Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Gündem
Fitch’in ABD’nin uzun vadeli kredi notunda bir kademe indirime gitmesi küresel risk iştahı üzerinde baskı oluşturdu. ABD’de dün açıklanan ADP istihdam verisi 190 bin olan beklentinin üzerinde 324 bin kişi artış kaydetti. Güçlü gelen ADP verisinin ardından cuma günü açıklanacak tarım dışı istihdam verisi de benzer bir görünüm ortaya koyarsa, Fed’e yönelik sıkılaşma endişelerinin yeniden artış kaydettiği ve risk iştahında zayıflamanın derinleştiği görülebilir. Bugün küresel çapta hizmet PMI rakamları ve İngiltere Merkez Bankası’nın faiz kararı, yurt içinde ise enflasyon rakamları yakından takip edilecektir. Yurt içinde temmuz ayı TÜFE’nin aylık bazda %9,20 artış kaydetmesi öngörülüyor.
Piyasa Beklentisi
Fitch’in not kararı sonrasında zayıflayan risk iştahı ve ABD tahvil faizlerindeki yükseliş eğilimi küresel hisse piyasalarında satıcılı bir seyrin yaşanmasına neden oldu. Bugün İngiltere Merkez Bankası’nın faiz kararı ile küresel çapta açıklanacak ekonomik veriler piyasaların seyri üzerinde etkili olacaktır. BIST-100 Endeksi ise yurt dışı piyasalara kıyasla pozitif ayrışarak yukarı yönlü bir seyir izledi. ABD borsaları günü düşüşlerle tamamlarken, ABD vadelilerinde bu sabah yataya yakın bir seyir etkili oluyor. Asya piyasalarında karışık bir görünüm hâkim. Avrupa vadelileri ve CFD kontratları yatay açılışlara işaret ediyor. BIST- 100 Endeksi’nin güne hafif alıcılı bir açılışla başlamasını bekliyoruz.
Önemli Haberler
Migros'un ikinci çeyrek net kârı 984 milyon TL’lik piyasa beklentisinin üzerinde 1,5 milyar TL olarak açıklandı.
Çin’de Caixin hizmet PMI temmuz ayında sınırlı bir artışla 53,9 seviyesinden 54,1 seviyesine yükseldi.
Brezilya Merkez Bankası, faiz oranını beklentilerin üzerinde 50 baz puan indirdi ve benzer bir adımın daha gelebileceği sinyalini verdi.
ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, Fitch'in kararını hatalı ve yersiz olarak nitelendirdi ve ABD'nin kredi notunu düşürme kararının anlaşılması güç olduğunu söyledi.
Otomotiv Distribütörleri ve Mobilite Derneği (ODMD) verilerine göre Temmuz'da hafif ticari ve otomobil pazarı yüzde 115,4 büyüyerek 112 bin 459 adet oldu.
Tedbir Kararları
BRLSM payları, VBTS kapsamında 01/09/2023 seans sonuna kadar açığa satış ve kredili işleme konu edilemeyecektir.
Genel Kurul, Sermaye Artırımı ve Temettüler
PAPIL, TURSG genel kurulları bugün gerçekleşecek.
PNLSN nakit temettü ödemesi bugün gerçekleşecek.
 
KAP Haberleri
MGROS 2023 2. çeyrek finansal sonuçlarını açıkladı. 2023 yılının ikinci çeyreğinde 1,5 Milyar TL net kâr (Beklenti 984 Milyon TL) elde eden şirket, yılın ilk yarısını 2 milyar TL net kâr ile tamamladı. (P.Değ: 54,3 Milyar TL, F/K: 13,5)
ANSGR 2023 2. çeyrek finansal sonuçlarını açıkladı. 2023 yılının ikinci çeyreğinde 3,21 milyar TL net kâr elde eden şirket, yılın ilk yarısını 3,07 milyar TL net kâr ile tamamladı. ANSGR ikinci çeyrekte teknik bölüm dengesindeki pozitif performansın katkısıyla oldukça güçlü bir kâr açıkladı. (P.Değ: 12,7 Milyar TL, F/K: 3,5)
BARMA, devam eden Konya Ereğli Kağıt Fabrikası yatırım finansmanında kullanılmak üzere, TCMB kaynaklı 2 yılı geri ödemesiz olmak üzere toplam 10 yıl vadeli 1,5 milyar TL tutarında yatırım taahhütlü avans kredisi onaylandı. Kredinin 222 milyon TL olan ilk dilimi kullanıldı. (P.Değ: 4,4 Milyar TL, F/K: 24,3)
BURCE, yurt içi bir müşterisi ile arasında ekipman imalatına ilişkin 8.000.000 ABD dolar tutarlı sözleşme imzaladı. Şirketin son dört çeyrek hasılatı 359 Milyon TL’dir. (P.Değ: 1,3 Milyar TL, F/K: 38,3)
DERHL, iştiraki Toprak Yenilenebilir Enerji A.Ş.'nin bünyesinde bulunan Mislina 13 Enerji Üretim A.Ş'nin hisse devir işlemleri gerçekleşti.İşlemin toplam tutarı 1.400.000 ABD dolarıdır. (P.Değ: 1,2 Milyar TL, F/K: 20,2)
ECZYT, 12.05.2023 tarihinde %31.01'ine sahip olduğu E-Kart Elektronik A.Ş.'nin toplam 3.110.000 TL tutarındaki ödenmiş sermayesinde sahip olduğu payların tamamının yurt dışı bir şirkete satılması amacıyla pay devir sözleşmesi imzalandığını açıklamıştı. Hisselerin devrine ilişkin olarak Rekabet Kurulu onayı 02.08.2023 itibariyle alındı. (P.Değ: 22,3 Milyar TL, F/K: 15,2)
ERCB, %20 oranındaki iştiraki Erciyas Vagon A.Ş. yaklaşık 58 Milyon Euro tutarında farklı vagon tiplerini üretmek üzere Almanya'dan sipariş aldı. (P.Değ: 10,8 Milyar TL, F/K: 57,6)
ERCB, 19.10.2022 ve 06.12.2022 tarihli açıklamalarında 2 boru hattı projesi aldığı duyurulmuştu. 1. proje olan 55.200.000 ABD doları tutarındaki sipariş %39 oranında tamamlandı. 2. proje olan 119.400.000 ABD doları tutarında sipariş, siparişteki artış ile birlikte 122.059.889 ABD doları olarak revize edildi ve hedef zamanından önce tamamlandı.
FONET, Diyarbakır İl Sağlık Müdürlüğü ile 36 ay süreli Sağlık Bilgi Yönetim Sistemi sözleşmesi imzaladı. Sözleşme bedeli 52.366.722 TL’dir. Şirketin son dört çeyrek hasılatı 147 Milyon TL’dir. (P.Değ: 0,6 Milyar TL, F/K: 10,4)
KAYSE, Cumhurbaşkanlığı kararıyla şirketin pancar şekeri A kotası %10,55 artışla 474 bin 870 ton ve B kotası 23 bin 744 ton olarak belirlendi. 2023/2024 yılı şeker kotası tahsisine göre Şirket sektörde 2. sıraya yükseldi. (P.Değ: 22,3 Milyar TL, F/K: 5,4)
KONTR, Escar Filo Kiralama (ESCAR) ile işbirliği yaparak %40 oranında ortaklıkla kurduğu Mint Elektrikli Araç Teknolojileri A.Ş.’nin %100 bağlı ortaklığı olan Teknovus Şarj Teknolojileri, 49 yıl süreyle şarj ağı işletmeci lisansı almak için Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu'na başvuruda bulundu. (P.Değ: 45,8 Milyar TL, F/K: 81,8)
MIATK, borsada işlem görmeyen statüde pay senetlerinin borsada satışa konu edilebilmesi amacıyla şirket ortaklarına ait toplam 2.270.000 adet pay senetlerinin kaydileştirme işlemleri için başvuru yaptı. (P.Değ: 7,1 Milyar TL, F/K: 17,4)
VBTYZ, Türkiye'de yerleşik bir üretim firması ile anlaştı ve 3 yıllık sipariş aldı. Sözleşmenin toplam bedeli 4.295.547 Amerikan Doları + KDV şeklindedir. Şirketin son dört çeyrek hasılatı 1,3 Milyar TL’dir. (P.Değ: 2,2 Milyar TL, F/K: 26,3)
 *Bütendeki haberler, Kamuyu Aydınlatma Platformu’na saat 08:30’a kadar gelen haberleri kapsamaktadır
BIST100 Teknik Analizi
Önceki gün dalgalı bir seyirle birlikte düzeltme eğiliminin öne çıktığı BIST-100 Endeksi’nde dün yeniden alımlar güç kazandı. Sektörel ve hisse bazlı ayrışmaların etkisini sürdürdüğü BIST-100 Endeksi günü %1,26 oranında değer kazanımıyla 7.259 puandan tamamladı.
7.200 üzerinde kapanış gerçekleştiren endekste dün test edilen ve yeni zirve seviyesi olan 7.336 seviyesi kısa vadeli ilk direnç noktasıdır. 7.336 üzerindeki tutunmalarda 7.400 - 7.500 bölgesine doğru yükselişler güç kazanabilir. Endekste yeniden düzeltmelerin öne çıkması halinde ise 7.175 ve 7.097 seviyeleri kısa vadeli destek noktaları olup, devamında psikolojik öneme sahip 7.000 seviyesi destek olarak önem kazanacaktır. 7.000 puan altına sarkmalarda satışların derinleştiği görülebilir.
VİOP 30 Teknik Analizi
Ağustos Vadeli Endeks30 sözleşmesi gün içerisinde 7.911 - 8.207 seviyeleri arasında geniş bir bantta hareket ederek günü %1,69 oranında değer kazancıyla 8.104 seviyesinden tamamladı. Akşam seans kapanışı da 8.100 puandan gerçekleşti.
Önceki gün yaşanan satışların ardından dün yeniden alımların etkili olduğu sözleşmede kısa vadede 8.100 üzerinde tutunmanın korunması önem taşımaktadır. Sözleşmede yukarı yönlü seyrin devamında yeni zirve seviyesi olan 8.207 kısa vadeli ilk önemli direnç noktası olup, 8.200 üzerindeki saatlik kapanışlarda 8.300 - 8.350 bölgesine doğru yükselişler yaşanabilir. Olası kâr satışlarında ise 8.000 seviyesi ilk önemli destek noktasıdır. Bu seviye altında 7.911 ve 7.790 seviyelerine doğru geri çekilmeler gündeme gelebilir.
Teknik Analiz Hisse Önerileri
ASELS
Kısa vadeli ortalamalarından destek bularak yükselen ASELS dün günü güçlü bir yükselişle gün içi zirve seviyesi olan 78,70 TL’den tamamladı. Hissede 77,00 TL üzerinde tutunma korunduğu sürece yükselişlerin devamı beklenebilir.
Hedef Fiyat: 81,05 TL, 82,65 TL
Zarar Kes: 76,30 TL
FROTO
Yükselen kanalı içinde hareketini sürdüren FROTO hissesi günü yükselişle 963,80 TL’den kapattı. Kısa vadede 982,00 - 987,80 TL seviyesi direnç bölgesi olarak karşımıza çıkıyor. Hisse bu direnç seviyesini aşabilirse yükselişler güç kazanabilir.
Hedef Fiyat: 992,60 TL, 1010,00 TL
Zarar Kes: 934,90 TL
SISE
Kısa vadeli ortalamalarını destek edinen SISE hissesi dün günü yükselişle 53,60 TL’den tamamladı. Hissede 5 günlük üssel ortalamanın da bulunduğu 52 TL üzerinde kalıcılık korunduğu pozitif seyrin devamı beklenebilir.
Hedef Fiyat: 55,10 TL, 56,25 TL
Zarar Kes: 51,95 TL
 


