Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

ü Devlet Hava Meydanları İşletmesi (DHMİ) Genel Müdürlüğü’nün 2024 yılı Ekim ayına ilişkin açıkladığı havayolu istatistiklerinde iki kere sayılan
iç hat yolcu sayısına göre düzelttiğimiz veriler doğrultusunda, hizmet alan toplam yolcu sayısı 17,1 milyon ile yıllık bazda %5,5 artış gösterdi.
Dış hat yolcu sayısı 13,2 milyon yolcu ile yıllık bazda %7,1 artış gösterirken, iç hat yolcu sayısı %0,6 sınırlı artış ile 3,9 milyona yükseldi.
Taşınan toplam yük tonajı ise (kargo+posta+bagaj) 450,1 bin ton ile yıllık bazda %8,7 artış gösterdi.
ü Kümülatif olarak incelediğimizde yılın on ayında toplam yolcu sayısı 157,7 milyon ile yıllık bazda %7,8 artış gösterdi. Dış hat tarafında yolcu
sayısı %8,8 artış ile 117,3 milyona ulaştı. İç hat yolcu sayısı ise 40,4 milyon ile yıllık bazda %5,2 artış kaydetti.
ü Havalimanı bazında bakıldığında İstanbul Havalimanı Ekim ayında yıllık %4,2 artış ile 6,2 milyon yolcuya hizmet verdi. Sabiha Gökçen %6,9
artışla 2,7 milyon, Esenboğa %3,7 düşüşle 641 bin yolcuya hizmet sağladı. Antalya ve İzmir’de ise yolcu trafiği sırasıyla %6,5 ve %12 artış
gösterdi.
ü İç hat yolcu sayısında iki aylık gerilemenin ardından Ekim’de hafif iyileşme görüyoruz. Dış hat yolcu büyümesi de son üç ayın ardından en hızlı
artışını gösterdi. Dış hat yolcu sayısındaki artışta turizm merkezlerindeki havalimanlarının etkisi hissedildi. Yolcu trafiğindeki güçlü artış ve yük
tonajındaki olumlu seyrin etkisiyle Ekim ayı verilerini ‘pozitif’ olarak yorumluyoruz.

 Halk Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.halkyatirim.com.tr

                             * * *
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yabancılar Ekim ayında 639 milyon dolarlık satış yaptı…

Borsa İstanbul tarafından aylık olarak açıklanan yabancı yatırımcıların hisse bazında gerçekleştirmiş oldukları işlemlere göre Ekim ayında 25,7 milyon dolar ile TCELL yabancıların en çok net alım yaptığı hisse senedi olurken onu sırasıyla THYAO, BINBN, CCOLA ve TKFEN hisseleri izledi.

En çok satış yapılan hisse sıralamasında ise 159,0 milyon dolar ile AKBNK birinci sırada yer alırken YKBNK, SAHOL, ISCTR ve GARAN en çok net çıkış yaşanan diğer hisse senetleri oldu.

Ekim ayında yabancı yatırımcılar 305 hisse senedinde 323,0 milyon dolarlık net alım yaparken, 265 hisse senedinde 962,0 milyon dolarlık net satış gerçekleştirmiş ve böylelikle toplamda 639,0 milyon dolarlık yabancı çıkışı gerçekleşmiştir.

Yabancı yatırımcıların nette alım yapmış olduğu ilk 20 hisse senedi arasında en yüksek göreceli getiriyi sağlayan hisse senedi 57,59% ile TKFEN olurken, en düşük göreceli getiri -10,68% ile PETKM pay senedine aittir.

2024 yılı Eylül sonu itibariyle %38,20 olan yabancı payı, Ekim sonunda %37,34 seviyesine geriledi.


  BMD Araştırma
  Bizim Menkul Değerler A.Ş.
  bmd.com.tr
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Raporda Dikkat Çekenler
           
