TFG Istanbul Morning Report (TFG Istanbul Menkul Değerler )

YURTİÇİ HABERLERİ:
• Borsa İstanbul, cuma günü Bankalar önderliğinde %0,46 değer kazanarak, risk iştahı önce CHP Kurultay davasının ertelenmesi ile başlayan ve sonrasında Haziran ayı Enflasyon rakamının beklentilere paralel olarak düşük gelmesi ve Temmuz ayında dolayısıyla TCMB’nin tekrar faiz indirimlerine gitmesinden dolayı, BIST100 haftayı 10.275 kapatırken, işlem hacmi 85mr TL’de sınırlı kaldı.
• Bankalar, Perşembe gününki kar satışlarından sonra cuma günü %1 artarken, Sanayi ve Holding hisseleri, sırasıyla %0,59 ve %0,52 alımlarla katkıda bulundu. Enflasyon rakamının açıklanmasından sonra GYO’lar da kar alımlı Cuma günüde devam ederken, Çimento hisseleri %0,98 değer kazandı.
• Haftalık bazda performansa bakacak olursak, düşük enflasyon ve faiz indirim beklentileri BIST100 ve BIST30 endekslerini haftalık bazda sırasıyla %9,26 ve %9,60 artarken, özellikle Banka hisseleri faizlerin düşmesiyle birlikte borçlanma ve harcamaların artacak beklentisiyle, geçen hafta %12,87 artarken, Sanayi ve Holding hisseleri sırasıyla %7,68 ve %8,05 değer kazandı. Hafta başına güçlü alımlarla başlayan GYO hisseleri ise haftanın son 2 gününde gelen kar alımlarıyla %6 artmış oldu. Ulaştırma hisseleri ise düşen petrol fiyatları ile ne kadar kırılgan bir ateşkes olsa bile, jeopolitik tansiyonun düşmesine paralel olarak %7,97 arttı. Geçen hafta Madencilik hisseleri, %1’in altında getiri sağlayabildi.
• FX tarafına baktığımızda USD/TL %0,08 düşerken, EUR/TL paritesi %0,47 arttı. 2 ve 10 yıllık tahvil faiz oranları ise sırasıyla %5,56 ve %4,40 düşüşle %39,57 ve %30,84 seviyelerinden kapattı.
• Bu sabah USD/TL 39,94 seviyesine yükselirken, EUR/TL paritesi 47 seviyesinin üzerinde 47,04 seviyesinden işlem görüyor. DXY an itibariyle 97,14’e hafif gerilerken, EUR/USD ise 1,1767’ye düştü. Euro’nun güç kazanmaya devam etmesi, Avro Bölgesini yavaştan ihracatçıları endişelendirmeye başlarken, ülkemizdeki ihracatçılar için ise güçlü EUR pozitif bir gelişme, Haziran ayı Otomotiv ihracatının rekor zirveye artması gibi.
• Emtia tarafında, OPEC+’ın Ağustos ayı üretim artış 411bin beklenirken, 548bin varil artıracağı haberi sonrası bu sabah 67,59$’da gerilerken, spot ALTIN 3308$’a düşmüş durumda.
• Bu hafta yurt içi tarafında, Hazine Nakit Dengesi-Sanayi Üretimi-Cari Denge ile Yabancıların Haftalık Menkul Kıymet ile Hazine verileri açıklanırken, yurt dışı tarafında ise ABD FOMC Toplantı Tutanakları ve Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları ile Avro Bölgesi Perakende Satış rakamları-Almanya ve Çin Enflasyonları takip edilecek.
• Siyaset tarafına baktığımızda, içeride CHP belediyelerine yönelik soruşturmalar ve gelişmeler takip edilirken, yurt dışı tarafında ise 9 Temmuz günü sona erecek olan ertelenen tarifelerin piyasalarda volatiliteyi artırması beklenebilir. Son olarak, hafta sonu Ticaret Bakanı Scott Bessent, 1 Ağustos’a kadar anlaşma yapmayan ülkelere, tarifelerin 1 Nisan oranlarına “bumerang” edeceğini açıkladı ve yeni tarifelerin 1 Ağustos tarihinden itibaren geçerli olacağını belirtti. Bu sabah ABD Başkanı, yayınladıkları bildiride dolayı, BRICS ile uyumlu hareket eden ülkelere ek %10 vergi uygulayacağını açıkladı ve haftaya bu gelişmeyle beraber açık olan Asya piyasaları ve ABD vadelilerde negatif bir görünüm hâkim.
ŞİRKET HABERLERİ:
• OTOMOTİV: Otomotiv endüstrisi haziranda 3,4 milyar dolarlık ihracat gerçekleştirdi ve bu rakamın tarihi Haziran rekoru olarak gerçekleşti. (FROTO +)
• KONUT: Yeni Şafak internet sayfasına göre, %1,20 faizli konut kredisi kampanyası için çalışmalar hızlandırıldı. Özellikle Temmuz ayında TCMB’nin faiz indirimi beklentisine (piyasa beklentisi 250-500bp arası indirim) paralel olarak başlayacak olan yeni konut kampanyaları, EKGYO için pozitif bir fiyatlama olabilir.