 PhillipCapital Menkul Değerler A.Ş.
  
 https://www.phillipcapital.com.tr/
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yurt içinde bugün TUİK tarafından Temmuz ayına ilişkin enflasyon verisi açıklanacak. Enflasyonun aylık bazda %7,5 yükseliş göstererek yıllık bazda %46,40 gerçekleşmesi bekleniyor. Beklentinin üzerinde gerçekleşecek bir veri halinde TL fiyatlamalarında volatilite artabilir.
 
Otomotiv Distribütörleri ve Mobilite Derneği tarafından Temmuz ayına ilişkin hafif ticari ve otomobil satış rakamları açıklandı. Verilere göre otomobil ve hafif ticari araç satışı Ocak - Temmuz döneminde bir önceki yılın aynı dönemine göre %63,1 artış göstererek 668.828 adet gerçekleşti. Temmuz ayında ise bu veri bir önceki yılın aynı ayına göre %115 bir önceki aya göre %1 artarak 112.459 adet gerçekleşti. Temmuz ayına ilişkin 10 yıllık veri ortalaması 61.429 olurken araç satışları ortalamanın %61,5 üzerinde gerçekleşmesi talebin önceki dönemlere kıyasla yüksek seyretmeye devam ettiğini göstermektedir.
 
Borsa İstanbul'da ise Çarşamba günü yeni rekor seviye olan 7336 seviyesi test edildikten sonra gelen tepki satışlarının etkisi ile günü %1,26 yükselişle 7259 seviyesinden tamamlandı. Endekste en çok değer kazanan sektörler Turizm, Teknoloji ve Banka hisselerinde gerçekleşti. Endekse göre negatif ayrışan sektörler ise sırasıyla Madencilik, Kimya ve Metal Ana Sanayi grubunda gerçekleşti.
 
Küresel piyasalarda ise gözler yarın açıklanacak ABD Tarım Dışı İstihdam verisine çevrildi. Dün açıklanan öncü gösterge niteliğinde olan ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği beklentilerin üzerinde gerçekleşerek 324 bin olarak gerçekleşti. İngiltere ekonomisinde ise bugün BoE faiz kararını açıklayacak. Beklentiler 25 bps'lik bir artışla politika faizinin %5,25 seviyesine yükseltilmesi yönünde…
 
Borsa İstanbul'da alıcılı bir açılış bekliyoruz.


 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Migros Ticaret (MGROS), 2Ç23 döneminde 1.499 milyon TL net kar
açıkladı. Piyasa beklentisi net karın 1.011 milyon TL açıklanması
yönündeydi. Migros bu sonuca göre 2Ç23 döneminde geçen yılın
aynı dönemine kıyasla net dönem karını %240, bir önceki çeyreğe
göre ise %167 artırdı. Net kar marjı 2Ç23 döneminde yıllık bazda 1,8
puan, çeyreklik bazda ise 2,5 artarak %4,55 seviyesinde gerçekleşti.
Migros’un piyasa beklentisinden pozitif ayrışan karlılığında güçlü
hasılat büyümesi, yatırım faaliyetlerinden gelirler ( maddi duran varlık
satışı karı ) ve net finansman gelirleri (kur farkı ve mevduat faizi
gelirleri ) etkili olmuştur.
Ciro yıllık bazda %106 arttı…Migros’un satışları 2023 yılının ikinci
çeyreğinde geçen yılın aynı dönemine göre %106 artarak 32.951
milyon TL’ye ulaştı. Şirketin cirosu 2Ç23 döneminde bir önceki
çeyreğe kıyasla %21,2 artış gösterdi. Artan ciroda online ve fiziksel
mağazalardaki artan müşteri trafiği ve hızlanarak devam eden yeni
mağaza açılışları, rekabetçi fiyatlandırma stratejisi ile beraber
güçlenen satış büyümesinin ana unsurları oldu. Şirketin online
satışlarının toplam satışlar içerisindeki payı (tütün ve alkol ürünleri
hariç) geçen yıl %16,0 seviyesindeyken 2023 yılının ilk yarısında
%16,7’ye yükseldi. Şirketin satışlarının kırılımını baktığımızda
perakende satışlar, toptan satışlar ve kira geliri şeklindedir.
2023 yılının ilk yarısında hem online hem fiziki mağazacılıkta
yaygınlığını artıran Migros, ilk 6 ayda 225 yeni mağaza açarken,
Şirketin toplam mağaza sayısı 3.100’e ulaştı. 30 Haziran 2022
itibarıyla 955 olan online alışveriş hizmeti sunduğu mağaza sayısı 30
Haziran 2023 itibarıyla 1.028’e yükseldi. Migros Sanal Market’in
hizmet ağı 81 ilde 851 mağazaya ulaşırken, Migros Hemen 81 ilde
473 mağaza ile online hizmet sunarken, Macroonline ise 9 ilde 89
mağaza ile hizmet vermektedir.
Şirketin brüt karı 2023 yılının ikinci çeyreğinde yıllık bazda %85,7
artarak 7.503 Milyon TL oldu. Şirketin brüt kar marjı yıllık ve çeyreklik
bazda azalış göstererek %22,77 seviyesinde gerçekleşti. Migrosun
artan brüt karlılığında artış gösteren satışlar etkili olurken, brüt
marjdaki daralmada satılan ticari mal maliyetindeki artış etkili
olmuştur. Bu kalemin detayına baktığımızda satıcılardan alınan ciro
primi ve indirimleri, hizmet maliyetleri, Grup’un sahibi olduğu alışveriş
merkezlerinin enerji, reklam, temizlik, güvenlik ve yönetim
giderlerinden oluşmaktadır.

