Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Endeksin güne yataya yakın bir seyirle başlamasını bekliyoruz…
ABD’de seçimlere gün geçtikçe yaklaşılırken adaylara dair gelişmeler yakında
takip ediliyor. Demokratların adayı Kamala Harris topladığı 200 milyon Dolar rekor
seviyede bağış ile ön plana çıkarken Demokratları arkasında birleştirmişe benziyor.
Diğer aday Donald Trump ise Bitcoin konferansında ABD’yi kripto başkenti ve
dünyanın Bitcoin süper gücü yapmayı planladığını açıklayarak dikkatleri üzerine
çekti. Son anketlere göre iki aday arasında farkın oldukça azaldığı görülüyor.
Diğer taraftan piyasalar Fed’in bu hafta faiz kararına odaklanmış durumda. Son
verilerin enflasyonun ekonomik aktiviteyi olumsuz etkilemeden hız kestiğine işaret
etmesinin ardından piyasalar Fed’in bu hafta faizi sabit bırakmasını ancak Eylül
ayı için faiz indirimi sinyali verebileceğini tartışıyor. Eylül ayında bir faiz indirimi
olasılığı %90 olarak görülüyor.
Ortadoğu’da ise Golan Tepelerine düzenlenen roket saldırısı ardından
çatışmaların İsrail ve bölge ülkeleri arasında genişleyebileceği ve daha da
uzun süreceği endişesi yükselirken Petrol ve Ons altın fiyatlarının yükseldiğini
görüyoruz. İsrail, kendisine yönelik roketli saldırıyı gerçekleştirmekle suçladığı
Hizbullah’ın hedeflerini vurdu ve fazlasını yapabileceği tehdidinde bulundu.
Öte yandan Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan hafta sonu yaptığı açıklamalar
ile İsrail’in attığı adımlara ve açıklamalara sert tepki gösterirken bölgenin en önemli
ülkesi olan Türkiye’nin bölgedeki gelişmelere duyarsız kalamayacağı sinyalini
vermiştir. Bu konunun uzun süredir dünyanın gündeminde olması ve eleştiri
düzeyinin daha önce de dönemsel olarak sertleştiği düşünüldüğünde verilen tepkinin
piyasaya etkisinin sınırlı olacağını düşünüyoruz.
Diğer taraftan Cumhurbaşkanı Yardımcısı Yılmaz, bir yandan tek haneli enflasyon
hedefine kararlı bir şekilde bağlı kalırken, diğer yandan nitelikli yatırımlara yönelik
seçici destek programları ile katma değeri yüksek bir ekonomik yapı oluşturma
çabalarının sürdürdüklerini söylerken Cuma günü Cumhurbaşkanı Recep Tayyip
Erdoğan, elektrikli araç ve çip üretimi başta olmak üzere yüksek teknolojili üretim
alanlarında 30 milyar dolarlık teşvik paketi açıklaması önemli bir adım olarak
yorumlanabilir.
Yurt içi piyasada kur 33,00TL seviyelerinde bulunurken Türkiye 5 yıllık CDS risk
primi 260 seviyesinde yatay seyrinin koruyor.
BIST100 endeksi Cuma günü %0,18 oranında artış ile 10894 seviyesi civarında
kapanış gerçekleştirdi. Bununla birlikte endeksin hafta genlindeki performansı ise
%-2,5 şeklinde oluşmuştur. Özellikle ISCTR, THYAO, AKBNK, YKBNK ve TCELL
hisselerinde gerçekleşen zayıf performanslar endeksi olumsuz etkilerken ARCLK,
ASELS, ENKAI, AGROT ve CIMSA hislerinin pozitif katkısının oldukça sınırlı
kaldığını gördük. Alt sektör endeksleri içinde KAREL, LOGO, ODINE, REEDR,
ASELS hisselerinin performansı ile XBLSM bilişim ve XUTEK teknoloji sektör
endeksleri geçtiğimiz haftanın en çok kazananları olurken, XBANK bankacılık ve
XSGRT sigortacılık en çok kaybedenler olarak negatif tarafta yer aldı. Ayrıca
geçtiğimiz hafta BIST100 hisseleri arasında AGROT, ENERY, KOZAA, LMKDC
hisselerindeki göreceli iyi performanslar dikkat çekti.
Teknik olarak bakıldığında endekste son sekiz işlem gününde satış baskının giderek
artması ile görünüm zayıflarken gözler alımların tekrar güç kazanabileceği destek
noktalarına çevrilmiş durumda. Mevcut görünüm içinde 10830-10740-10690
seviyeleri önemli destek noktaları olarak öne çıkıyor. Endekste yukarı yönlü bir
tepki oluşması durumunda 10950-11040-11110 direnç seviyelerine doğru yükseliş
söz konusu olabilir. Endeksin yeni haftaya yataya yakın bir seyirle başlamasını
bekliyoruz.
Bugün hareketli olmasını beklediğimiz hisseler: ARCLK, ASELS, CIMSA, LOGO,
ENERY

