Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Dolar/TL - 18,80’in üzerini test ediyor
Dolar kuru 18,80’in hafif üzerindeki seyrine devam ediyor. 18,80’in üzerinde 18,85 sonraki direnç konumunda; kurun bu seviyenin altında kalması TL’de baskının ileri taşınmaması adına önemli. 18,70 ilk etapta destek olarak izlenebilir. .

Destek: 18.67-18.38

Direnç: 19.22-19.32
EUR/USD - 1,08-1,09 bandında hareket ediyor
ABD’de beklentilerin üzerinde revize edilen büyüme verisinin ardından dolar hafif toparlandı. Buna paralel parite 1,09’un üzerinde kalıcı olamadı. Parite geçtiğimiz günü %0.25 düşüşle tamamladı. EUR/USD için aylık görünüm pozitiftir.50 ve 200 günlük hareketli ortalamalar 1,063 ve 1,031 olarak sıralanabilir. Gün içinde pozitif performans gerçekleşmesi halinde 1,11-1,114 direnç, negatif performans gerçekleşmesi halinde ise 1,08-1,064 destek seviyeleri olarak izlenebilir. Haftanın diğer önemli gündem maddeleri ise majör merkez bankalarından olan Fed, ECB ve BoE’nin faiz kararı. Fed’in 25 baz puan ile politika faiz oranı aralığını %4,50-%4,75 bandına yükseltmesi bekleniyor. ABD’de son aylarda enflasyonda düşüşün hızlanması ve bazı ekonomik verilerde görülen yavaşlama Fed’in faiz artırım hızını azaltmasına neden oluyor. Özellikle bu haftaki toplantıda piyasalar Mart ayı için Fed’in faiz artırımlarına ara verip vermeyeceğine yönelik sinyal arayacak.

Destek: 1.08-1.064

Direnç: 1.11-1.114
Sterlin/Dolar - Kısa vadeli sıkışma içerisinde
Sterlin/Dolar geçtiğimiz günü 1,239 seviyesinde %-0.18 düşüşle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 1,265 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 1,27 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 1,231 ve 1,213 destekleri takip edilmelidir.

Destek: 1.231-1.213

Direnç: 1.265-1.27
Dolar/Japon Yeni - İşlem hacimleri geçen haftaya göre düşüş görülmektedir
Dolar/Japon Yeni için günlük değişim %0.18 düşüşle gerçekleşmiş oldu. 5 iş gününe göre hesaplanan hareketli ortalamaya göre olumsuz görünümdedir. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 132,49 olurken destek olarak 128,62 izlenebilir.

Destek: 128.62-126.47

Direnç: 132.49-133.29
Ons Altın - Kısa vadede pozitif görüntü hakimdir
Altın ons fiyatları doların hafif güç kazanması ile geri çekilmenin ardından sıkışma bandının alt bölgesine doğru yukarı tepki gösterdi. Destek ve direnç seviyeleri için ; 1.967 seviyesinin geçilmesi halinde yükseliş eğilimli hareketler izlenebilirken yeni direnç olarak 1.987 karşımıza çıkacaktır. 1.915 ise önemli destek konumundadır. Bu desteğin altına gelinmesi halinde 1.931 yeni destek olarak takip edilebilir.

Destek: 1931-1902

Direnç: 1987-1997
Ham Petrol - Direnç seviyelerinden geri çekildi
Petrol fiyatları direnç seviyelerine doğru güç kaybına uğruyor. Gün içi görülen en yüksek seviye 80,49 iken kapanış 79,18 seviyesinde %-0.63 düşüş ile gerçekleşti. Gün itibarıyla 78,75 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 81,38 seviyesi oldu. Ham petrolün aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 77,07 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 82,0 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Destek: 78.75-77.07

Direnç: 81.38-82.0
S&P 500 Endeksi - Ortalama işlem haciminde artış gözleniyor
S&P 500 Endeksi kapanışla birlikte %0.25 yükseliş gerçekleştirdi. Güne 4.053 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 4.094, en düşük 4.048 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 4.070 seviyesinde tamamladı. Kısa vadede pozitif görüntü hakimdir. Yükseliş halinde ilk direnç olarak 4.161 seviyesi takip edilirken bu direncin de geçilmesi halinde 4.191 takip edilebilir. Negatif hareketlerde ise destekler 4.036 ve 3.966 olarak izlenebilir.

