Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

BIST 100 Endeksi, haftanın son işlem gününde 8.836-9.080
bandında volatil seyir izleyerek günü %0,98 kayıpla günü
8.876,22 puandan tamamladı. Bugün endekste satışlar tepki
alımları ile karşılandığı takdirde ilk etapta 9.000 direnç
bölgesinin üzerine çıkmasını sonrasında hedefinin 9.200
seviyeleri olması beklenebilir. Ancak, geçtiğimiz hafta taban
oluşturma çabalarının yetersiz olduğu endeskte bugün satış
dalgasının devam etmesi durumunda gün içinde ilk destek
noktası olarak 8.750 seviyesini takip ediyor olacağız. 8.750
seviyesi ve aşağısındaki hareketlilikte satış baskısının daha
da hızlanması beklenebilir. Endeksin günlük grafiğinde teknik
göstergelerini incelediğimizde genelinin negatif olmasıyla
birlikte kısa vadeli indikatörlerin aşırı satımda olmasına
rağmen güçlü bir geri dönüş yapamıyoruz. Endeksin gün
içerisinde 8.750 seviyesine doğru gerilemeleri alım fırsatı
olarak, 9.000 seviyelerine doğru yükselişleri ise kar satışı
olarak değerlendirilebilir. Endeksin güne yatay bir seyirle
başlangıç yapmasını, sonrasında gelebilecek satış
dalgasının tepki alımları ile karşılanması durumunda yükseliş
çabasında olmasını bekleriz.
Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.

 www.sekeryatirim.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Her hafta başında düzenli olarak yayınladığımız
Haftalık
Bülten’lerde
«Teknik Takibimizde Olan Hisseler»i
paylaşmaktayız
. Bu kapsamda yapılan hisse seçiminde
teknik dinamikler baz alınmakta olup, belirtilen işlem
koşullarının gerçekleşmesi durumunda ilgili hisselerin
haftalık bazda BIST 100'e kıyasla haftalık getirilerinin
daha yüksek olacağı öngörülmektedir.
Teknik takibimizde olan hisseler için uygun alım
aralıkları, hedef fiyat ve zarar kes seviyeleri tamamen
teknik analiz dinamikleri göz önünde bulundurularak
belirlenmektedir. Piyasa koşullarındaki genel
değişimlerin bu hisseleri de BETA'ları oranınca
etkilemesi beklenebilir.
Bu Teknik Analiz Bülteni’nde, bu hafta için hazırladığımız
Haftalık Bülten’de yer alan hisseler ilişkin yapılan teknik
analizler yer almaktadı

