Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Kuruluştan yapılan basın açıklaması aşağıda bulunuyor:

İstanbul Sanayi Odası (İSO) Türkiye İmalat Sektörü İhracat İklimi Endeksi temmuzda 50,3’e geriledi ve böylece üst üste üçüncü kez aylık bazda azalma kaydetti. Bu rakam, uluslararası talep koşullarında yaşanan güçlenmenin çok hafif olduğuna işaret etti. Yaşanan iyileşme, son altı aydır devam eden pozitif dönemin en sınırlı düzeyinde gerçekleşti.
 
Almanya’da üretim temmuzda son altı ayın ilk düşüşünü kaydetti. İtalya, Fransa ve Hollanda gibi birçok Avrupa ülkesinde de ekonomik aktivite zayıfladı. ABD’de ekonomik aktivite temmuzda üst üste altıncı kez arttı. En olumlu talep gelişmeleri yine Orta Doğu’da yoğunlaşırken, en belirgin büyüme Suudi Arabistan’da ölçüldü. Hindistan güçlü performansını sürdürdü. Rusya ve Çin’de de büyüme ivme kaybetse de devam etti. Brezilya’da ise üretim son beş aydır ilk kez daraldı.
 
 
Türkiye imalat sektörünün ana ihracat pazarlarındaki faaliyet koşullarını ölçen İstanbul Sanayi Odası (İSO) Türkiye İmalat Sektörü İhracat İklimi Endeksi’nin Temmuz 2023 dönemi sonuçları açıklandı. Endekste eşik değer olan 50,0’nin üzerinde ölçülen tüm rakamlar ihracat ikliminde iyileşmeye, 50’nin altındaki değerler ise bozulmaya işaret ediyor.
Haziran’da 51,1 olan İstanbul Sanayi Odası Türkiye İmalat Sektörü İhracat İklimi Endeksi, üst üste üçüncü kez aylık bazda azalarak temmuzda 50,3’e geriledi. Bu rakam, uluslararası talep koşullarında yaşanan güçlenmenin çok hafif olduğuna işaret etti. Yaşanan iyileşme, son altı aydır devam eden pozitif dönemin en sınırlı düzeyinde gerçekleşti.
 
Almanya’da üretim düştü, ABD’de artış ivme kaybetti
Türk imalat sektörü ihracat pazarının yaklaşık yüzde 9’unu oluşturan Almanya’da üretim hazirandaki yatay seyrin ardından temmuzda son altı ayın ilk düşüşünü kaydetti. İtalya, Fransa, Hollanda, Polonya ve Çek Cumhuriyeti dahil olmak üzere diğer birçok Avrupa ülkesinde de ekonomik aktivite zayıfladı. Takip edilen tüm ekonomiler içerisinde en kesin üretim daralması Avusturya’da gerçekleşti. Birleşik Krallık, İspanya ve Yunanistan genişleme bölgesinde kalmaya devam etse de bunlardan sadece Yunanistan’da büyüme haziran ayına göre hız kazandı. ABD’de ekonomik aktivite temmuzda üst üste altıncı kez arttı ancak söz konusu artış ivme kaybederek şubattan beri en düşük oranda kaydedildi.
 
En olumlu talep gelişmeleri yine Orta Doğu’da yoğunlaştı
Üçüncü çeyreğin başında küresel çapta en olumlu talep gelişmelerinin yine büyük ölçüde Orta Doğu'da yoğunlaştığı görüldü. Birleşik Arap Emirlikleri, Katar ve Suudi Arabistan'da ekonomik aktivite hızlı artışlar gösterdi. Anket kapsamında takip edilen tüm ekonomiler içerisinde en belirgin büyüme Suudi Arabistan’da ölçüldü. Diğer ülkelere bakıldığında, Lübnan’da üretimin art arda ikinci ay arttığı, Mısır'da ise düşüşün hız kestiği görüldü. Temmuzda ekonomik aktivitenin önceki aya göre daha hızlı arttığı Hindistan güçlü performansını sürdürürken Rusya ve Çin’de ise büyüme ivme kaybederek de olsa devam etti. Brezilya’da ise üretim son beş aydır ilk kez daraldı.
 
 
İstanbul Sanayi Odası Türkiye İhracat İklimi Endeksi hakkında değerlendirmede bulunan S&P Global Market Intelligence Ekonomi Direktörü Andrew Harker, şunları söyledi:
“Avrupa'da özellikle imalat sektöründe giderek bozulan ekonomik görünüm, Türk imalat sanayi ihracatçıları açısından iyileşme trendinin sona ermiş olabileceğine işaret ediyor. Firmalar, Orta Doğu'daki canlı talep koşullarının şu an için büyümeyi devam ettirmesini ümit ediyor olacak. Ancak dış talep koşullarının kötüleştiği bir dönemin açılmaması için küresel ölçekte büyümenin daha genele yayılı hale gelmesi gerekecek.”

