Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Rapor linki : https://atayatirim.com.tr/arastirma-raporlari-detay?reportId=13250

Cuma günü hafif pozitif bir açılışa rağmen, gün içinde volatil bir seyir izleyen Şubat vadeli Endeks 30 sözleşmesi, günü %0,29 oranında değer kaybıyla 11.534 seviyesinden tamamladı.

Sözleşmede orta vadeli düşüş trendi direncinin kırılmış olmasına rağmen, haftanın son iki gününde zayıf kar satışları etkili oldu. Geri çekilme eğilimi şimdilik sınırlı kalsa da, kısa vadeli göstergelerde yaşanan bozulma, uzun pozisyonlar açısından temkinli kalmamıza neden oluyor.

Alım iştahının zayıflamış olması ve 22 ile 50 günlük hareketli ortalamalardan yukarı yönde uzaklaşılmamasını da zayıflık işareti olarak değerlendiriliyor.

Haftanın ilk işlem gününe hafif satıcılı başlamasını beklediğimiz sözleşmede, bugün gerçekleşecek kapanışın yön konusunda belirleyici olmasını öngörüyoruz.

11.450-11.700 bandını destek ve direnç seviyeleri olarak takip etmeye devam edeceğiz. 11.450 ara desteğinin kırılması sonrasında, sözleşmede geri çekilme eğiliminin hızlanabileceği göz önünde bulundurulmalıdır. Bu desteğin altında oluşabilecek geri çekilmelerde, kısa pozisyon tarafında kalmanın yararlı olacağı kanaatindeyiz.