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Perşembe günü ABD'de açıklanan eylül ayına ilişkin TÜFE rakamı aylık bazda %0,2 oranında artış kaydettiği ve yıllık TÜFE %2,5'ten %2,4 seviyesine geriledi. Piyasadaki beklentiler TÜFE'nin aylık %0,1 oranında artış kaydetmesi ve yıllık bazda %2,3'e gerilemesi yönünde şekillenirken, açıklanan rakam beklentilerin sınırlı da olsa üzerinde gerçekleşti. Çekirdek TÜFE'de aylık bazda %0,3 oranında artış kaydederek yıllık bazda %3,3 olarak gerçekleşti ve fiyat baskılarının azalma hızının yavaşladığına işaret etti. Ağustos ayında yıllık çekirdek enflasyon yüzde 3,2 olarak gerçekleşmişti. Cuma günü açıklanan eylül ayı ÜFE verisi bir önceki aya göre değişim göstermedi ve yıllık ÜFE %1,8 olarak gerçekleşti. Önceki hafta beklentilerin oldukça üzerinde gelen tarım dışı istihdam rakamları ile beklentilerin üzerinde gelen enflasyon verisiyle birlikte piyasalarda Fed'e yönelik faiz indirim beklentilerinin zayıfladığı görülüyor. Tarım dışı istihdam verisi öncesinde Fed'in kasım toplantısında 50 baz puan indirime gitme ihtimali zayıf da olsa fiyatlamalar içerisinde yer alırken, istihdam verisi sonrasında piyasalar kasım toplantısında %85 ihtimalle 25 baz puan faiz indirimi ile %15 ihtimalle faizlerin değişmeyebileceği öngörülüyor. Fed'in 18 Eylül'de gerçekleşen toplantısında yayınlanan projeksiyonlarda Fed üyeleri medyan beklentilere göre yılsonuna kadar kalan iki toplantıda 25'şer baz puanlık olmak üzere toplamda 50 baz puan faiz indirimine işaret etmişti. Güçlü gelen istihdam rakamı ve beklentilerin üzerinde açıklanan enflasyon verisi sonrasında piyasalarda hem kasım hem de aralık aylarında 25 baz puanlık toplamda Fed'in noktasal grafikleriyle uyumlu olarak 50 baz puan faiz indirimi öngörülüyor. Fed, eylül toplantısıyla birlikte faiz indirim döngüsüne başlarken, yılın son çeyreğinde ve 2025 yılında faiz indirimlerinin devamını bekliyoruz. Bu noktada faiz indirimlerinin boyutu ve hızı ABD ekonomisindeki gelişmelere bağlı olacaktır. Yine kasım ayında gerçekleşen ABD'deki başkanlık seçimleri ve kimin kazanacağı da piyasaların yakın takibinde yer alacaktır. Son aylarda enflasyon görünümdeki iyileşme ve istihdam piyasasında bozulan görünüm dolayısıyla Fed'in "enflasyon odaklı" yaklaşımdan biraz daha "istihdam odaklı" bir yaklaşıma geçtiğini belirtmiştik. Önümüzdeki süreçte enflasyon rakamları önemli olmakta birlikte istihdam piyasasına ilişkin gelişmeler Fed'in faiz kararları ve küresel risk iştahı üzerinde daha belirleyici olacaktır.
Yeni Haftada Ne Konuşacağız?
Yeni haftada yurt içerisinde gözler TCMB faiz kararında olacak. Piyasalarda beklenti politika faizinin yüzde 50 düzeyinde sabit bırakılması yönünde. Faiz kararı kadar karar metni de önemli olacak. Verilecek mesajlar piyasalar tarafından yakından takip edilecek. ABD tarafında reel sektöre ilişkin veriler bizi bekliyor. Perakende satışlar ve sanayi üretim endeksi başta olmak üzere imalat aktivite endeksleri ve konut sektörüne yönelik veriler açıklanacak. Aynı zamanda Fed üyelerinin konuşmaları hafta genelinde takip edilecek. Euro Bölgesi'nde Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) faiz kararı izlenecek. Piyasa beklentisi Avrupa Merkez Bankasının 25 baz puanlık faiz indirimine gitmesi yönünde. Faiz kararı sonrasında ECB Başkanı C. Lagarde'nin basın toplantısında geleceğe yönelik yönlendirmesi piyasalardan odağında olacak. Asya'ya baktığımızda Japonya'da enflasyon verileri, Çin'de büyüme verileri öne çıkacak gelişmeler arasında yer alacak. Çin'de beklentilerin altında gelen enflasyon verileri deflasyon endişelerini beraberinde getirirken, son dönemde açıklanan teşvik programlarının gelecekte büyüme verisi üzerindeki etkileri önem arz edecek. Hafta genelinde ise Ortadoğu'da yaşanabilecek jeopolitik gelişmeler gündemde kalmaya devam edecek. İsrail - Lübnan - İran hattında yaşanan gerilim devam etmekte olup, ne yöne evrileceği piyasa bakımından yakından takip edilmekte.
Teknik Takibimizde Olan Hisseler
Bu hafta teknik takibimizdeki hisseler: GARAN, KRDMD, OTKAR, TTKOM
  


  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

 Halk Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.halkyatirim.com.tr

                             * * *
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Haftalık Değerlendirme ve Strateji