Fed'e Yönelik Belirsizlikler Fiyatlamaları Etkiliyor
ABD Enflasyon Öncesinde Piyasalarda Karmaşık Seyir
 
Hafta içerisinde, ABD'de açıklanacak olan tüketici fiyat endeksi (TÜFE) öncesinde küresel piyasalar haftanın ilk işlem gününe karmaşık bir seyir ile başladı. Özellikle, bazı Fed üyelerinden gelen açıklamalarda, banka komite üyelerinin enflasyonda ivme kaybına karşın tam ikna olmadığını gösteriyor. Açıklamaların ardından, Fed'in Eylül ayında gerçekleştireceği toplantısında sıkılaştırıcı politikalara devam edebileceğine dair anketler sınırlı da olsa toparlanmanın piyasalarda kısa vadede kısmi dalgalanmalara neden olduğu görülüyor.
 
Ayrıca, Rusya ve Ukrayna arasında yaşanan gelişmelerin tekrardan endişelere neden olması başta emtia piyasası olmak üzere finansal enstrüman fiyatlamalarında kısa vadede oynaklığa neden olmaya devam ediyor.
ABD Merkez Bankası (Fed), Haziran'a ait tüketici kredileri verilerini yayımladı. ABD'de tüketici kredileri, Haziran ayında bir önceki aya göre piyasa beklentilerinin üzerinde 17,85 milyar dolar artarak 4,997 trilyon dolara yükseldi. Tüketici kredilerine ilişkin piyasa beklentisi, 13 milyar dolar artış yaşanabileceği yönündeydi.
 
Çin İstatistik Bürosu tarafından yayımlanan dış ticaret verilerine göre, Temmuz ayında ihracat geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 14,5 ve ithalat ise aynı dönemde yüzde 12,4 geriledi. Temmuz ayında dış ticaret fazlası 80,6 milyar dolar olarak gerçekleşti. Yuan cinsinden bakıldığında, Temmuz ayında ihracat yüzde 9,2 ve ithalat yüzde 6,9 düştü. Dış ticaret fazlası ilgili dönemde 575,7 milyar yuan oldu.
 
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's tarafından yapılan açıklamada, 10 küçük ve orta ölçekli ABD bankasının notunu bir kademe indirdi ve bazı büyük bankaları olası not indirimleri için izlemeye aldı. Kurum yayımladığı metinde, yükselen borçlanma maliyetlerini, düzenlemelere bağlı olarak oluşabilecek sermaye sıkıntılarını ve ticari gayrimenkul kredilerine bağlı artan risklere değinildi.
 
Yeni işlem gününde, Almanya'da tüketici fiyat endeksi, ABD dış ticaret dengesi ve Amerikan Petrol Enstitüsü (API) haftalık ham petrol stokları verileri takip edilecek. Gün içerisinde, FOMC üyelerinden Barkin ve Harker'ın açıklamaları yakından izlenecek.
 
EUR/USD Teknik Analizi
Kısa vadede yatay ve çift yönlü bir eğilim göstermeye başlayan paritede bugün teknik açıdan önem arz eden 20 ve 50 günlük hareketli ortalamaların geçtiği 1.1020-1.0970 seviyeleri takip edilecektir. 1.1020-1.0970 aralığında dalgalı seyir bugün devam edebilecek iken, 1.1020 kırılırsa yukarı yönlü hareket güçlenebilir. 1.0970 seviyesinin aşağı yönlü geçilmesi durumunda ise satış baskısının güçlenmesine karşı tedbirli olunmalıdır.
 
Dirençler : 1.1020 / 1.1050 / 1.1100
Destekler : 1.0970 / 1.0930 / 1.0900
 
XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Dolar Endeksine bağlı olarak aşağı yönlü fiyatlamaların güçlendiği Altın ons'da düşüşün devamı halinde 1925 desteği takip edilecektir. 1925 seviyesi kırılırsa satışlar momentum kazanabilir ve 1913 seviyesi hedeflenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 100 günlük ortalamanın geçtiği 1940 ilk direnç iken geçilmesi durumunda 50 günlük ortalamanın geçtiği 1948 seviyesi güçlü direnç olabilir.
 
Dirençler : 1940 / 1948 / 1965
Destekler : 1925 / 1913 / 1900
 
XAGUSD Teknik Analizi
200 günlük hareketli ortalamanın geçtiği 23 usd/ons seviyesine gerileyen Gümüş'de 23 seviyesi psikolojik destek olarak izlenecektir. 23 Dolar seviyesinin kırılması durumunda satışlar daha da güçlenebilir. Olası tepki alımlarında ise 23,40-23,60 seviyeleri önemli dirençler olarak izlenecektir.
 