  Ata Yatırım Araştırma
  Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  www.atayatirim.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Daha fazlasını yapabilen daha azını da yapabilir
Donald Trump'ın göreve başlama töreni ve ilk açıklamaları geçen hafta büyük bir heyecanla karşılandı
ve S&P 500 Perşembe günü yeni bir rekor kırarak kutlamalara katıldı. Atlantik'in öte tarafında, Avrupa
bankacılık sektörü, lüks mallar ve ABD ile ticaret savaşının azaltılacağına dair iyimser beklentiler
tarafından desteklenen dikkate değer bir toparlanma ile oldukça iyi bir gösteri sergiledi. Üç aylık kazanç
raporları borsanın ivmesini artırmaya devam etti ve genel olarak olumlu bir tablo çizdi.
Daha fazlasını yapabilen daha azını da yapabilir. Ya Başkan Trump adayken daha az asık suratlı olsaydı?
Xi Jinping ile yaptığı görüşmenin ardından Çin'e karşı gümrük vergileri "kullanmak zorunda kalmamayı"
tercih ettiğini söyledi. Avrupa borsaları haberi memnuniyetle karşılarken eski kıtanın da kurtulacağını
umdu. Ancak en büyük kaybeden dolar oldu; dolar sert bir şekilde geriledi ve hatta euroya karşı üstün
performansını geçersiz kılmanın eşiğine geldi. Sonuç olarak; Pazartesi'den bu yana %1,8 kaybederek
Kasım 2023'ten bu yana en büyük haftalık kaybını yaşadı.
Ancak faiz oranı cephesinde bir mucize yok: ABD 10 yıllık getirisi istikrara kavuştu, ancak %4,50'nin
oldukça üzerinde kalmaya devam ediyor. Enflasyonda yeniden artış yaşanacağına dair endişelerin
azalmasıyla Ocak ayındaki zirvelerden gerileyen hazine tahvili faizleri Cuma günü sabit kaldı. ABD 10
yıllık Hazine tahvili faizi, geçen haftaki 14 aylık zirve olan %4,809'un altında kalarak %4,6194'e geriledi.
Anlamlı bir gevşeme için enflasyon ve hükümet harcamaları cephesinde iyi haberlere ihtiyaç duyulacak.
Bu arada, faiz oranları borsa performansı için Demokles'in kılıcı olmaya devam ediyor.
Gümrük tarifeleri veya ticaret politikası açıklamaları açısından odak noktası artık 1 Şubat'a kaydı, 29
Ocak'taki Fed toplantısına daha az odaklanıldı. Trump, Meksika, Kanada, Çin ve Avrupa Birliği'ne
yönelik gümrük vergilerinin 1 Şubat'ta açıklanabileceğini söyledi.
Şimdi de emtialar tarafına geçelim. Donald Trump'ın Davos'taki Dünya Ekonomik Forumu'nda OPEC ve
Suudi Arabistan'ın fiyatları düşürmek için üretimi artırması yönündeki isteğini dile getirmesinin ardından
petrol fiyatları baskı altında. Ancak Trump'ın OPEC'i ikna etme yeteneği, Suudi Arabistan gibi kilit
üyelerin bütçelerini dengelemek için mali ihtiyaçları göz önüne alındığında belirsizliğini koruyor. Trump
yönetimi ayrıca ABD'deki petrol üretimini hızlandırmak istiyor, ancak ABD'li büyük şirketlerin daha zayıf
bir fiyat ortamında daha fazla üretim yapmasını hayal etmek zor. Bu arada, EIA'nın haftalık raporu,
ABD ham petrol stoklarında 1,02 milyon varillik bir düşüşle daha fazla düşüş olduğunu gösterdi ve bu,
üst üste dokuzuncu düşüş oldu. Bu, esas olarak bakım için rafineri kullanım oranlarındaki düşüşe
rağmen gerçekleşti. Brent ham petrolü 77,90 ABD dolarından işlem görürken, WTI 75 ABD doları
civarında işlem görüyor.
Trump'ın, Meksika ve Kanada'ya %25 gümrük vergisi uygulanması, küresel ticaret misillemesi korkuları
yarattı. Bununla birlikte, Londra'daki bakır fiyatı (nakit fiyat için 9.232 usd), alüminyum (2.623 usd)
gibi, Çin'deki ekonomik toparlanma belirtileri ve her şeyden önce Trump'ın Çin ile açtığı diyalogla
desteklenen belirli bir dayanıklılık gösterdi ve olası bir ticaret anlaşması umutlarını artırdı. ABD
dolarındaki zayıflama, altın fiyatlarını yükseltti ve değerli metal ons başına 2.775 ABD doları ile
neredeyse üç ayın en yüksek seviyesine ulaştı.
Ocak ayının son haftası önemli olaylarla dolu olacak gibi görünüyor. Merkez bankaları ilgi odağı olacak
ve Kanada, Amerika Birleşik Devletleri, Avrupa ve Brezilya'da para politikası kararları sırasıyla
bekleniyor. Yatırımcılar Fed'in toplantısında faiz oranlarını değiştirmemesini bekliyor. Makroekonomik
açıdan yatırımcılar, ABD'nin ilk çeyreğine ilişkin ilk GSYİH tahminini ve ABD'deki Aralık PCE enflasyon
göstergesini inceleyecek. Son olarak, hafta Microsoft, Meta, Tesla, Apple ve Amazon gibi ağır topların
yanı sıra Avrupa'da LVMH, ASML ve SAP gibi bir dizi şirket kazanç duyurusuyla noktalanacak. Sonuç
olarak, piyasaları tetikte tutacak çok şey var.
Yurtiçine baktığımızda ise TCMB politika faizini (bir hafta vadeli repo ihale faizi) 250 baz puan indirime
gitti ve faizi % 45 seviyesine çekti. Aylık enflasyonda ana eğilim ve enflasyon beklentileri öngörülen
tahmin aralığı kıstasını kaldırdı, Likidite koşulları yakından izlenecek ve sterilizasyon araçları ek
tedbirlerle etkili şekilde kullanılmaya devam edilecektir dendi. Faiz indirimi daha rahat olacak ama
hizmet enflasyonu faiz indirimin derecesini belirleyecek. Mart ayından da 250 baz puanlık indirim
beklentimizi koruyoruz.
Cuma akşamı da Moody's, Türkiye'nin kredi notuyla ilgili bir karar vermezken periyodik incelemesini
tamamladığını duyurdu. Moody's en son 19 Temmuz 2024 tarihindeki gözden geçirmesinde Türkiye'nin
kredi notunu B3 seviyesinden B1 seviyesine yükseltmiş, kredi notu görünümünü ise pozitif olarak
muhafaza etmişti. Bizim için sürpriz değil ama piyasa için sürpriz karar çünkü notta en geride kaldığı
için piyasa eşitlenmiş not bekliyordu. Bizse 2024’de 2 kademe birden not arttırdığından uygulanan
politikalarının sonuçlarını net görüp yine Temmuz ayını bekleyeceğini düşünüyorduk.

