Ham petrol günlük ortalamalarının altında fiyatlanmaya devam ediyor. Yukarı yönlü hareketlerde ilk olarak 76,95 seviyesi direnç seviyesi olarak dikkate alınabilir. Geri çekilmele hareketlerinin yaşanması halinde 72,67 seviyesi önem kazanabilir.

Destekler: 73,59 / 72,67 / 71,11
Dirençler: 76,95 / 77,86 / 80,38

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 80$'ın yakınlarında fiyatlanıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 81,68 seviyesi ilk direnç seviyesi olabilir. Geri çekilme hareketlerinin yaşanması durumunda ise 77,64 seviyesinden destek bulabilir.

Destekler: 79,14 / 77,64 / 75,73
Dirençler: 81,68 / 83,52 / 83,82

Güçlü Dolar EURUSD'yi Baskılıyor

EURUSD paritesi Asya seansıyla beraber 1.059 seviyesine kadar sarksa da 1.061 seviyesinde dengelenmiş görünüyor. Geçtiğimiz gün, açıklanan Fed toplantı tutanaklarında enflasyonun yüzde 2'ye doğru devamlı bir düşüş eğiliminde olduğuna dair güven verene kadar kısıtlayıcı politikanın sürdürülmesi gerektiğini ve bunun biraz zaman alabileceğini belirtildi. Tutanaklarda çeyrek puanlık artışın, Fed'in ekonomideki riskleri takip edilmesi açısından önemli olacağı belirtildi. Tutanaklar sonrası dolar endeksinin 104.4 seviyesinde tutunmasıyla paritede aşağı yönlü bir baskı oluştu. Amerikan 10 yıllık tahvil faizleri ise 2 Ocak tarihinden bu yana en yüksek seviyesi olan %3.92 bulunuyor. ABD PMI verilerinin beklenti üstü gelmesi ve Hizmet, Bileşik PMI rakamlarının 50 seviyesinin üzerine çıkması doların değer kazanması açısından pozitif olarak algılandı. Euro bölgesinde ise İmalat PMI beklentilerin altında kalırken, Hizmet ve Bileşik PMI beklentinin üstünde açıklandı. Gün içerisinde Euro bölgesinde TÜFE verisi açıklanacak. TÜFE'de beklenti aylık -%0.2,yıllık %8.6 olarak belirlendi. ABD tarafında GSYİH büyüme verisi ve Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları verileri açıklanacak. GSYİH büyüme verisinde çeyreklik beklenti %2.9, Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları verisinde ise çeyreklik beklenti %4.5 olarak açıklandı.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi analiz yazılırken 1.061 seviyesinde seyrediyor. Paritede negatif bir sinyal olarak 22 günlük ortalama 50 günlük ortalamanın altına sarkmış durumda görünüyor. Aşağı yönlü baskılarda sırasıyla 1.060 ve 1.057 seviyesi önemli bir destek olarak öne çıkıyor. Alımların hızlanması halinde paritede 1.065 ve 1.07 seviyeleri izlenebilir.

Destekler: 1.060/1.057/1.053
Dirençler: 1.065/1.07/1.077

DolarTL 'de pozitif seyir hakim
Şubat ayı içerisinde ABD'de açıklanan güçlü tarım dışı istihdam, enflasyon ve en son geçtiğimiz hafta gelen beklenti üstü ÜFE verisi küresel piyasalarda şahin görünümü artırmaya devam ediyor. Yine salı günü açıklanan güçlü PMI verileri de bu görünümü destekliyor. İç tarafta ise bugün TCMB faiz kararı açıklanacak. Beklenti yüzde 9 olan mevcut seviyenin korunması yönünde. DolarTl'de uzun süredir izlediğimiz yatay bant aralığında fiyatlamaları izliyoruz. Dolar endeksi DXY ılımlı olarak 104,3, ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3,91 seviyesinde bulunmaktadır.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak ekim ayından itibaren izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Teknik olarak yatay direnç seviyesi 18.66 üzerinde yakın direnç olarak 19.00 seviyesini takip ediyoruz. Aşağı yönlü harekette 18.40 seviyesinin aşağısında 18.22 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.86 \ 19.00 \ 19.40

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 19.47 \ 19.20 \ 18.92
Dirençler: 20.20 \ 20.73 \ 21.10

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksindeki gün içi devam eden satış baskısı sonrası günü geri çekilmeyle tamamladı. Kontratta bugün spot BIST30 endeksindeki 5550 seviyesi takip ediliyor olacak. spot BIST30 endeksi 5550 seviyesinin üzerinde tutunabilirse kontratta yukarı yönlü tepki alımları görülebilir. Devam edebilecek olası satış baskısında ise spot BIST30 endeksindeki 5500 seviyesine doğru geri çekilmeler kontrattaki satışları derinleştirebilir.

Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Dirençler: 5650 / 5700 / 5800
Destekler: 5550 / 5500 / 5450


Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir izlenen 18,40-18,82 bant aralığındaki yatay hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça sığ bir şekilde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 18.40 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette mevcut seyir için 18.22 seviyesi kalıcı bir şekilde kırılmadıkça kısa pozisyonlar uygun görünmüyor.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.86 \ 19.00 \ 19.40


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında 1825 seviyesinin altındaki kapanışlarda stop loss kullanılarak kısa pozisyon denenebilir. Buna karşın 1864 seviyesi üzerindeki işlemlerde uzun pozisyonlar denenebilir.1890 seviyesi ve üzeri kapanışlarda ilave uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1825/1818/1797
Dirençler: 1864/1876/1890

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
- JPY - *Japonya'da piyasalar kapalı olacaktır.
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Aylık (Ocak) -0,20% -0,40%
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Yıllık (Ocak) 8,60% 8,50%
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Çekirdek TÜFE Yıllık (Ocak) 5,20% 5,20%
14:00 TRY Yüksek TCMB Faiz Kararı 8,50% 9,00%
16:30 USD Orta ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi (Ocak) -0,49
16:30 USD Yüksek ABD GSYİH (Çeyreklik) (4. Çeyrek) 2,90% 2,90%
16:30 USD Yüksek ABD Kişisel Tüketim (4.Çeyrek) 3,20%
16:30 USD Yüksek ABD GSYİH Fiyat Endeksi (Çeyreklik) (4. Çeyrek) 3,50% 3,50%
16:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (Çeyreklik) (4.Çeyrek) 3,90% 3,90%
16:30 USD Yüksek ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları (11 Şubat) 1.700K 1.696K
16:30 USD Yüksek ABD İlk İşsizlik Başvuruları (18 Şubat) 200K 194K
19:00 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (17 Şubat) 2,083M 16,283M
19:00 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (17 Şubat) 0,659M


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.