   Global Menkul Değerler
   www.global.com.tr
                                 ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST100
BIST100 Endeksi haftanın son işlem gününü %0,18 sınırlı yükselişle 10.891 puandan kapattı. Endeks 11.088 (21 Mayıs) tarihi zirvesi altında üçüncü kapanışını yaptı ve seviyenin aşağı yönlü kırılımı onaylandı. Geçtiğimiz bültenlerde dile getirdiğimiz kısa vade teknik görünüm de bozulmayı işaret eden teknik unsurlar güçlenmeyle birlikte kısa vade bir düşen trend kanalına (kırmızı) girildi. Kısa vade teknik görünümün pozitife dönmesi için aşılması gereken seviye olarak bu kanalın direncini (bugün: 10.958) takip edeceğiz. Perşembe günü endeks düşük eğimli düşen trend kanalı (nokta çizgi-turuncu) içerisine geri dönmüştü. Endeks hafta kapanışını bu kanalın direncinde (10.891) yaptı. İlk etapta en yakın destek olarak bu kanal direnci (bugün: 10.887) takip edilebilir. Bu seviyenin altında ise daha kritik ve orta vade pozitif görünümün devamı için korunması gerektiğini düşündüğümüz 27 Mart’tan gelen yükselen trend kanal desteği (siyah-10.779), orta vade fincan-kulp formasyonu yarı hedefi (10.752) ve kısa vade düşen trend kanal (kırmızı) desteği 10.747 yakınlaşmasının olduğu aralık güçlü destek aralığı olarak takip edilebilir. Bu güçlü destek aralığının korunması önemli zira bu seviyeler altında orta vade fincan-kulp boyun çizgisine (mavi) kadar (bugün: 10.410) bir destek boşluğu mevcut. Dün endeks yatay bir seyir izlerken; taş, toprak sektör endeksi %1,08 yükselişle pozitif, sigorta endeksi ise %3,01 düşüşle negatif ayrışan sektörler oldular. Endeksin hacmi ise son dönem ortalamalarının bir hayli altında 84,34mlr TL olarak gerçekleşti.
Dolar Bazlı Endeks dün güne, 331 dolardan başladıktan sonra gün içinde 329-332 dolar dar bandında hareket etti. Perşembe günü 335 dolar yatayının aşağı yönlü geçilmesi ile birlikte 328 dolar yatay desteği hedefinin testi gerçekleşmişti. 328 dolar yatay desteği haftanın son işlem günü korundu. Dolayısıyla bugün aşağı yönlü hareketlerde 328 dolar kısa vade yatay desteği yukarı yönlü hareketlerde ise 335 dolar kısa vade yatay direnci en yakın destekdirenç seviyeleri olarak izlenmeye devam edilebilir. 328 doların aşağı yönlü geçilmesi durumunda orta vade yükselen kama direnci (gri-323 dolar) ve kısa vade yükselen trend kanal desteği (yeşil-324 dolar) kesişmesinin güçlü destek olarak çalışması muhtemel. 335 doların yukarı yönlü aşılması durumunda ise kısa vade yükselen trend kanal direnci (yeşil-343 dolar) güçlü direnç olarak izlenmeye devam edilebilir.