 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Ekonomi'nin haberine göre; Yeşim Grup CEO’su Şenol Şankaya, 2027 yılına kadar Mısır’daki hazır giyim tesisini büyütmek ve entegre bir kumaş ve iplik fabrikası kurmak için önemli yatırım planları bulunduğunu açıkladı. Bu yatırımlarla birlikte çalışan sayısını artırarak üretim kapasitesini genişleteceklerini belirten Şankaya, “Son iki yıldır Mısır’da otomasyon projelerine yatırım yapıyoruz ve geleceğin üretim teknolojilerine odaklanıyoruz. Bunun yanı sıra, dijital dönüşüm ve sürdürülebilirlik odaklı projelere de öncelik veriyoruz. Çevre dostu ürünlere ve yenilikçi teknolojilere yatırım yapmak hem markamızın hem de sektörün sürdürülebilirliğini sağlamak açısından kritik öneme sahip” dedi.

Üretimin yüzde 95’ini ihraç ettiklerini kaydeden Şenol Şankaya, öncelikli ihracat pazarları arasında Hollanda, Mısır, İspanya, Almanya, Fransa, Belçika ve İngiltere’nin yer aldığını aktardı. Şankaya, ihracatta hedef pazarları olarak öne çıkan Avrupa’da da yüzde 15 oranında büyüme hedeflediklerini söyledi.
 

Küresel piyasalarda bu hafta Fed ve ECB kararları gündemin odağında…

Küresel piyasalarda geçtiğimiz hafta görevine başlayan ABD başkanı Trump ekonomik gündemin odağındaydı. Donald Trump, 1 Şubat'a kadar Meksika ve Kanada'ya yüzde 25'e varan gümrük vergileri uygulamayı planladığını söyledi. Ancak Çin'e tarife uygulamadan önce bir önceki döneminde imzalanan anlaşmaya uyup uymadığının araştırılmasını istemesi Asya borsalarında pozitif fiyatlandı. Trump ayrıca evrensel bir tarife uygulamayı da düşündüğünü ancak bu karara henüz hazır olunmadığını belirtti. Buna ek olarak, Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin'e "Ukrayna'daki savaşı sona erdirmek üzere anlaşmaya varın" çağrısında bulunarak, aksi halde Rusya'ya ciddi yaptırımlar ve gümrük vergileri getireceğini açıkladı. Son olarak Davos Ekonomik Forumu'nda konuşan ABD başkanı Trump faiz oranlarının tüm dünyada hızla aşağı gelmesi gerektiğini vurguladı ve "Deregülasyon kampanyaları eşi benzeri görülmemiş kadar hızlı biçimde hayata geçirilecek" dedi. Trump'ın faiz oranları konusunda açıklamaları ardından ABD 10 yıllık tahvil faizleri ve DXY'de geri çekilme gözlendi.

Yurt içinde geçtiğimiz haftanın odağında PPK faiz oranı kararı bulunuyordu. Para Politikası Kurulu, politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranının beklentilere paralel olarak %47,50'den %45,0'a indirilmesine karar verdi. Karar metninde "öncü veriler ocak ayında öngörülerle uyumlu bir artışa işaret etmektedir. Son çeyreğe ilişkin göstergeler yurt içi talebin enflasyondaki düşüşü destekleyici seviyelerde bulunduğunu göstermektedir. Enflasyon beklentileri ve fiyatlama davranışları iyileşme eğilimi sergilemekle birlikte, dezenflasyon süreci açısından risk unsuru olmaya devam etmektedir." denildi. Şahin bir indirime işaret eden "Maliye politikasının artan eşgüdümü de bu sürece önemli katkı sağlayacaktır. Enflasyonda kalıcı düşüş ve fiyat istikrarı sağlanana kadar sıkı para politikası duruşu sürdürülecektir." İfadesi de yine karar metninde bulunuyor.

Geçtiğimiz hafta satıcılı seyreden dolar endeksi (DXY) haftayı %1,79 değer kaybı ile tamamladı. ABD 10 yıllık Hazine tahvilinin getirisi, haftayı %4,63 seviyesinden tamamladı. Trump'ın sık sık vergi kesintilerinden ve yatırımlarından bahsetmesi ile ABD borsalarında pozitif seyir izlendi. Haftalık bazda S&P 500 %1,74 Dow Jones %2,15 Nasdaq ise %1,65 değer kazandı. Yine Trump etkisi ile Ons altın geçtiğimiz hafta %2,64 değer kazandı. Brent petrolün varil fiyatı haftalık bazda %2,91 azaldı.

