Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

EURUSD
Parite için önemli bir haftaya başlıyoruz. Çarşamba akşamı gelecek FED faiz kararı öncesi yeni haftaya 1.0860 direncinde başlayan parite için ana destek bölgesi 1.0830 olarak görülebilir.

Ancak 1.0830'un üzerinde tutunma devam ettikçe ataklar devam edebilir.

Destekler: 1.0830 - 1.0790 - 1.0740

Dirençler: 1.0860 - 1.0885 - 1.0915

ALTIN
Sarı metal geçtiğimiz Cuma günü 2360'dan aldığı destek ile birlikte 2395 direncine kadar yükseldi. Gün içi hareketlerde bakılacak ilk şey 2395 direnci üzerinde tutunup tutunmaması olacaktır. Pozitif hareketlerin güçlenerek artması 2430 direncinin geçilmesiyle gerçekleşebilir.

Destekler: 2360 - 2330 - 2286

Dirençler: 2395 - 2430 - 2475



 Ikon Menkul
 ikonmenkul.com.tr

***
                        Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BORSA İSTANBUL GEÇTİĞİMİZ HAFTAYI 11.000 SEVİYESİNİN ALTINDA KAPATTI
Borsa İstanbul'da BİST100 endeksi geçtiğimiz haftayı %2,37 değer kaybederek 10.891 puan seviyesinden tamamladı. Haftanın son gününde yatay bir kapanış gerçekleştiren endekste işlem hacmindeki düşüş dikkat çekti. 22 günlük hareketli ortalamasında tutunmaya çalışan Borsa İstanbul 100 endeksinde 11.000 puanın altında haftalık kapanış gerçekleşmiş oldu. Yeni haftanın ilk işlem gününde endekste yatay pozitif bir açılış bekliyoruz.
Yüksek Teknoloji Teşvik Programında yeni paketin detaylarını açıklayan Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan çip üretimi ve elektrikli araç başta olmak üzere 30 milyar dolarlık teşvik paketini duyurdu. Erdoğan açıklamasında "Sanayimizin verimlilik odaklı dönüşümüne rehberlik eden 10 model fabrikayı kurduk. 4 yeni model fabrika daha ekleyerek bu sayıyı 14'e çıkaracağız. Küresel otomotiv firmaları ve diğer büyük ölçekli araç üreticilerinin elektrikli araç yatırımlarını Türkiye'ye yöneltmesinin önünü açtık" ifadelerini kullandı.
Uzun süredir üzerinde çalışılan, vergi düzenlemelerini içeren kanun teklifi Türkiye Büyük Millet Meclisi Genel kurulunda kabul edildi. Konu ile ilgili açıklamalarda bulunan Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek "Vergilemede adaleti ve etkinliği artırmayı, kayıt dışı ekonomiyle mücadeleyi hedefleyen bu yasa vatandaşlarımıza yük getirmiyor" şeklinde belirten Bakan Şimşek, "Amacımız, çok kazanandan çok, az kazanandan az vergi almaktır" dedi.
Türkiye'nin önümüzdeki 4 yıla ilişkin doğrudan yatırım stratejilerine ilişkin Cumhurbaşkanlığı Genelgesi yayımlandı. Genelgede "Yeni dönemde, Türkiye'nin bölgesindeki üretim ve dağıtım üssü olma rolünün güçlenmesi beklenmektedir" ifadeleri kullanırken "Yeşil ve dijital dönüşümü destekleyen, bilgi ve teknoloji yoğun, yüksek katma değerli ve nitelikli istihdam sağlayan yatırımlar için bir yol haritası oluşturarak uzun vadeli kalkınma hedeflerine ulaşılmasında önemli katkılar sağlayacak olan mezkûr Strateji Belgesi kapsamında ortaya konulan politika ve eylemler, Cumhurbaşkanlığı Yatırım Ofisi koordinasyonunda izlenecek ve Cumhurbaşkanı Yardımcısı başkanlığında toplanan Yatırım Ortamını İyileştirme Koordinasyon Kurulu uhdesinde takip edilerek etkin bir şekilde uygulanması sağlanacaktır." İfadeleri kullanıldı.




XU100

BİST100 endeksi haftanın son işlem gününde %0,18 primlenerek haftayı 10.891 puan seviyesinde tamamladı. Toplam işlem hacmi 84 milyar TL olarak gerçekleşti. BİST100'de görülen en düşük seviye 10.850 olurken, en yüksek 10.948 puan seviyesi oldu.22 günlük ortalamasında tutunan endekste zayıf seyir devam ediyor. Bugün takip edeceğimiz ilk destek seviyesi 10.845, ilk direnç noktası ise 10.942 seviyesi olacak.

Destekler: 10.845 / 10.799 / 10.747

Dirençler: 10.942 / 10.994 / 11.040



ENDEKS 30 KONTRATI

Endeks Ağustos Vadeli Kontratı cuma günü %0,16 değer kaybı ile 12.217 seviyesinden günü tamamladı. Gün içi en düşük seviye 12.156 olur iken, en yüksek seviye olarak 12.282 puan görüldü. Vadeli kontratta göstergeler zayıf seyrediyor. Bugün için takip edeceğimiz ilk destek seviyesi 12.154, ilk direnç seviyesi ise 12.281 olarak grafikte yer alıyor.