VIOP30
VIOP30 Ağustos Vade Kontratı haftanın son işlem gününü %0,13 sınırlı düşüşle 12.217 puandan ve 31 Mayıs’tan gelen düşen trendin (haki-12.202) yakın üzerinde kapattı. Bu seviyenin üzerinde kapanışlar satışların sertleşmemesi için önemli zira bu seviye altında fibonacci %61,8 (11.989) ve %78,6 (11.537) seviyelerine kadar bir destek boşluğu mevcut. Haftanın son işlem günü genişleyen yükselen takoz formasyonun (bknz: ek not) da iptal olması ile birlikte destek boşluğu arttı. Olası yukarı yönlü tepkilerde %50 fibonacci seviyesi kritik en yakın direnç zira hafta kapanışı ile birlikte altında ikinci günlük kapanış gerçekleşmiş oldu. Üçüncü kapanış kırılım onayı anlamına geleceği için bu seviye kritik. Aynı durum kontrat başlangıcından beri devam eden yükselen destek (bugün: 12.387) için de geçerli. Bu seviyeler üzerindeki gün içi hareketlerin hedefi ise 12.435 güçlü yatay direnci olabilir.
Ek Not: Yarı hedefi: 12.255 (ulaşıldı); teorik hedefi ise 11.855 olan genişleyen yükselen takoz formasyonu haftanın son işlem günü iptal olmuştur.

USDTRY
USDTRY kurunda haftanın son işlem günü; 32,9028-33,1545 bandında hareket edildi. Kur TOBO formasyonu (bknz:ek not) yarı hedefi (33,00) ve kısa vade yükselen trend kanal desteği altında üçüncü günlük kapanışını Çarşamba günü yapmış ve bu seviyelerin kırılımları onaylanmıştı. Haftanın son işlem günü de önceki güne benzer şekilde bu yakınlaşan seviyeler güçlü direnç görevi gördü. (33,00-33,07) 5 günlük AO ve 22 günlük AO kesişmesi (32,89) üzerinde kapanışı oldukça olumlu değerlendirdiğimizi ve bu seviye üzerinde kalıcılığı oldukça önemsediğimizi geçtiğimiz bültende belirtmiştik. Haftanın son işlem günü bu destek noktasal ve güçlü çalıştı. (gün düşüğü: 32,90) Takip ettiğimiz en yakın destek-direnç seviyeleri arasında hareket devam ettiği için aynı destek direnç seviyelerini takip etmeye devam edeceğiz. Yukarı yönlü hareketlerde TOBO formasyonu yarı hedefi ve kısa vade yükselen trend kanal desteği aralığı (bugün: 33,00-33,10) güçlü direnç; 5 günlük AO ve 22 günlük AO kesişmesi (32,90) ise aşağıda güçlü destek olarak takip edilmeye devam edilebilir.
Ek Not: Başlangıcı 23 Nisan, dip seviyesi 28 Mayıs olan bir ters omuz-baş-omuz (TOBO) formasyonu yarı hedefi 33,00 (ulaşıldı), teorik hedefi 33,35 olmak üzere onaylanmış durumdadır.

 

Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BİST:
Haftanın son işlem gününe yükselişle başlayan BİST100 Endeksi gün boyu dalgalı
seyrederek günü %0,18 sınırlı artışla 10.891,42 seviyesinden tamamladı. Sınai Endeks
%0,29 Bankacılık Endeksi %0,42 yükseliş kaydetti. Haftalık bazda ise BİST100 %2,37,
Sınai Endeks %0,28 gerilerken, Bankacılık Endeksi %6,70 düşüşle satışlara öncülük
etti ve negatif ayrıştı. Bankacılık Endeksi’nin getirisi yılbaşından bu yana %70’i aşarken
mevcut satışları düzeltme olarak değerlendiriyoruz. BİST100’ün mevcut seviyeleri
itibariyle tepki yükselişi oluşsa da kısa vadede piyasaları destekleyici önemli bir beklenti
bulunmaması nedeniyle kısa vadede BİST’in dalgalı bir seyir izleyebileceğini
düşünüyoruz. Bununla beraber 2Ç24 finansallarının açıklanmaya başlanmasıyla hisse
bazlı ayrışmaların belirginleşeceği bir döneme girdiğimizi düşünüyoruz. Global tarafta
ise makroekonomik veriler ve ABD’de Kasım ayında yapılacak seçim öncesi gelişmeler
takip ediliyor. Son olarak Cuma günü ABD’de enflasyon göstergesi kabul edilen
çekirdek kişisel tüketim harcamaları verisi beklentilere paralel gelerek risk iştahını
desteklerken, geçtiğimiz hafta ABD ve Asya borsaları satıcılı seyrederken Avrupa
borsaları pozitif ayrışarak yükseliş kaydetti. Bu sabah ise ABD vadelileri, Alman DAX
vadelisi ve Asya borsalarının geneli alıcılı seyrediyor. Makroekonomik verilerin risk
iştahına yön vermeyi sürdürmesini bekliyoruz. Yurt içinde, VIOP30 Endeksi Cuma
akşam seansını %0,01 negatif eğilimle tamamladı. Endeksin güne sınırlı alıcılı bir
seyirle başlamasını günün devamında ise dalgalı seyrini sürdürmesini bekliyoruz

Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.

 www.sekeryatirim.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Piyasa Gündemi
ABD'de ikinci çeyrek ilk okuma büyüme verisi beklentilerin üzerinde
yüzde 2,8 olarak gerçekleşti. Açıklanan veri, Fed'in faiz indirimine
ilişkin beklentileri değiştirmezken, bugünkü verinin de yakından
izlenmesi gerekiyor. Bugünde, Fed'in takip ettiği ve ekonomik
projeksiyonların da yer verdiği, haziran ayı çekirdek kişisel tüketim
harcamaları endeksi açıklanacak. Veri sonrası Fed'in para
politikasına yönelik beklentiler şekillenebilir. Ancak tek bir veri ile
eylül ayına dair ihtimalleri değiştirmesi pek beklenmiyor.
Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler
• 15:30 ABD Dallas Fed imalat aktivite endeksi Önem:Orta
Dolar/TL
Geçen hafta TCMB faizlerde bir değişikliğe gitmeyerek sıkı para
politikasının sürdürüleceği mesajını verdi. ABD tarafında ise
büyüme beklentilerin üzerinde yüzde 2,8 gerçekleşirken, Fed’in
favori enflasyon göstergesi olarak takip ettiği çekirdek kişisel
tüketim harcamaları fiyat endeksi ise temmuzda aylık yüzde 0,2 ile
beklentilere paralel gerçekleşti. Geçen hafta genelinde veri bazlı
dalgalanmalar görülse de yataya yakın hafif düşüş eğiliminde
seyirler etkili oldu. Bugün önemli bir veri akışı bulunmamakla birlikte
hafta genelinde Fed faiz kararı ve ABD istihdam verileri izlenecek
önemli gelişmeler olacak. Bu görünüm altında Dolar/TL, bu sabah
saat 08:20 itibariyle 32,99’lu seviyelerde yataya yakın hareket
etmekte. Dolar endeksi ise 104,24 civarlarında hafif düşüş
eğiliminde izlenmektedir.


  Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bugün Ne Bekliyoruz? Asya hisse senedi piyasaları haftaya pozitif bir başlangıç yaptı. Japonya Nikkei225 Endeksi %2,67, Topix Endeksi %2,43 yükseldi. Çin'de Şanghay Bileşik Endeksi fazla değişmedi, Shenzhen Bileşik Endeksi ise %0,95 düştü. Hong Kong'da Hang Seng Endeksi %1,64 arttı. Güney Kore'de Kospi Endeksi %1,30 ve Kosdaq Bileşik Endeksi %1,21 yükseldi. Tayvan Taiex Endeksi %0,20, Avustralya S&P/ASX200 Endeksi %0,78 arttı. ABD endeks vadelileri haftaya pozitif bir başlangıcı işaret etmektedir.
Bugün ABD’de Dallas Fed’in temmuz ayı imalat endeksi takip edilebilir. Endeks, 2022’nin ikinci çeyreğinden bu yana imalat faaliyetlerinde aylık bazda gerileme olduğunu işaret etmektedir.

