Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

ü Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, Cuma gün bitiminde açıkladığı derecelendirme raporuyla;
Türkiye’nin kredi notunu ‘’B+’’ seviyesinden ‘’BB-’’ye yükseltti. Kuruluş, 8 Mart tarihinde ‘’Durağan’’dan ‘’Pozitif’’e
yükselttiği Türkiye’nin not görünümünü ise; yeniden ‘’Durağan’’ olarak belirledi.
ü Fitch‘in derecelendirme raporunda, karara gerekçe olarak: Sıkı para politikasının(2025 başında oluşması muhtemel
kademeli faiz indirimlerine rağmen) devamı ile pozitif reel faiz oranlarına ulaşılmasının, düşük cari açık ve ihtiyatlı
asgari ücret ayarlamaları ile birlikte; azalan Dolarizasyonun sürdürülmesini ve enflasyondaki düşüşü destekleyecek
olması gösterilirken, ayrıca; KKM’deki kademli düşüşlerin ve rezervlerde beklenen yükselişlerin(2024 sonunda 158
Milyar Dolar düzeyine ve 2025 sonunda da 165 Milyar Dolar’a yükselmesi öngörülüyor) de, dış tamponlardaki
iyileşmenin kalıcılık göstermesi üzerinde destekleyici olacağı belirtildi.
Değerlendirmemiz;
ü Fitch’in, Türkiye’nin kredi notunu bir kademe artırması; aynı zamanda ‘Yatırım Yapılabilir Seviye’ye 3 kademe
kalması açısından da önemliydi. Diğer yandan, kurumun Türkiye’nin not görünümünü yeniden ‘’Durağan’’ olarak
belirlemesi ise; yeni bir not artırımından önce, bir süre Türkiye’nin makro görünümü ve para/maliye politikalarının
izleneceği ve görünümün yeniden ‘’Pozitif’’e dönmesi gerekeceğine işaret etmekte.
ü 1 Kasım tarihinde de; bir diğer uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Standard And Poor’s(S&P)’un, Türkiye’ye
ilişkin olarak kredi not ve görünüm kararı var. Muhtemel olarak, burada da 1 kademelik benzer not artırımı
göreceğiz. S&P’nin vereceği not görünümü için de; o zamanki para ve maliye politikaları ile ekonomi görünümünün
durumu kritik olacak.
ü Fitch kararının, piyasalar tarafındaki fiyatlamalarına gelince; bu kararın desteklemesi ile yeni haftaya Borsa İstanbul
cephesinde pozitif başladık. Ancak, küresel tarafta ABD ekonomisine dair ortaya çıkan resesyon kaygıları ve Fed’in
faiz indirim hızına dair belirsizlikler bu pozitifliği sınırlayan etkenler olarak karşımıza çıkmakta. Yine de, ilerleyen
süreçte küresel risklerin azalması durumunda; Fitch’in, çoğunluğu BİST30 içerisinde yer alan şirketlerin notlarını da
artıracağı öngörümüz ile Borsa İstanbul’ın daha pozitif ayrışması muhtemel. Yine, CDS oranlarımızın da aşağı
gelmesini ve bu durumun kademeli olarak Türk tahvillerine pozitif etkisini öngörmekteyiz.
ü Fitch, 2024 sonunda Türkiye’de
enflasyonun yüzde 43 düzeyinde
olmasının ve 2025 sonunda da yüzde
21’e düşmesinin beklenildiğini
bildirdi. Fitch’in, enflasyona ilişkin
olası riskleri ise;
§ Halâ yüksek öngörülen enflasyon
seviyesi dikkate alındığında, para
politikasında görülebilecek erken
gevşetme adımı veya temel
senaryoda bulunmayan mevcut para
politikası yönünün değiştirilmesi
durumunda; enflasyonist baskıların
yeniden ortaya çıkabileceği ve
ödemeler dengesi risklerinin de
yeniden canlanabileceği,
§ Türkiye'nin yakın tarihinde en üst
siyasi seviyelerde düşük faiz
oranlarına olan güçlü inanç ve çıkar
grupları ile lobi gruplarının
potansiyel direnci göz önüne
alındığında, politika geri dönüşleri
riskinin hala mevcut olması
şeklinde gösterildi.

 Alnus Yatırım Menkul Değerler A.Ş
 www.alnusyatirim.com
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ektedir.