 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BİST:
Güne alıcılı bir seyirle başlayan BİST100 endeksi, 7.336 seviyesinde rekor tazelerken
gün boyu gücünü koruyarak günü %1,26 yükselişle 7.258,54’den tamamladı. Bankacılık
Endeksi %3,15 yükselişle pozitif ayrışırken Sınai Endeks %0,64 değer kazandı.
Kademeli normalleşme, negatif reel faiz politikasının sürüyor olması ve güçlü yabancı
girişi gibi etkenler BİST’i desteklemeyi sürdürüyor. Bununla beraber, bilanço dönemi
nedeniyle hisse bazlı ayrışmalar da BİST’i destekliyor. Ancak, seçim sonrası dönemde
%58 yükseliş kaydeden BİST100’de dönem dönem kar realizasyonları yaşanabileceğini
düşünüyoruz. Global major borsalarda ise derecelendirme kuruluşu Fitch'in, bütçe
sorunlarını gerekçe göstererek ABD’nin notunu indirmesinin ardından dün satıcılı bir
gün yaşandı. Ayrıca, ABD’de yükselen tahvil faizleri de risk iştahını baskılayan bir diğer
etken oldu. Bu sabah ABD vadelileri ve Asya endekslerinin genelinde sınırlı pozitif bir
görünüm izlenirken Alman DAX vadelisi hafif satıcılı seyrediyor. VIX ise 13’den 16
yakınlarına yükselerek ABD borsalarında satış baskısının arttığına işaret ediyor. Ancak
genel olarak resesyona işaret eden veriler gelmedikçe kar satışlarının sınırlı kalarak
global major borsalarda yükselişin devam etmesini bekliyoruz. Makroekonomik veri
gündeminde bugün Temmuz ayına ilişkin fiyat endeksleri açıklanacak. Piyasa beklentisi
TÜFE’nin Temmuz’da aylık %9.2 bizim beklentimiz aylık %8.9 artış olacağı yönünde.
Yurtiçinde VİOP-30 endeksi akşam seansını %0,05 sınırlı düşüşle tamamladı. Endeksin
güne pozitif eğilimle başlaması ve gün içinde yükselişler oluşsa da kar satış fırsatı
olarak kullanılarak dalgalı zayıf bir seyir oluşmasını bekliyoruz

Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.sekeryatirim.com
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bugün Ne Bekliyoruz? Asya hisse senedi piyasalarında dünkü satışın ardından bu sabah karışık bir seyir hâkim. Japonya hisseleri bugün de Asya piyasalarındaki kayıplara öncülük ediyor; Nikkei225 Endeksi %1,43, Topix Endeksi düştü. Çin’de Şanghay Bileşik Endeksi %0,50, Shenzhen Bileşik Endeksi %0,38 yükseldi. Hong Kong Hang Seng Endeksi dünkü sert satışın ardından bugün %0,61 primli seyrediyor. Hang Seng Teknoloji Endeksi’nde yükseliş %1,40’ın üzerinde seyrediyor. Japonya ve Hong Kong hisselerinde dünkü satışlar teknoloji şirketlerinde yoğunlaşmıştı. Güney Kore’de Kospi Endeksi %0,71, Kosdaq Bileşik Endeksi %0,88 yükseldi. MSCI Japonya dışı Asya Endeksi yatay seyrediyor. ABD’de Fitch Ratings’in not indirimi sonrası düşük risk iştahı devam ederken endeks vadelileri yatay bir açılışı işaret etmektedir. Stoxx 600 Endeksi’nin sert düşüşle kapatmasının ardından İngiltere Merkez Bankası’nın (BoE) bugünkü faiz kararı öncesinde Avrupa piyasaları karışık bir açılışa hazırlanıyor.
BoE bugün para politikası toplantısını gerçekleştirecek. İngiliz politika yapıcıların art arda 14. kez faiz artırımına (25bp) giderek politika faizini %5,25 seviyesine çıkarmaları bekleniyor. BoE’nin majör merkez bankaları arasında sıkılaştırma döngüsüne erken başlamasına karşın diğer gelişmiş ekonomilere kıyasla enflasyon hala oldukça yüksek seyrediyor. Ekim 2022’de yıllık %11,1 ile 41 yılın en yüksek seviyesini gören tüketici enflasyonu kademeli olarak gerilese de haziranda %7,9 ile yüksek bir seviyede gerçekleşti. Bununla birlikte aylık enflasyonda düzensiz olsa da düşüş eğilimi mevcut. Piyasa beklentisi faizlerin yılsonuna kadar %5,75 ile 2007’den beri en yüksek seviyeye çıkarılacağı yönünde. Yurt içinde geçen ayın resmi enflasyon verileri takip edilecek. Foreks Haber anketine göre piyasanın temmuz ayı TÜFE beklentilerinin medyanı aylık %9,25, yıllık %47,51 seviyesinde bulunuyor. Enflasyon haziranda aylık %3,92, yıllık %38,21 olmuştu. C Grubu çekirdek enflasyon aylık %3,84, yıllık %47,33 olmuştu. Aynı dönemde Yİ-ÜFE aylık %6,50, yıllık %40,42 arttı. İstanbul Ticaret Odası’nın (İTO) bu hafta açıklanan İstanbul enflasyon verisi temmuzda aylık %9,84, yıllık %63,76’lık fiyat artışını işaret etmişti.
Borsa İstanbul’da BIST100 Endeksi’nde 5 günlük AO (7.173) ve 7.000 psikolojik direnç seviyeleri üzerinde kalıcılık kısa vadeli pozitif görünümü desteklemektedir.