Dirençler : 23.40 / 23.60 / 23.85
Destekler : 23.00 / 22.90 / 22.70
 
NAS100 - Teknik Analizi
Kısa vadeli hareketli ortalamaları altında düzeltme eğilimi devam eden NAS100 endeksinde düşüşün devamı halinde 15.300 önemli destek olabilir. Bu seviye kırılırsa satışların artmasına karşı tedbirli olunmalıdır. Yukarı yönlü hareketlerle 20 günlük hareketli ortalamanın geçtiği 15.500 kırılırsa yükseliş tekrar güçlenebilir.
 
Dirençler : 15500 / 15700 / 15750
Destekler : 15300 / 15200 / 15150
 
UKOIL Teknik Analizi
Bu sabah satıcılı bir seyir izleyen UKOIL tarafında düşüşün devam etmesi hâlinde 84.5 önemli ara destek olarak izlenmelidir. 84.5 seviyesi aşağı yönlü geçilirse düşüş 83 Dolar seviyesine kadar devam edebilir. Yukarıda ise 86 seviyesi ara direnç iken 86 üzerindeki fiyatlamalarda yükseliş tekrar momentum kazanabilir.
 
Dirençler : 86.00 / 86.60 / 87.50
Destekler : 84.5 / 83.90 / 83.00
 
WHEAT Teknik Analizi
Volatilitenin arttığı WHEAT tarafında 660 seviyesi bugün için önemli ara direnç olarak izlenmelidir. 660 seviyesinin geçilmesi durumunda 670 hedeflenebilir. Geri çekilmelerde ise 621 teknik ve psikolojik açıdan önemli destek olarak izlenmelidir. 621 desteğinin kırılması satış baskısını hızlandırabilir.
 
Dirençler : 660 / 670 / 680
Destekler : 637 / 621 / 611
 


 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK), finansal yatırım araçlarının reel getiri oranlarını açıkladı.

 TÜİK'in konuya ilişkin haber bülteni aşağıda bulunuyor:
 
" Aylık en yüksek reel getiri BIST 100 endeksinde oldu

Aylık en yüksek reel getiri, yurt içi üretici fiyat endeksi (Yİ-ÜFE) ile indirgendiğinde %10,50, tüketici fiyat endeksi (TÜFE) ile indirgendiğinde ise %9,22 oranlarıyla BIST 100 endeksinde gerçekleşti.

Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde; yatırım araçlarından, Euro %7,75, Amerikan Doları %5,45 ve külçe altın %5,23 oranlarında yatırımcısına reel getiri sağlarken; mevduat faizi (brüt) %5,85 ve Devlet İç Borçlanma Senetleri (DİBS) %9,56 oranlarında yatırımcısına kaybettirdi. TÜFE ile indirgendiğinde; Euro %6,51, Amerikan Doları %4,24 ve külçe altın %4,02 oranlarında yatırımcısına reel getiri sağlarken; mevduat faizi (brüt) %6,93 ve DİBS %10,60 oranlarında yatırımcısına kaybettirdi.
 
Euro, üç aylık değerlendirmede; Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde %19,18, TÜFE ile indirgendiğinde ise %21,47 oranlarında yatırımcısına en yüksek reel getiri sağlayan yatırım aracı oldu. Aynı dönemde DİBS, Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde %16,53, TÜFE ile indirgendiğinde ise %14,93 oranlarında yatırımcısına en çok kaybettiren yatırım aracı oldu.

Altı aylık değerlendirmeye göre Euro; Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde %21,40, TÜFE ile indirgendiğinde ise %17,79 oranlarında yatırımcısına en yüksek reel getiri sağlayan yatırım aracı olurken, aynı dönemde DİBS, Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde %27,67, TÜFE ile indirgendiğinde ise %29,81 oranlarında yatırımcısına en çok kaybettiren yatırım aracı oldu.
 

Yıllık değerlendirmede en yüksek reel getiri BIST 100 endeksinde gerçekleşti

Finansal yatırım araçları yıllık olarak değerlendirildiğinde BIST 100 endeksi; Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde %81,52, TÜFE ile indirgendiğinde ise %77,43 oranlarında yatırımcısına en yüksek reel getiri sağlayan yatırım aracı oldu.