Bu hafta küresel piyasalarda ABD'de Fed'in faiz oranı kararı ve öncül GSYH verileri, Euro Bölgesi'nde ECB'nin faiz oranı kararı ve öncül GSYH, Almanya'da öncül GSYH ve TÜFE, Çin'de Caixin imalat PMI, Japonya'da Tokyo TÜFE, yurt içinde ise PPK toplantı özeti ve 4Ç24 dönemine dair gelecek bilançolar takip edilecek. ABD'de bu hafta "Muhteşem Yedili"lerden Microsoft, Meta, Tesla, Apple ve Amazon'un 2024 bilançolarını açıklaması bekleniyor. Yurt içinde ise bu hafta GARAN, YKBNK ve ARCLK'in 4Ç24 finansal sonuçları takip edilecek.

ABD'de bu haftanın odağı Fed'in faiz oranı kararı. Fed aralık ayında beklentilere paralel olarak 25 baz puan indirimle faiz oranını %4,25-4,50 seviyesine çekmiş; yayımladığı ekonomik projeksiyonlarda ise 2025 yılında 50 baz puan daha indirim tahmin edilmişti. Vadeli piyasalar, 2025 yılı için en erken Haziran ayında 25 baz puanlık bir indirim fiyatlıyor. ABD'de bu hafta ayrıca 4Ç25'e ilişkin GSYH verileri ve Fed'in favori göstergelerinden çekirdek kişisel tüketim harcamaları (PCE) aralık ayı verileri takip edilecek. 4Ç24'te ABD ekonomisinin çeyreklik bazda %2,50 büyümesi bekleniyor. Çekirdek PCE verilerinde ise beklenti aylık %0,2 artış olacağı yönünde. Çekirdek PCE, kasım ayında aylık %0,1, yıllık %2,9 artış göstermişti. GSYH fiyat endeksinde ise beklenti çeyreklik bazda %2,70 artış olması. Bu hafta ayrıca veri gündeminde inşaat izinleri, yeni konut satışları, Dallas Fed imalat endeksi, dayanıklı mal siparişleri, konut fiyat endeksi, Conference board tüketici güveni, Richmond Fed imalat endeksi, öncül mal ticaret dengesi, askıdaki konut satışları ve Chicago PMI veri gündeminin içerisinde. Aralık ayında inşaat izinlerinde 1,483mn artış bekleniyor. Yeni konut satışlarında ise 670bin artış görülmesi beklenmekte. Yine konut piyasası verilerinden konut fiyat endeksinin kasım ayında aylık %0,2 artacağı öngörülüyor. Aralık ayında askıdaki konut satışlarının ise %1,0 azalış göstermesi beklenmektedir.
Dallas Fed imalat endeksi aralık ayında 3,4 puanda gerçekleşmişti. Richmond Fed imalat endeksinin de -8 puan olması beklentileri bulunuyor. Conference Board (CB) tüketici güveninin ocak ayında 10,6 puana yükselmesi beklenmektedir. Aralık ayında çekirdek dayanıklı mal siparişlerinde %0,3 artış beklenirken dayanıklı mal siparişlerinin %0,1 artacağı öngörülüyor. Öncü mal ticaret dengesinin 105,7mlr USD açık vermesi beklenmektedir. Son olarak Chicago PMI'ın ocak ayında 40,6 puana yükselmesi bekleniyor