Piyasalarda Dün Ne Oldu? Hafta ortasında Avrupa ve ABD hisse endeksleri negatif bir görünüm ortaya koydu. Avrupa’da DAX ile FTSE 100 Endeksi %1,36 ve CAC 40 Endeksi %1,26 düştü. ABD tarafındaysa Nasdaq Bileşik Endeksi %2,17’lik düşüşle aşağı yönlü harekette öncü oldu. S&P 500 Endeksi %1,38 ve Dow Jones Endeksi %0,98 geriledi. Dolar Endeksi (DXY) 102,6 puana yükselirken EUR/USD paritesi 1,094 seviyesine indi. ABD 10 yıllık Hazine tahvili faizi 5,7bp artarak %4,08’e yükseldi. DXY’deki yükselişin de etkisiyle ons altın %0,48 değer kaybederek 1.935USD’ye geriledi. Emtia grubundan Brent petrol %2,67 düşüşle varil başına 83USD’den işlem gördü. ABD’de özel sektör istihdamının temmuzda yaklaşık 210 binlik artış kaydetmesi beklenmekteydi. ADP Araştırma Enstitüsü’nün açıkladığı verilere göre özel sektör istihdamı 324 bin artışla tahminleri aştı.
BIST 100 Endeksi dün %1,26’lık artışla küresel hisse endekslerinden pozitif ayrıştı. Endeks günü 7.258 puandan tamamladı. Endeks’in işlem hacmi 148,43 milyar TL olarak gerçekleşti. USD/TRY kuru yatay seyrini korurken EUR/TRY kuru %0,43 düşüşle 29,48 TL’ye geriledi. Gram altınsa sınırlı değer kaybıyla 1.675 TL’den fiyatlandı. Yurt içinde ekonomik veri akışı sakin seyretti.

Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Güne hafif alıcılı başlayan endekste öğleden sonra yukarı yönlü hareket belirginleşti ve 7.336 seviyesine (%2,3) kadar yükseliş kaydedildi. Seans kapanışı 7.259'dan (%1,3) gerçekleşti. 63 hissenin artıda kapattığı BİST-100'de, THYAO, AKBNK ve ASELS hisselerindeki artışlar endekse en çok olumlu etki eden hisseler arasında yer aldı. Ülke risk primimizin (5 yıllık CDS) yeniden 400 seviyesinin üzerine çıkmasına karşın Bankacılık endeksi (XBANK) %3'ün üzerinde yükselişle BİST-100'ün üzerinde performans sergiledi. Yurt dışında ise Fitch'in ABD'nin uzun vadeli kredi notunu düşürmesinin etkisiyle borsalarda olumsuz bir görüntü hakimdi. ABD'de endeksler %1-2,2 arasında düşüş kaydettiler. Avrupa'da piyasalar genel olarak negatifti. Euro Stoxx 50 endeksi %1,6 düşüşle günü tamamladı. Veri tarafında ADP tarım dışı istihdam 324bin artış ile 189bin'lik tahminin oldukça üzerinde açıklandı. Bu ortamda, Dolar Endeksi (DXY) 102,8'e yükselirken, EURUSD 1,0918 seviyesine kadar geriledi. Amerika'da 10 yıllık faizde son işlemler %4,1'den, 2 yıllıkta ise %4,9'dan geçti. Bugüne bakıldığında hem Amerikan hem de Avrupa vadelileri yatay. Asya'da piyasalar karışık. Japonya hariç MSCI Asya Pasifik endeksinde önemli bir değişim yok. Yurtdışında Almanya ve ABD'de imalat dışı PMI'larına ek olarak ABD'de fabrika siparişleri, dayanıklı mal siparişleri açıklanacak verileri arasında. İngiltere Merkez Bankası'nın faiz kararı ise TSİ 14:00'de. Piyasa beklentisi faizin 25 baz puan yükselebileceğine işaret ediyor. Ek olarak ABD'de Amazon ve Apple'ın 2. çeyrek finansal sonuçları izlenecek. Yurtiçinde ise haftanın kritik verisi olan temmuz ayı enflasyonu bu sabah izlenecek. Foreks Anketi'ne göre beklenti TÜFE'nin aylık %9,2, yıllık %47,4 artması yönünde. Yüksek gelmesi beklenen enflasyon verisiyle birlikte BIST100'de yükseliş eğilimi devam edebilir.
 
 
 
 
 
MAKROEKONOMİ

 
ABD'de istihdam piyasası verilerinden, temmuz ayı ADP özel sektör istihdam verisi izlendi. Temmmuz ayına ilişkin ADP özel sektör istihdam artışı, 455 bin kişi seviyesinden 324 bin kişi seviyesine kısmi gerilemekle birlikte beklentilerin (190 bin kişi) üzerinde gerçekleşti, bunun yanında bir önceki ayın verisi de 42 bin kişi aşağı yönlü revize edildi. Söz konusu veri, Fed'in faiz artışlarına karşın istihdam piyasasının dirençli kaldığına işaret etti. Detaylara bakıldığında, özel sektör istihdam artışının büyük kısmının hizmet sektörü altında eğlence ve konaklama sektörü kaynaklı olduğu (201 bin kişi artış) görülürken, hizmet sektöründe bazı sektörlerde (finansal hizmetler) istihdam düşüşleri gözlenmeye devam edildi, bunun yanında, madencilik sektörü 48 bin kişilik istihdam artışı kaydederken, inşaat sektöründe 9 bin kişilik sınırlı artış gözlendi, buna karşın imalat sanayinde istihdamın düşüşünü sürdürmesi (36 bin kişilik azalış), istihdam artışının tabana yaygın olmadığına işaret etti. Özellikle, faiz oranlarına hassas bir sektör olan imalat sektöründe, Fed'in faiz artışlarına devam etmesiyle art arda beşinci aydır istihdamda kayıplar gözlenmekte.

Yurt dışında bugün veri takvimine bakıldığında,
 
ABD tarafında, ekonomik faaliyetin son görünümüne ilişkin sinyal verecek olan temmuz ayı S&P Global hizmet sektörü nihai PMI verisi TSİ 16.45'te ve ISM imalat dışı endeksi verisi TSİ 17'de takip edilecek. Öncü veriye göre, temmuzda hizmet PMI 54,4'ten 52,4 seviyesine beklentilerin üzerinde gerileyerek hizmet sektöründe büyümenin yavaşladığına işaret etmekle birlikte son altı aydır büyüme bölgesinde seyretmişti. Özellikle, yüksek faiz oranlarının tüketici harcamalarını baskılamasıyla yeni satışların artış hızının yavaşlaması nedeniyle temmuzda hizmet sektöründe şubat ayından bu yana en zayıf büyüme kaydedilmişti. Firmaların iş oluşturma imkanı ise, artan ücret maliyetleri ve açık pozisyonlara ilişkin nitelikli personel eksikliği nedeniyle son altı ayın en düşük seviyesine gerilerken, firmaların girdi ve ürün satış fiyatları güçlü artış kaydetmişti. Haziran ayına ilişkin ISM imalat dışı endeksi ise, 50,3'ten 53,9 seviyesine yükselerek beklentilerin üzerinde artış kaydetmişti ve imalat dışı sektörlerde büyümenin hızlandığına işaret etmekle birlikte büyüme bölgesindeki seyrini altıncı aya taşımıştı.

Ayrıca ABD'de haziran ayı dayanıklı mal siparişleri nihai verisi ve fabrika siparişleri verisi TSİ 17'de izlenecek. Dayanıklı mal siparişleri, mayısta aylık %2 oranında artışın ardından haziranda öncü veriye göre aylık %4,7 oranında artışla beklentilerin (%1,3 artış) belirgin şekilde üzerinde artış kaydetmişti ve böylece yükselişini dördüncü aya taşımıştı. Detaylara bakıldığında, haziranda savunma dışı uçaklar ve parçalarının (%69,4 artış) siparişlerindeki belirgin artış, dayanıklı mal siparişlerinin yükselişinde belirleyici olmuştu. Bunun yanında, firmaların yatırım harcamalarının göstergesi olan hava araçları hariç savunma dışı sermaye malları siparişleri ise haziranda aylık bazda %0,2 artış kaydetmişti ve böylece son üç ayda artışını sürdürerek yatırımlarda toparlanmaya işaret etmişti. Fabrika siparişleri ise, aylık bazda nisanda %0,3 artışın ardından mayısta da aylık bazda %0,3 artış kaydetmekle birlikte beklentilerin altında artış sergilemişti.

Bunun yanında, ABD'de istihdam piyasası verilerinden, 29 Temmuz haftasına ilişkin haftalık yeni işsizlik maaşı başvuruları verisi TSİ 15.30'da izlenecek. Son açıklanan haftalık yeni işsizlik maaşı başvuruları, hafif artış beklentilerine karşın 228 bin kişi seviyesinden 221 bin kişi seviyesine gerileyerek son beş ayın en düşük seviyesinde gerçekleşmekle birlikte, tarihsel ortalamaların altında düşük seviyelerde seyretmişti ve iş gücü piyasasında sıkı görünüme işaret etmeyi sürdürmüştü.