Destekler: 12.154 / 12.092 / 12.028

Dirençler: 12.281 / 12.345 / 12.407



USDTRY VADE KONTRATI

USDTRY kontratına baktığımızda, önceki işlem gününü %0,36 değer kaybederek 33,06 seviyesinde tamamladı. Gün içinde görülen en düşük seviye 33,01 en yüksek ise 33,25 seviyesi idi. Tepki alımlarının satışlarla karşılandığı dolar kontratında zayıf seyir devam ediyor USDTRY kontratında takip edeceğimiz ilk destek seviyesi 32,96 aşılması gereken ilk direnç olarak 33,20 seviyesini izleyeceğiz.

Destekler: 32,96 / 32,86 / 32,72
Dirençler: 33,20 / 33,34 / 33,44



ONS ALTIN KONTRATI

Altın Vade Kontratı geçtiğimiz işlem gününü %0,89 değer kaybederek 2.400 dolar seviyesi ile günü tamamladı. Gün içi en düşük seviye 2.381 dolar olur iken, en yüksek seviye 2.405 dolar oldu. Büyüme verisi sonrası tepki alımlarının geldiği altında göstergeler dipten toparlanmaya işaret ediyor. Bugün takip edeceğimiz ilk destek noktası 2.386 dolar, ilk direnç noktası ise 2.410 dolar olacak.
Destekler: 2.386 / 2.371 / 2.361

Dirençler: 2.410 / 2.419 / 2.434



HİSSE HABERLERİ

ALGYO: Şirket %100 oranında bedelsiz sermaye artırım kararı aldı.
ARCLK: Şirket ile YongaTek firması yerli çip tasarımına dair işbirliği gerçekleştirecek.
COSMO: Bağlı ortaklık Cosmos Mühendislik A.Ş, yurtiçi müşterisi ile 25.500.000 TL sözleşme imzalanmıştır.
CVKMD: Yurt dışında yerleşik bir şirket ile Maden Cevheri Satışı konusunda anlaşıldı. Siparişin toplam bedeli 1.700.000 dolardır.
HKTM: Şirket ana ortaklarından Tunç Atıl, Nilüfer Atıl ve İlham Çelebinin halka kapalı paylarını Borsa'da işlem yapabilir statüsüne kavuşturmak için SPK'ya yaptığı başvuru olumsuz karşılandı.
SEGYO: Ankara-Gölbaşı'nda bulunan 18.481 m2'lik arsanın 26.400.000 TL tutar karşılığı satışına ilişkin sözleşme imzalandı.
YESIL: Sermaye Piyasası Kurulu, şirketin %400 oranında bedelli sermaye artırımı başvurusunu olumsuz karşıladı.


 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
 www.ahlatciyatirim.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST-100 Strateji
Geçen hafta düzeltme eğiliminin öne çıktığı ve kısa vadeli teknik görünümün zayıflama kaydettiği BIST-100 Endeksi cuma gününü dalgalı bir seyirle
birlikte %0,18 oranında sınırlı bir yükselişle 10.891 puandan tamamladı. Kritik bir seviye olarak izlediğimiz 11.000 puan altında kalındığı sürece zayıf
seyrin etkisini sürdürebileceği endekste 10.850 - 10.800 aralığı kısa vadeli ilk destek bölgesidir. 10.800 altındaki kapanışlarda 10.750 - 10.700 bölgesi
ile 50 günlük basit hareketli ortalamaya (10.656) doğru geri çekilmeler gündeme gelebilir. Tepki alımlarında ise 10.950 - 11.000 aralığı ilk güçlü direnç
bölgesidir. Psikolojik öneme sahip 11.000 üzerinde tutunma sağlanabilirse 11.088 ve 11.150 seviyeleri direnç konumunda bulunmaktadır. BIST-100
Endeksi’nin güne hafif alıcılı bir açılışla başlamasını bekliyoruz

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Piyasa Gündemi
Küresel piyasaların bu hafta gündeminde, Fed'in faiz kararı ve sonrasında
ABD istihdam verileri olacak. Çarşamba günü Fed'in faiz kararı izlenecek.
Bu ayki toplantısında piyasalar bir sürpriz beklemezken, eylül ayında faiz
indirimi beklentileri gücünü korumaya devam ediyor. Bu haftaki karara
kadar piyasalarda temkinli kalabilir. Kasım ayında yapılacak ABD
Başkanlık seçimleri öncesinde anketler yakından izleniyor. Son
anketlerde, Kamala Harris ve Donald Trump arasındaki farkın neredeyse
kapandığı görülüyor. Bu haftada, seçimlerle ilgili haber akışları takip
edilecek. Bugün için ABD'de ikincil düzey veri olan Dallas Fed imalat
aktivite endeksi açıklanacak. Veri bazlı hareket beklenmeyebilir.
Geçtiğimiz hafta, ABD'de açıklanan bilançolar nedeniyle hisse bazlı
oynaklıklar izlendi. Bu haftada büyük şirketlerin bilançoları açıklanacak.
Fed dışında bilançolar kaynaklı, hafta içerisinde ABD borsalarında
hareketlilik görülebilir.
Yurt içinde; Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, elektrikli araç ve çip
üretimi başta olmak üzere yüksek teknolojili üretim alanlarında 30 milyar
dolarlık teşvik paketini duyurdu. TCMB Başkanı Fatih Karahan ile Hazine
ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek, 25-26 Temmuz tarihlerinde G20
toplantılarına katıldı. Bakan Şimşek, toplantılarda, küresel ekonomi ve
vergi politikaları ile istikrar ve reform programına ilişkin
değerlendirmelerde bulundu. Programla makro istikrarı güçlendirirken,
yapısal reformlarla kazanımları kalıcı hale getirerek büyüme potansiyelini
artıracaklarını belirtti. TCMB Başkan Yardımcısı Cevdet Akçay
konuşmasında, şu anda faiz indirim döngüsünün değerlendirilmediğini,
indirimler başladığında da sıkı duruşun korunacağına dair kuşkuya yer
bırakılmayacağını belirtti. Vergi ve sosyal güvenlik alanına yönelik
düzenlemeler içeren kanun teklifinin TBMM Genel Kurulunda kabul
edildiği bildirildi. Yurt içinde bugün veri takvimi sakin görülmektedir.
Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler
• 15:30 ABD Dallas Fed imalat aktivite endeksi Önem:Orta