  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yıldız Pazar ve BIST-100’de yer alan hisselerin teknik göstergelerini düzenli olarak raporumuzda paylaşıyor olacağız. İlk 3 sayfada BIST-100 hisselerine yer verilirken,
çalışmanın devam eden bölümünde Yıldız Pazar hisselerinin teknik görünümlerine ulaşabilirsiniz. Çalışmamızda hisselerin son 1 yıl içinde gördükleri düşük ve yüksek
seviyeler ile bu seviyelere bağlı olarak dip/zirve uzaklıklarına yer verilmiştir. Dip/zirve analizinin ardından 10,21, 50, 100 ve 200 günlük hareketli ortalamalara göre hissenin
kapanış fiyatı baz alınarak uzaklık hesaplanmıştır. Yeni halka arzlarda henüz yeterli zaman geçmemesine bağlı hesaplanamayan ortalamalar boş bırakılmıştır. Ortalamanın
üzerindeki fiyatlamaya işaret eden pozitif değerler mavi renkle, ortalamanın altında fiyatlamaya işaret eden negatif değerler kırmızı renk ile gösterilmiştir.
Money Flow Endeksi (MFI)
MFI’nin yorumlanmasında 20 ve 80 seviyeleri referans çizgileri olarak kullanılabilir. 80 seviyesinin üzerine çıkan bir MFI değeri aşırı alıma işaret ederken 20 seviyesinin
altındaki bir MFI değeri de aşırı satıma işaret etmektedir. Aşırı alım ve satım bölgeleri var olan trendin tersine dönmesi ihtimalinin yükseldiği bölgelerdir.
Relatif Güç Endeksi (RSI)
RSI ise genellikle 30 ve 70 referans değerleri kullanılmaktadır. 70 seviyesinin üzerine çıkan bir RSI değeri aşırı alıma işaret ederken 30 seviyesinin altındaki bir RSI değeri de
aşırı satıma işaret etmektedir.
RSI ve MFI indikatörleri için 50 orta noktanın üzerindeki değerler artıkça koyulaşan yeşil renkle, 50’nin altındaki değerler düştükçe koyulaşan kırmızı renk ile ifade
edilmiştir.
Directional Movement Endeksi (DI+ DI-)
Fiyatın yükseldiği dönemlerde pozitif yönlü hareketin bir türevi olan DI+ yükselirken, farkın DI+ lehine açılması yukarı yönlü bir trendin varlığına işaret etmektedir. Aynı
şekilde fiyatların düştüğü dönemlerde bu sefer DI- artacak ve farkın DI- lehine açılması ise aşağı yönlü bir trendin varlığını işaret edecektir. DI+ ile DI- farkına bağlı hesaplanan
değer pozitif ise yeşil, negatif ise kırmızı renk ile ifade edilmiştir.
Son olarak vurgulamak isteriz ki bu çalışmadaki amacımız hisselerin teknik görünümlerine ve indikatör değerlerine ilişkin bilgi sunmaktır. Çalışmaya bakarak bir hisse için al
ya da sat sinyali üretmek ve buna bağlı alım satım yapmak her zaman sağlıklı sonuçlar üretmeyecektir. Çalışmanın amacı al/sat sinyali üretmekten ziyade hissenin
mevcuttaki görünümünü sunmaktır. Yukarıda özetlediğimiz gibi ortalamaların üzerinde hareket eden hissede teknik görünüm daha güçlü kalırken, örneğin MFI ve RSI
indikatörlerinin üst referans değerleri üzerinde olması bir yorulmaya ve olası bir düzeltmeye işaret ediyor da olabilir