Yıllık değerlendirmede, Yİ-ÜFE ile indirgendiğinde; yatırım araçlarından külçe altın %17,90, Euro %13,58 ve Amerikan Doları %4,89 oranlarında yatırımcısına reel getiri sağlarken; DİBS %18,71 ve mevduat faizi (brüt) %19,45 oranlarında yatırımcısına kaybettirdi. TÜFE ile indirgendiğinde külçe altın %15,25, Euro %11,03 ve Amerikan Doları %2,53 oranlarında yatırımcısına reel getiri sağlarken; DİBS %20,54 ve mevduat faizi (brüt) %21,27 oranlarında yatırımcısına kaybettirdi. "

AEFES, AKSA ve MPARK Finansalları Takip Edilecek
Küresel piyasalarda haftanın ilk işlem gününde ayrışmalar devam etti. ABD endeksleri veri takviminin sakin olduğunu günü %0,60-1,00 civarında yükseliş ile tamamlarken Avrupa endekslerinde karışık seyir izlendi. Borsa İstanbul'da ise yükseliş devam etti. BIST100 endeksi 7470 puanı test ederek zirve yenilerken günü %0,94 yükseliş ile 7470 puanda tamamladı.
Sektörel görünümde ise haftanın ilk işlem gününde ulaştırma %7,35 ve iletişim %1,84 yükseliş kaydetti. Ana metal sanayi %0,33 ve madencilik %0,77 düşüş göstererek negatif ayrıştı. Bankacılık ise %0,40 yükseldi. Senet bazında BIST100 endeksini THYAO, TUPRS, SISE, AKBNK ve KCHOL ağırlıklı pozitif yönde etkilerken GUBRF, KONTR ve ALFAS negatif yönde etkiledi.
Türkiye gösterge tahvil faizi %16,05 seviyelerine yükselirken uzun vadeli tahvil getirileri %18,43 seviyelerine geriledi.

Resmi Gazete'de yayımlanan karara göre; altından olan, pırlantalı altından olan, kıymetli metallerle kaplama adi metallerden olan ürünlerin ithalatında yüzde 20 oranında ek mali yükümlülük uygulanacak.

CCOLA 2Ç'de medyan beklentilere paralel 23.273 mn TL ciro, beklentilerin %5 üzerinde 5.012 mn TL FAVÖK ve beklentilerin %23 üzerinde 2.388 mn TL net kar açıkladı.
ENJSA 2Ç'de medyan beklentilerin %12 altında 29.476 mn TL ciro, beklentilerin %30 altında

CIMSA 2Ç'de medyan beklentilere paralel 3.049 mn TL ciro, beklentilerin %9 üzerinde 741 mn TL FAVÖK ve beklentilerin %60 üzerinde 1.007 mn TL net kar açıkladı.

AKCNS 2Ç'de medyan beklentilere paralel 3.049 mn TL ciro, beklentilerin %11 üzerinde 977 mn TL FAVÖK ve beklentilerin %11 üzerinde 885 mn TL net kar açıkladı.
Bugün AEFES, AKSA, MPARK ve LOGO 2Ç finansallarını açıklayacak.

Ekonomik takvimde yurt içinde önemli bir veri akışı bulunmazken yurt dışında ise ABD ticaret dengesi takip edilecek.

KAP Haberleri
ARCLK: Rekabet Kurulu'nun Arçelik Pazarlama'ya iletilen para cezası, %25 erken ödeme indiriminden faydalanılarak 274.0 milyon TL olarak yasal süresi içerisinde ödenecek.
MIATK: Şirketimiz ile yurt içinde ve yurt dışında faaliyet gösteren Türkiye'nin en büyük finansal kuruluşlarından biri arasında İstanbul Finans Merkezinde ve Tüm Şube Operasyon Birimlerinde kullanılmak üzere "Biyometrik Yüz Tanıma Sistemi" işi kapsamında toplam 1.362.840 USD ve 2.025.000 TL KDV dahil bedelle ilk etap proje siparişi ve sözleşme imzalanmak üzere davet alınmıştır.
TCELL: 10 Ağustos 2020 tarihli özel durum açıklamamızda belirtilen Şirketimizin China Development Bank ("CDB") ile imzaladığı 500 milyon Avro tutarlı kredi paketinin bugüne kadar 342,4 milyon Avro'su kullanılmıştır. Geri kalan 157,6 milyon Avro tutarlı kredinin kullanım süresi 31 Mart 2024'e uzatılmış olup, kredi faizinde bir değişiklik bulunmamaktadır.

Pay Alım Satım Bildirimleri
MPARK (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 07.08.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 108,26 TL fiyattan toplam 20.000 TL nominal değerli MPARK payları geri alınmıştır.
RUBNS (ALIM)-(GERİ ALIM) : Şirketimizce 07.08.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına ortalama 28,35 TL fiyattan toplam 50.000 TL nominal değerli RUBNS payları geri alınmıştır.