  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor linki https://atayatirim.com.tr/arastirma-raporlari-detay?reportId=12391
 
Ara düzeltme süreci devam ediyor.
Sentiment 5.20 bölgesi üzerine doğru hareketlenmekte zorlanıyoruz. Yüksek oynaklığın etkisiyle alım tarafında ilginin düşük olduğu görülüyor. Saatlik verilerde alım tarafındaki güçlenmenin devam etmesi, ana destek bölgesi üzerine ataklarda etkili olabilir. Bunun yanında günlük verilerde negatif bölgeye geçildi. Dolayısıyla riskleri düşük tutmak faydalı olabilir.


  Ata Yatırım Araştırma
  Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  www.atayatirim.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

https://www.piramitmenkul.com.tr/Arastirma/ArastirmaRaporDosya/45859

Yeni Haftanın Gündemi ve Beklentiler
" 29 Temmuz 2024 Pazartesi ABD; Dallas Fed İmalat Endeksi (Temmuz)
" 30 Temmuz 2024 Salı Türkiye; Ekonomik Güven Endeksi (Temmuz) Almanya; GSYİH (2Ç24-Öncü), TÜFE (Temmuz-Öncü) Euro Bölgesi; GSYİH (2Ç24-Öncü), Tüketici Güven Endeksi (Temmuz) ABD; S&P/CS KFE (Mayıs), CB Tüketici Güven Endeksi (Temmuz), JOLTs Açık İş Sayısı (Haziran)
" 31 Temmuz 2024 Çarşamba Türkiye; Dış Ticaret Dengesi (Haziran-Nihai), Hizmet ÜFE (Haziran), Yabancı Turist Sayısı (Haziran) Çin; Resmi PMI Verileri (Temmuz) Japonya; BoJ Faiz Kararı Euro Bölgesi; TÜFE (Temmuz-Öncü) ABD; Fed Faiz Kararı, ADP İstihdam Raporu (Temmuz), Bekleyen Konut Satışları (Haziran)
" 01 Ağustos 2024 Perşembe Türkiye; TCMB PPK Toplantı Özeti, İSO İmalat PMI (Temmuz), İTO İstanbul Enflasyonu (Temmuz), Dünya Geneli; İmalat PMI Verileri (Temmuz) İngiltere; BoE Faiz Kararı
" 02 Ağustos 2024 Cuma Türkiye; Dış Ticaret Dengesi (Temmuz-Öncü) ABD; Resmi İstihdam Raporu (Temmuz), Dayanıklı Mal Siparişleri (Haziran), Fabrika Siparişleri (Haziran)