Piyasalarda Cuma Günü Ne Oldu? Hisse senedi piyasalarında cuma günü alış ağırlıklı bir seyir izlendi. Japonya'da Nikkei225 Endeksi %0,53 düştü. Çin’de CSI300 Endeksi %0,29 artarken Hong Kong Hang Seng Endeksi fazla değişmedi. Güney Kore'de Kospi Endeksi %0,78 yükseldi. Avrupa’da İngiltere FTSE100 Endeksi %1,21, Almanya DAX Endeksi %0,65, Fransa CAC40 Endeksi %1,22 ve Stoxx Europe 600 Endeksi %0,83 arttı. ABD piyasalarında da pozitif bir seyir izledi. S&P500 Endeksi %1,11, Dow Jones Endeksi %1,64 ve Nasdaq Bileşik Endeksi %1,03 yükseldi.
BIST100 Endeksi %0,18 artışla 10.891 puana yükselirken işlem hacmi 84,34mlr TL olarak gerçekleşti. BIST30 Endeksi %0,25 artışla 11.829 puana, BIST Banka Endeksi %0,42 artışla 15.066 puana ve BIST Sınai Endeksi %0,29 artışla 14.772 puana yükseldi.
ABD PCE enflasyon verileri (Haziran)
Haftanın son işlem gününde ABD’de Fed’in tercih ettiği enflasyon verisi açıklandı. Buna göre PCE Fiyat Endeksi haziranda aylık %0,1, yıllık %2,5 ile beklentilere paralel gerçekleşirken Fed’in izlediği çekirdek endeks aylık %0,2, yıllık %2,6 arttı. Çekirdek endeksin yıllık artışı beklentiyi hafifçe aştı. Aynı dönemde kişisel harcamalar aylık %0,3 artışla beklentiye paralel gerçekleşti.
Manşet enflasyon 2023’ün son çeyreğinden beri dar bir bantta seyretmekte olup çekirdek endekste düşüş eğilimi kısmen devam etmektedir. Bununla birlikte çekirdek PCE Fiyat Endeksi, Fed’in %2 resmi hedefinin üzerinde seyretmektedir. Yaklaşık üç hafta önce yayımlanan haziran TÜFE rakamları beklentilerin altında açıklanmıştı.
ABD’de enflasyonun seyri Fed’in faiz politikasına ilişkin beklentiler açısından önem arz etmektedir. Gelecek Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) gelecek toplantısını 30-31 Temmuz tarihlerinde gerçekleştirecek. Geçen haftanın sonu itibarıyla Fed fonlama faizi vadeli kontratlarına göre piyasanın beklentisi temmuzda neredeyse kesin olarak faizlerin sabit bırakılması yönünde. Eylülde 25bp faiz indirimi ihtimali %88’nin üzerinde fiyatlanmaktadır. Kasımda ikinci faiz indirimi ihtimali %60 ve aralıkta üçüncü faiz indirimi ihtimali yaklaşık %57 olarak fiyatlanmaktadır.
Michigan tüketici güveni (Temmuz-Nihai)
ABD’de Michigan Üniversitesi’nin temmuz ayına ilişkin nihai Tüketici Güven Endeksi açıklandı. Buna göre temmuz verisi 66,0’dan 66,4’e revize edildi. Endeks haziranda 68,2 değerini almıştı.


Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Küresel Piyasalar ve BİST100
ABD piyasaları büyüme verisinin yarattığı iyimserlik ve küresel risk iştahındaki dengelenme ile birlikte yükselişte. Cuma gününü %1’in üzerinde kapatan ABD borsalarında tüm sektörlerde yükseliş söz konusu. Bu da sağlıklı bulduğumuz bir hareket. Faizlerde ise kritik bir kırılma yok fakat sınırlı geri çekilme var. Fed kararınadan önemli bir sürpriz beklemiyoruz. Bu sabah Asya piyasaları ise Çin’den gelen sanayi sektöri karlılık verilerini pozitif fiyatlıyor. Küresel riks iştahındaki toparlanma içerideki tepki alımlarını destekleyebilir. BİST’te dengeli bir açılış bekliyoruz. 10,800 üzerinde ve 21 günlük üssel ortalama bölgesine tutunmaya devam eden BİST100’de geçtiğimiz hafta zayıf yabancı ilgisi ve para çıkışı izledik. Hacim ise hafta ortası itibariyle gerileme eğilimine girdi. 10,800 geçtiğimiz hafta da altını çizdiğimiz üzere kısa vadeli alımlar için değerlendirilebilir. Jeopolitik riskler ise BİST’te baskı yaratabilecek etkenler asrasında üst sıralarda yer alıyor. Bu hafta itibariyle de ikinci çeyrek finansalları BİST’e yön verecek bir diğer parametre olacak. BİST100’de teknik olarak 10,800, 10,580 ve 10,380 destek olarak öne çıkarken, yükselişte 10,950, 11,080 ve 11,250 direnç bölgeleri olarak takip edilebilir. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri güne 260 puandan başlıyor.
Günlük hisse önerilerimiz: VESTL, KRDMD, SKBNK, DOHOL
Haftalık hisse önerilerimiz: ODAS, SOKM, ECILC, TUPRS
Dirençler 10,950 11,080 11,250
Destekler 10,800 10,580 10,380


  Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.yf.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Türkiye
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Başkan Yardımcısı Cevdet Akçay, Reuters'a verdiği söyleşide şu anda faiz indirim döngüsünün değerlendirilmediğini, indirimler başladığında da sıkı duruşun korunacağına dair kuşkuya yer bırakılmayacağını söyledi. Akçay, para politikasında gevşeme döngüsünün değerlendirilmesinin ön koşulunun aylık enflasyonun ana eğiliminde belirgin ve kalıcı bir düşüş olduğunu söyledi.
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, elektrikli araç ve çip üretimi başta olmak üzere yüksek teknolojili üretim alanlarında 30 milyar dolarlık teşvik paketi açıkladı.
ABD
ABD Merkez Bankasının (Fed) enflasyon göstergesi olarak dikkate aldığı gıda ve enerji kalemlerinin hesaplama dışı tutulduğu çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi, aynı dönemde aylık bazda yüzde 0,2 ve yıllık bazda yüzde 2,6 arttı. Beklenti aylık olarak yüzde 0,2, yıllık olarak 2,5 artış göstermesi yönündeydi.
ABD Başkan Yardımcısı Kamala Harris, 2024 başkanlık yarışına dahil olduğu hafta - kampanya iletişim direktörü tarafından rekor olarak nitelendirilen bir tutarda, 200 milyon dolar bağış topladı.
Eski ABD Başkanı Donald Trump, seçimi kazanıp Beyaz Saray’a dönmesi halinde ABD’nin Sermaye Piyasası Kurulu olan Securities and Exchange Commission (SEC) Başkanı Gary Gensler’i görevden alacağını, düzenleyici kuruma “kripto dostu” isimler atayacağını söyledi

 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Piyasa Beklentimiz
Borsa endeksi geçen haftayı %2,37 geri çekilme ile kapattı. Geçen hafta bankacılık endeksi %6,7 oranındaki geri çekilme ile dikkat çekti. Bankacılık endeksi bir süredir 16.000 seviyesi üzerinde kalmakta zorlanıyordu. Geçen hafta ele aldığımız yazımızda bankacılık endeksinin 16.000 seviyesi üzerinde kapanış gerçekleştirmesi halinde yeni bir ralli başlatabilecek güçte olduğunu ancak 16.000 üzerinde kalmakta zorlanması halinde ise satış baskısının artabileceğini belirtmiştir. 2024 yılından bu yana bankacılık endeksi endeksin taşıyıcı kolonu oldu. Dolayısıyla burada yaşanan derin kırılmalar endeksinin yönünü belirlemede etkili olmaya devam edecektir. Geçen hafta bankaların 2. Çeyrek bilançolarının zayıf gelebileceğine yönelik yabancı raporları ve söylemler 16.000 seviyesinin altında kalmasına zemin hazırlamış görünüyor. Bu hafta bankalara yönelik 2. Çeyrek bilançolar gelmeye başlayacak. TSKB ve Garanti dışında diğer banka karlılıklarının daha zayıf gelmesini beklemekteyiz. Hem mevduat hem de swap maliyetleri banka karları üzerinde baskı oluşturacak gibi görünüyor. Dolayısıyla bu hafta bankacılık endeksinde yaşanabilecek kar realizasyonlarının devam etmesi halinde 14.000 - 13.500 destek bölgesinden tepki gelip gelmeyeceğini arayacağız. Bankacılık endeksinde 15.000 seviyesinden güçlü tepkilerin gelmekte zorlanması halinde borsa endeksinin 10600 seviyesine doğru gerilemesi beklenebilir.
Geçen hafta yabancılar hisse senedinde 124 mn $ alıcılı ve DİBS’te 700 mn $ satıcılı oldular. Böylece yabancılar 2024 yılının tamamında hisse senedinde 487 mn $ satıcılı, DİBS’te ise 9.804 mn $ alıcılı oldu. Geçen hafta hem küreselden esen soğuk havanın etkisi hem de bankacılık endeksindeki aşağı yönlü eğilim endeksin güçlü kalmakta zorlanmasını neden oldu. Yabancıların güçlü ve sürekli bir şekilde varlığını hissettirmemesi endekste oluşan yukarı yönlü tepelerden ve hatta zirve seviyelerden sonra düzeltmenin sert olmasına neden oluyor diyebiliriz. Endeks şu an bulunduğu noktada 22 günlük ortalamasının oralarda. 10800 seviyesinden yukarı yönde tepki gelmesi halinde 11.000 seviyesi üzerine denemeler olabilir ancak bunun için bankacılık endeksinden güçlü tepkiler gelmeli.
2. çeyrek bilanço dönemi geçen hafta başladı ve bu hafta Akbank, Anadolu Sigorta, Garanti Bankası, Katılım evim, Arçelik, Yapı ve Kredi Bankası, Otokar, Aksigorta, Tofaş, TSKB gibi şirketlerin bilançolarının açıklanması bekleniyor. 2. Çeyrek bilançolardan sonra artık sektör geçişleri olmaya başlayabilir. İki tane güçlü mesaj var. Bunlardan biri erken faiz indirimi olmayacağı, diğeri ise 3. Çeyrekte ekonomide yavaşlamanın daha çok hissedileceği. Dolayısıyla 3. Çeyrek tam bir geçiş zamanı olmaya aday gibi görünüyor. Beklentisi bitmiş ya da çok güçlü fiyatlanmış ve faiz indirimlerinden fayda sağlamayacak sektörlerden endeks altında hareket eden ve düşük faiz ortamından fayda sağlayabilecek sektörlere geçiş olması beklenebilir.
Bu hafta veri takvimi yoğun ve oldukça dolu. Salı günü Türkiye’de ekonomik güven endeksi ve Euro Bölgesinden 2. Çeyreğe ilişkin büyüme verisinin açıklanması bekleniyor. Çarşamba günü Japonya Merkez Bankasının faiz kararı ve Euro Bölgesi TÜFE ile ABD’de ADP özel sektör istihdam değişimi ve ham petrol stokları açıklanacak. Perşembe günü içeride imalat PMI verisi, İngiltere Merkez Bankası faiz kararı, PPK toplantısı ile Cuma günü tarım dışı istihdam, ortalama saatlik kazançlar ve işsizlik oranı açıklanacak.
Teknik olarak, 10800 seviyesi yakınlarında olan borsa endeksinin bu seviye üzerinde kalmakta başarılı olmaması halinde 10600 seviyesine doğru geri çekilmesi beklenebilir. Tepkilerin mutlaka güçlü bir şekilde gelmesi gerekecektir. Bunun gerçekleşmekte başarılı olmaması halinde satış baskısı artabilir. Buna karşın satışların 10800 üzerinde karşılanmaya devam etmesi halinde ise 11.000 üzerindeki güçlenmenin kapası aralanmış olacak.