Avrupa genelinde de son ekonomik görünüme ilişkin bilgi verecek olan temmuz ayı HCOB hizmet sektörü nihai PMI verileri takip edilecek. Öncü verilere göre, temmuzda hizmet PMI'lar, Fransa'da daralma bölgesindeki seyrini sürdürürken diğer bölgelerde ise düşüş kaydederek hizmet sektöründe büyümenin yavaşladığına işaret etmişti. Buna göre temmuzda hizmet PMI'lar, Fransa'da 48'den 47,4'e gerileyerek daralma hızının arttığına işaret ederken, Almanya'da 54,1'den 52'ye, Euro Bölgesi'nde 52'den 51,1'e ve İngiltere'de ise 53,7'den 51,5'e gerileyerek hizmet sektöründe büyümenin yavaşladığına işaret etmişti.

Ayrıca Euro Bölgesi'nde haziran ayına ilişkin ÜFE verisi TSİ 12'de açıklanacak. Bölgede mayıs ayına ilişkin ÜFE, özellikle enerji fiyatlarında devam eden gerilemenin etkisiyle aylık bazda %1,9 oranında düşüş sergileyerek düşüşünü beşinci aya taşımıştı, yıllık bazda %0,9 artıştan %1,5 oranında düşüşe geçmişti ve böylece Aralık 2020'den bu yana üretici fiyatlarında ilk düşüş kaydedilmişti. ÜFE'deki gerilemenin sürmesi bekleniyor, bu kapsamda haziranda aylık bazda ÜFE'nin %0,3 oranında gerilemesi ve yıllık bazda da düşüş hızının %1,5'ten %3,2 seviyesine yükselmesi bekleniyor.

Bunun yanında, küresel ticaretin görünümüne ilişkin de sinyal verecek olan Almanya haziran ayı dış ticaret verileri TSİ 09'da açıklanacak. Almanya'da ihracat nisanda aylık bazda %1 oranında artışın ardından mayıs ayında AB ülkelerine yönelik ihracattaki düşüşün etkisiyle aylık bazda artış hızı %0,3 seviyesine yavaşlamıştı, beklentiler ise aylık %0,4 artış yönündeydi. İthalat ise nisanda aylık %0,1 oranında sınırlı düşüşün ardından mayısta AB dışı ülkelerden ithalattaki artışın etkisiyle aylık %2,1 oranında artış kaydetmişti, beklenti ise %0 artışla yatay seyretmesi yönündeydi.

Diğer yandan, İngiltere Merkez Bankası'nın (BoE) faiz kararı TSİ 14'te takip edilecek. BoE, haziran ayındaki toplantısında politika faizini beklentilerin üzerinde 50 baz puanlık artışla %5 seviyesine yükseltmişti ve böylece politika faiz oranını son 15 yılın en yüksek seviyesine çıkarmıştı. Beklentiler ise, politika faizinin 25 baz puan artırılması yönündeydi. Beklentilerin üzerindeki faiz artış kararı, 2 sabit tutulması yönündeki oya karşı 7 oyla kabul edilmişti. Karar metninde, son verilerin enflasyonda daha fazla inatçılık olduğunu gösterdiği ve enflasyonist baskıların devam etmesi halinde daha fazla faiz artırımına gidilebileceği belirtilmişti. BoE Başkanı Bailey ise, Banka'nın, enflasyonu orta vadede %2 hedefine sürdürülebilir şekilde döndürmek için ne gerekiyor ise yapacağını vurgulamıştı. Banka'nın bugünkü toplantısında ise politika faiz oranını 25 baz puanlık artışla %5,25 seviyesine yükseltmesi bekleniyor.

Yurt içinde ise, TSİ 10'da TÜİK tarafından temmuz ayı TÜFE ve ÜFE verileri yayınlanacak. Haziran ayında TÜFE, aylık bazda Bloomberg piyasa beklentisi olan %4,30 seviyesinin altında aylık %3,92 artmıştı (mayısta aylık %0,04 artmıştı), bununla birlikte son beş ayın en yüksek seviyesinde gerçekleşmişti, TÜFE yıllık bazda ise haziranda devam eden baz etkisine karşın kurdaki dalgalanmaların etkisiyle %39,59'dan %38,21 seviyesine kısmi gerilemişti ve böylece Aralık 2021'den bu yana en düşük seviyelerdeki seyrini sürdürmüştü. TÜFE'de haziranda aylık bazda hızlanmada, hükümet tarafından mayıs ayında doğal gazın hanelere ücretsiz sunulmasıyla mayıs ayında TÜFE hesabında sıfır fiyat yönteminin uygulanmasının devreden çıkmasının önemli belirleyici olduğu gözlenmekteydi. Öte yandan, çekirdek B ve C göstergelerindeki aylık artış ortalama %3,65 ile manşet enflasyonun hafif altında gerçekleşmişti, B çekirdek göstergesi (İşlenmemiş gıda ürünleri, enerji, alkollü içkiler ve tütün ile altın hariç TÜFE) yıllık %47,70'ten %46,63'e gerilerken, C endeksi (Enerji, gıda ve alkolsüz içecekler, alkollü içkiler ile tütün ürünleri ve altın hariç TÜFE) ise %46,62'den %47,33'e yükselmişti. Ana sanayi grupları bazında enerji kalemindeki belirgin artış ÜFE'deki artışta belirleyici olmuştu. Bununla birlikte haziran ayında başta ana metaller, elektrik, gaz üretim ve dağıtımı, kok ve rafine petrol ürünleri ve tekstil ürünlerinin etkisiyle ÜFE aylık %0,65'ten %6,50'ye hızlanmıştı, (ÜFE 2022 yılında ortalama %5,9 artış, 2003 yılından bu yana ortalama %1,3 artış göstermişti). Yıllık bazda ÜFE %40,76'dan %40,42 seviyesine hafif gerileyerek Mayıs 2021'den bu yana en düşük seviyelerdeki seyrini sürdürmüştü. Foreks Anketi'ne göre temmuz ayına ilişkin TÜFE'nin, aylık medyan %9,20 seviyesinde gerçekleşmesi ve yıllık bazda medyan %47,44 seviyesinde gelmesi beklenirken, Bloomberg Anketi'ne göre TÜFE'nin, aylık medyan %8,56 seviyesinde gerçekleşmesi ve yıllık bazda medyan %46,80 seviyesinde gelmesi bekleniyor.

ŞİRKET HABERLERİ

Anadolu Sigorta (ANSGR, Pozitif): Şirket'in 2Ç2023'teki net dönem karı, (konsolide) 3.212mn TL gerçekleşerek geçen yılın ikinci çeyreğindeki 215,9mn TL net karın oldukça üzerinde gelmiştir. Ortalama piyasa beklentisi 689mn TL kar idi. Şirket'in genel teknik bölüm dengesi 4.057mn TL, net yatırım gelirleri ise 87,8mn TL gerçekleşmiştir. Geçen yılın aynı döneminde bu kalemlerden sırasıyla 293,8mn TL gelir ve 2,9mn TL net gider yazılmıştı.
İkinci çeyrek karı sonrasında Şirket'in 1Y2023'teki net dönem karı 3.074mn TL'ye çıkmıştır. Geçen yılın aynı döneminde 362,5mn TL kar yazılmıştı.