- Küresel piyasalarda bu hafta oldukça yoğun bir veri akışı takip edilecek. Dikkatler üç büyük merkez bankası Fed, İngiltere Merkez Bankası (BoE) ve Japonya Merkez Bankası (BoJ) para politikası toplantılarında olacak. Ayrıca, hafta boyunca ABD'de istihdam raporu, JOLTs açık iş sayısı, Consumer Board'un tüketici güveni ve bir dizi konut piyasası verisi ile Almanya ve Euro Bölgesi'nin büyüme ve enflasyon verileri açıklanacak. ABD'de bilanço dönemi devam ediyor.
Fed para politikası toplantısı
ABD'de çarşamba günü Fed'in iki günlük para politikası toplantısının sonuçları izlenecek. Politika yapıcıların politika faizini %5,25-5,50 aralığında yirmi üç yılın zirvesinde sabit bırakması beklenmektedir. Vadeli kontratlara göre piyasa beklentisinin faiz indirimlerinin eylül toplantısında başlayacağını işaret etmesinden dolayı önümüzdeki aylara ilişkin sözlü yönlendirme fiyatlamalar açısından kritik önemde olacaktır. Zira Fed'in faiz indirimlerinin yaklaştığına dair görece keskin bir sinyal vermekten kaçınması durumunda beklentiler zayıflayabilir, dolar önemli paralar karşısında güç kazanabilir, hisse senedi ve tahvil piyasalarında kısa vadede aşağı yönlü baskı oluşabilir.
Fed, faiz indirimlerine başlamadan önce enflasyonun %2 hedefe doğru istikrarlı bir şekilde ilerlediğine yönelik güven duymak istediğinin altını çizmektedir. Fed'in tercih ettiği enflasyon göstergesi çekirdek PCE Fiyat Endeksi, geçen hafta açıklanan verilere göre haziranda aylık %0,2 yıllık %2,6 arttı. Ekonomiyi desteklemek için faizleri pandemi boyunca sıfıra yakın seviyelerde tutan Fed, 2022 yılından beri toplam 525bp faiz artırmasının ardından Temmuz 2023'ten bu yana değişikliğe gitmedi.
ABD'de makro ekonomik verilerin Fed'in yumuşak iniş senaryosuyla uyumlu olduğu görülmektedir. İşsizlik oranının düşük seyrini korumasına karşın istihdam artışı ve kazançlar aşağı yönlü bir eğilim izlemektedir. Enflasyon ve PMI verileri de yavaşlama sinyali vermektedir. Geçen hafta açıklanan 2Ç24 öncü GSYİH verisi beklenenden daha güçlü bir büyümeyi işaret etmiştir.
BoE para politikası toplantısı
Fed'in ardından perşembe günü BoE'nin para politikası toplantısı takip edilecek. Vadeli kontratlara göre piyasanın beklentisi faizin %5,25 ile on altı yılın zirvesinde sabit bırakılacağı ve 25bp indirim olacağı yönünde kabaca yarı yarıya. Bununla birlikte eylülde 25bp faiz indirimi beklentisi %90 seviyesinin üzerinde. Fed'e benzer bir şekilde BoE'nin de gelecek aylara ilişkin sözlü yönlendirmesi kritik önemde olacaktır.
BoJ para politikası toplantısı
Çarşamba erken saatlerde Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) para politikası toplantısının sonucu takip edilecek. Diğer önemli merkez bankalarının aksine BoJ'un faiz artırımına gideceğine ilişkin beklentiler artmaktadır. Zira hem merkez bankacılardan hem de siyasilerden politika normalleşmesi yönündeki söylemlerin arttığı izlenmektedir. Japon yeninin, son dönemde kayıplarının bir kısmını geri almasına karşın, BoJ'un düşük faizleri sürdürmesinden dolayı oldukça hızlı değer kaybetmesi de politika normalleşmesinin başlaması yönündeki baskıyı artırmaktadır.
ABD istihdam raporu (Temmuz), JOLTs açık iş sayısı (Haziran)
ABD'de haftanın son işlem günü açıklanacak temmuz ayı resmi istihdam raporu iş gücü piyasandaki yavaşlamanın temmuzda da sürüp sürmediğine ilişkin en güçlü veri olacak. ABD'de tarım dışı istihdam artışının temmuzda 206 binden 177 bin civarına gerilemesi, işsizlik oranının %4,1 seviyesinde sabit kalması beklenmektedir. Ortalama saatlik kazançların aylık bazda %0,3 ile önceki aya paralel artması, yıllık bazda %3,7 artış kaydetmesi bekleniyor. Haziranda aylık %0,3, yıllık %3,9 artış olmuştu.
Salı günü haziran ayına ilişkin JOLT anketinin sonuçları takip edilecek. Mayısta 7,91 milyondan 8,14 milyona yükselen açık iş sayısı, 2022'nin ilk çeyreğinde 12 milyona yaklaşarak zirve görmesinden bu yana aşağı yönlü eğilimini korumaktadır. JOLT verisi diğer verilere paralel bir şekilde iş gücü piyasasındaki sıkılığın azaldığını işaret etmektedir. ABD'de açık iş sayısı pandemi öncesi seviyelere yaklaşmaktadır.
ABD 2Ç24 bilanço dönemi
ABD'de 2Ç24 bilanço sezonu devam etmektedir. Alphabet (Google) ve Tesla finansallarının ardından bu hafta teknoloji şirketlerinin bilançoları açıklanmaya devam edecek. Salı günü Microsoft, çarşamba Meta (Facebook) ve Apple, perşembe Amazon bilançoları açıklanacak. Teknoloji şirketlerinin finansallarının hisse senedi piyasaları üzerindeki güçlü etkinin devam etmesi beklenebilir, rakamların hayal kırıklığına uğratması durumunda geçen hafta çarşamba günküne benzer bir satış dalgası tetiklenebilir, volatilite yüksek kalabilir. Zira teknoloji şirketlerinin hisse senetlerindeki sert yükselişler, bilançoların beklentileri karşılamaması halinde satışları tetikleme potansiyelini de artırmıştır.
Almanya ve Euro Bölgesi büyüme verileri (2Ç24-Öncü)
Salı günü Almanya ve Euro Bölgesi'nin 2Ç24 öncü büyüme verileri açıklanacak. Söz konusu dönemde Almanya ekonomisinin bir önceki çeyreğe göre %0,1 büyümesi beklenmektedir. Almanya ekonomisi 1Ç24 döneminde çeyreklik %0,2 büyümesine karşın yıllık %0,2 küçülmüştü. Euro Bölgesi ekonomisinin 2Ç24'te çeyreklik %0,2 büyümesi beklenmektedir. Euro Bölgesi ekonomisi 1Ç24'te çeyreklik %0,3, yıllık %0,4 büyüme kaydetmişti.
Almanya ve Euro Bölgesi TÜFE verileri (Temmuz-Öncü)
Hafta boyunca Almanya ve Euro Bölgesi'nin temmuz öncü TÜFE verileri takip edilecek. Almanya'da TÜFE haziranda aylık %0,1, yıllık %2,2 artmıştı. Euro Bölgesi'nde aylık %0,2, yıllık %2,5 artarken çekirdek TÜFE aylık %0,4, yıllık %2,9 artmıştı. Çekirdek TÜFE'de yıllık artışın temmuzda %2,8'e gerilemesi beklenmektedir.