  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

YURT İÇİ HABERLERİ:
" BIST100, perşembe günü beklenti dahilinde gelen 250 baz puan indirimi karşısında gelen kar satışlarını cuma günüde devam ederek ve Moody's not kararı öncesi %0,08 hafif satışla 10.105 seviyesinden haftayı kapattı ve işlem hacmi 81,3mr TL düşük gerçekleşti.
" Satışlara %1,36 gerileme ile yine Bankalar önderlik ederken, Sanayi hisseleri %0,42 yükseldi ama Holdingler ise %0,27 geriledi. Çimento hisseleri, Suriye'nin ithalat vergilerini tekrardan gözden geçireceği haberi sayesinde %2,12 artıda kapattı.
" ASTOR-OYAKC ve EREGL cuma günü en çok artan BIST30 hisseleri olurken, en çok satılan tarafta ise AKBNK-FROTO ve YKBNK bankası hisselerini gördük.
" Haftalık bazda BIST100 ve BIST30, sırasıyla %1,27 ve %1,50 artarken, Bankalar hafta başı alımlarından dolayı %1,09 artarken, Holding ve Sanayi hisseleri sırasıyla %1,01 ve %0,58 değer kazandı. Madencilik hisseleri artan ALTIN fiyatlarına paralel %2,65 yükselirken, Ulaştırma hisseleri %2,13 arttı. Çimento şirketleri, Suriye'nin tekrar imar edilmesinden dolayı ve cuma günü önceden uygulanacağı ve sektörü olumsuz etkileyen ithalat vergilerinin tekrar gözden geçirileceğini duyurması sonrası haftayı %5,24 artıda kapatarak geçen hafta en çok artan sektör oldu.
" Haftalık bazda BIST100 tarafında en çok artan hisseler BSOKE-PASEU-BTCIM olurken, en çok düşen tarafta ise SKBNK-SELEC ve BERA hisseleri yer aldı.
" AVRO/TL paritesi geçen hafta %2,07 artarken, Dolar/TL ise %0,32 yükseldi. Tahvil tarafında ise 2 yıllık tahvil faizleri %1,90 düşerek %38,22 seviyesine gerilerken, 10 yıllık tahvil faiz oranları ise %4,13 düşüşle %27,78 seviyesine geriledi.
" Emtia tarafında, özellikle pazartesi günü ABD Başkanı Donald Trump'ın petrol fiyatlarını düşüreceğini açıklaması sonrası %2,91 gerilerken, ons ALTIN ise %2,64 arttı.
" Cuma günü Moody's kredi derecelendirme kuruluşu Türkiye'nin kredi notunu ve görünümünü B1/Pozitif'te bıraktı ve Türkiye'nin ve bu ihraççı ile ilişkili diğer notların periyodik gözden geçirmesini tamamlandığını açıkladı. Raporda, ülkenin büyük, çeşitlendirilmiş ve dirençli ekonomisi, ılımlı kamu borç yükü ve iyileşen para ve makroekonomik politika etkinliği ile desteklenmektedir. Daha ortodoks ekonomi politikalarına dönüş kredi açısından olumludur, ancak Türkiye'nin makroekonomik dengesizliklerinin sürdürülebilir bir şekilde azaltılması zaman alacaktır ve politikanın tersine dönme riskine tabidir. Önemli ölçüde sıkılaştırılmış para politikası duruşu, yurtiçi kredi büyümesini sınırlamış ve Türk lirasına olan güveni artırarak ekonominin sürdürülemez derecede canlı iç talepten uzaklaşmasını, enflasyonist baskıların azalmasını, cari açığın daralmasını ve yabancı sermaye girişlerini teşvik etmiştir. Mali duruşun 2025 yılında daha kısıtlayıcı hale gelmesini, ekonominin daha fazla yeniden dengelenmesini ve enflasyonun düşürülmesini desteklemesini beklediklerini açıkladı. Kurum, enflasyondaki düşüşün 2025'te de devam etmesini beklediğini, yıl sonunda %30'lara inebileceğini bildirdi. Makroekonomik istikrarı yeniden sağlayan, enflasyonu sürdürülebilir bir şekilde azaltan ve büyümeyi kredi kaynaklı iç talepten uzaklaştıran politikalar etkili bir şekilde uygulanmaya devam edilirse kredi notunun yükseltilebileceği ifade edildi.
" An itibariyle ABD$/TL paritesi 35,68 seviyesinde yatay, ama Avro/TL paritesi 37,30 seviyesine gerilemiş görünüyor. DXY, bu sabah 107,75 seviyesine yükselirken, geçen hafta 5 ayın en düşük seviyesine gerilemişti. Avro/ABD$ paritesi ise bu sabah 1,0457'ye düştü.
" Emtia tarafında ise Brent bu sabah Trump'ın Kolombiya'ya karşı vergileri geri çekmesinden dolayı 76,97$'ın altına gerilerken, ons ALTIN 2756$'a düştü.
" Bu hafta yurt içi takviminde Reel Kesim Güven Endeksi-Kapasite Kullanım Oranı-Ekonomik Güven Endeksi-Banka/Hazine haftalık İstatistik verileri-PPK Toplantı kararı Dış Ticaret Dengesi ve Fitch Kredi Notu Değerlendirmesi bekleniyor (Mevcut: B+/Pozitif).
ŞİRKET HABERLERİ:
" ADEL: Türkiye Ağaç ve Kâğıt Sanayii İşverenleri Sendikası ile Türkiye Ağaç ve Kağıt Sanayii İşçileri Sendikası arasındaki TİS görüşmelerinde anlaşma sağlanamadığı, ama görüşmelerin devam edeceği açıklandı.
" AYDEM: Göktaş HES projesi için verilen lisansın birden çok kaynaklı üretim tesisine dönüştürülmesi kapsamında yardımcı kaynak olarak 7,4965 MWm kurulu gücünde hibrit yüzer GES kurulumuna onay verilmiştir. Tesis devreye alındıktan sonra Göktaş HES'in toplam kurulu gücü 275,60 MWm'den 283,0965 MWm'e çıkacaktır.
" CWENE: Müşterisi ile 27mn$ tutarında GES kurulum sözleşmesinin feshedildiğini açıkladı.
" KARSN: Regione Campania ve ACaMIR arasında 42 adet e-ATAK satışı için yaklaşık 15.5 Milyon EUR bedelli (KDV hariç) sözleşme imzalanmıştır. Teslimatının 2025 yılında gerçekleştirilmesi planlanmaktadır.
" YATAS: Yenilenebilir ve sürdürülebilir enerjiye olan desteğimizi artırmak, enerji maliyetlerimizi azaltmak ve artan elektrik fiyatlarından korunabilmek amacıyla, kendi enerji ihtiyacımızı karşılamak üzere Güneş Enerjisinden Elektrik Üretimi (GES) yatırımı yapılmasına karar verilmiştir. Bu kapsamda, Ankara ve Kayseri lokasyonlarındaki fabrikalarımızın çatıları Güneş Enerjisi Santrali (GES) kurulması planlanmaktadır.
" TURSG: 2024 yılı toplam brüt prim üretimi 101 milyar 366 milyon TL 'ye ulaşarak ve bir önceki yılın aynı dönemine göre %70 oranında artışla gerçekleşmiştir (geçen yıl aynı dönem 59 milyar 518 milyon TL).
" AYGAZ: 2024 hesap dönemine ilişkin finansal raporlarının 17 Şubat 2025 tarihinde kamuya açıklanması planlanmaktadır.
" KCHOL: 2024 hesap dönemine ilişkin finansal tablolarının 18 Şubat 2025 tarihinde kamuya açıklanması planlanmaktadır.

