Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Şirket, 2Ç24’te 728 mn TL satış geliri (yıllık: +%84), 444 mn TL FAVÖK (yıllık: +%55) ve 75 mn TL net kar
(yıllık: +%116) açıklamıştır. Satış gelirleri ve operasyonel kârlılıktaki güçlü reel büyümeyle birlikte birikmiş iş
miktarı da hafif miktarda reel büyüme göstermeye devam etmiştir. FAVÖK’ün altındaki kalemler ise net karı
baskılamıştır. Son yıllarda; döviz sözleşmelerindeki değer artışı, çok aşamalı projelerden elde edilen yüksek
katma değer ve OTC işlerden elde edilen yüksek marj genel olarak brüt karlığı destekleyen unsur oldu. Bu
çeyrekte de brüt marj %63,4 ile güçlü kalmıştır. Operasyonel giderler/satışlar oranı %2,8 (1Ç24: %2,9) ile
operasyonel karlılığı desteklemiştir. 2Ç24’te şirket 5,4 milyon TL net diğer faaliyetlerden gelir yazmıştır
(1Ç24: -13,8 mn TL). Bu çeyrekte temel olarak 6,2 milyon TL net kur farkı geliri ve 1,9 milyon TL hurda
satışından gelir elde edilmiştir. Yatırım faaliyetlerinden gelirler (2Ç24: -12,4 mn TL; 2Ç23: +41,8 mn TL) esas
olarak gayrimenkul satışından yazılan zarar (-12,7 mn TL) nedeniyle kötüleşmiştir. Ayrıca, bu çeyrekte duran
varlıklarında yeniden değerleme kazancı bulunmamaktadır; 2Ç23 sonuçları ise yeniden değerleme
kazançlarından oldukça güçlü bir destek (+41,6 mn TL) içeriyordu. Net finansman giderleri (parasal
kalemlerin etkisi hariç) yıllık bazda artış göstermiştir (2Ç24: 23,1 mn TL, 2Ç23: 11,3 mn TL); bununla birlikte,
parasal zarar, bir önceki yılın aynı çeyreğindeki 153 milyon TL'ye kıyasla 2Ç24'te 101 milyon TL ile daha
düşük gerçeklemiştir. Şirket, 2Ç24’te 235,1 milyon TL ertelenmiş vergi gideri yazmıştır (2Ç23: 123,1 mn TL).
2Ç24’te birikmiş iş miktarı yıllık %72 artışla 1,9 milyar TL (2023: 1,5 mlr TL; 2022: 533 mn TL) olmuştur.
Şirket temel olarak artan işletme sermayesi ihtiyacı ve hisse geri alımı kaynaklı nakit çıkışları nedeniyle
Haz.24’te 9 milyon TL net borç pozisyonuna dönmüştür (Mar.24: 28 mn TL net nakit; 2023: 28 mn TL net
nakit; 2022: 76 milyon TL net borç). Şirket 2024 yılı beklentilerini korumuş olup; satış gelirleri ve
FAVÖK’ünün %50 reel büyüme göstereceğini tahmin etmektedir. Finansal sonuçların hisse üzerindeki
etkisini sınırlı pozitif olarak değerlendiriyoruz

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

EREGL Teknik Bakış - AL
Yıllık ortalama 47.02 üzerine çıkan hissede, 47.30-47.14 geri çekilmelerde destek olarak izlenebilir.
Saatlik bazda yıllık ortalama 47.89-48.16 kuvvetli direnç seviyesi olup bu seviyelerde satışlar görülebilir.
Haftalık bazda 49.08 49.40 49.54 sonraki direnç seviyeleridir


 ICBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 .www.icbcyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Matriks Haber Servisinin Eylül ayı TCMB Para Politikası Kurulu (PPK) toplantısına ilişkin beklenti anketi 23 ekonomistin katılımıyla sonuçlandı.

TCMB'nin bu ayki toplantısına ilişkin tahmin veren ekonomistlerin medyan beklentisi politika faizinin 50,00 düzeyinde sabit tutulması yönünde oluştu.

Ankete katılan ekonomistlerin tamamı politika faizinin değiştirilmeyeceğini öngördü.

Ekonomistlerin yıl sonu faiz tahminlerinin medyan beklentisi ise %47,50 oldu.