Eczacıbaşı Yatırım Holding (ECZYT, Nötr): 12.05.2023 tarihli özel durum açıklamasında özetle; Sermayesinin %50'sine Giesecke+Devrient ePayments GmbH (eski ünvanı ile Giesecke+Devrient Mobile Security GmbH), %17,28'ine Eczacıbaşı Holding A.Ş., %1,71'ine Eczacıbaşı Bilişim Sanayi ve Ticaret A.Ş. ve %31.01'ine Şirketin sahip olduğu E-Kart Elektronik Kart Sistemleri Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("E-Kart")'nin toplam 3,11mn TL tutarındaki ödenmiş sermayesinde Şirketin, Eczacıbaşı Holding A.Ş.'nin ve Eczacıbaşı Bilişim Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin sahip olduğu payların tamamının (% 50), Giesecke+Devrient ePayments GmbH 'ye satılması amacıyla pay devir sözleşmesi imzalandığı, payların devrinin gerçekleşmesinin, Rekabet Kurulu izni dahil gerekli izin ve onayların alınarak, Sözleşme'de belirlenen diğer kapanış koşullarının yerine getirilmesine bağlı olduğu belirtilmişti. Hisselerin devrine ilişkin olarak Rekabet Kurulu onayı dün itibariyle Şirkete tebliğ alınmıştır. Sözleşmede belirlenen diğer kapanış koşulları yerine getirilerek, hisse devri gerçekleştirildiğinde kamuya ayrıca açıklama yapılacaktır. (*)12.05.2023 tarihli TCMB alış kuruna göre hesaplanmış olup, satış bedelinin Avro olarak belirlenmiş olması nedeniyle ödeme gününde yeniden hesaplanacaktır.

Kontrolmatik Teknoloji (KONTR, Sınırlı Pozitif), Escar Filo (ESCAR, Sınırlı Pozitif): Kontrolmatik Teknoloji ile Escar Filo'nun güç birliği yaparak %50 oranında ortaklıkla elektrikli araç kiralama ve paylaşım teknolojileri konusunda faaliyette bulunmak üzere kurduğu Mint Elektrikli Araç Teknolojileri A.Ş.'nin %100 bağlı ortaklığı olan Teknovus Şarj Teknolojileri A.Ş., Ülke genelinde şarj ağı işletmeciliği faaliyeti için 49 yıl süreyle şarj ağı işletmeci lisansı almak için Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu'na başvuruda bulunmuştur.

Migros (MGROS, Sınırlı Pozitif): Şirket'in 2023 yılının 2. çeyreğindeki ana net dönem karı geçen yılın aynı dönemine göre %240,2 oranında artarak 1.500mn TL'ye çıkmıştır. Piyasanın ortalama kar tahmini 1.074mn TL idi. Şirket'in satış gelirleri yıllık %106,4 oranında büyüyerek 32.951mn TL'ye (Beklenti: 31.186mn TL) yükselmiştir. Brüt kar ise 7.504mn TL ile %85,7 oranında artmıştır. Brüt kar marjı yıldan yıla 2,5 puan düşerek %22,8 olmuştur. Öte yandan, Şirket'in faaliyet giderleri %99,7 artışla 5.801mn TL seviyesine yükselmiştir. Diğer faaliyetlerden 525mn TL net gider sonrası 2Ç2023 faaliyet karı %52 yıllık artışla 1.177mn TL seviyesinde gerçekleşmiştir. FAVÖK geçen yılın 2. çeyreğine göre %54,2 oranında artmış ve 2Ç2023'te 2.183mn TL (Beklenti: 2.169mn TL) olmuştur. FAVÖK marjı ise %6,6 olarak gerçekleşmiştir. Geçen yılın 2. çeyreğinde FAVÖK marjı %8,9 idi. Şirket bu çeyrekte 327mn TL net finansman geliri kaydederken, 267mn TL'lik vergi gideri sonrası ana ortaklık net dönem karı 1,5 milyar TL'yi göstermiştir.

İkinci çeyrek karıyla birlikte Şirket'in 1Y2023'teki net dönem karı 2.060mn TL'ye çıkmıştır. Geçen yılın aynı döneminde 599mn TL kar yazılmıştı.

Migros, 2023 yılının ilk yarısındaki güçlü büyüme momentumu neticesinde, 2023 yılı için %80-85 olan konsolide satış büyümesi beklentisini ~%90 olarak yukarı yönlü revize etmiştir. Daha rekabetçi fiyatlar ve tüm kategorilerde yapılan indirimlerin brüt karlılıktaki etkisiyle 2023 yılı için %7,0-7,5 mertebesinde olan konsolide FAVÖK marjı beklentisini ise %6,5-7,0 olarak değiştirmiştir. Diğer taraftan, 2023 yılı için ~365 olan yeni mağaza açılış hedefi ~450 mağazaya yükseltilmiştir. Migros'un 2023 yılında yapacağı yatırımlar için ayrılan kaynaklar artırılmış ve 2023 yılının tamamında ~4,0 milyar TL olan toplam yatırımlar ~6,0 milyar TL olarak güncellenmiştir.
 
SEKTÖR HABERLERİ

Otomotiv: Ticaret Bakanlığı tarafından, ikinci el kara taşıtlarının, tavsiye edilen güncel satış fiyatının üzerinde satılmasının 1 Ocak 2024 tarihine kadar yasaklandığı hatırlatılan açıklamada, ilan platformlarında bu düzenlemeye aykırı olan ilan sayısında düşüş görüldüğü kaydedildi.

Açıklamada "Ağustos- Eylül aylarına kadar otomotiv piyasasında oluşturulan köpük kalkmaya başlayacak. İkinci el araç alım satımında yavaşlama olduğu görüldü. Galerilerde sıfır otomobillere ulaşım sorunu ortadan kalktı" denildi.
Ayrıca Otomotiv Distribütörleri ve Mobilite Derneği (ODMD) verilerine göre Temmuz'da hafif ticari ve otomobil pazarı %115,4 büyüyerek 112.459 adet oldu. Böylece otomotiv satışlarında aylık rekorlar serisi Temmuz'da da devam etti.
Temmuz ayında otomobil satışları bir önceki yılın aynı ayına göre %109,4 artarak 85.916 adet olurken, hafif ticari araç pazarı %137,5 artarak 26.543 adet oldu.

Ocak-Temmuz döneminde otomobil ve hafif ticari araç pazarı %63,1 büyümeyle 668.828 adet oldu ve rekor kırmaya devam etti. (Kaynak: BloombergHT)


DİĞER ŞİRKET HABERLERİ

Barem Ambalaj (BARMA): 07.03.2023 tarihli özel durum açıklamasına istinaden, Şirketin devam eden Konya Ereğli Kağıt Fabrikası yatırım finansmanında kullanılmak üzere, T.C. Merkez Bankası kaynaklı, 2 yılı geri ödemesiz olmak üzere toplam 10 yıl vadeli 1,5 milyar Türk Lirası tutarında Yatırım Taahhütlü Avans Kredisi (YTAK) onaylanmış olup, kredinin 222 milyon TL olan ilk dilimi kullanılmıştır. Kalan dilimlerin yatırıma paralel olarak kullanılması planlanmaktadır. 06.06.2022 tarihli yatırım teşvik belgesi kapsamında öngörülen destek unsurları "KDV İstisnası", "Gümrük Vergisi Muafiyeti", "Vergi İndirimi" ve "Sigorta Primi İşveren Hissesi" şeklindedir.

Burçelik (BURCE): Şirket ile Eti Bakır A.Ş. arasında Dap Gübre Tesisi Konveyör Galerisi 1. Etap ve İlgili Ekipmanların İmalatına ilişkin 8mn USD tutarlı sözleşme imzalanmıştır. Garanti edilen son ekipman teslim tarihi, sözleşme yürürlülük tarihinden itibaren 9 ay olarak açıklanmıştır.

Erciyas Çelik (ERCB): Şirket'in %20 ve RC Endüstri Ulaşım Araçları A.Ş.'nin %80 iştiraki ile kurulan Erciyas Vagon ve Ulaşım Araçları A.Ş. yaklaşık 58mn EUR tutarında farklı vagon tiplerini üretmek üzere Almanya'dan ilk siparişlerini aldı.

Sevkiyatların yapılmaya başlanıp, ilk faturaların kesildiği ve alınan siparişlerin üretiminin 2024 yılı sonuna kadar tamamlanacağı açıklanmıştır.