YURT DIŞI HABERLERİ:
" Avrupa borsaları genelde olumlu geçirdiği haftayı cuma günü kar satışlarıyla bitirdi. Stoxx 600 Cuma günü %0,05 düşerken, Cac40 %0,40 artarak Emsallarından pozitif ayrışırken, FTSE ve Dax sırasıyla %0,08 ve %0,73 geriledi.
" Haftalık bazda, olumlu bilançolar ve Trump'ın gümrük vergilerinden bahsetmemesinden dolayı Avrupa endeksleri alıcılıydı ve Stoxx600 %1,23 artıda kapattı.
" Burberry hissesi beklenti üzerinde net kar açıklaması sonrası cuma günü %10 alımlarla kapattı. Moncler-Swatch ve Christian Dior hisseleri de haftayı pozitif kapattı.
" Rolls Royce, İngiliz Kraliyet Donanması için 10mr€ değerinde nükleer denizaltı reaktörleri üreteceğini açıkladı.
" Novo Nordisk hissesi kilo verme ilacının obeziteler arasında ortalama %22 kilo verdiğini açıklamasından sonra seansı %7 yukarıda kapattı.
" Ralliye öncülük eden teknoloji hisselerde geri çekilmeler gördük. Nvidia %3 ve Tesla %1 geri çekildi.
" ABD hisseleri de haftaya güçlü bir açılış yaptıktan sonra cuma gününü kar alımlarıyla kapattı.
" Dow Jones %0,32; S&P 500 gün içi yeni zirveler gördükten sonra %0,29 ve Nasdaq %0,50 değer kaybetti. Ama haftalık bazda, S&P 500 ve Nasdaq %1,7 ve Dow Jones %2,2 arttı.
" Trump'ın özellikle FED'den faiz indirimi talep edeceği borsalara olumlu yansıdı ve ALTIN fiyatlarını yukarıya taşıdı.
" Cuma günü ABD Bileşik PMI verisi 55,6 beklenirken 52,4 olarak geldi, İmalat PMI verisi 49,8 beklenirken 50,1'e artmış geldi.
" Pete Hegseth, Başkan Yardımcısı JD Vance'ın oyula yeni Savunma Bakanı olarak onayladı. Konuşmasında, Hegseth "savaşmak yerine caydırma" ilkesini benimseyeceklerini belirterek, ancak gerektiğinde düşmanı yok etmek için "ezici ve kararlı bir güç" ortaya koyacaklarını vurguladı.
" Bu hafta yurt dışı tarafında ABD tarafında Fed Faiz kararı toplantısı-Yeni Konut Satışları-Dayanıklı Mal Siparişleri-GSYH ve PCE Fiyat Endeksi açıklanacak. Avro Bölgesinden ise GSYH-AMB Faiz kararı ve Çin'den Caixin PMI verileri takip edilecek.
" Bu hafta bilanço tarafından kritik Teknoloji şirketlerinin bilanço açıklamaları gelecek.
" Meta-Microsoft-ve Tesla finansallarını çarşamba günü açıklaması beklenirken, Apple perşembe günü açıklayacak. Ayrıca, bugün AT&T ve sonrasında Starbucks-Boeing-Lockheed Martin-Intel-General Motors-Visa-Chevron ve Exxon'ında bu hafta finansallarını açıklaması bekleniyor.
" Bugün Asya piyasaları Japonya borsası hariç yeşilken, ABD vadelileri satıcılı bir açılışa işaret ediyor.
" Çin'den gelen verileri göre Sanayi karları Aralık'ta %11 arttı, İmalat Dışı PMI verisi ise 52,2 gelmesi beklenirken 50,2 geldi-İmalat PMI ise 50,1 beklenirken 49,1 olarak gerçekleşti.