Yıl sonuna ilişkin beklentiler %45,00 ila %52,50 aralığında yer aldı.

Merkez Bankası faiz kararı 19 Eylül Perşembe günü saat 14.00'te açıklanacak.

Merkez Bankası Ağustos ayı PPK toplantısında politika faizini %50,00 düzeyinde sabit tutmuştu.

Bu sabah pozitif açılış ve sonrasında 9610 - 9770 arasında işlem
aktivitesi bekliyoruz.
Cuma günü endeks +1.73% değişimle 9685,49 seviyesinde kapattı.
İşlem hacmi ortalama seviyede gerçekleşti.
Günlük Bültenimizin ilerleyen sayfalarında detaylı şekilde
görebileceğiniz Seçilmiş İndikatörler Puanlama Sistemimize göre bugün
öne çıkan ilk 5 hisse senedi: GUBRF, ISGYO, KTLEV, SKBNK ve VAKBN

  Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş
  www.denizyatirim.com.tr
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bu Hafta TCMB Faiz Kararı Öne Çıkıyor
Küresel piyasalarda haftanın son işlem gününde pozitif seyir devam etti. ABD endeksleri günü FED’in artan 50 baz puan faiz indirimi beklentileriyle günü yükselişle tamamladı. Avrupa endeksleri ise Euro Bölgesi sanayi üretimi verilerinin takip edildiği günü yükselişle tamamladı. Borsa İstanbul’da haftanın son işlem gününde toparlanma devam etti. BIST100 endeksi günü %1,73 yükselişle 9685 puanda tamamladı.
Sektörel görünümde ise madencilik %5,31, sınai %2,93 ve ulaştırma %2,32 yükseliş kaydetti. Bankacılık günü yatay tamamladı. İletişim sektörü %2,52 düşüş göstererek negatif yönde ayrıştı. Senet bazında BIST100 endeksini TUPRS, THYAO ve BIMAS ağırlıklı pozitif yönde etkilerken TCELL, YKBNK ve TAVHL ağırlıklı negatif yönde etkiledi.
Türkiye gösterge tahvil faizi %40,60 seviyelerine gerilerken uzun vadeli tahvil getirileri %28,78 seviyesine yükseldi.
Otomotiv Sanayii Derneği (OSD) verilerine göre, Ağustos ayında toplam otomotiv üretimi geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 26,7 düşüşle 53 bin 502 oldu. Ağustos'ta otomobil üretimi ise yıllık yüzde 40,4 düşüşle 29 bin 398 oldu.
Bugün yurt içinde veri takvimi sakin. TTKOM 2Ç24 finansallarını açıklaması bekleniyor.

Şirket Haberleri
DURKN: Durukan Şekerleme payları 17 Eylül'den itibaren Ana Pazar'da işlem görmeye başlayacak.
OBAMS: Oba Makarna Sakarya Hendek fabrikamızda depolama kısmında meydana gelen ve üretim süreçlerinde uzun süreli bir aksamaya neden olması beklenmeyen patlamada önceliğimiz yaralılarımızın bir an önce sağlığına kavuşmasıdır. Bu süreçte Gaziantep fabrikamızda üretim olağan akışıyla devam edecektir. Meydana gelen elim olay neticesinde fabrikamızda oluşan hasara ilişkin rakam henüz belirlenmemiş olup, ilerleyen süreçte kamuoyu bilgisine sunulacaktır.
SAHOL: Sabanci Renewables'ın Oriana Solar Projesi için Tax Equity Investor tarafından 137 milyon USD tutarında finansman sağlanması için sözleşme imzalandı.

Pay Alım Satım Bildirimleri
IZMDC (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 13.09.2024 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 5,58 TL fiyattan toplam 51.000 TL nominal değerli IZMDC payları geri alınmıştır. KRVGD (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 13.09.2024 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 2,29 TL fiyattan toplam 800.000 TL nominal değerli KRVGD payları geri alınmıştır.