Fonet Bilgi Teknolojileri (FONET): Şirket, Diyarbakır İl Sağlık Müdürlüğü ile 52,4mnTL bedelle, 36 ay süreli 'Sağlık Bilgi Yönetim Sistemi (SBYS) Hizmet Alımı' sözleşmesi imzalamıştır.

Kütahya Şeker Fabrikası (KTSKR): Cumhurbaşkanı kararı ile 2023/2024 Pazarlama Yılı için şirkete 47.670 ton 'A' kotası şeker, 2.383 ton 'B' kotası şeker tahsis edilmiştir.

Mia Teknoloji (MIATK): Borsada satışa konu edilebilmesi amacıyla şirket ortaklarından Ali Gökhan Beltekin'e ait 1.135bin adet ve İhsan Ünal'a ait 1.135bin adet pay senetlerinin kaydileştirme işlemleri için 02.08.2023 tarihinde başvuru yapılmıştır. Kaydileştirilen hisselerin satışı için yerli ve yabancı kurumsal yatırımcılarla görüşülmekte olup, kısa süre içerisinde tamamlanması planlanmaktadır. Ortakların elde ettiği gelirden ihtiyaç oluşması durumunda, Şirketin teknoloji odaklı büyüme planları, yeni yatırımlar, iştiraklerin sermaye ihtiyacı, yerli ve/veya yabancı şirket satın alma işlemleri ve işletme sermayesinin güçlendirilmesi amacıyla kullanılmak üzere Şirket'e faizsiz olarak borç verilebilecektir.

VBT Yazılım (VBTYZ): Şirket, Türkiye'de yerleşik bir üretim firması ile "Sistem Altyapı Yazılımları ve Destek" konusunda anlaşmış ve 3 yıllık sipariş almıştır. Sözleşmenin toplam bedeli 4,3mn USD + KDV'dir.

Yeo Teknoloji (YEOTK): Şirketin %100 bağlı ortaklığı YEO Enerji Yatırımları A.Ş. Enerji Piyasası Düzenleme Kurumundan (EPDK) Kırklareli ilinde kurulmak üzere 1 adet Depolamalı Güneş Enerjisi Santrali Projesi için 21,2 MWe gücünde önlisans almıştır. Bu önlisanslarla birlikte YEO Enerji Yatırımları A.Ş.'nin Elektrik Piyasasında Depolama Faaliyetleri Yönetmeliği kapsamında EPDK'dan almış olduğu önlisans toplam gücü Üretim için 246,2 MWe ve Depolama için 267,2 MWh olmuştur.

26.06.2023 tarihli açıklamada; Şirketin %100 bağlı ortaklığı YEO Enerji Yatırımları A.Ş.'nin Elektrik Piyasasında Depolama Faaliyetleri Yönetmeliği doğrultusunda EPDK'ya toplamda 13 adet proje için önlisans başvurusu yaptığını ve toplamda 225 MWe Üretim ve 245 MWh Depolama için önlisans almış olduğu bildirilmişti. Başvurular kapsamında aşağıdaki proje için de EPDK tarafından önlisans verilmiştir.

Tellakzade DEPGES: Üretim GES (21,2 MWe) + Depolama (21,2 MWh)
Bu projelerle birlikte önlisans verilen projelerin toplam gücü 246,2 MWe Üretim ve 245 MWh Depolama olmuştur. 100 MWe Üretim + 100 MWh Depolama gücüne sahip 2 adet proje için de önlisans süreçleri devam etmektedir.

 
FAİZ PİYASALARI

Çarşamba günü ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti %17,50 seviyesinde yatay seyretti. TCMB dün 1 milyar TL'lik (%17,50'den, 7 gün vadeli) haftalık repo ihalesi açtı. Toplam fonlama tutarı ise repo ihaleleri kaynaklı 5 milyar TL oldu.
 

Yurt içi tahvil piyasasında, dün verim eğrisinde faizlerde kısa vadeli tarafta yatay seyir gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta düşüşler görüldü. Buna göre, kısa vadeli tarafta yatay hareket görülürken, orta ve uzun vadeli tarafta 10 baz puana yaklaşan düşüşler gözlendi.


Ziraat Yatırım Menkul Değerler
www.ziraatyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BIST100
BIST100 Endeksi dünkü işlemleri %1,26 oranında yükseliş ile 7.258 puandan kapattı. Endeks güne yatay bir görünüm ile başladıktan sonra gün içinde 7.174-7.336 bandında dalgalı hareket etti. Endekste günün ikinci yarısında gelen alımların etkisiyle kapanış rekoru (7.258) kırıldı. Endekste kısa vadede 5 günlük AO (mavi) 7.173 ve psikolojik destek konumunda önemsediğimiz 7.000 seviyesini takip etmekteyiz. Bu seviyelerin korunması ile 7.500 direnç bölgesinin hedeflenebileceğini düşünmekteyiz. USD bazında 2,66 cent seviyesinden başlayan endeks günü 2,69 centten kapattı. Gün içinde 2,66-2,72 cent bandında hareket edildi. Teknik bakımdan geri çekilmelerde orta vadeli yönde takip ettiğimiz 200 günlük AO (2,51 cent) desteği izlenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde geçmişte yatay direnç konumunda test edilen 2,80 cent seviyesini önemsemekteyiz.

VIOP30
VIOP30 Yakın Vade Kontratı, günü 8.110 uzlaşma fiyatından alıcılı bir görünüm ile kapattı. Kontrat gün içinde 7.911-8.207 bandında dalgalı hareket etti. Kontratta geri çekilmelerde 5 günlük AO (mavi) 8.012 seviyeleri izlenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde 8.130 seviyesi kısa vadeli direnç olarak takip edilebilir. Bu seviyenin yukarı yönlü geçilmesi ile gelen alımların devam edebileceğini tahmin etmekteyiz.

USDTRY
USDTRY kurunda dünkü işlemlerde 26,9320-27,3237 bandında hareket edildi. Teknik açıdan kısa vadede 5 günlük AO (mavi) 26,95 seviyesini takip etmekteyiz. Bu seviyenin kısa vadede belirleyici olabileceğini düşünmekteyiz.


Piramit Menkul Kıymetler A.Ş
www.piramitmenkul.com.tr

 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Veri Gündeminde Bugün
 
ABD, S&P Global Bileşik ve Hizmet PMI, ISM İmalat Dışı PMI (Tem), Fabrika Siparişleri (Haz), İşsizlik Başvuruları (Haf)
Euro Bölgesi, S&P Global Bileşik ve Hizmet PMI (Tem), ÜFE (Haz),
Almanya, S&P Global Bileşik ve Hizmet PMI (Tem),
İngiltere, S&P Global Bileşik ve Hizmet PMI (Tem), BoE Faiz Kararı, BoE Başkanı Bailey’in Konuşması,
Türkiye, TÜFE, ÜFE (Tem), Menkul Kıymet İstatistikleri, Para ve Banka İstatistikleri (Haf), TKFEN Finansal Sonuçları (2Ç23)