 
 Trive Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.trive.com.tr/

***
                        Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Moody’s, Türkiye Not Kararını Pas Geçti!
BİST-100 endeksi, geçen haftanın son işlem
gününe; 13 puan civarında pozitif başlangıç yaptı.
Gün içerisinde dalgalı bir seyir izleyen endekste,
seansın sonunu sadece yüzde 0,08 oranında
düşüşle 10.104,85 seviyesinden tamamladık.
İşlem hacmi 81,3 Milyar TL civarında
gerçekleşirken, puan bazında endekse en fazla
negatif etki eden şirket hisseleri ise; Akbank, Yapı
ve Kredi Bankası ile Ford Otomotiv oldu.
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB),
2025 yılı Ocak ayına ilişkin Finansal Hizmetler
Güven Endeksi (FHGE) anketi sonuçlarını açıkladı.
FHGE, aylık olarak 1,0 puan azalış göstererek
168,5 seviyesinde gerçekleşti.
TCMB, geçtiğimiz Cuma günü ayrıca; mevcut
gecelik ve haftalık depo ihalelerine ek olarak,
aylık depo ihalesi başlattığını duyurdu(aylık depo
ihalesi en son 29 Eylül 2004 tarihinde yapılmıştı).
İhale 21 Şubat 2025 vadeli olarak 100 milyar lira
tutarında gerçekleştirildi.
Uluslararası yatırım kuruluşu JPMorgan, ‘gelişen
ülke tahvil endeksine’ Türkiye'nin Eylül 2029
vadeli tahvilini ekleme kararı aldı. JPMorgan,
daha önce de Kasım 2028 vadeli 5 yıllık ve Ekim
2033 vadeli 10 yıllık lira cinsi tahvilleri, gelişen
ülke tahvil endeksine eklemişti


  Alnus Yatırım Menkul Değerler A.Ş
 www.alnusyatirim.com
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Şubat vadeli endeks sözleşmesi 11.507,00 - 11.608,00 seviyeleri
arasında hareket ederek günü %0,33 oranında bir düşüşle
11.534,00 uzlaşma fiyatından tamamladı. Sözleşmede haftanın son
işlem gününde dalgalı ve kararsız bir fiyatlama takip edildi.
Sözleşmede akşam seans kapanışı da 11.534,00 puandan
gerçekleşti. Cuma günü gece saatlerinde açıklanması beklenen
Moody’s’in not kararında, Türkiye'nin kredi notuyla ilgili bir karar
verilmedi ve periyodik incelemenin tamamladığı duyuruldu. ABD
borsaları günü düşüşlerle tamamlarken, ABD vadelilerinde bu
sabah satıcılı bir seyir etkili oluyor. Asya piyasalarında karışık bir
görünüm hâkim. Avrupa vadelileri ve CFD endeksleri hafif satıcılı
açılışlara işaret ediyor. Şubat vadeli endeks sözleşmesinin
Moody’s’in pas geçmesinin etkisiyle güne zayıf bir başlangıç
yapmasını bekliyoruz.
100 günlük üssel ortalama (11.500) altındaki fiyatlamalarda
sözleşmede 11.450 - 11.390 aralığı kısa vadeli ilk destek bölgesi
olarak izlenecektir. Bu bölgenin kırılması durumunda 11.350 -
11.270 - 11.240 ve 11.200 seviyelerine doğru geri çekilmeler
gündeme gelebilir. Tepki alımlarında ise 50 günlük üssel ortalama
(11.525) üzerinde tutunmanın yeniden sağlanması önem
taşımaktadır. Ortalama üzerinde 11.600 - 11.630 aralığı ile
devamında 11.670 ve 11.715 seviyeleri direnç konumunda
bulunmaktadır.



  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.