" Türk Hava Yolları'nın (THYAO) toplam uçuş sayısı 2024 yılının Ekim ayında bir önceki yılın aynı ayına kıyasla %4,8 gerileyerek 42.786 oldu.
" Toplam yolcu sayısı 2024 yılının Ekim ayında yıllık bazda %2,9 azalarak 7,15 milyon olarak gerçekleşti.
" Yolcu doluluk oranı 2024 yılının Ekim ayında bir önceki yılın aynı dönemine paralel olarak %82,7 seviyesinde gerçekleşti.
" Kargo ve posta taşımacılığı faaliyeti 2024 yılının Ekim ayında geçen yılın aynı ayına kıyasla ton bazında %4,7 artışla 165.178 ton olarak gerçekleşti.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Şişecam’ın enflasyon muhasebesi (TMS-29 etkisi) uygulanmış finansallarına göre Şirket, geçen yılın aynı dönemindeki 659 milyon TL'lik net zarara karşılık 3Ç24’te 795 milyon TL net kar açıkladı. 3Ç24’te parasal kazanç pozisyonu ve ertelenmiş vergi geliri net kara geçilmesinde etkili oldu. Buna karşılık, zayıf operasyonel performans ile birlikte artan maliyet baskıları sonucunda marjlardaki erozyon ve yüksek finansman gideri net karı baskıladı.
Zayıf talep koşulları ve düşen fiyatların etkisiyle 3Ç24’te satış gelirleri %7,2 azalarak 42.867 milyon TL oldu. (3Ç23: 46.186 milyon TL). Mimari Cam segmenti gelirleri %2'lik hacim büyümesine rağmen, 3Ç24'te ürün fiyatlarındaki düşüş ve kurun negatif etkisiyle yıllık bazda %5 daralarak 9.538 mn TL seviyesinde gerçekleşti. Cam ambalaj segmenti en iyi performansı göstererek yıllık bazda %10 artarak 10.259 mn TL oldu. Diğer taraftan, enerji segmenti satış hacim daralması hem de zayıf fiyatlandırma etkisiyle en zayıf işkolları arasında yer aldı. Şişecam'ın konsolide soda külü üretimi, Wyoming tesisindeki planlı bakım çalışmaları nedeniyle, düşük bazın etkisiyle yıllık bazda %1 artarken, çeyreksel bazda %6 artış gösterdi. Çin'deki ekonomiyi canlandırmak için uygulanan teşvik paketleri soda külü fiyatlarında dalgalanmalara neden olsa da, soda külü arzının fazla olması ve buna bağlı olarak artan stoklar nedeniyle marjlar baskı altında kalmaya devam etti.
Şirketin satış gelirlerinin coğrafi dağılımında, 3Ç24’te Türkiye’de, 9A24’te ise yurtdışı pazarlarda daralma yaşandı. 3Ç24’te satış gelirleri %7,2 azalarak 42.867 milyon TL oldu. (3Ç23: 46.186 milyon TL). 3Ç24’te Avrupa ve Amerika’daki satışlar sırasıyla %4 ve %7 azalırken, Türkiye’de %16 daralma yaşandı. 9A24'te satış gelirleri %14 azalarak 136.312 milyon TL'ye geriledi. 9A24'te Avrupa ve Amerika'daki satışlar sırasıyla %13 ve %19 azalırken, Türkiye'de %14 düşüş yaşandı.
Marjlar artan operasyonel maliyetler nedeniyle daraldı. Şirketin TMS-29 etkisi de dahil olmak üzere FAVÖK'ü 3Ç23'teki 6.680 milyon TL'ye kıyasla %55 azalarak 3.037 milyon TL'ye geriledi. Şirketin 3Ç23'te %30,05 ve %14,46 olan Brüt ve FAVÖK marjları 3Ç24'te sırasıyla %23,15 ve %7,08'e geriledi.
Net borç pozisyonundaki artış devam etti. Net borç pozisyonu 9A24'te 76.251mn TL'ye (TMS-29 etkisi dahil 1Y24: 71.448mn TL) yükseldi.
Şirket’in borçluluk tarafındaki artışa ek olarak operasyonel performans tarafındaki zayıflığın devam ediyor oluşu Şirket’in payları üzerinde kısa vadede “negatif” etki yaratmasını beklemekle birlikte finansallarda herhangi bir toparlanmadan bahsetmek zor olduğunu belirtmek isteriz. Ancak yeni hat ve fırın yatırımlarına ek olarak Amerika’da devam eden doğal soda külü yatırımları bulunmaktadır. Dolayısıyla tüm bu yatırımların talepte iyileşme ve sektörde toparlanma oluştığu takdirde orta ve uzun vadede hisse performansına olumlu etki yaratabileceğini öngörmekteyiz. İndirgemiş nakit akımları (İNA) analizine %70 oranında ve karşılaştırılabilir uluslararası benzer şirket çarpanları değerlemesine %30 oranında ağırlık vererek Şişecam için 12 aylık pay başına hedef fiyatımızı 68,30 TL seviyesinde koruyoruz. 08 Kasım 2024 pay kapanış fiyatına göre hedef fiyatımızın %67 kazandırma potansiyeli taşıması nedeniyle ‘AL’ olan önerimizi koruyoruz.

Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.

 www.sekeryatirim.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yabancılar Ekim ayında 639 milyon dolar net satış işlemi gerçekleştirdi.
Böylece 2024 yılında 3,14 milyar dolar net satış gerçekleşti


 ICBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 .www.icbcyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Şirket tarafından 3Ç2024'de 2.999mn TL ana ortaklık net dönem zararı açıklanmıştır. Geçen yılın aynı döneminde ise Şirket 3.140mn TL ana ortaklık net dönem zararı açıklamıştı.

Satış gelirleri bir önceki yılın aynı dönemine göre %21,1 oranında azalarak 17.219mn TL'ye gerilerken, 1.173mn TL brüt zarar gerçekleşmiştir. Bu dönemde operasyonel giderler ise %35,2 oranında gerileyerek 965mn TL olmuştur. Diğer faaliyetlerden net 76mn TL'lik gelir kaydeden şirketin faaliyet zararı 2.062mn TL olarak gerçekleşti. Aynı dönemde Şirket tarafından 1.078mn TL Faiz, Amortisman ve Vergi Öncesi Zarar kaydedildi.

Şirket bu dönemde yatırım faaliyetlerinden 1.585mn TL'lik gider kaydetmiştir. Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlarından (Rafineri Holding A.Ş.) ise 337mn TL zarar yazılmıştır. Şirketin 3Ç2024'de kur farkı giderlerine bağlı olarak, net finansman giderleri ise 1.869mn TL olmuştur.

2.380mn TL'lik parasal kazanç (3Ç2023: 2.037mn TL parasal kazanç) ve 454mn TL'lik net vergi gelirinin ardından şirketin ana ortaklık net dönem zararı 2.999mn TL olarak gerçekleşmiştir.

3. çeyrek zararıyla beraber şirketin 9 aylık ana ortaklık net dönem zararı 127,5mn TL olurken, geçen yılın aynı döneminde Şirket tarafından 9.542mn TL ana ortaklık net dönem zararı kaydedilmişti.

Şirket, 2024 yılının üçüncü çeyreğinde ürün marjlarında hafif toparlanma hareketleri görülse de talep zayıflığına bağlı olarak faaliyet zararı kaydetmiştir. Diğer taraftan, yatırım faaliyetlerinden giderlerin artış göstermesi kaynaklı ana ortaklık net dönem zararı kaydedilmiştir.

Şirket'in haziran sonu itibarıyla 31.990mn TL olan net borcu ise 3Ç2024 sonu itibarıyla 35.967mn TL'ye yükselmiştir.
 


 Ziraat Yatırım Menkul Değerler
 www.ziraatyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Şirket, 3Ç24’te 26.940 mn TL satış geliri (kons: 26.354 mn TL; Gedik: 26.354 mn TL; yıllık: +%16); 5.051 mn
TL FAVÖK (kons: 5.528 mn TL; Gedik: 4.777 mn TL; yıllık: +%14) ve 6.307 mn TL net kar (kons: 6.046 mn
TL; Gedik: 5.799 mn TL; yıllık: +%68) açıklamıştır. Sonuçlar genel anlamda sınırlı pozitiftir. Enerji
segmentinde gelir üretimi bu çeyrekte dikkat çekici olup, henüz karlı bir segment olmaktan çok uzaktır. Karlı
gayrimenkul işinde bir miktar aşağı yönlü normalleşme görüyoruz. İnşaat segmenti 3Ç24’te de güçlüydü ve
tatmin edici sonuçlar elde edildi. 9A24’te (kümülatif) inşaat segmenti gelirleri yıllık %7 yükselişle 1.588
milyon dolar, FAVÖK’ü %8 artışla 266 milyon dolar, FAVÖK marjı ise yıllık 20bp’lık artışla %16,8 olmuştur.
Şirketin Eyl.24 itibariyle birikmiş iş miktarı 5,8 milyar dolar olmuştur (Haz: 6.0 mlr USD, Eyl23: 4.3 mlr USD).
Enerji segmenti gelirleri 9A24’te yukarı yönlü normalleşmeyle 180 milyon dolar olurken, 7 milyon dolar faiz,
vergi ve amortisman öncesi zarar açıklanmıştır. FAVÖK marjının son birkaç yılda önemli ölçüde baskı altında
olduğunu ve tarihsel ortalamaların oldukça uzağında olduğunu hatırlatmakta fayda görüyoruz. Ticaret
segmenti gelirleri yıllık %4’lük hafif yükselişle 205 milyon dolar, FAVÖK %48 azalışla 54 milyon dolar ve
FAVÖK marjı da ilk dokuz ayda yıllık bazda 2 puanlık düşüşle %26,3 olarak gerçeklemiştir. Gayrimenkul
segmenti gelirleri yıllık %6 artışla 252 milyon dolar olurken, FAVÖK %8 azalışla 152 milyon dolar ve FAVÖK
marjı 9 puanlık düşüşle %60,3 olmuştur. Konsolide FAVÖK yıllık %5 azalışla 465 milyon dolar, FAVÖK marjı
%21,8 (9A23: %19,5) olmuştur. Mevsimsel olarak zayıf olan ilk çeyrek sonuçları ve enerji segmentinde uzun
süredir oldukça zayıf olan karlılık görünümü ilk yarıyıl karlılığı üzerinde baskı yaratan temel faktördür. 2Ç
sonuçları hem gelir üretimi hem de karlılık açısından önceki çeyreğe göre daha güçlüydü. 3Ç sonuçları ise
1Y24 sonuçlarından nispeten daha güçlüdür. Hisse 2024 yılı beklentilerine göre 10,1x FD/FAVÖK ve 14,6x
F/K ile işlem görmektedir. Finansal sonuçların hisse üzerindeki etkisini sınırlı pozitif olarak değerlendiriyoruz