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Dolar/TL - 34,00 civarında seyir izliyor
Dolar kuru 34,00’ün üzerinde güç kaybına uğrarken, yeniden bu seviyenin altına geri çekildi. Son durumda 34,00 civarındaki seyrine devam ediyor. 34,00 üzerinde kalıcı olması halinde TL’de yeniden baskılı seyir görebiliriz. 34,00’ün altında ise 33,90 ve 33,80 destek seviyeleri olarak izlenebilir.

Destek: 34.00-33.90

Direnç: 34.10-34.20
EUR/USD - 1,11’in üzerinde kalıcı olamadı
EUR/USD paritesi ABD’de beklentilerin altında açıklanan tarım dışı istihdam verisi ile 1,11 direncinin üzerine yükselse de kalıcı hareket sağlamadı. Buna paralel parite yeniden 1,11 seviyesinin altına geri çekildi. 1,1020’nin kısa vadeli dip seviye olduğunu söyleyebiliriz. Paritenin ilk etapta 1,1020 desteğinin üzerinde kalması kısa vadeli görünümü açısından önemli. 1,11’in üzeri ise tepki alımlarının gerçekleşmesi ve yeniden 1,11-1,12 bandına kalıcı olarak dönüş için öne çıkıyor..

Destek: 1.1020-1.10

Direnç: 1.11-1.12
Sterlin/Dolar - 1,31 seviyesine doğru geri çekildi
Sterlin/Dolar geçtiğimiz günü 1,313 seviyesinde %0.34 düşüşle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 1,34 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 1,346 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 1,304 ve 1,286 destekleri takip edilmelidir.

Destek: 1.304-1.286

Direnç: 1.34-1.346
Dolar/Japon Yeni - Aşağı yönlü seyir izliyor
Dolar/Japon Yeni, BoJ yetkililerinin son dönemde yaptığı açıklamaların etkisiyle geri çekilme eğilimi gösteriyor. Destek ve direnç seviyeleri; Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 145,71 olurken destek olarak 141,5 izlenebilir.

Destek: 141.5-139.33

Direnç: 145.71-146.65
Ons Altın - Tarihi zirve seviyesine doğru güç kaybetti
Altın ons 2500 doların üzerine yönelim sonrasında 2532 dolar olan tarihi zirve seviyesine doğru yükseldi. Ancak bu seviye civarında güç kaybına uğradı. Altın onsun 2500 doları koruması yükselen kanalın üzerinde hareket sergilemesi açısından öne çıkıyor. 2532 dolar tarihi zirve ana direnç olarak korunuyor. 2470 dolar ise ana destek konumunda. Altın onsun bu seviyeye doğru geri çekilmelerde tepki ile karşılaştığını söyleyebiliriz. Altın onsun 2470 doların üzerinde kalması kısa vadeli olumlu görünüm ve düzeltme hareketinin ileri taşınmaması için önemli..

Destek: 2470-2460

Direnç: 2500-2532
Ham Petrol - Zayıf seyir devam ediyor
 Gün içi görülen en yüksek seviye 68,72 iken kapanış 68,56 seviyesinde %1.32 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın altında hareket etmesi kısa vadedeki olumsuz görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 67,89 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 69,97 seviyesi oldu. Ham petrolün aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 66,78 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 70,49 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Destek: 67.89-66.78

Direnç: 69.97-70.49
S&P 500 Endeksi - Günü düşüşle tamamladı
S&P 500 Endeksi kapanışla birlikte %1.73 düşüş gerçekleştirdi. Güne 5.507 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 5.522, en düşük 5.402 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 5.408 seviyesinde tamamladı. Kısa vadede negatif görüntü hakimdir. MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, pozitif bölgede yer alıyor. Son kapanışla birlikte 5.461 desteği kalıcı olamadı ve aşağı yönlü kırıldı. Gün itibarıyla yeni destek olarak 5.382 seviyesi takip ediliyor, ikinci destek seviyesi ise 5.257 oldu. Direnç seviyeleri için ise 5.569-5.617 takip edilecektir.