 Burgan Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 https://www.burganyatirim.com.tr/
                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST-100 Strateji
Haziran ayından başlayan yükseliş trend kanalı içinde hareketine devam eden BIST 100 Endeks’i , yeni zirve rekoru ile kapanış gerçekleştirdi. Bilanço
sonrası Sasa, Şişe hisseleri baskı oluştururken havacılık sektöründeki güçlü alımlar endeksi yeni zirvelere taşıdı. Kısa vadede 7.100 seviyesi üstünde
kapanışları olumlu olarak değerlendiriyoruz. Gün içi 7.400 ilk desteğimiz olup altına sarkması halinde 7.310 seviyesine kadar geri çekilme beklenebilir.
7.500 psikolojik direnç olarak karşımıza çıkmakta. Gün içi bölge üstünde kalıcı olması durumunda 7.560 ve 7,660 seviyeleri takip edilebilir.
 
 Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.gedik.com

                                     ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Rapor ekte yer almaktadır

  ICBC Turkey Yatırım Menkul Değerler
   https://www.icbcyatirim.com.tr/tr/

                 ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Borsa İstanbul'da Havacılık Etkisi…
 
Ulaştırma ve Altyapı Bakanı Abdulkadir Uraloğlu'nun yaptığı açıklamaya göre Antalya havalimanının tüm zamanların rekoruna imza attığını bildirdi.
 
Resmi Gazete'de yayımlanan 32273 sayılı ve 08/08/2023 tarihli Cumhurbaşkanı Kararına göre; altından olan, pırlantalı altından olan, kıymetli metallerle kaplama adi metallerden olan ürünlere yüzde 20 oranında ek mali yükümlülük uygulanacak. Ek mali yükümlülük Avrupa Birliği ve Serbest Ticaret Anlaşması imzalanan ülkeler harici menşeli ürünlere uygulanacak. Ek mali yükümlülük, gümrük idarelerince, ithalattan alınan gümrük vergileri ve diğer mali yükümlülüklerden ayrı olarak tahsil edilecek.
 
Borsa İstanbul haftanın ilk işlem gününde rekor seviyeden yaptığı açılışla güç toplayarak günü yeni bir rekor seviye olan 7470 puandan tamamladı. Endekste yaşanan bu yükselişte ulaştırma, Turizm ve gıda içecek sektörü en çok pozitif etki sağlayan grup olurken endeksten negatif ayrışma gösteren sektörler Kimya, Elektrik ve Madencilik grubu oldu. Endekste en çok pozitif etki sağlayan şirketler ise THYAO, PGSUS ve DOAS olurken negatif etki sağlayan şirketler SASA, SISE ve BIMAS oldu.
 
Küresel piyasalarda ise geçtiğimiz hafta açıklanan ve beklentilere paralel gelen Tarım Dışı İstihdam verisi sonrasında gözler ABD ekonomisinin Temmuz ayı enflasyonuna çevrildi. Perşembe günü açılanacak veride eğer beklenti üzerinde bir enflasyon ile karşılanırsa Fed'in Eylül ayına ilişkin faiz artış ihtimalinde artış olabilir.
 
Borsa İstanbul'da pozitif bir açılış bekliyoruz.
 
Teknik Analiz
 
BİST Teknik Görünüm
Teknik olarak bakıldığında, endeks fiyatlama davranışları açısından 7400 seviyesi kritik bir eşik olarak takip edilebilir. Bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda kısa vadede 7520-7590 ve 7625 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Olası, 7400 seviyesi altına geri çekilmeler yada kar realizasyonları durumunda ise 7350-7300-7270 destek seviyeleri olarak takip edilebilir.
 
Dirençler: 7520/7590/7625
Destekler: 7350/7300/7270
 
VIOP Teknik Görünüm
Ağustos ayı endeks vadeli işlem sözleşmesinin fiyatlama davranışlarında haftanın ilk işlem gününde, % 0,41 değer kazanımıyla günü 8284 puandan tamamladı. Ağustos ayı endeks vadeli işlem sözleşmesine teknik olarak incelediğimizde, yükseliş isteğinin devam etmesi durumunda kısa vadede 8360-8400 ve 8436 direnç seviyeleri olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmeler yada kar realizasyonlarının gündeme gelmesi durumunda kısa vadede 8240-8200 ve 8148 destek seviyeleri olarak izlenebilir.
 
Dirençler: 8360/8400/8436
Destekler: 8240/8200/8148
 
Şirket Haberleri
 
KTSKR (Nötr): Kütahya Şeker Fabrikası A.Ş. 'ne ait 437 Ada 18 Parsel nolu 115.201,49 m2 alan üzerinde 3600 kWe AC /4349.7 kWp DC kurulu güce sahip , Güneş Enerjisine Dayalı Elektrik Santrali (GES) kurulumu için Volta Grup Enerji San. Tic. A.Ş. ile sözleşme imzalanmıştır.
 