- Yurt içinde, Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Para Politikası Kurulu (PPK) toplantısı, piyasa katılımcıları anketi ve güven endeksleriyle geçen yoğun haftanın ardından yoğun veri akışı bu hafta da devam edecek. Hafta boyunca TCMB PPK toplantısının özeti, TÜİK ekonomik güven endeksi, yabancı turist sayısı, İstanbul Sanayi Odası'nın (İSO) Türkiye İmalat PMI, İstanbul Ticaret Odası'nın (İTO) İstanbul enflasyon verileri ve dış ticaret dengesi verileri takip edilecek.
TCMB PPK toplantı özeti
Yurt içinde perşembe günü TCMB'nin geçen haftaki PPK toplantısının özeti açıklanacak. TCMB, temmuz toplantısında piyasa beklentileri doğrultusunda bir hafta vadeli repo ihale faizini değiştirmeyerek %50 seviyesinde sabit tuttu. Karar metninde, para politikasında sıkı duruş mesajları korundu. Bununla birlikte aylık enflasyonun ana eğiliminin haziranda belirgin bir zayıflama kaydettiğine dikkat çekilen metinde, yurt içi talebin, enflasyonist olmakla birlikte yavaşlamaya devam ettiği ifade edildi.
Ekonomik Güven Endeksi (Temmuz)
TÜİK, salı günü temmuz ayına ilişkin Ekonomik Güven Endeksi'ni açıklayacak. Geçen hafta, alt endeksler açıklanmıştı. Buna göre güven endekslerinde gerileme temmuzda da sürdü. Tüketici Güven Endeksi %3,1 azalarak 75,9 ile yılın en düşük seviyesine geriledi. Mevsimsellikten arındırılmış Reel Kesim Güven Endeksi (RKGE-MA) bir önceki aya göre 1,8 puan azaldı. Tüketici güven endeksi %3,1 azalırken mevsimsellikten arındırılmış sektörel güven endeksleri, hizmet sektöründe %1,1, perakende ticaret sektöründe %1,5 ve inşaat sektöründe %0,9 geriledi. Ekonomik Güven Endeksi haziranda %2,7 düşüşle 95,8'e gerilemişti. Temmuzda düşüşün devam etmesi beklenebilir.
Dış Ticaret Dengesi (Haziran-Nihai) Çarşamba günü TÜİK'in haziran ayına ilişkin dış ticaret istatistikleri ve cuma günü Ticaret Bakanlığı'nın temmuz ayına ilişkin öncü dış ticaret istatistikleri takip edilecek. Ticaret Bakanlığı'nın öncü verilerine göre dış ticaret açığı haziranda yıllık %21 artışla 6,44mlr USD'ye yükseldi. Ocak-haziran döneminde dış ticaret açığı yıllık %30 azalarak 43,24mlr USD oldu.
H-ÜFE, yabancı turist sayısı (Haziran)
Ayrıca, çarşamba haziran ayına ilişkin TÜİK'in Hizmet Üretici Fiyat Endeksi (H-ÜFE) ve Kültür ve Turizm Bakanlığı'nın turizm istatistikleri açıklanacak. H-ÜFE mayısta aylık %1,63, yıllık %84,60 artmıştı. Turizm istatistikleri tarafında, Türkiye'yi ziyaret eden yabancı turist sayısı mayısta yıllık %14 artışla 5,1 milyon olurken ocak-mayıs döneminde yıllık %12 artışla 15,8 milyona yükseldi.
İSO Türkiye İmalat PMI, İTO İstanbul enflasyon verileri (Temmuz)
Perşembe günü, TCMB PPK toplantı özeti dışında İSO'nun Türkiye imalat PMI raporu ve İTO'nun İstanbul enflasyon verileri takip edilecek. İSO imalat PMI haziranda 48,4'ten 47,9'a geriledi ve üst üste üçüncü ay eşik değer 50,0 seviyesinin altında gerçekleşerek sektörün daralmaya devam ettiğini işaret etti. PMI raporunda satış fiyatları enflasyonunun son dört buçuk yılın en düşük seviyesine gerilediği belirtildi.
TÜİK'in enflasyon verileri için gösterge niteliğindeki İTO enflasyon verileri tarafında, İstanbul Ücretliler Geçinme İndeksi haziranda aylık %3,42, yıllık %82,14 arttı. Aynı dönemde Toptan Eşya Fiyat İndeksi aylık %3,85, yıllık %60,49 artış kaydetti.