 Burgan Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 https://www.burganyatirim.com.tr/
                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

TTKOM AL- TCELL SAT: Özellikle TCELL'deki zayıflama eğilimi dikkati çekiyor.. TTKOM/TCELL rasyosunda, özellikle TCELL'deki zayıflanan eğilimden kaynaklanan yukarı yönlü bir kırılma yaşanmakta olduğunu düşünüyor, ve bu eğilimin TTKOM lehine devam etme ihtimalini yüksek görüyoruz. Dolayısıyla, adı geçen ikili arasındaki fiyat ilişkisinden piyasa nötr bir stratejiyle faydalanmaya yönelik bir "pair-trade" (ikili işlem) önerisi olarak TTKOM AL- TCELL SAT işlemini öneriyoruz.
Fiyat: 1,22 Hedefler: 1,26- 1,28- 1,30- 1,32 Stop-Loss: 1,18


 Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.ykyatirim.com.tr

***
                 Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

AGHOL: "Tepki denemeleri ivme kazanabilir..." Son TL zirveden itibaren yaklaşık %35'lik sert bir düzeltme yapan hissede, 310,00 bölgesi üzerinde, fiyatlarla momentum göstergeleri arasında pozitif uyumsuzluklarla desteklenen lokal bir dip formu yaşanmakta olabileceğini gözlemliyoruz. Bu paralelde, tepki kalıbında da ilerlese, mevcut seviyelerden itibaren yukarı yöndeki toparlanma çabalarının ivme kazanabileceğini düşündüğümüz hisseyi 314,00 stop olmak üzere ALIM yönünde izlemeyi öneriyoruz.
Fiyat: 323,00 Hedefler: 328,00- 332,00- 338,00- 342,00- 348,00- 352,00- 358,00 Destek: 320,00- 317,00 Stop-Loss: 314,00


 Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.ykyatirim.com.tr

***
                 Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Piyasa Beklentimiz
BİST100 endeksi haftayı %0,88 kayıpla kapattı. Cuma günü gelen alım dalgası borsa endeksini yukarı çekti. Buna karşın Cuma günü gelen alımların güçlü bir hacimle geldiğini söylemek zor. Bu nedenle devamının gelip gelmeyeceği konusunda net bir görüş sunmakta zor. Ancak teknik olarak 50 haftalık ortalamanın ve 200 günlük ortalamanın oldukça yakınlarından geri dönmüş olduk. Alım dalgasının sürmesi halinde geri dönüş yerimiz oldukça anlamlı olacak. Bankacılık endeksi haftayı %3,13, 30 endeks ise %0,7 satıcılı kapattı. Sektörel olarak aracı kurumlar, madencilik, metal ana, ticaret ve ulaştırma sektörleri hızlanırken, diğer sektörlerde satış baskısı sürdür. Genel yayılan bir alım olmadığını söylemek mümkün.

2. çeyrek bilanço dönemi bu hafta sona eriyor. 2. Çeyrek bilançolarda reel büyüme sağlamış şirket sayısı oldukça az. Enflasyon muhasebesine tabi olmayan şirketlerde daha güçlü bilançolar olduğunu izledik. Bilanço döneminin sona ermesiyle beklentilerin bitmesi, artık alıcıları daha güçlü gelmesine neden olabilir. Tepki yükselişlerinin devamını görebiliriz. Ancak teknik olarak yükseliş eğiliminin hız kazanması için güçlü eşiklerin aşılması şart.

Bu hafta 18 Eylül’de Fed, 19 Eylül’de ise TCMB’nin para politikası toplantıları takip edilecek. Küresel piyasaların gözü 18 Eylül Çarşamba akşamı TSİ 21:00’de gerçekleşecek Fed toplantısında 25 baz puanlık faiz indirimi bekliyoruz. Swap tarafında piyasa beklentisinin %53’ü 50 baz puan beklentisi bulunurken, piyasanın kafası oldukça karışmış durumda. 25 baz puan bekleyen kesimin faiz kararı yaklaştıkça 50 az puanlık beklentiye yöneldiğini görüyoruz. Dolar endeksi tekrar 101 seviyesinin altına doğru yönelmiş durumda. Dolayısıyla 50 baz puanlık faizi indirim piyasa fiyatlarının içine daha çok girmiş gibi görünüyor. Ancak Fed’in piyasaya daha kademeli yaklaşacağı ve gerileyen enflasyon döngüsünü hemen zedelemek istemeyeceğini düşünüyoruz. 25 baz puan da gelse 50 baz puan da gelse sürpriz olmayacaktır. Bu toplantıda projeksiyonlar da açıklanacak dolayısıyla noktasal grafik faiz indirim patikasını anlamamız açısından önemli olacak. Muhtemelen piyasa fiyatlaması da bu taraftan gelir. Fed toplantısının bitmesiyle küresel piyasalardaki stres bitmiş olacak. Daha rahat bir ortamın oluşacağını düşünüyoruz. Fed’in faiz indirimleri bize yarar. Dolayısıyla küresel piyasalardan olumlu rüzgarlar bize de gelebilir.