Borsa endeksi geçen haftayı %2,56 kayıpla tamamladı. Böylelikle son üç haftada endeks %10’un üzerinde satışla karşılandı. Geçen hafta bankacılık endeksi %0,63 sınırlı bir kayıpla haftayı kapatsa da BİST 30 endeksinde satışlar hız kazandı. Genel olumsuz hava devam ediyor. Bununla birlikte yeni olumlu bir gelişmenin ya da beklentinin olmaması da satış baskısını artırıyor. Sosyal medya da haber kirliliği de algılamaları olumsuz etkiliyor. Piyasanın Mehmet Şimşek’in büyük şirketlere vergi denetlemesi yapılabileceği haberine nasıl tepki göstereceğini izleyeceğiz. Ancak bu haftanın en önemli gelişmesi Merkez Bankası’nın Perşembe günü gerçekleştireceği Para Politikası toplantısının karar metnindeki ton olacaktır. Bir önceki toplantıda ek sıkılaşmaya ilişkin ifadenin kalkması görece ılımlı algılanmıştı. Ancak toplantı sonrası gelen aylık enflasyon piyasanın beklediği türden değildi. Dolayısıyla piyasanın algısını olumsuza iten en önemli gelişme bu oldu. Bu veri sonrası karar metnindeki tonun ve verilecek mesajlardaki dozajın ölçüsü önemli olacaktır. Piyasanın alım yönündeki tepki isteğini ya da daha çok satış yönünde durmasını karar metnindeki ifadeler ve mesajlar belirleyebilir. Piyasa hala oldukça likit. Merkez Bankasının piyasadan likit çekecek mekanizmaları daha agresif bir şekilde kullanması beklenebilir. Özetle, Perşembe günü önemli olacak.

2. çeyrek bilançoların sona ermesi piyasada bir değişim getirmedi. 2. Çeyrekte reel anlamda büyüyen şirketlerde de satış baskısının devam ettiğini izliyoruz. 1. Çeyrekte BİST 100 şirketleri içinde yaklaşık 40 şirketin finansallarını güçlü bulmuştuk. Bu çeyrekte ise bu sayı 25’e düştü. Mevsimsellik etkisini dikkate almakla birlikte 2. çeyrekte iç talepteki yavaşlamanın olumsuz etkilerini şirket finansallarında hissettiğimizi söylemek mümkün. 2. çeyrek finansal sonuçlar genel olarak zayıf geçmekle birlikte hem iç talepteki yavaşlama hem de yurt dışındaki durgunluk nedeniyle net satışlar geriledi. Şirketler cirolarını artırmakta zorlanırken, reel olarak büyüyemedi. Maliyet kontrolü yapan şirketlerde brüt karlılıkta artış kaydedildi. Bazı şirketlerde net borç pozisyonları artarken, daha güçlü finansal görünüme sahip olan şirketlerde nakit akışı güçlü kaldı. Enflasyon muhasebesine tabi olmayan şirketlerin hemen hemen hepsi güçlü karlılık açıklarken, enflasyon muhasebesine tabi olan şirketlerin karlılığı baskılanmaya devam etti. 3. Çeyrek bilançolar 15 Ekim’de Aselsan’la başlayacak. 23 Ekim TAV’la birlikte devam edecek ve 11 Kasım’da sona erecek. 2. Çeyreğin hemen arkasında 3. Çeyrek bilançoların açıklanması ve hızla sonuçlanması piyasa algılaması açısından daha iyi olabilir. İç tüketimdeki daralma eğilimine bağlı olarak 3Ç bilanço dönemi daha hasarlı geçebilir.

Küresel piyasalarda güneşli hava devam ediyor. Piyasa tarım dışı istihdam ve enflasyon verisinin ardından resesyon fiyatlamasını geride bırakmış gibi görünüyor. Aynı zamanda ABD’de bilanço dönemindeyiz. Genelde bu dönemde dalga boyunun genişlediğini izleriz. Küresel piyasada dalgalanma olabilir ancak ana yön yukarı olmaya devam ediyor. Bu hafta Perşembe günü Avrupa Merkez Bankasının faiz kararı izlenecek.

Teknik olarak 8870 seviyesindeki desteğinden tepki görebilir. Ancak bu olası tepkiler yükseliş eğilimini destekleyecek güçte olamayabilir. Teknik göstergeler henüz pozitif bölgeye geçmiş değil. Hem hacim hem de teknik göstergeler oldukça zayıf. Önümüzdeki en önemli eşik 9360 seviyesindeki güçlü dirençte oluşuyor. Bu seviyenin aşılması halinde kademeli olarak 9800 / 10200 dirençlerine doğru hareket eğilimi izlenebilir ancak stratejik olarak güçlü alım pozisyonları için 10200 seviyesi üzerindeki günlük kapanışların izlenmesi şart. Bu gerçekleşmemesi halinde piyasa her tepkiyi çıkış olarak algılayabilir.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

  InvestAZ Menkul Değerler A.Ş.
  www.investaz.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

  InvestAZ Menkul Değerler A.Ş.
  www.investaz.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST100 Endeksi
                                                                              
