Yurt Dışı Piyasalar Günlük Bülten (ALB Yatırım)

Avrupa'da Para Politikası Günü
Gözler Avrupa'nın Faiz Kararında, Faiz Oranlarının Sabit Kalması Bekleniyor
 
Temmuz 2025'te tüketici güveninde sınırlı bir toparlanma gözlemlendi; Avrupa Birliği genelinde endeks 0,3 puan, Euro Bölgesi'nde ise 0,6 puan yükseldi. Buna rağmen, tüketici güveni hem AB'de hem de Euro Bölgesi'nde tarihsel ortalamaların oldukça altında kalmayı sürdürdü; mevcut seviyeler, hane halkının ekonomik görünümde hâlâ temkinli olduğunu gösteriyor.
 
Haziran 2025'te ABD'de ikinci el konut satışları aylık %2,7 düşerek 3,93 milyon adede geriledi; yüksek mortgage faizleri satışları baskılamaya devam etti. Ortalama faiz %6,75 seviyesindeyken, konut fiyatları %2 artışla 435.300 dolara ulaşarak Haziran ayları için rekor kırdı. Toplam konut arzı yıllık %15,9 artışla 1,53 milyon adede yükseldi ve 4,7 aylık stok seviyesine ulaştı. İlk kez ev alanların payı %30'da kalırken, lüks segmentte satışlar güçlü seyretti; 1 milyon dolar üzeri konut satışları %14 arttı. Uzmanlar, faizlerin %6'ya gerilemesi halinde satışlarda belirgin bir toparlanma yaşanabileceğini öngörüyor. Evlerin piyasada kalma süresi geçen yıla göre artarak ortalama 27 güne yükselirken, teklif sayısı da azalarak 2,4'e geriledi. Nakit alımların payı %29'a çıkarak pandemi öncesi seviyelerin üzerinde kalması, finansmana erişimi sınırlı alıcılar için rekabeti artırıyor.
 
Petrol fiyatları, stok düşüşüne ve Japonya ile varılan ticaret anlaşmasına rağmen dördüncü gününde de gerilemeye devam etti. ABD'de ham petrol üretimi son haftada sert düşüş gösterirken, stratejik rezervlerden yapılan çekişler ve distilat fazlası fiyatlar üzerinde baskı oluşturdu. Önümüzdeki hafta Çin ile yapılacak ticaret görüşmelerinde enerji alımları dahil daha geniş başlıkların masada olması bekleniyor. Piyasalar, AB ile 1 Ağustos öncesi olası bir son dakika anlaşmasına odaklanmış durumda.
 
ABD Başkanı Donald Trump, ülkesinin yapay zeka yarışında Çin'i geride bırakması gerektiğini vurgulayarak, bu alandaki yatırımları hızlandıracak üç yeni başkanlık kararnamesi yayımladı. Kararnamelerle birlikte yapay zeka altyapı projelerinde izin ve denetim süreçlerinin kolaylaştırılması, şirketlere yatırım teşvikleri sağlanması ve Amerikan firmalarının küresel rekabette avantaj kazanması hedefleniyor. Trump, bu adımların sadece teknolojik üstünlük değil, aynı zamanda ekonomik büyüme ve ulusal güvenlik açısından da kritik önemde olduğunu belirtti. Beyaz Saray'ın duyurduğu "Yapay Zeka Eylem Planı" ise inovasyonun teşviki, altyapı inşası ve uluslararası teknoloji liderliği olmak üzere üç ana başlıkta şekilleniyor. Plana göre veri merkezlerinin hızla kurulması, ifade özgürlüğü çerçevesinde model geliştirilmesi ve yapay zekanın küresel ölçekte ihracı öncelikli hedefler arasında yer alıyor.
 
Gün içerisinde Avrupa Merkez Bankası'nın para politikası ve faiz kararları önemle takip edilecek. Faiz oranlarında değişim beklenmiyor. Basın toplantısında ise önemli detaylar olabilir. Bu da piyasalara volatilite getirebilir.

XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Piyasalardaki rahatlama, altın fiyatına negatif yansıdı. Hafta başından itibaren yükselişine devam eden altın, dünü yaklaşık %1,3 düşüşle kapattı. Yeni güne de satıcılı başlayan altın için kısa vadeli ilk destek seviyemiz 3360. Düşük volatilite olması durumunda ilk direnç olarak karşımıza 3402 çıkıyor. Devamında ise 3430 ve 3465'i direnç olarak görüyoruz. Ciddi düşüşlerin olması durumunda 3309 ve 3282 seviyeleri kritik destekler olabilir.
Dirençler : 3402 / 3430 / 3465
Destekler : 3360 / 3309 / 3282

XAGUSD Teknik Analizi
Altın fiyatındaki risklerin etkilerini gümüş üzerinde de görmek mümkün. Her ne kadar benzer risklerden etkileniyor olsa da Çarşamba günü altın fiyatı %1,3 düşüş gösterirken gümüş fiyatında %0,13'lük nispeten sınırlı bir düşüş yaşandı. İlk destek olarak 38,70 seviyesini kritik buluyoruz. Devamında 38,42 ve 38,04 bölgeleri yine önemli destek seviyeleri olabilir. Gün içi yakın marjlı direnç olarak 39,21 bölgesi göze çarpıyor. Yine bu seviyeyi 39,54 ve 40,00 dirençleri takip ediyor.
Dirençler : 39,21 / 39,54 / 40,00
Destekler : 38,70 / 38,42 / 38,04

EUR/USD Teknik Analizi
EUR/USD paritesinde pozitif görünüm devam ederken önemli bir eşiğe gelinmiş durumda. Avrupa Merkez Bankası'nın açıklayacağı para politikası kararları ve faiz kararı güne volatilite getirecek önemli başlıklardan biri. Bu yükselen volatiliteden dolayı destek ve direnç belirlemekte temkinli olmakta fayda olabilir. Gün içi ilk destek olarak 1,1678 seviyesi önemli olabilir. Devamında ise 1,1607 ve ciddi volatilite artışı olması durumunda 1,1445 bölgesini takip ediyoruz. Şu an için EUR/USD paritesi önemli bir dirençte ancak ulaştığı takdirde direnç olarak çalışabilecek seviyeleri aşağıya ekliyoruz.
Dirençler : 1,1828 / 1,1860 / 1,1946
Destekler : 1,1678 / 1,1607 / 1,1445

NAS100 Teknik Analizi
ABD şirketlerinin kazanç açıklamalarıyla volatilite yüksek seyretmeye devam ediyor. Güncel fiyat, destek seviyesi olarka çalışmaya yakın seviyelere oldukça yakın. İlk destek seviyesi olan 23328 seviyesi ve ikinci destek seviyesi olan 23291 seviyesi kritik önem taşıyor. Bu seviyelerin fiyatı tutmaması durumunda 23058 bölgelerindeki destek seviyesine doğru bir hareket olabilir. Yakın marjlı dirençler olarak 23446 ve 23501 seviyelerini kritik buluyoruz. İstatistiksel olarak direnç olarak çalışabilecek bir diğer seviye ise 23666.
Dirençler : 23446 / 23501 / 23666
Destekler : 23328 / 23291 / 23058

UKOIL Teknik Analizi
Petrol fiyatları, dört günlük düşüşün ardından güne yükselişle başladı. Brent fiyatında ilk destek 68,84 ikinci destek olarak 68,00 öne çıkıyor. Fiyatın düşüş eğilimi olsa da yüksek volatilitede 66,89 seviyesi son destek olarak önem taşıyor. Yakın marjlı ilk direnç olarak 69,83 seviyesi kritik olabilir. Orta vadeli trend için 70,80 seviyesi, aşılması gereken önemli bir direnç olarak karşımıza çıkıyor. Yine önemli dirençlerden biri de 71,54.
Dirençler : 69,83 / 70,80 / 71,54
Destekler : 68,84 / 68,00 / 66,89


  Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.