Destek: 4036-3966

Direnç: 4161-4191



  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Cuma günü Fed'in de yakından izlediği PCE deflatör verisi Aralık'ta beklentilere paralel yıllık %4,4 arttı (önceki %4,7) ve Fed'in faiz artırım döngüsünde daha küçük bir adım atma olasılığını artırdı. Bu hafta gerçekleşecek merkez bankaları toplantıları öncesinde, geçen hafta Amerikan piyasalarında risk alma iştahı pozitifti. Hafta genelindeki yükselişler %1,8 ile %4,3 arasında gerçekleşti. Dolar endeksi (DXY) ise yataydı ve kapanış 101,9'dan gerçekleşti. Diğer taraftan, ABD'de finansallar takip edilmeye devam edildi. S&P500'de yer alan şirketlerin yaklaşık %29'u son çeyrek finansallarını açıkladı ve bu şirketlerken de %69'unun sonuçları beklentileri aştı. Avrupa'ya baktığımızda ise piyasalar genel olarak (Euro Stoxx 50 %+1,4) pozitif ayrıştı. Öte yandan, yurtiçi tarafta BİST-100'de satış baskısı hakimdi. Haftanın ilk günü 5.500'lerin üzerini gösteren endeksin, haftanın son işlem günü 5.021 seviyesine kadar geri çekildiği gözlendi. Cuma günü kapanış 5.192'den gerçekleşirken haftalık geri çekilme %5,4 olarak hesaplandı. Özellikle düzenlemelerin etkisiyle bankacılık endeksindeki %11'lik geri çekilme endeks üzerinde etkili oldu. Bankacılık hisselerine ek olarak, negatif ayrışan hisseler arasında SASA, HEKTS ve SISE yer alırken TUPRS, PGSUS ve FROTO pozitif ayrıştı. Ortalama işlem hacmi 105,2 milyar TL'yi gösterdi. Bugüne bakıldığında hem Avrupa hem de Amerika vadelileri ekside seyrediyor. Japonya hariç MSCI Asya Pasifik endeksi ise %0,4 aşağıda. Yurtiçinde yatay bir açılış bekliyoruz. Bugün yurtiçinde ve Avrupa bölgesinde güven endekslerini takip edeceğiz. Yurtiçinde ayrıca BDDK'nın Aralık ayına ilişkin bankacılık sektörü verilerini açıklaması bekleniyor. Hafta genelinde ise Çarşamba günü açıklanacak Fed'in faiz kararı ve sonrasında gerçekleşecek Başkan Powell'ın basın toplantısı ile Perşembe günü açıklanacak ECB'nin faiz kararı toplantısı ve akabindeki Başkan Lagarde'ın basın toplantısı önemli olacak. Perşembe günü İngiltere Merkez Bankası'nın (BOE) da faiz kararı toplantısı bulunuyor. Ayrıca yurtdışında Cuma günü ABD'de tarım dışı istihdam verileri yurtiçinde ise TÜFE takip edilecek. Bu hafta ABD'de açıklanacak finansallar arasında Salı günü Exxon Mobil, Çarşamba günü Facebook, WhatsApp ve Instagram'ın çatı şirketi Meta Platforms, Perşembe günü ise Google'ın ana şirketi Alphabet, Amazon ve Apple öne çıkıyor. Yurtiçinde yarın AKBNK, OTKAR, ANSGR, Çarşamba günü GARAN, AKBNK ve Perşembe günü YKBNK, TOASO'nun finansallarını açıklaması bekleniyor.

 
 

 
    
MAKROEKONOMİ

 
Cuma günü, ABD tarafında, Fed'in özellikle aylık bazdaki fiyat gelişmelerinin seyri kapsamında takip ettiği PCE deflatör (çekirdek dahil) ile kişisel gelirler ve harcamalar aralık ayı verileri takip edildi. Aralıkta PCE deflatör yıllık bazda beklentilerle uyumlu olarak %5,5'ten %5 seviyesine geriledi ve böylece Eylül 2021'den bu yana en düşük seviyede gerçekleşti. Çekirdek PCE deflatörün artış hızı ise aralıkta aylık %0,2'den %0,3'e hızlanırken, yıllık bazda beklentilerle uyumlu olarak %4,7'den %4,4 seviyesine geriledi ve böylece Ekim 2021'den bu yana en düşük seviyesinde gerçekleşti.

Ayrıca ABD'de ocak ayına ilişkin Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi, 64,6'dan 64,9 seviyesine hafif yukarı yönlü revize edildi ve böylece geçen yılın nisan ayından bu yana en yüksek seviyelerdeki seyrini sürdürdü.
 