Destekler : 8850-8700-8600-8500
Dirençler : 9000-9100-9274-9400

BİST100 endeksi geçtiğimiz haftayı 8836-9195 bandında hareketle 8876,22 puandan tamamladı. Haftanın son işlem gününde ise hareket bandı 8836-9080 olurken gün sonunda işlem hacmi 72,7 milyar TL olarak geçekleşti. Jeopolitik riskler ile satıcılı yönde seyreden BİST 100 endeksi haftayı %2,56 sınai endeksi %2,20 bankacılık endeksi %0,63 değer kaybı ile tamamladı. Geçtiğimiz haftaki işlemlerde GARAN, TKFEN, TCELL endekse puan bazlı en çok katkıyı sağlarken, THYAO, TUPRS, YKBNK endeksi baskılayan hisseler arasında yer aldı. Cuma günkü işlemlerde XBANK’ta geri çekilmeler ile önemli bir eşik olarak izlediğimiz 13000 aşağı yönde geçildi. Bu seviye altında satış baskısının hız kazanarak 12500 ve 12300 desteklerine kadar devam etmesi beklenebilir. XBANK’ta yeniden 13000 ve üzerinde tutunmalar ile 13500 ve 13750 dirençleri hedefe girebilir.

Jeopolitik riskler ile satıcılı seyrin izlendiği BİST 100 endeksinde 9000 seviyesi aşağısında satışlar hız kazanarak 8850 desteği aşağı yönde test edildi. Bu bölgeden gelen tepki alımlarının yeni haftada 9000 yukarısında hız kazanması beklenebilir. Bu seviye üzerinde yukarı yönde 9200 ve 9400 dirençleri izlenebilir. Orta vadeli teknik görünümde iyileşmeler için ise 9500’ün aşılarak, 200 günlük AO’nın bulunduğu 9929 üzerinde kapanışların alınması önem arz etmektedir. Aşağı yönlü hareketin devam etmesi halinde ise 8850 kısa vadeli destek olmak üzere 8700 ve 8600 edilebilir. Bu bölge altında ise orta vadeli destek olarak 8500 desteği izlenebilir. Orta vadeli teknik göstergelerden MACD günlük bazda sıfır çizgisi altında ve “SAT” konumunda bulunmaktadır. Kısa vadeli teknik göstergelerden RSI’da ise aşırı satım bölgesine yönelim takip edilmektedir. Endekste geçen haftaki işlemler dolar bazlı 2,57-2,68 cent aralığında ve kapanış 2,58 centten gerçekleşti. Olası geri çekilmelerde 2,55-2,50 cent destek bölgesi takip edilebilir. Yukarı yönde ise 2,70 ve 2,80cent direnç bölgesi izlenebilirÇ

Küresel piyasalarda yön karışık seyrediyor...
Geçtiğimiz hafta gündemin ana başlığı ABD enflasyon verileriydi. Manşet TÜFE, eylül ayında aylık %0,2, yıllık %2,4 artarak beklentilerin hafif üzerinde gerçekleşti. Üretici fiyat endeksi (ÜFE) ise eylülde aylık bazda değişim göstermeyerek yıllık bazda %1,8 olarak gerçekleşti. Bununla birlikte Fed üyelerinden eylül ayında yapılan 50 baz puanlık faiz indirimine destek veren ancak gelecek toplantılara dair daha temkinli mesajlar içeren açıklamalar takip edildi. Dallas Fed Başkanı Lorie Logan, Fed’in üç hafta önce yaptığı faiz indirimini desteklediğini ancak enflasyona yönelik hâlâ yukarı yönlü riskler olduğunu ve ekonomik görünüme ilişkin belirsizlikler göz önüne alındığında, kademeli indirim yapılmasının daha uygun olduğunu söyledi. CMEGroup FedWatch Tool'a göre Fed'in Kasım ayında 25 baz puanlık indirim ihtimali %86,8 olarak fiyatlanıyor. ABD’de bu hafta ekonomik aktivite ve büyümeye ilişkin önemli ipuçları veren perakende satışlar ve sanayi üretimi takip edilecek. ABD’de geçtiğimiz hafta 3. Çeyrek bilançoları da açıklanmaya başladı. Bu hafta da Goldman Sachs, Bank of America, Citi Group, United Airlines, TSMC, Netflix’in 2024 yılı 3. çeyrek finansal sonuçlarını açıklaması beklenmektedir. Bu hafta Euro Bölgesi’nde ise ECB’nin faiz oranı kararı gündemin odağında. ECB’nin 25 baz puanlık bir faiz indirimine gitmesine kesin gözüyle bakılıyor.