Geçtiğimiz Hafta Ne Oldu?
- Küresel hisse senedi piyasalarında satıcılı seyrin ardından geçen hafta satış ağırlıklı karışık bir seyir hâkimdi. Asya endekslerinde satıcılı bir seyir izlendi. Nikkei225 Endeksi %5,08, Hang Seng Endeksi %2,54, Tayvan Taiex Endeksi %1,58, Güney Kore Kospi Endeksi %1,68 gerilerken Avustralya S&P/ASX200 Endeksi %0,08 yükseldi. Avrupa piyasaları karışık bir seyir izledi. İngiltere FTSE100 Endeksi %1,59, Almanya DAX Endeksi %0,91 yükselirken Fransa CAC40 Endeksi %0,82 düştü. Stoxx Europe600 Endeksi fazla değişmedi. ABD'de satış ağırlıklı karışık bir seyir izlendi. S&P500 Endeksi haftayı %1,55 ve Nasdaq Bileşik Endeksi %3,38 Düşüşle tamamlarken Dow Jones Endeksi %0,77 yükseldi.
DXY fazla değişmeyerek haftayı 104,32'den tamamladı. EURUSD yatay bir seyirle 1,0855 olurken kayıplarını üçüncü haftaya taşıyan USDJPY paritesi %2,32'lik sert düşüşle 153,78'e geriledi. USDJPY üç hafta önce 161,65'e kadar tırmanarak neredeyse kırk yılın zirvesini görmüştü.
ABD Hazine tahvili faizleri geçen hafta kayıplarını genişletti. İki yıllıkların faizi iki haftalık sert düşüşün ardından geçen hafta %4,52'den %4,39'a, on yıllıkların faizi %4,24'ten %4,19'a geriledi. Ons altın 2400USD seviyesinin üzerinde tutunamayarak 2387USD'ye geriledi. Petrol fiyatları kayıplarını üçüncü haftaya taşıdı. Brent vadelileri %2,59 düşüşle 79,73USD, WTI petrol vadelileri %3,05 düşüşle 76,15USD oldu. Brent petrolün iki haftalık kaybı %7,86, WTI petrolün %7,99 oldu.
ABD PCE enflasyon verileri (Haziran)
Haftanın son işlem gününde ABD'de Fed'in tercih ettiği enflasyon verisi açıklandı. Buna göre PCE Fiyat Endeksi haziranda aylık %0,1, yıllık %2,5 ile beklentilere paralel gerçekleşirken Fed'in izlediği çekirdek endeks aylık %0,2, yıllık %2,6 arttı. Çekirdek endeksin yıllık artışı beklentiyi hafifçe aştı. Aynı dönemde kişisel harcamalar aylık %0,3 artışla beklentiye paralel gerçekleşti.
Manşet enflasyon 2023'ün son çeyreğinden beri dar bir bantta seyretmekte olup çekirdek endekste düşüş eğilimi kısmen devam etmektedir. Bununla birlikte çekirdek PCE Fiyat Endeksi, Fed'in %2 resmi hedefinin üzerinde seyretmektedir. Yaklaşık üç hafta önce yayımlanan haziran TÜFE rakamları beklentilerin altında açıklanmıştı.
ABD'de enflasyonun seyri Fed'in faiz politikasına ilişkin beklentiler açısından önem arz etmektedir. Gelecek Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) gelecek toplantısını 30-31 Temmuz tarihlerinde gerçekleştirecek. Geçen haftanın sonu itibarıyla Fed fonlama faizi vadeli kontratlarına göre piyasanın beklentisi temmuzda neredeyse kesin olarak faizlerin sabit bırakılması yönünde. Eylülde 25bp faiz indirimi ihtimali %88'nin üzerinde fiyatlanmaktadır. Kasımda ikinci faiz indirimi ihtimali %60 ve aralıkta üçüncü faiz indirimi ihtimali yaklaşık %57 olarak fiyatlanmaktadır.
PBoC faiz kararı
Çin Merkez Bankası (PBoC), Çin ekonomisini desteklemek üzere sürpriz bir şekilde politika faizlerinde indirime gitti. Buna göre bir ve beş yıllık LPR'ler 10bp indirimle sırasıyla %3,35 ve %3,85 seviyelerine indirildi. Haftalık ters repo faizi de %1,80'den %1,70'e indirildi. Piyasa beklentisi faizlerde değişikliğe gidilmeyeceği yönündeydi. Çin ekonomisi yılın ikinci çeyreğinde %4,7 büyümüştü.
ABD GSYİH (2Ç24-Öncü)
ABD ekonomisinin nisan-haziran döneminde bir önceki üç aylık döneme göre %2,0 büyümesi beklenirken %2,8 ile sürpriz bir büyüme kaydedildi. ABD GSYİH'si ocak-mart döneminde çeyreklik %1,4 büyümüştü. 4Ç23'te %3,4, 3Ç23'te %4,9 büyüme kaydetti. ABD ekonomisindeki yavaşlamanın temposu Fed'in para politikası adımları ve piyasa beklentileri açısından önem arz etmektedir.
Dünya genelinde PMI verileri (Temmuz-Öncü)
Önemli ekonomilerin temmuz ayına ilişkin öncü PMI verileri takip edildi. İmalat PMI; Japonya'da 50,0'den 49,2'ye, Almanya'da 43,5'ten 42,6'ya, Euro Bölgesi'nde 45,8'den 45,6'ya ve ABD'de (S&P Global) 51,6'dan 49,5'e gerilerken İngiltere'de 50,9'dan 51,8'e yükseldi. Avrupa ve ABD imalat verileri beklenti altında kalırken İngiltere verisi beklentiyi aştı. Hizmet PMI; Japonya'da 49,4'ten 53,9'a, İngiltere'de 52,1'den 52,4'e ve ABD'de (S&P Global) 55,3'ten 56,0'ya yükselirken Almanya'da 53,1'den 52,0'ye ve Euro Bölgesi'de 52,8'den 51,9'a geriledi. Almanya, Euro Bölgesi ve İngiltere verisi beklenti altı kalırken ABD'de beklentiyi aştı.