BORSA İSTANBUL A.Ş.: Ofis Yem Gıda Sanayi Ticaret A.Ş.'nin (Şirket) halka arz edilecek 22.750.000 TL nominal değerli payları, Borsa Birincil Piyasa'da Sabit Fiyatla Talep Toplama ve Satış Yöntemi ile beher pay için 27,20 TL fiyattan 10-11/08/2023 tarihlerinde Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. aracılığıyla, OFSYM.HE (ikincil piyasada işlem kodu OFSYM.E olacaktır) işlem sırasında satışa sunulacaktır. Şirket payları, birincil piyasa işlemlerinin tamamlanmasını takiben, Borsamızca yapılacak değerlendirmenin ardından ikincil piyasada işlem görebilecektir. OFSYM.HE'ye iletilecek emirlerde yalnızca [İptale Kadar Geçerli (İKG)] emir geçerlilik türü kullanılmalıdır. İlgili sırada maksimum emir değeri 618.800.000 TL olacaktır.
 
KMPUR (Nötr): Şirket sermayesinin tamamı iç kaynaklardan karşılanmak suretiyle 243.100.000 TL'ye artırılması nedeniyle ihraç edilecek 121.550.000 TL'lik itibari değerdeki paylara ilişkin İhraç Belgesinin onaylanmasına ve Esas Sözleşmenin "Sermaye" başlıklı 6. maddesinin tadil edilmesine ilişkin başvurumuz SPK tarafından onaylanmış olup, karar SPK'nın 03/08/2023 tarih ve 2023/45 sayılı bülteninde yayımlanmıştır. Onaylı İhraç Belgesi ve Esas Sözleşme Tadil Metni KAP'ta sunulmaktadır.
Bedelsiz pay alma hakkı kullanım başlangıç tarihi 09/08/2023' tür.
 
DOAS (Nötr): Şirketin 01.01.2023 - 30.06.2023 ara hesap dönemine ilişkin finansal raporlarının 21 Ağustos 2023 tarihinde kamuya açıklanması planlanmaktadır.
 
ARCLK (Sınırlı Olumsuz): 27 Eylül 2021 tarihli özel durum açıklamamızda belirtildiği üzere Rekabet Kurumu Kurulu'nun, sermayesinin %100'üne sahip olduğumuz bağlı ortaklığı Arçelik Pazarlama A.Ş. hakkında 4054 sayılı Rekabetin Korunması Hakkında Kanun'un 4. maddesinin ihlal edilip edilmediğinin belirlenmesi amacıyla soruşturma başlattığı bildirilmiştir. Söz konusu yürütülen soruşturma sonucunda, yargı yolu açık olmak üzere Arçelik Pazarlama A.Ş.'ye idari para cezası verilmesine karar verilmiştir. Rekabet Kurulu tarafından Arçelik Pazarlama A.Ş. için öngörülmüş olan 365.379.161,06-TL tutarındaki idari para cezasının ilgili gerekçeli kararın şirkete tebliğ edilmesinin ardından mevzuatta öngörülen süre içinde yatırılması gerekmektedir. Bu kapsamda, Arçelik Pazarlama A.Ş'ye iletilen para cezası, %25 erken ödeme indiriminden faydalanılarak 274.034.370,80 TL olarak yasal süresi içerisinde ödenecektir.
 
MIATK (Sınırlı Olumlu): Şirket ile yurt içinde ve yurt dışında faaliyet gösteren Türkiye'nin en büyük finansal kuruluşlarından biri arasında İstanbul Finans Merkezinde ve Tüm Şube Operasyon Birimlerinde kullanılmak üzere "Biyometrik Yüz Tanıma Sistemi" işi kapsamında toplam 1.362.840 USD ve 2.025.000 TL KDV dahil bedelle ilk etap proje siparişi ve sözleşme imzalanmak üzere davet alınmıştır.
 
MPARK (Nötr): Şirket Yönetim Kurulu'nun 08.05.2023 tarihli kararı ile uzatılan pay geri alım işlemleri kapsamında; Şirketce 7.08.2023 tarihinde Borsa İstanbul'da pay başına 104,80 TL - 110,00 TL (ağırlıklı ortalama 108,26 TL) fiyat aralığından toplam 20.000 TL nominal değerli MPARK payları geri alınmıştır.
Bu işlemlerle birlikte, 7.08.2023 tarihi itibarıyla geri alınan payların toplam nominal değeri 13.670.000 TL olup, bu payların sermayeye oranı %6,5709'a ulaşmıştır.
 