Bu sabah Asya borsaları alıcılı, ABD vadelileri ise hafif satıcılı yönde bulunuyor. Hafta sonu Asya piyasalarında Çin maliye bakanının teşvik açıklamaları yakından takip edildi. Çin yönetimi konut alımlarında kullanılmak için özel amaçlı bonolara olanak sağlama kararı aldı. Çin Maliye Bakanı Lan borçlanmanın ve bütçe açığının artırılması için alanları olduğu mesajını verdi. Yine hafta sonu açıklanan verilerde Çin’de eylül ayında TÜFE aylık bazda değişim göstermezken, yıllık bazda %0,4 artış ile beklentilerin altında gerçekleşti. Enflasyon verileri, Çin’de deflasyon probleminin devam ettiğine işaret etti. Dolar endeksi (DXY) bu sabah 103,02 ile pozitif yönde hareket etmektedir. Haftayı 2650 doların üzerinde kapatan Ons altın bu sabah 2658 dolarda yatay yönde işlem görüyor. Orta Doğu’da takip edilen jeopolitik gerilimler ile yükselişe geçen brent petrol varil başına 77,94 dolar ile negatif yönde bulunmaktadır. Uluslararası Para Fonu (IMF), Türkiye'de yetkililerin kademeli politika ayarlaması çerçevesinde enflasyonun daha da düşmesinin beklendiğini bildirdi. Bu hafta küresel piyasalarda ABD’de perakende satışlar ve sanayi üretimi, Euro Bölgesi’nde ECB’nin Faiz Oranı Kararı ve ECB Başkanı Lagarde’ın konuşması, Almanya’da ZEW Ekonomik Hissiyatı, Japonya’da TÜFE, yurt içinde ise TCMB PPK Faiz Oranı Kararı takip edilecek. TCMB’nin bu ay faiz oranını %50 seviyesinde sabit bırakması bekleniyor. Eylül ayında TCMB politika faizini %50’de sabit tutarken, Ağustos ayındaki karar metninde yer alan "Enflasyonda belirgin ve kalıcı bir bozulma öngörülmesi durumunda ise para politikası duruşu sıkılaştırılacaktır" ifadesi son metinde "Enflasyonda belirgin ve kalıcı bir bozulma öngörülmesi durumunda ise para politikası araçları etkili şekilde kullanılacaktır" şeklinde değişerek “daha az şahin” bir görünüm çizilmişti. Ayrıca bu hafta 3. Çeyrek bilanço döneminin Aselsan’ın bilanço açıklaması ile başlaması bekleniyor. BİST 100 endeksinde haftanın ilk işlem gününe yatay yönde başlanmasını beklemekteyiz. Endekste tepki alımlarının yeni haftada 9000 yukarısında hız kazanması beklenebilir. Bu seviye üzerinde yukarı yönde 9200 ve 9400 dirençleri izlenebilir. Orta vadeli teknik görünümde iyileşmeler için ise 9500’ün aşılarak, 200 günlük AO’nın bulunduğu 9929 üzerinde kapanışların alınması önem arz etmektedir. Aşağı yönlü hareketin devam etmesi halinde ise 8850 kısa vadeli destek olmak üzere 8700 ve 8600 edilebilir. Bu bölge altında ise orta vadeli destek olarak 8500 desteği izlenebilir.

VIOP30 Yakın Vade Kontratı

Destekler : 9900-9800-9700-9600
Dirençler : 10200-10400-10500-10800

VIOP yakın vade kontratı Cuma günkü işlemleri 10032,25 uzlaşma fiyatından tamamladı. Kontratta haftalık değer kaybı %3,34 olarak gerçekleşti. 3 aylık alçalan kanal desteğinin bulunduğu 10000’in Cuma günkü işlemlerde aşağı yönde test edilmesinin ardından bu bölgeden gelen tepki alımlarının takip edildiği kontratta, 10000 aşağısında geri çekilmelerin 9900 ve 9800 desteklerine kadar devam etmesi beklenebilir. Yukarı yönde ise 10000 ve üzerinde tutunmalar ile 10200 ve 10400 dirençleri ilk etapta takip edilebilir. Bu bölge üzerinde ise yükselişin hız kazanarak 10500 direncinin hedefe girmesi beklenebilir. Kontratta orta vadeli yönün pozitif seyretmesi için ise 11000 ve üzerindeki tutunmalar önem arz etmektedir.