Küresel piyasalarda PMI verileri ile İngiltere’de BoE faiz kararı takip edilecek…
Küresel çapta PMI verilerinin takip edileceği güne küresel piyasalar karışık risk iştahı ile başlıyor. ABD ekonomisinin resesyona gireceğine yönelik tahminlerini geri çektiklerini belirten BofA, 2023 son çeyrekte büyümenin %2, 2024’te ise %0,7 olacağını ifade etti. Fitch’in ABD'nin uzun vadeli kredi notunu düşürmesinin ardından, ABD Hazinesi tahvil ihalelerinin miktarını artıracağını açıkladı. Bu sabah ABD vadeli endeksleri yatay seyrederken, Asya borsaları karışık yönde bulunuyor. Dün açıklanan ADP özel sektör istihdamının beklentilerin üzerinde gelmesinin ardından yukarı yönlü hareketini hızlandıran dolar endeksi bu sabah 102,70 seviyesinde bulunmaktadır. DXY’da 200 günlük AO 102,75 seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Negatif görünümün arttığı ONS altın bu sabah 1934 dolarda hafif eksi yönde, ABD 10 yıllık tahvil faizleri %4,14 ile Kasım 2022’den bu yana en yüksek seviyede hareket etmektedir. Küresel piyasalarda bugün PMI verilerinin yanı sıra; ABD’de işsizlik başvuruları, Euro Bölgesi’nde ÜFE, İngiltere’de BoE’nin faiz kararı takip edilecek. Yurt içinde ise gözler temmuz ayı enflasyon rakamlarında olacak. Foreks anketinde tüketici enflasyonunun aylık %9,25 artışla yıllık bazda %38,21’den %47,51’e yükselmesi bekleniyor. Yurt içinde ayrıca TKFEN’in yılın ikinci çeyreğine ilişkin finansalları takip edilecek. Şirketin 2Ç23’te net karının 510mn TL olması bekleniyor. Türkiye’nin 5 yıllık kredi risk primi (CDS) yeniden 400 baz puanın üzerine çıkarken, dolar/TL 26,97’de bulunuyor. Dün TL bazında zirvesini 7336 puana yükselten, BIST 100 endeksinde güne pozitif yönde başlanmasını beklemekteyiz. Endekste 7400-7500 hedef direnç bölgesi, 7100 ve 6900 destek noktaları olarak takip edilebilir.

Veri Gündemi

Küresel piyasalarda bugün yoğun veri akışı takip edilecek. ABD’de bileşik PMI’ın 53,2’den 52,0’a, hizmet PMI’ın 54,4’ten 52,4’e gerilemesi bekleniyor. ISM imalat dışı PMI beklenti 53,0’da bulunmaktadır. Haziranda endeks 53,9 seviyesinde gerçekleşmişti. Ülkede PMI verilerinin yanı sıra fabrika siparişleri ve işsizlik başvuruları takip edilecek. Haziranda fabrika siparişlerinin %2,30, işsizlik başvurularının ise 227bin artış göstermesi bekleniyor.Euro Bölgesi’nde bugün PMI verileri ile ÜFE takip edilecek. Bileşik PMI’ın 49,9’dan 48,9’a gerilemesi, hizmet PMI’ın 51,1’de sabit kalması bekleniyor. Haziranda ÜFE’nin aylık %0,20 düşüş göstermesi, yıllık bazda ise -1,50%’den -3,10%’a gerilemesi bekleniyor. Almanya’da bileşik PMI’ın 48,3, hizmet PMI 52,0’da gerçekleşmesi bekleniyor. Bileşik PMI haziranda 50,6, hizmet PMI 54,1’de bulunuyordu. İngiltere’de gözler merkez bankasının (BoE) faiz kararında olacak. Haziranda manşet enflasyondaki gerilemenin etkisiyle BoE’nin 25 baz puan faiz artırımı yapması bekleniyor. Böylelikle banka faizi %5,25seviyesine çıkarmış olacak. Karar sonrası BoE Başkanı Bailey’in enflasyon ve para politikasına ilişkin açıklamaları takip edilecek. Ülkede ayrıca PMI verileri takip edilecek. Bileşik PMI’ın 50,7 ve hizmet PMI’ın 51,5 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor.

Yurt içinde temmuz ayı enflasyon rakamları açıklanacak. Tüketici fiyatları haziranda %3,92 artmıştı. Yıllık bazda %39,59’dan %38,21’e gerileyen tüketici enflasyonu 18 ayın en düşük seviyesinde gerçekleşmişti. Ana harcama grupları itibarıyla 2023 yılı Haziran ayında bir önceki aya göre en az artış gösteren ana grup %1,21 ile sağlık oldu. Buna karşılık, 2023 yılı Haziran ayında bir önceki aya göre artışın en yüksek olduğu ana grup ise %11,13 ile alkollü içecekler ve tütün oldu. Haziranda çekirdek enflasyon %3,45 artışla yıllık bazda %46,63 seviyesinde gerçekleşti. Temmuzda TÜFE’nin yurt içi talepteki güçlü seyir, ücret ve kur kaynaklı maliyet yönlü baskılar, hizmet enflasyonundaki katılığın etkisiyle %9,25 oranında artış göstermesi yıllık enflasyonun %47,51 olması bekleniyor. Geçen hafta yayımlanan enflasyon raporunda TCMB yılsonu enflasyon tahminini %22,3’ten %58’e, 2024 sonu tahminini de %8,8’den %33’e yükseltmişti. Merkez Bankası ayrıca yıl ortasında yapılan %34’lük asgari ücret artışının yıllık enflasyona etkisinin %2,7-4,1 aralığında gerçekleşeceğini öngördü. Haziran 2023’te ÜFE ise aylık %6,50 artışla yıllık bazda %40,42’ye geriledi.













Ülkede ayrıca haftalık olarak yayımlanan menkul kıymet istatistikleri ile para ve banka istatistikleri izlenecek. TCMB verilerine göre 21 Temmuz haftasında yurt dışı yerleşikler hisse senetlerinde 128,4mn USD ile net alım gerçekleştirdi. Yedi haftalık dönemde toplam 1,6mlr USD net alım gerçekleştiren yabancılar, yedi senenin en uzun hisse alım serisine imza attı. Yurt içi yerleşiklerin döviz mevduatı ise 312mn dolar azalışla 170,8mlr dolar oldu. 14 Temmuz haftasında 113,1mlr dolar seviyesinde bulunan TCMB rezervleri 21 Temmuz ile sona eren haftada %0,44 artış ile 113,6mlr dolar oldu.

Piyasalarda dün neler oldu?

ABD’de ADP özel sektör istihdamı 324 bin kişi artış kaydetti. Piyasa beklentisi 189 binde bulunuyordu. Bir önceki veri 497 binden 455 bine revize edildi. Tarım dışı istihdam öncesi açıklanan veri işgücü piyasasının sıkı olduğunu gösterdi.

2Ç23 Finansal Sonuçları

Migros Ticaret (MGROS, Pozitif): Şirketin 2023 yılı ikinci çeyrek ana ortaklık net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre %240 oranında artarak 1.500mn TL’ye yükseldi. Net kar çeyreksel bazda ise %168 oranında arttı. Net karda piyasa medyan beklentisi 984,2mn TL’de bulunmaktaydı. Şirketin satış gelirleri 2Ç23’te; satış hacmindeki artış, trafik ve sepet büyüklüğündeki güçlü büyümenin etkisiyle yıllık %106, çeyreksel bazda %21 oranlarında artarak 32.951mn TL’ye yükselmiştir. Şirket yılın ilk yarısında toplam mağaza sayısını 419 adet artırarak 3100’e, toplam online hizmet veren mağazalarını ise 73 adet artırarak 1028’e yükseltmiştir. Şirket yılın ilk yarısında pazar payını; fiyat indirimleri, yeni müşteri kazanımları ve büyüme odaklı yaklaşımı ile 110 baz puan artırarak 9,4 puana yükseltmiştir. FAVÖK’te piyasa beklentisi 2.121mn TL’de bulunurken, Şirket 2Ç23’te 2.183mn TL FAVÖK karı elde etmiştir. FAVÖK bir önceki yılın aynı dönemine göre %54, bir önceki çeyrek döneme göre ise %23 oranlarında artmıştır. FAVÖK marjı çeyreklik bazda 0,1 puan artarken, yıllık bazda 2,2 puan azalarak %6,6 oldu. Şirketin yılın ilk yarısındaki ana ortaklık net dönem karı bir önceki yılın aynı dönemine göre güçlü artışla 2.060mn TL’ye yükselmiştir. Şirket finansal sonuçlarının ardından 2023 beklentilerini revize etti. Migros 2023’te satış büyümesinin ~%90, FAVÖK marjının %6,5-7,0 ve mağaza açılış hedefini ise ~450 olarak belirlemiş


 Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
 http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.