- Borsa İstanbul'da BIST100 Endeksi haftayı %2,38 düşüşle 10.891 puandan, BIST30 Endeksi %2,80 düşüşle 11.829 puandan tamamladı. BIST Banka Endeksi %6,70 düşüşle 15.066 puandan, BIST Sınai Endeksi %0,28 düşüşle 14.772 puandan tamamladı. USDTRY paritesi geçen hafta fazla değişmeden 32,94, EURTRY paritesi 35,80 oldu. Türkiye Hazine tahvilleri tarafında; iki yıllıkların faizi %38,65'e düşerken on yıllıkların faizi %24,13'e yükseldi. TL bazında gram altın sınırlı bir düşüşle 2.528TL'ye indi.
TCMB para politikası toplantısı
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) piyasa beklentileri doğrultusunda bir hafta vadeli repo ihale faizini değiştirmeyerek %50 seviyesinde sabit tuttu. Karar metninde, para politikasında sıkı duruş mesajları korundu. Bununla birlikte aylık enflasyonun ana eğiliminin haziranda belirgin bir zayıflama kaydettiğine dikkat çekilen metinde, yurt içi talebin, enflasyonist olmakla birlikte yavaşlamaya devam ettiği ifade edildi.
Karar öncesinde Foreks Haber anketinden çıkan sonuçlara göre piyasanın yıl sonu faiz beklentisi bir önceki ankette %47,50 iken temmuz anketinde %45'e geriledi. Piyasanın ilk faiz indirimine ilişkin medyan beklentisi 250 bp ile kasım ayını işaret ediyor. Yıl sonu TÜFE için medyan beklenti ise %43,60 seviyesinde bulunuyor.
Mart toplantısında sürpriz bir şekilde 500bp faiz artıran TCMB, operasyonel çerçevede de değişikliğe giderek faiz koridorunu genişletmiş, gecelik borçlanma ve borç verme oranlarının haftalık repo faizine kıyasla marjı -/+1,5 puandan -/+ 3 puana yükseltmişti. Böylece Banka, geçen yıl haziranda başladığı artırımlarla haftalık repo faizini toplam 41,5 puan artırarak %8,5'ten %50 seviyesine yükseltmiş oldu. TCMB, marttaki sürpriz faiz artırımının ardından dört toplantıda faizlerde değişikliğe gitmedi.
TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi
Haftanın ilk işlem günü yurt içinde, piyasanın enflasyon beklentilerinin göstergesi olarak izlenen TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi takip edildi. Bu ayın anketinde 2024 sonu medyan TÜFE beklentisi %43,52'den %42,95'e, 12 aylık TÜFE beklentisi %31,79'dan %30,02'ye geriledi. 24 aylık TÜFE beklentisi %20,33'ten %19,32'ye indi. USDTRY kuru 2024 sonu beklentisi 37,75'ten 37,37'ye gerilerken 12 aylık kur beklentisi 41,41'den 41,52'ye yükseldi. Piyasanın 2024 büyüme beklentisi %3,3'ten %3,4'e yükseldi.
Yurt içinde tüketici güveni, sektörel güven endeksleri ve reel kesim güveni (Temmuz)
TÜİK verilerine göre güven endekslerinde gerileme temmuzda da sürdü. Tüketici Güven Endeksi %3,1 azalarak 75,9 ile yılın en düşük seviyesine geriledi. Mevsimsellikten arındırılmış Reel Kesim Güven Endeksi (RKGE-MA) bir önceki aya göre 1,8 puan azaldı. Tüketici güven endeksi %3,1 azalırken mevsimsellikten arındırılmış sektörel güven endeksleri, hizmet sektöründe %1,1, perakende ticaret sektöründe %1,5 ve inşaat sektöründe %0,9 geriledi.



Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Haftanın son işlem günü piyasalarda neler oldu?
ABD endeksleri, haftanın son işlem günü beklentilere paralel
gelen enflasyon göstergesi PCE verileri ile genele yayılan
alıcılı bir seyir izledi. Makro veri tarafında; Haziran ayına ilişkin
ABD Ticaret Bakanlığı’nın açıkladığı verilere göre kişisel
gelirler bir önceki aya göre %0,4 olan beklentinin altında %0,2
artarken, tüketim harcamaları ise beklentilere paralel %0,3 artış
gösterdi. Kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi ise aylık
bazda %0,1 artarken, yıllık bazda %2,5 olarak kayıtlara geçti.
Öte yandan Fed’in favori enflasyon verisi gıda ve enerjiden
arındırılmış çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi
verisi ise aylık %0,2 artış gösterirken, yıllık bazda %2,6 oldu.
Beklentiler ise sırasıyla %0,2 ve %2,5’ti. Diğer taraftan, 3M
şirketi analist beklentilerini aşan bir bilanço açıklarken, sene
sonu öngörü aralığının alt seviyesini yukarı güncellemesi
sonrası %23 değer kazandı.
ABD piyasalarında genele yayılan alıcılı seyir izledi. S&P 500
endeksi %1,11 artışla 5.459,10, Nasdaq endeksi %1,03
yükselişle 17.357,88 seviyesinden kapanış gerçekleştirirken,
Dow Jones endeksi %1,64 artışla günü 40.589,34
seviyesinden günü tamamladı.
Avrupa piyasalarında genel yayılan alıcılı seyir izlendi. Avrupa
Merkez Bankası’nın aylık olarak gerçekleştirdiği ankete göre
tüketicilerin yıllık hissettikleri enflasyon seviyesi Mayıs ayındaki
%4,9 seviyesinde kayda geçerken, Haziran ayında %4,5
seviyesine geriledi. AB’nın resmi istatistik ofisi Eurostat’ın
paylaştığı verilere göre Euro bölgesindeki hane halkı reel
harcamaları birinci çeyrekte %0,1 artarken hane halkı reel geliri
ise %1,5 artış gösterdi. Euro Stoxx 50 endeksi %1,03 artışla
4.860,60, DAX endeksi %0,65 artışla 18.417,55, CAC 40
endeksi %1,22 artışla 7.517,68 seviyesinden kapanış
gerçekleştirirken, FTSE 100 endeksi %1,21 artışla
8.285,71seviyesinden kapattı.
ABD tahvilleri cephesine baktığımızda, 10 yıllık tahvil faizi
%4,18, 2 yıllık tahvil faizi %4,36 seviyesine geriledi. VIX
endeksi ise 16,39 seviyesine geriledi.


 Halk Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.halkyatirim.com.tr

                             * * *
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

HOPING FOR A BRIGHTER WEEK
" The BIST100 managed a slight gain of 0.18%, compared to its recent harsh sell-offs, ending the week at 10,891, but on a low turnover of TRY 84.3bn, as more and more investors appear to be preferring to stay on the liquid side until the dust settles, and they have more to re-enter the BIST.
" The Banks rose by 0.42% and the REITs by 0.47%, while the Energy stocks were Friday's biggest movers, however the Service sectors closed slightly in the red.
" ARCLK-thanks to the new business incentive, was the highest rising blue-chip, followed by EKGYO and KOZAA, while ENKAI-GUBRF and TCELL were the most sold.
" The BIST did not have the best performance last week, as the BIST100 and the BIST30 retreated by 2.37% and 2.80%, respectively, pulled back by the sharp sales in the Banks due to international brokerage reports, falling by 6.70%, and the Transportation stocks also retreated by 4.31% due to the global IT failure, whereas the Mining and Energy stocks managed to diverge positively from their peers.
" The International markets were also depressed last week due to the sales in the technology stocks, as well as the poor PMI figures from Europe.
" The TRY strengthened by a quarter-percent against the greenback but depreciated by 0.42% against the Euro. The 2y and 10yr Bond rates rose by 0.19% and 0.29% to close at 42.11% and 28.06%, respectively.
" On the Commodity front, Brent leaked a 2.59% loss due to a global slowdown in the major economies, and GOLD also fell by 0.57%.
" As of print, the TRY is trading slightly weaker against the USD at around the 33 level, but flat against the Euro at 35.83, after weakening in the early hours to 32.95, while the DXY has retreated to 104.24.
" On the Commodity front, Brent is trading higher this morning at $80.67, as well as GOLD at $2541. We may see the recent uptrend in GOLD prices continue, as it is speculated that the FOMC may lay the groundwork for rate cuts at its meeting on Wednesday, which may coincidentally also reflect positively onto GOLD commodities, such as the KOZAL group shares in the local front.
" At the Bitcoin Conference in Nashville on Saturday, former U.S. President Donald Trump promised to maintain a "strategic national bitcoin reserve" and "never sell" the government's seized bitcoin.

AGENDA

" The local news flow is relatively light this week, as the Economic Confidence-Summary of last week's MPC Meeting-Trade Balance-Foreign Tourist Arrivals, the PMI and Net Change in Foreign STOCK/BONDs will be released.
" On the International side, the US FOMC, the BOE, and Bank of Japan will be disclosing their policy rates, alongside the US Conference Board Consumer Confidence Index-ADP-Pending Home Sales-Beige Book NFP and The PMI figures. The Eurozone will be releasing the GDP growth rate and PMI.
" AKBNK is expected to release its 2Q24 Financials today, followed by GARAN, tomorrow.

CORPORATE NEWS
" NUHCM/OYAKCM: NUHCM disclosed that it was decided to sell all 52,813,366 shares, equivalent to 4.24% of its holdings in OYAKCM at a unit share value of TL 73.18, which was determined as the share purchase offer price, within the scope of the obligation to make a share purchase offer arising under the provisions
" ARCLK: At the Ministry of Industry and Technology HIT30 Investment Program, Turkish appliances maker Arcelik started a two-year project to produce home-grown chips with the chipmaker YongaTek.


 
 Trive Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.trive.com.tr/

***
                        Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.