USD/TL Spot

Destekler : 34,20-34,10-34,05-34,00
Dirençler : 34,35-34,40-34,50-34,55
                                        
USD/TL geçtiğimiz haftaki işlemlerde 34,1010- 34,3566 bant aralığında hareket etti. Kurda geçtiğimiz haftaki işlemlerde takip edilen satış baskısının ,22 günlük AO’nın bulunduğu 34,19 yakınlarından karşılanması ile yön pozitif seyretti. Yukarı yönlü hareketlerde 34,25 ve üzerinde 34,30 ve 34,35 dirençleri izlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 34,24 ve 34,20 destekleri takip edilebilir. Yurt içinde geçtiğimiz hafta ödemeler dengesi istatistikleri ve TCMB tarafından yayımlanan Piyasa Katılımcıları Anketi takip edildi. Piyasa katılımcıları anketine göre; katılımcıların cari yılsonu tüketici enflasyonu (TÜFE) beklentisi %43,14’ten %44,11’e yükseldi. Katılımcıların cari yılsonu döviz kuru (ABD Doları/TL) beklentisi 37,16 TL iken, 36,63 TL’ye geriledi. Ağustos ayında cari işlemler hesabı 4 milyar 324 milyon ABD doları fazla kaydederek, 2019 yılından beri en yüksek fazlayı verdi. Yurt içinde bu hafta odak TCMB’nin PPK kararında olacak. TCMB’nin Ekim ayı PPK’da faizleri %50’de sabit tutması bekleniyor. Kararla birlikte yayımlanacak metinde ise gelecek dönem faiz politikasına ilişkin mesajlar piyasalarda yakından izlenecek. ABD’de geçtiğimiz hafta beklentilerin üzerinde gelen TÜFE verilerinin ardından haftayı %0,39 artı yönde tamamlayan dolar endeksinde (DXY) yukarı yönde orta vadeli görünümün pozitif seyretmesi için 103,41 (200 günlük AO) ve üzerinde tutunmalar hedeflenebilir. DXY’de kısa vadeli destek olarak 5 günlük AO (102,80) ve 102,50 destekleri takip edilebilir.

EURO/USD Paritesi

Destekler : 1,0900-1,0875-1,0850
Dirençler : 1,1000-1,1050-1,1085
                 
EUR/USD geçtiğimiz hafta 1,09 ve 1,0997 seviyeleri arasında işlem gördü. Parite geçtiğimiz haftayı %0,36 değer kaybı ile tamamladı. Hafta boyunca aşağı yönlü hareketine devam eden paritede 1,0950 seviyesinin altında kapanış alınması, bu hareketin devam edebileceğine işaret ediyor. Aşağı yönde 1,09 ve 1,0875 desteklerini takip etmekteyiz. Tekrar yukarı yönlü bir eğilim görebilmemiz için de 1,0950’nin aşılmasının önemli görülebileceği paritede, kısa vadede 1,0950, bu seviyenin yukarısında ise 1,10 ve 1,1050 dirençleri takip edilebilir. Euro Bölgesi’nde geçtiğimiz hafta perakende satışlar ve ECB toplantı tutanakları gündemin odağındaydı. Ağustos ayı perakende satışlarında aylık %0,2, yıllık %0,8 artış ile aylık %0,2 artış beklentilerine paralel gerçekleşti. Toplantı tutanaklarına göre ise ECB, enflasyondaki yukarı yönlü riskler nedeniyle, ihtiyatlı ve kademeli bir gevşeme öngörüyor. Bölgede bu hafta ise ECB’nin ekim ayı faiz oranı kararı önemli olacak. ECB’nin bu haftaki toplantıda 25 baz puanlık bir faiz indirimi yapmasına kesin gözüyle bakılıyor. Bu hafta ayrıca Euro Bölgesi’nde eylül ayına ilişkin final enflasyon rakamları izlenecek. Bölgede manşet TÜFE beklentisi eylül ayında %0,10 azalışla yıllık bazda %2,20’den %1,80’e gerilemesi beklenmektedir. Faiz indirimi beklentileri 1,0950’nin altına çekilmesi ile birlikte fiyatlanmış olabilir; ancak yine de indirim ile paritede geri çekilmeler izlenebilir