MERCN (Nötr): Şirketin, orta ve uzun vadeli TL finansman ve likiditenin artırılması amacıyla, sahibi olduğu Kocaeli ili, Gebze İlçesi, Tavşanlı Mahallesi, Köy Yeri Mevki, 146 Ada, 1 nolu parselde bulunan arsayı , 6361 sayılı Finansal Kiralama, Faktoring Ve Finansman Şirketleri Kanunu kapsamında, Ziraat Katılım Bankası A.Ş.'ye 12 ay vadeli, Sat - Kirala - Geri Al yöntemi ile satılıp, hemen geri kiralanmasına, kira süresi sonunda geri alınmasına, varlıkların satışı yöntemi yerine, şirket çıkarları çerçevesinde bu şekilde finansman sağlanmasına oy birliği ile karar verilmişti. 07.08.2023 tarihi itibariyle Sat-Kirala-Geri Al işlemi tamamlanmış olup satış bedeli olan 60.000.000 Tl Şirket hesaplarına Ziraat Katılım Bankası A.Ş tarafından aktarılmıştır.
 
THYAO (Nötr): 14.07.2023 tarihli duyurumuzda bilgisi verilen Ortaklığımızın AnadoluJet markasının global standartlarda düşük maliyetli hava yolu olarak faaliyetlerine devam edebilmesi ve pazardaki rekabetçi konumunu güçlendirebilmesi amacıyla yürütülen çalışmaların ilk etabı, %100 Türk Hava Yolları iştiraki 'AJet Hava Taşımacılığı Anonim Şirketi'nin 07.08.2023 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Müdürlüğü nezdinde tescil edilmesiyle tamamlanmıştır.
 
TCELL (Nötr): 10 Ağustos 2020 tarihli özel durum açıklamasında belirtilen Şirketin China Development Bank ("CDB") ile imzaladığı 500 milyon Avro tutarlı kredi paketinin bugüne kadar 342,4 milyon Avro'su kullanılmıştır. Geri kalan 157,6 milyon Avro tutarlı kredinin kullanım süresi 31 Mart 2024'e uzatılmış olup, kredi faizinde bir değişiklik bulunmamaktadır. Ek olarak, kredi paketi için geri ödeme planı revize edilmiştir.