Bugün hareketli olmasını beklediğimiz hisseler:
INVES: Bilanço desteği
CVKMD: KAP haber desteği
AGHOL, CIMSA, GENIL, PSGYO: Güçlü teknik görünüm korunuyor
CCOLA: Direnç bölgesini kırma potansiyeli,
GWIND: 22 günlük ortalamasından tepkinin devam etmesi,

BIST 100 Endeksi
BİST 100 Endeksi 10800 desteğine doğru gerilemesinin ardından bu seviyelerden tepkilerin gelip gelmeyeceğini izleyeceğiz. Endekste satışların 10800 seviyesi üzerinde karşılanmaya devam etmesi halinde 11.000 seviyesine doğru yükseliş eğilimi izlenebilir. Buna karşın 10800 seviyesi üzerinde kalmakta zorlanılması halinde 10600 seviyesine doğru satış baskısı artabilir.
Destekler: 10800 / 10700 / 10600
Dirençler: 11088 / 11500 / 11800

VIOP STRATEJİ - XU030 SPOT EDNEKS
Bist30 spot endeksinde geçtiğimiz hafta başında 12263 zirvesi görülmüş olsa da 12200 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlanamadı. Zirveden gelen düzeltme hareketi sonrasında 11758 seviyesine kadar süren bir geri çekilme izledik. Gelen tepki alımları ile spot endeks haftayı tam olarak 22 günlük hareketli ortalama seviyesinin bulunduğu 11829 seviyesinden kapattı. Spot endekste yukarı yönlü ana yönde hala bozulma görmüyoruz. Haftanın ilk işlem gününde 22 günlük hareketli ortalama seviyesi üzerinde kalabilirsek, gelebilecek tepki alımları ile 12000 ve 12200 seviyeleri test edilebilir. Bu nedenle var olan uzun pozisyonları korumak faydalı olabilir. 11750 desteğinin aşağı yönde kırılması durumunda 11600 seviyesine kadar geri çekilme yaşanabilir. Bu nedenle 11750 seviyesinin altında kısa pozisyonların açılması düşünülebilir.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.