XAU/USD (Ons Altın/$)

Destekler : 2630-2600-2580
Dirençler : 2685-2700-2730

ONS altın geçtiğimiz hafta en düşük 2604 doları, en yüksek ise 2661 doları test etti. ONS altın haftayı %0,14 değer kazancı ile tamamladı. Haftayı 2650 doların üzerinde kapatan ONS altında bu seviye üzerinde alınan kapanışlar ile yükseliş devam edebilir. Bu durumda 2685 ve 2700 dolar dirençleri takip edilebilir. Öte yandan kritik eşiğin aşağı yönlü geçilmesi ile 2630 ve 2600 dolar destekleri önemli destekler olarak görülebilir. ABD’de geçen hafta enflasyon verileri gündemin odağındaydı. Tüketici fiyat endeksi (TÜFE) eylülde aylık %0,3 artışla yıllık bazda %2,5’ten %2,4’e geriledi. Beklentiler aylık %0,1, yıllık %2,3 artış görüleceği yönündeydi. Fed’in enflasyon hedeflemesinde yakından takip ettiği çekirdek TÜFE ise eylül ayında aylık %0,3 artış kaydetti. Çekirdek TÜFE yıllık bazda %3,3 seviyesinde gerçekleşti. ABD’de üretici fiyat endeksi (ÜFE) eylülde aylık bazda değişim göstermeyerek yıllık bazda %1,8 olarak gerçekleşti. Fed’den 25 baz puanlık faiz indirimi beklentisi korunuyor. ABD’de bu hafta ekonomik aktivite ve büyümeye ilişkin önemli ipuçları veren perakende satışlar ve sanayi üretimi takip edilecek. Perakende satışların eylülde aylık %0,30 artması bekleniyor. Ağustosta perakende satışlar aylık %0,10 artarken yıllık %2,13 artış gösterdi. Sanayi üretiminde ise eylül ayında %0,10 azalış kaydedilmesi beklenmektedir. Verilerin beklentilerin üzerinde gerçekleşmesi faiz indirimi beklentilerinde azalmaya sebep olarak, ONS altında baskılanmaya sebep olabilir.

GBP/USD Paritesi

Destekler : 1,3000-1,2980-1,2950
Dirençler : 1,3100-1,3125-1,3150
GBP

GBP/USD geçtiğimiz hafta 1,3021-1,3135 bandında işlem gördü. Geçtiğimiz hafta düşüş eğilimi görülen paritede %0,42 değer kaybı görüldü. 1,3069 seviyesinde kapanış yapan paritede haftanın son işlem gününde kademeli bir yükseliş izlendi. 1,3050 eşiği üzerinde kapanışların devamı halinde 1,31 ve 1,3125 dirençleri takip edilebilir. Öte yandan 1,3050 kısa vadede önemli bir destek olup, bu seviye altında 1,30 ve 1,2980 destek bölgesi olarak görülebilir. Geçtiğimiz hafta açıklanan verilerde İngiliz ekonomisi, ağustos ayında aylık %0,2 ile beklentilere paralel büyüdü. Yıllık bazda büyüme ise %1,0 ile %1,4 beklentilerinin altında kaldı. Sanayi üretimi ağustos ayında aylık %0,5 ile beklentilerinin üzerinde artış kaydederken, yıllık bazda üretim %1,6 düşüş ile %0,5 düşüş beklentilerinden daha büyük bir azalış kaydetti. Ticaret dengesi ise 15,06mlr GBP ile 18,8mlr GBP beklentisinin altında açık verdi. İngiltere’de bu haftanın odağında enflasyon verileri ile ortalama gelir ve ikramiyeler bulunuyor. İngiltere’de manşet TÜFE’nin eylülde yıllık bazda %2,20’den %1,90’a gerilemesi bekleniyor. Çekirdek TÜFE’de ise beklentiler yıllık bazda %3,40 artış görüleceği yönünde. Ortalama gelir ve ikramiyelerin ise ağustosta %3,80 artış göstermesi bekleniyor. İngiltere ekonomisine dair veriler, geçtiğimiz haftalarda güvercin mesajlar veren İngiltere Merkez Bankası’nın faiz indirimine gidip gitmeyeceği ile ilgili beklentileri şekillendirebilir.



  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.