• CLEBI: Hindistan Yüksek Mahkemesi, bugün yapması bekleniyor.
• ALTNY: Yurtiçinde yerleşik müşterimiz arasında, Kritik Üretim Teknolojilerinin tedarikine yönelik olarak 2.455.000 EUR + KDV tutarında sözleşme imzalanmıştır.
• CWENE: Yurt içerisinde yerleşik bir müşterimiz arasında arazi tipi güneş enerjisi santrali kurulumu gerçekleştirmek amacıyla KDV Hariç 3.808.095,20 USD imzalanmıştır. Projenin 2025 yılının son çeyreği sonuna kadar tamamlanması planlanmaktadır.
YURTDIŞI HABERLERİ:
• Cuma günü Avrupa borsaları bu hafta sona erecek olan tarifelerin baskısından dolayı, haftanın son gününde STOXX600 %0,48 düşerken, DAX %0,61-CAC %0,75 ve UK FTSE haftayı yatay kapattı. ABD borsaları ise 4 Temmuz Bağımsızlık Günü Tatillinden dolayı kapalıydı.
• Avrupa Birliği, Çin’den dolayı gelen elektrikli araç tehdidine karşı daha sektöre daha fazla yatırım yapacağını açıkladı. Bu arada, Çin, AB menşeli tıbbi cihazların kamu ihalelerine katılımını yasakladı.
• İngiltere Sterlin’i, ABD$’na karşı bir BOE yetkilisini bu sene daha agresif faiz indirimleri çağrısından sonra değer kaybetti.
• Almanya Fabrika siparişleri Mayıs ayında %0,1 düşmesi beklenirken, %1,4 geriledi.
• Havacılık sektöründe, KLM ve Air France, İskandinav Havayolları SAS’ta pay oranını %20’ten %60,5’e çıkaracaklarını açıkladılar. Özellikle sektörün çok rekabetçi olmasından ve marjları olumsuz etkilenmesi, Havacılık sektöründe konsolidasyonun gerektiği anlatıldı.
• Bu hafta Küresel piyasalar 9 Temmuz günü sona erecek olan ertelenen tarifelerin piyasalarda volatiliteyi artırması beklenebilir. Son olarak, hafta sonu Ticaret Bakanı Scott Bessent, 1 Ağustos’a kadar anlaşma yapmayan ülkelere, tarifelerin 1 Nisan oranlarına “bumerang” edeceğini açıkladı.
• Bugün yeni haftaya gözümüzü açtığımız anlarda ekranlarda son dakika olarak geçen flaş haber, Trump, BRICS ile uyumlu hareket eden ülkelere %10 ek gümrük vergisi uygulayacağı haberiydi. Özellikle BRICS’ın İsrail ve İran saldırılarını kınaması sonrası Başkan Donald Trump’ın kükremesine sebep verdi. BRICS ülkeleri hangileri diye hatırlatmak gerekirse, Brezilya-Rusya-Hindistan-Çin ve Güney Afrika. Trump ayrıca 12 ülkeye müzakere için bugün mektup göndereceğini ve yeni tarifelerin 1 Ağustos’ta uygulanacağını belirtti.
• Trump’ın kendisine DOGE departmanındaki görevinden ayrıldıktan sonra çekişmeli bir ayrılma yaşayan Elon Musk, “America Party” adında yeni bir siyasi parti kurduğunu açıkladı. Trump’tan yanıt gecikmedi bu fikre “saçmalık, can sıkıcı ve raydan çıkmış” olarak değerlendirdi. Bu arada Tesla hisseleri vadeli tarafta-%0,84.
• Bu hafta yurt dışı tarafında ise ABD FOMC Toplantı Tutanakları ve Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları ile Avro Bölgesi Perakende Satış rakamları-Almanya ve Çin Enflasyonları takip edilecek.
• Son olarak, Çin Dışişleri Bakanı Wang Yi, “Pekin’in Rusya’nın Ukrayna’da savaşı kaybetmesini kabul edemeyeceğini, zira bu durumun ABD’nin tüm dikkatini Çin’e çevirmesine yol açacağını” söyledi. Brüksel’de gerçekleşen zirvede yapılan açıklama, Çin’in Ukrayna savaşıyla ilgili resmi duruşuna ters düştü.
• Bu sabah Asya piyasalarında Güney Kore borsası hariç satıcılıyken, ABD borsaları, tatil dönüşü kırmızı bir açılışa işaret ediyor.

 TFG Istanbul Menkul Değerler A.Ş.
  www.tfgistanbul.com/arastirma-raporlar
                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.