Piyasalarda Bugün (QNB Invest)

BIST 100: Endekste yataya yakın bir başlangıç bekliyoruz. Endeks 10.380 olan önceki zirve seviyesini test etmesinin ardından bir kez daha kar realizasyonları ile karşılaştı. 10.380 önceki zirve olduğundan bu seviyenin aşılması üçlü tepe formasyon oluşumunun geride kalması için önemli. Bu durumda endekste 10.500 direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 10.160 desteğinin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu görünüyor. 10.160'ın üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir…
 
TL Bonolar: İçeride tahvil-bono faizleri pazartesi günü yükseliş gösterdi. Gösterge tahvil faizi %41,51, 10 yıllık tahvil faizi ise %32,08 seviyesinde bulunuyor. ABD tahvil faizleri enflasyon verileri sonrasında yukarı yönlü hareket sergiledi. Gösterge tahvil faizinde %41,75, 10 yıllık tahvilde %32,20 destek seviyeleri olarak takip edilebilir…
 
USD/TL: Gelişmekte olan ülke para birimleri son dönemde dolar karşısında değer kaybetme eğilimi gösteriyor. Dolar kuru, dolar endeksinin yükselmesinin de etkisiyle 40,00 olan eşik seviyesini aşması sonrası yukarı yönlü hareketine devam ediyor. Kurda 40,10 ve 40,05 destekler iken, 40,30 ve 40,40 direnç olarak takip edilebilir…
 
EUR/USD: Parite son dönemde aşağı yönlü hareket ile son iki aylık yükselen kanalın içerisinde trend desteğine doğru düşüş gösterdi. ABD enflasyon verileri ile 1,1660 desteğini de aşağı kıran endeks, bu yükselen kanalın altına geri çekilmiş oldu. Böylece paritede kısa vadeli görünüm zayıf. 1,1660 ve 1,17 dirençler haline geldi. 1,1550 ilk etapta destek seviyesidir…
 
Günün Öne Çıkanları:

o ABD Başkanı Trump, anlaşma neticesinde ABD'nin gümrük vergisi ödemeyeceğini Endonezya'nın ise %19 oranında gümrük vergisi ödeyeceğini açıkladı...

o Trump, Rusya'ya yönelik olarak; 50 gün içinde Ukrayna ile anlaşmaya varmazlarsa gümrük tarifelerini %100 artıracaklarını söyledi…

o Dallas Fed Başkanı Logan, tarifelerin enflasyonu sınırlı etkilediğini, faiz oranlarının bir süre daha sabit durabileceğini belirtti...

o ABD'de ÜFE, sanayi üretimi, kapasie kullanım oranı açıklanacak…

o Fed Bej Kitap raporunu yayımlayacak…


   
 
 
 
 
    15:30 ABD ÜFE (aylık) Haziran %0,2 %0,1
  16:15 ABD Sanayi Üretimi (aylık) Haziran %0,0 -%0,2
  16:15 ABD Kapasite Kullanım Oranı Haziran %77,4 %77,4
  21:00 ABD Bej Kitap Raporu Yayımlanacak



   BIST 100 Endeksi 10.380 olan önemli direncine yükseliş çabasında yeniden kâr satışları ile karşılaştı. Hatırlanacağı üzere endeks geçtiğimiz hafta; ikili dip formasyonunu yukarı tamamlaması sonrasında 10.160 direncini aştı. Endeks böylece daha önce aşağı tamamladığı bant hareketi olan 10.160-10.380 bölgesine yeniden ulaştı ve bu aralığın üst tarafının üzerini test etti. Endeks pazartesi günü bir kez daha 10.380 direncine doğru yöneldi. Ancak uğradığı güç kaybı ile birlikte günü %1,3 düşüşle tamamladı. Endekste bu aşamada 10.380 direncinin aşılmasının kritik olduğunu belirtelim. 10.380 önceki zirve olduğundan bu seviyenin kalıcı olarak üzeri bu sefer de üçlü tepe formasyon oluşumunun gerçekleşmemesi ve yükselen trendin ileri taşınması için önemli. 10.380 bir önceki harekette aşılamadığı için bu seviyenin üzerine yönelim halinde 10.500 direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 10.160 destek haline gelirken, endeksin kısa vadede bu seviyenin üzerinde kalması düzeltmenin ileri taşınmaması için önemli. 10.160'ın üzerinde kısa vadeli görünümün olumlu olduğunu söyleyebiliriz. 10.160'ın üzerinde kaldığı sürece trade amaçlı alım yapılabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir. Bankacılık endeksi ise son dönemdeki güçlü performansının ardından pazartesi günü %3,5 düşüş gösterdi. Bankacılık endeksi de böylece önceki zirve olan 16.300 civarında güç kaybına uğramış oldu. Bankacılık endeksinde 16.000'in üzeri yeniden 16.300 direncine yönelim için öne çıkıyor. 15.800'ün altında 15.500 ise sonraki destek seviyesidir. BIST'te düzeltmenin geride kalmasının ardından; TCMB'nin toplantı kararına kadar banka hisselerine olan ilgi görece yüksek kalabilir, banka hisseleri görece olumlu performans gösterebilir. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD'de aylık enflasyon haziran ayında %0,3 ile son beş ayın en yüksek artışını kaydetti. Yıllık manşet enflasyon %2,6 olan beklentilerin üzerinde %2,4'ten %2,7 seviyesine yükseldi. Yıllık çekirdek enflasyon ise %2,8'den %2,9'a yöneldi. ABD Başkanı Trump, enflasyonun düşük olduğunu, Fed'in hemen faizi düşürmesi gerektiğini söyledi. Tarifelerin küresel piyasalara olumsuz etkisi mevcut iken, enflasyon verilerinin de risk iştahını azaltıcı bir faktör olduğunu belirtelim. Trump'ın tarifeler ile ilgili kararları ve açıklamaları takip ediliyor. Trump, tarife mektuplarında belirtilen gümrük vergisi oranlarının 1 Ağustos'tan itibaren uygulanacağını ve bu sürenin uzatılmayacağını açıklamıştı. Trump geçtiğimiz hafta sonu ABD'nin önümüzdeki ay Avrupa Birliği ve Meksika'ya %30 gümrük vergisi uygulayacağını duyurdu. Avrupa Birliği Komisyonu Başkanı, ABD'nin %30'luk tarife uygulaması durumunda birliğin de karşılık vereceğini belirtti. AB Komisyonu'nun Ticaretten Sorumlu Üyesi Sefcovic, ABD ile ticaret anlaşması görüşmelerinin başarısızlıkla sonuçlanması halinde misilleme yapmaya hazır olduklarını söyledi. Haftanın ajandasında; yarın Euro Bölgesi'nde enflasyon, ABD'de perakende satışlar, cuma günü ABD'de konut verileri öne çıkıyor.