Destek: 5382-5257

Direnç: 5569-5617


  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD
 
ABD ekonomisine yönelik resesyon kaygılarının canlı kaldığı geride bıraktığımız haftanın son işlem günü açıklanan ABD tarım dışı istihdam verisi 142 bin ile 161 bin olan piyasa beklentisinin altında artış gösterdi. Öte yandan FOMC üyesi Christopher Waller'ın yorumları Eylül ayında daha büyük bir faiz indirimi beklentilerini artırdı. İşgücü piyasasındaki artan riskleri vurgulayan Waller gerekirse daha büyük bir faiz indirimine açık olduğunu ifade etti. Veri sonrası CME Group'un FedWatch ekranına göre, Fed'in 18 Eylül'deki toplantısında faiz oranını 50 bps düşürme olasılığı %50'nin üzerine çıktı.
 
Hafta kapanışında S&P 500 ve Nasdaq endeksi sırasıyla %1,7 ve %2,6 değer kaybetti. Teknoloji hisseleri keskin bir şekilde gerilerken, Dow Jones %1 düşüşle günü sonlandırdı. S&P 500, takip eden dört seansta da düşüş yaşayarak Mart 2023'ten bu yana en büyük haftalık kaybını yaşadı. Düşüşlerde teknoloji sektörü hisseleri başı çekti Amazon (-%3,6), Alphabet (-%4) ve Meta (-%3,2) gibi büyük teknoloji şirketleri önemli kayıplar verdi. Broadcom (-%10,3) ve Nvidia (-%4,1) gibi çip üreticilerinde de keskin düşüşler izlendi.
 
ABD'de, bu hafta tüm dikkatler enflasyon verilerinde olacak. Benzer şekilde Michigan tüketici güveni anketini de yakından takip edilecek. Manşet enflasyonun 2,6%'ya yavaşlaması beklenirken, çekirdek enflasyonun Mart'ta bu yana ilk kez ılımlı seyrine ara vererek 3,2%'de kalması bekleniyor. ÜFE Temmuz'da 0,1% artarak 0,2% olan piyasa beklentisinin altında kalmıştı. Ağustos ayında ÜFE'nin 0,2%'ya ulaşması, yıllık bazda ise 2,2%'den 1,8%'e yavaşlaması bekleniyor. Yine günü açıklanacak olan Michigan tüketici güveni anketi Temmuz ayında 66,4 puan ile son 8 ayın en düşük seviyesine ulaşmıştı. Piyasa beklentisi endeksin 69 puana yükseleceği yönünde şekillenmiş olduğu görülüyor.
 
Hafta başında Asya tarafında yoğun bir veri akışı takip edildi. Japonya'da 2. çeyrek büyümesi, önceki okuma olan 0,8%'in altında, 0,7% olarak gerçekleşti Çin tarafında ise enflasyon piyasa tahminlerinin altında, 0,6% olarak açıklandı. Japon Nikkei endeksi 1%'e yakın kayıp yaşarken, Hang Seng ve Shanghai endeksleri ise 1% ila 2% arasında kayıplar yaşadı. ABD endesk vadelileri ise hafta başında Cuma günkü kayıplarının bir kısmını telafi ederek pozitif başladı.
 
Euro Bölgesi
 
Avrupa borsaları , Wall Street'teki kayıpları izleyerek Cuma günü keskin bir düşüşle kapandı. Borsalar ABD ekonomisinin yavaşladığı yönündeki artan endişeler ortasında küresel risk algısındaki düşüşün baskısı altında kaldı. Euro Bölgesi'nin Stoxx 50 endeksi %1,7 düşerek 4.733'te kapandı ve haftalık bazda %4,5 düşüle kapanış yaptı. Avrupa teknoloji sektörü düşüşlere öncülük etti. ASML seans içinde %5,4 haftalık bazda ise %16 düştü. Bankalar ve tüketici takdir hisseleri de riskten kaçınma duygusundan kaynaklanan baskının etkisi ile Volkswagen, BNP Paribas ve Santander %3,5 ile %2,3 arasında düşüş yaşadı. Bu hafta Avrupa Merkez Bankası faiz kararı takip edilecek. Piyasa beklentisi, mevduat faizinin 3,75%'ten 3,50%'ye düşürüleceği yönünde. Karar sonrası yılın kalanına ilişkin beklentiler için Başkan Lagarde'ın açıklamaları etkili olabilir.
 