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Şirket, 3Ç24’te 1.962 mn TL satış geliri (yıllık: +%38); 382 mn TL FAVÖK (yıllık: -%7) ve 64 mn TL net kar
(yıllık: -%85) açıklamıştır. 3Ç23’te şirket güçlü finansal büyüme ve stratejik yatırımlar gerçekleştirerek 1.962
milyon TL satış geliri açıklamıştır. Öne çıkan önemli noktalar arasında, uluslararası satışlardaki artış ve Orta
Doğu, Afrika ve Avrupa'daki stratejik projeler sayesinde satış gelirlerinin yıllık %63 artışla 9A24'te 154 milyon
dolara çıkması yer almaktadır. Şirketin 9A24'teki FAVÖK'ü yüksek faiz ortamında 33 milyon dolar ile (3Ç24:
382 milyon TL, yıllık: -%7) olarak toplam gelirin %21'ini oluştururken, net kar ise yüksek finansman
maliyetlerinin etkisiyle 26 milyon dolar (3Ç24:64 milyon TL, yıllık: -%85) olarak gerçekleşmiştir. 2023 yıl
sonuna göre toplam aktifler %22,6 artışla 568 milyon dolar olmuştur. Toplam borçlar, şirketin stratejik
borçlanmaları ve mali yükümlülüklerinin yansımasıyla yaklaşık 414 milyon dolara yükselirken, özsermaye
154 milyon dolara ulaşmıştır. Şirketin ödenmiş sermayesini tahsisli satışlar yoluyla 650 milyon TL'den 694,5
milyon TL'ye çıkarması, sermaye yapısını güçlendirmesi ve borç seviyelerini azaltması dikkat çekicidir.
Şirketin bakiye siparişleri, 230 milyon dolara ulaşmış olup, 320 milyon dolarlık kontrat değerine tekabül
etmektedir. Özellikle enerji depolama ve yenilenebilir enerji sektörlerindeki yeni iş kazanımlarının gelecekteki
gelirleri daha da artırması yönetim tarafından beklenmektedir. LFP pil teknolojisini entegre etmek ve 2025
yılına kadar 5 GWh hedeflenen kapasiteye sahip rüzgarla entegre depolama tesisleri geliştirmek için
Pomega ve Nordex Energy ile yapılan işbirliği gibi stratejik ortaklıklar şirketin odak noktasıydı. Bu girişim,
Avrupa finansman seçeneklerinden yararlanmayı ve yenilikçi enerji çözümlerini teşvik ederek Kontrolmatik'in
sürdürülebilir ve teknolojik açıdan gelişmiş pazarlardaki konumunu güçlendirmeyi amaçlamaktadır. Türkiye
pazarındaki yüksek faiz oranları ve finansman kısıtlamalarının yarattığı zorluklara rağmen şirket, Dünya
Bankası, KfW Kalkınma Bankası ve diğerleri gibi küresel finans kuruluşlarından ödeme garantileriyle
desteklenen sözleşmeler güvence altına alarak uluslararası pazarlarda proaktif bir finasman rotası çizmiştir.
Kontrolmatik'in iştirakleri de, mevzuat netliği ve finansmana erişimin artması nedeniyle 2025 yılına kadar
ivme kazanması beklenen enerji depolama teknolojisindeki önemli ilerlemelerle olumlu katkıda bulunmaya
başlamıştır. Özetle, FAVÖK’teki hafif düşüş ve net karlılıktaki baskı ile birlikte biraz olumsuz bir tablo ortaya
çıkmaktadır. Hisse son 12 aylık verilere göre 32,1x FD/FAVÖK ile işlem görmektedir. Finansal sonuçların
hisse üzerindeki etkisini sınırlı negatif olarak değerlendiriyoruz.


  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.