   BIST 100 Endeksi pazartesi günü kâr satışları ile karşılaştı. Endekste güne yataya yakın bir başlangıç bekliyoruz. Endekste 10.380 önceki zirve olduğundan bu seviyenin aşılması üçlü tepe formasyon oluşumunun geride kalması için önemli. Bu durumda endekste 10.500 direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 10.160 desteğinin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu görünüyor. 10.160'ın üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve mevcut trade pozisyonları korunabilir görüşündeyiz.


   İçeride tahvil-bono faizleri son dönemde yukarı yönlü hareket sergiliyor. Gösterge tahvil faizi pazartesi günü %40,93'ten %41,51, 10 yıllık tahvil faizi %31,91'den %32,08 seviyesine yükseldi. ABD tahvil faizleri enflasyon verilerinin ardından yukarı tepki gösterdi. Gösterge tahvil faizinde %41,75, 10 yıllık tahvilde %32,20 destek seviyeleri olarak takip edilebilir. Türkiye'nin 5 yıllık CDS risk primi 300 seviyesinin altındaki seyrine devam ediyor. Son durumda 289 seviyesinde bulunuyor.


   EUR/USD paritesi iki aylık yükselen kanalda son dört yılın en yüksek seviyelerinde hareket ederken, geçtiğimiz haftalarda 1,18 civarında güç kaybına uğramıştı. Parite yükselen kanalın da üst bölgesine ulaşması sonrasında kısa vadeli düzeltme içerisinde 1,1660 desteğine geriledi. Parite böylece iki aylık yükselen kanalının üst tarafında direnç ile karşılaşmasının ardından bu kanalın trend desteğine geri çekilmiş oldu. Paritenin yükselen kanalını koruması için ilk etapta 1,1660 desteğinin üzerinde kalması gerekiyordu. Ancak ABD enflasyon verilerinin yükselmesi dolar lehine eğilimi destekledi. Parite doların güç kazanması ile birlikte 1,1660'ı aşağı kırarak son iki aylık yükselen kanalının altına geri çekilmiş oldu. Böylece paritede kısa vadeli görünüm zayıfladı. 1,1660 ve 1,17 artık dirençler olarak izlenebilir. 1,1550 ise destek haline geldi. Dolar endeksinin yükselmesi ile birlikte gelişmekte olan ülke para birimleri değer kaybına uğruyor. Dolar kurunda kademeli yükseliş eğiliminin 40,30 direncine doğru devam ettiğini görmekteyiz. Psikolojik eşik olan 40,00'ın da aşılması ile kurun artık bu seviyenin üzerine yerleştiğini söyleyebiliriz. 40,10 ve 40,05 destekler iken, 40,30 ve 40,40 dirençler olarak takip edilebilir.


   Ukrayna Devlet Başkanı Zelenskiy, Rusya'nın seyir füzesi ve insansız hava aracı ile saldırı düzenlediğini duyurdu. Ons altın 3300-3360 dolar bölgesinin altına yönelerek kısa vadeli bir düzeltme göstermişti. Ons altın artan jeopolitik riskler ile yeniden güç toplayarak bu bölgenin üst tarafına yükselerek güçlenme eğilimi sergiledi. Bir önceki yükseliş hareketinde 3360 dolar civarında güç kaybı yaşandığından dolayı, ons altının bu seviyeyi aşması öne çıkıyor. Bu durumda 3360 doların üzerinde kalıcı olması ile kısa vadeli sıkışmanın yukarı tamamlanmasına bağlı olarak yükselen trendin devam edebileceğini söyleyebiliriz. 3380 dolar sonraki direnç konumunda. 3300 dolar ana destek olarak geçerli. Bu desteğin üzerinde kısa vadeli olumlu görünümün korunabileceğini söyleyebiliriz. Gram altında dolar kurunun genel desteği devam ediyor. Gram altın; ons altının direnç seviyelerini aşması ile birlikte 4380 TL olan tarihi zirvesine doğru hareketlilik gösterdi. 4300 TL'nin üzeri yukarı hareketin devamı adına öne çıkıyor. 4380 TL zirvesi ana direnç olarak korunuyor. 4300 TL'nin altında ise 4280 ve 4260 TL destekler olarak takip edilebilir.


   BIST 100 Endeksi'nde 10.160 seviyesi destek olarak izlenebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.




  QNB Invest
 QNB Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.qnbinvest.com.tr/
                             * * *
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.