Türkiye
 
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Türkiye'nin kredi notunu B+'dan BB-'ye yükselttiğini, görünümü "pozitif"ten "durağan"a çektiğini belirtti. Fitch raporunda, rezerv kompozisyonunun güçlendiğini, rezervlerin bu yıl sonunda 158 milyar dolara, 2025 yılı sonunda ise 165 milyar dolara çıkacağını öngördüler. Bugün yurt içinde önemli bir veri akışı bulunmamaktadır.
 




  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Türkiye
Fitch Türkiye’nin kredi notunu bir kademe artırarak BB-
‘ye yükseltti, görünümü pozitiften durağana çekti.
ABD
Chicago Fed Başkanı Austan Goolsbee ekonomik
verilerin yakında birden fazla faiz indirimini haklı
çıkardığını söyledi.
New York Fed Başkanı John Williams, enflasyon ve
işgücü piyasasındaki soğuma göz önüne alındığında,
merkez bankasının faiz oranlarını düşürmesinin artık
uygun olduğunu belirtti.
ABD'de tarım dışı istihdam, Ağustos’ta 142 bin kişi
artarak beklentilerin altında gerçekleşirken, işsizlik oranı
yüzde 4,3'ten yüzde 4,2’ye geriledi.
Avrupa
Avrupa İstatistik Ofisi (Eurostat), Avrupa Birliği (AB) ile
Euro Bölgesi'nin ikinci çeyrek gayri safi yurt İçi hasıla
(GSYH) ve istihdam verilerini yayımladı. Verilere göre, 20
üyeli Euro Bölgesi'nde mevsimsellikten arındırılmış
GSYH, 2024'ün ikinci çeyreğinde ilk çeyreğe kıyasla
yüzde 0,2 arttı. Euro Bölgesi'nde GSYH, yılın ikinci
çeyreğinde geçen yılın aynı dönemine kıyasla da yüzde
0,6 yükseldi.

 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

KRİTİK İSTİHDAM VERİSİ SONRASI ALTINDA SATIŞ BASKISI

Altın, 2,500 dolar/ons sınırına tutunmaya çalıştığı hareketli bir haftayı geride bıraktı. Pazartesi gününe 2,503 dolar/ons seviyesinden başlayan sarı maden, kritik verilerin duyurulduğu haftaya düşüşle giriş yaptı. Haftanın ilk üç günü 2,500 dolar/ons psikolojik seviyesine yakın ancak altında kapanış yapan altın, perşembe günü beklentilerin oldukça altında gelen ADP istihdam verisiyle yukarı doğru hareketlendi. Cuma günü ise tarım dışı istihdam verisinin beklentilerin altında duyurulmasıyla altın, ilk tepki olarak rekor seviyeye yaklaşarak 2,529 dolar/ons ile haftanın en yüksek değerini kaydetti. Ancak, verileri 50 baz puanlık daha agresif bir faiz indirimi için yetersiz bulan piyasanın beklentileri 25 baz puanlık bir indirim etrafında şekillenirken sarı maden de satış baskısına maruz kaldı. Böylece, haftayı 2,498 dolar/ons seviyesinde tamamlayan altın, haftalık bazda yüzde 0,2 kaybı hanesine yazdı. Şimdi ise yatırım dünyasının dikkati, bu hafta ABD’de açıklanacak olan enflasyon verilerine çevrilmiş durumda.

Gümüş, düşüşünü ikinci haftaya taşıdı. Haftayı 28,81 dolar/ons seviyesiyle açan beyaz maden, 27,94 seviyesinde tamamlayarak haftalık yüzde 3,2 kayıp elde etti. Altın gümüş rasyosu ise 89,4 ile son bir ayın en yüksek seviyesini kaydederken gümüşün baskı gördüğü bir unsur olarak öne çıkıyor.

Platin de haftayı kayıpla kapattı. Haftaya 924 dolar/ons seviyesinden başlayan platin, haftayı 919 dolar/ons ile noktalayarak haftalık bazda yüzde 0,5 kayıp yaşadı.

Paladyum ise dört haftalık bir yükseliş serisinin ardından yüzünü kırmızıya döndü. Haftaya 955 dolar/ons seviyesiyle başlayan paladyum, cuma seansını 897 dolar/ons seviyesinde tamamlayarak haftalık yüzde 6,1 kayıp ile haftanın en çok değer kaybeden kıymetli madeni oldu.

 Troy Kıymetlı Maden Tıc. A.Ş
 www.goldtakas.com www.troypm.com