19 Eylül’de ise TCMB’nin faiz kararı olacak. Politika faizinde bir değişiklik olmasını beklemiyoruz. Son enflasyon verisi beklentinin oldukça üstünde gelmişti. Dolayısıyla son enflasyon verisine bakarak yumuşak mesajlar vermesini ya da tonunda yumuşama olmasını beklemiyoruz. Şahin ve kararlı duruşun korunasını bekliyoruz. Aksi durumda piyasa bunu ters algılayabilir. Perşembe günü aynı saatte İngiltere Merkez Bankasının da faiz kararı var. Faizde bir değişikliğe gitmesini beklemiyoruz. Cuma günü ise Japonya Merkez Bankasının faiz kararı olacak. Bu tarafta da faizde bir değişiklik beklenmiyor ancak bu taraftan gelen mesajlar önemli olacak.

Teknik olarak borsa endeksinin önce 9800 ve daha sonra 10200 seviyeleri üzerinde tutunma sağlaması yükselişin devamı açısından önemli olacak. Teknik göstergelerde teknik dönüş açısından önemli bir sinyal bulunmuyor. Dolayısıyla güçlenmenin ve dönüş sinyalinin netleşmesi açısından önce 9800 üzerinde kapanışlara ihtiyacımız var. Endeks bu hafta bunu başarabilirse 10200 seviyesinden bahsetmemiz mümkün olacaktır. Aksi halde tekrar 9400 seviyesine doğru bir geri çekilme görmemiz mümkün olabilir.

Bugün hareketli olmasını beklediğimiz hisseler:
AKBNK, SISE, ULKER: Hareketli ortalamalara doğru tepki beklentisi
CCOLA, FROTO, SAHOL: 22 günlük ortalama üzerinde güçlenme beklentisi
KOZAA: 50 günlük ortalama üzerinde güçlenme beklentisi
GLYHO, PGSUS: Güçlü teknik görünümün devamı beklentisi

BIST 100 Endeksi
BIST100 endeksi, perşembe günü kapanışa doğru gelen tepki alımıyla toparlanma eğiliminde cuma günü fiyatlamasını sürdürdü. Tepki alımlarının kalıcı olabilmesi için 9800 seviyesi üstünde kapanışlara ihtiyaç var. Bu seviye üstünde kapanışlar gelmesi durumunda 10200 seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Öte yandan bu seviyenin kırılamaması durumunda satış baskısını tekrar hissetmemiz mümkün. Aşağı yönlü hareketliliklerde 9400 seviyesi önemli destek bölgesi olarak karşımıza çıkmaya devam ediyor. Bu seviyenin kırılması 9200 seviyesine doğru geri çekilmelere sebep olabilir.

Destekler: 9500 / 9400 / 9200

Dirençler: 9800 / 10000 / 10200


VIOP STRATEJİ - XU030 SPOT EDNEKS
BİST 30 spot endeksi geçtiğimiz haftanın son işlem gününde kapanışa doğru hızlanan alımlarla günü %1,61 yükselişle en yüksek işlem seviyesi olan 10659 puan seviyesinden kapattı. Yeni haftada spot endekste alıcılı seyrin devam etmesi ve 22 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 10773 seviyesinin üzerinde günlük kapanışlar gelmesi halinde 11200 seviyesine kadar devam eden bir yükseliş hareketi izleyebiliriz. Bu nedenle spot endekste 22 günlük hareketli ortalama üzerinde günlük kapanışlar gelmesi halinde vadeli tarafta kısa pozisyonların sonlandırılması ve uzun pozisyonların açılması faydalı olabilir.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.