 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

AVIATION STOCKS LIFT BIST HIGHER
" The BIST100 closed yesterday on a gain of 0.94% at 7470, but on a relatively lower turnover of TRY 126bn, as it appears that some investors are becoming increasingly nervous of the sharp rise since the May elections and feel that a strong correction is right around the corner. However, as the saying goes "If it ain't broke, don't fix it," and until there is an alternative to the high-return BIST, think everyone knows what the other alternative could be as everyone on the street is talking about its possibility, yes the "Super-Bond," we still feel that the BIST has room to go upwards, especially in light of the increasing inflation rate, which also increases stock target prices, and thus to the BIST. Yesterday, the Transportation stocks were the most bought, rising by 7.35% whereas the Banks took a breather and lagged the benchmark, and the Energy stocks faced profit-taking, falling by 1.27%. Now have a look at our Movers & Shakers list, PGSUS, THYAO and PETKM were the most bought, whereas SASA was punished by investors for its lacklustre quarterly results and was followed by HEKTS and ODAS.
" Today, we expect to see a slightly positive opening.
" As of yesterday's close, the TRY is trading a tad weaker against the USD at 27.02, but flat against the Euro at 29.69, against the Euro, whereas the DXY is higher at 102.28. The 2yr Bond rates rose by 39bps to 16.05%, however the 10yr yields went southwards by 16 bps to 18.43%. On the Commodity front, Brent is trading slightly lower at USD 85.23, and ounce and gram GOLD prices are slightly lower at USD 1934 and TRY 1680, respectively. New York Fed President, John Williams stated yesterday that he sees the need to keep US monetary policy restrictive for some time and said interest rate cuts may be warranted next year if inflation slows.
" Italy has agreed to impose a 40% tax for 2023 only on the profits on Banks.
AGENDA:
" There are no major macro news flow on the local front, whereas Germany will be releasing its PPI and CPI figures today.
CORPORATE NEWS:
" ISCTR - NEGATIVE: Isbank recorded TRY18.6bn net income for 2Q23, well above market expectations of TRY13.2bn and TFG Istanbul estimate of TRY14bn. Increase in net profit was 44% q-q and 28%y-y. Higher earnings solely stem from the TRY11bn subsidiary income that doubled our expectation. Net operating income before subsidiary gains on the other hand, lagged our forecast by 10%. The TRY loan-deposit spread of the banked plunged by 5.7pp, which is the steepest slide among peers for 2Q23, down to -1.1%. Net interest income went down by 24% q-q and 19% y-y mainly due to worsening TRY core spread. Net interest margin adjusted for swap cost decreased to 4.3% in the last quarter from 6.4% a quarter earlier. Net fees and commissions went yp by 94% y-y, while opex incereased by 80%. The Bank's return on equity stood at 31.7% and the target for the end of 2023 is maintained at the level of 30%. Adjusted for the Bank's free provision balance of TRY6.5bn, return on equity stood at 33.6% as of the end of 1H2023. The Bank's target for the net interest margin is to maintain it at 5 percent the end of 2023. The target of 80% increase in net fees and commissions income and in operating expenses were both updated to around 100%.
" DESA - NEUTRAL: In 2Q23 DESA posted revenue of TRY430mn, the same amount posted in 1Q23, with a y-y increase of 59%. The Company reached TRY98mn EBITDA up by 71% y-y. EBITDA margin in 2Q23 realized as 22.8% which is 150bp higher that that of 2Q22. 2Q23 top-line and EBITDA are 18% and 38% below our forecasts of TRY508mn and TRY135mn; however net income beats out expectation by 21% predominantly on higher-than-expected net financial income thanks to the Company's FX denominated deposits appreciation against TRY. Improvement in gross margin to 45.9% vs. 38.8% a year earlier was mainly driven by the Company's ability to reflect the increase in COGS to consumers. On the other hand, during the compared periods opex went up more than sales and limited EBITDA margin improvement. We expect the 2H23 to show considerable recovery in terms of profitability as prices adjust to costs and sales volume increases and maintain our 1 year forward looking target price of TRY21.44.
" ENJSA: NEGATIVE: The company posted 2Q23 net sales and and EBITDA of TRY29.5bn and TRY3.9bn respectively, net sales were 7% below expectations while EBITDA came out disappointingly 18% below consensus. Net Profit exceeded estimated by 38% at TRY2bn. EBITDA margin stood at 13.1% vs 14.9% estimated.
" KMPR: POSITIVE: The company posted positive 2Q23 financials with net sales, EBITDA and net profit exceeding expectations by 8%, 41% and 78% respectively. EBITDA margin for the quarter stood at 17.7% vs 13.5% estimated margin. Net sales and EBITDA came out at TRY2bn and TRY350mn respectively while net profit for the quarter stood at TRY447mn.
" CCOLA: POSITIVE - 2Q23 financials came out positive with EBITDA and net profit exceeding expectations by 5% and 16% at TRY5bn and TRY2.4bn respectively. Net sales stood in line with forecasted at TRY23.3bn. EBITDA margin also came out above consensus at 21.5% vs forecasted was 20%.
" AGESA - NEUTRAL: Net income of TRY550mn is in line with analyst expectations and up by 170% q-q and 155% y-y.
" AKGRT- NEUTRAL: Net income of TRY454mn is 6% lower than analyst expectations and up by 246% q-q.
" AKCNS - POSITIVE: Akcansa reported TRY3.32bn revenue, pretty much inline with analyst expectations with significant improvement in EBITDA margin from 21% in 1Q23 and 18.6% 2Q22 to 29.5%. The Company reported net income of TRY885mn 11.7% higher than analyst expectations. Besides EBITDA imropvement thanks to FX gainz increase in net income realized as up by 284% y-y and 32% q-q.
" BRISA - POSITIVE: Brisa's TRY603mn net profit and TRY988mn EBITDA surpassed the consensus by 8% and 5% respectively. The 22% EBITDA margin is the highest ever while being 5pp higher as compared to the same period of last year and 110bp better than expectations. 7.7x current EV/EBITDA for a company expanding its operational earnings above inflation looks appealing to us.
" CIMSA - POSITIVE: Cimsa reported TRY3.05bn revenue, pretty much inline with analyst expectations with significant improvement in EBITDA margin from 13% in 2Q22 and 21.2% 1Q23 to 24.3%. The Company reported net income of TRY1bn 63% higher than analyst expectations. Besides EBITDA improvement, increase in net income realized as up by 17.3% y-y and 300% q-q thanks to hard currency appreciation.
" KORDS - NEUTRAL/NEGATIVE: While Kordsa's 2Q23 EBITDA came in at TRY378mn that is parallel to expectations, the TRY83mn net loss vs +TRY38mn consensus was totally unexpected. Although the pre-tax profit was a satisfactory TRY81mn, sizeable tax burden of TRY121mn boosted by deferred tax expenses pulled down the bottom-line into the red. Still it is worth to note that the EBITDA margin of 7.9%, while being in-line with expectations is the lowest figure since 2013. All key P/L indicators including revenues, operational earnings and bottom-line are substantially lower both q-q and y-y. We did not like the results. KORDS valuation looks stretched at 39x P/E and 18x EV/EBITDA.
" ARCLK: The penalty of TRY365.4mn given by the Competition Authority to The Company's 100% subsidiary Arçelik Pazarlama, will be paid with 25% discount for early payment as TRY274mn.


 TFG Istanbul Menkul Değerler A.Ş.
  www.tfgistanbul.com/arastirma-raporlar
                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.