Yurt dışında bu hafta veri takvimine bakıldığında,
• ABD tarafında, piyasaların odak noktasında çarşamba günü Fed'in faiz kararı ve Fed Başkanı Powell'ın konuşması olacak. Fed geçen ayki toplantısında, faizleri 50 baz puan artırarak federal fonlama faiz aralığını %4,25-%4,50 bandına yükseltmişti ve böylece 75 baz puanlık faiz artışlarının ardından sıkılaşma hızını yavaşlatmıştı. Ayrıca faiz kararının oybirliği ile alındığı gözlenirken, karar metninde, faiz artırımlarının sürmesinin ve özellikle para politikasının enflasyonu zaman içinde aşağı getirmek için yeterince sınırlayıcı bir duruşu devam ettirmenin uygun olacağına ilişkin yönlendirmenin yinelendiği görülmüştü. Fed Başkanı Powell, faizleri artırmada ve enflasyonu düşürmede yapacak daha fazla işleri olduğunu ve sıkı para politikasını bir süre daha devam ettirmelerinin gerektiğini belirtmişti. Diğer yandan Powell, para politikasında erken gevşemeden kaçınacaklarını ve enflasyonda %2 hedefine doğru gerilemeden emin olana kadar faiz indirimlerinin söz konusu olmayacağını vurgulamıştı. Paylaşılan noktasal grafikte de 2023 medyan zirve faiz öngörüsünün %5,10 (Önceki: %4,6) olması Fed üyeleri tarafından faizin daha uzun süreli ve daha yukarıda öngörüldüğüne işaret etmişti. Fed'in yayınlanan aralık ayı toplantı tutanakları ise, enflasyonu düşürme kararlılığını gösterirken, finansal koşullarda gerekenden önce bir gevşeme istenilmediğine işaret etmişti ve enflasyon yüksek kaldığı sürece yüksek faiz oranlarının devam edeceğini teyit etmişti. Özellikle, tutanaklarda hiçbir üyenin, federal fon faiz hedef aralığını 2023 yılında düşürmeye başlamanın uygun olacağını beklemedikleri dikkat çekmişti. Piyasalarda, enflasyon göstergelerinde son dönemde gözlenen gevşemenin de etkisiyle Fed'in bu haftaki toplantısında faiz artırım hızını 25 baz puan seviyesine düşürmesine neredeyse kesin gözle bakılıyor. Ayrıca ekonomik faaliyetin son görünümüne ilişkin sinyal verecek olan ocak ayı S&P Global imalat sektörü nihai PMI ve ISM imalat sanayi endeksi verileri çarşamba günü ve hizmet sektörü nihai PMI ve ISM imalat dışı endeksi verileri de cuma günü takip edilecek. Öncü verilere göre, ocak ayında imalat PMI, hafif yükselirken daralma bölgesinde kalmayı sürdürmüştü, dikkat çekici olarak iç talebe dair fikir veren hizmet PMI verisinde artış çok daha güçlü olmuştu ve imalat PMI ile arasındaki makası kapatmıştı. Aralık ayına ilişkin ISM imalat sanayi endeksi ise 49'dan 48,4 seviyesine gerileyerek imalat sanayinde daralma hızının arttığına işaret ederken, son iki aydır daralma bölgesindeki seyrini sürdürmüştü. Aralık ayında ISM imalat dışı endeksi ise, sıkılaşan finansal koşullar ve zayıflayan talebin etkisiyle 56,5'ten 49,6 seviyesine beklentilerin üzerinde gerileyerek daralma bölgesine geçmişti ve böylece Mayıs 2020'den, yani pandeminin etkili olduğu dönemden bu yana hizmetler sektöründe ilk kez daralmaya işaret etmişti. Perşembe günü üretimin görünümüne ilişkin sinyal verecek olan verilerden aralık ayı fabrika siparişleri verisi takip edilecek. Kasım ayı fabrika siparişleri, aylık bazda %1,8 oranında gerileyerek beklentilerin üzerinde düşüş kaydederek üretimin görünümüne ilişkin zayıflama sinyali vermişti. Diğer yandan, istihdam piyasası verilerinden, çarşamba günü aralık ayı JOLTS açılan iş sayısı ve ocak ayı ADP özel sektör istihdam verileri, perşembe günü haftalık yeni işsizlik maaşı başvuruları verisi ve cuma günü ise ocak ayı tarım dışı istihdam, işsizlik oranı ve ortalama saatlik kazançlar verileri izlenecek. Kasım ayına ilişkin JOLTS açılan iş sayısı 10,51 milyondan 10,46 milyona gerileyerek firmaların iş gücü talebinde kısmi yavaşlamaya işaret etmişti, açılan iş sayısının aralıkta da düşüşünü sürdürerek 10 milyon seviyesine gerilemesi bekleniyor. ADP özel sektör istihdam artışı aralıkta 235 bin kişi gerçekleşerek 150 bin kişi öngörülen beklentilerin üzerinde gerçekleşmişti, önceki ayki veri de 127 bin kişiden 182 bin kişiye revize edilmişti. Aralık ayında tarım dışı istihdam ise beklentiler üzerinde açıklansa da ortalama saatlik kazançlar beklentiler altında artmıştı ve ücretlerdeki hız kesme de Fed'e faiz artırımlarında yavaşlama imkanı sağlayan bir görüntü çizmişti. Buna göre aralıkta tarım dışı istihdam artışı, 256 bin kişi seviyesinden 223 bin kişi seviyesine yavaşlamakla birlikte 200 bin kişi olan beklentilerin üzerinde gerçekleşmişti. Enflasyonun seyri açısından bakılan ortalama saatlik kazançlar, yani ücretlerdeki artış hızı ise aralıkta aylık bazda %0,3 seviyesine yavaşlayarak beklentilerin altında gerçekleşirken, yıllık ise %4,8'den %4,6 seviyesine gerileyerek Ağustos 2021'den bu yana en düşük seviyede gerçekleşmişti. Özellikle, finansal koşullardaki sıkılaşmayla birlikte ekonomik faaliyetteki yavaşlamanın söz konusu istihdam piyasası verileri üzerindeki etkisi yakından takip edilecektir. Bu kapsamda, ocakta istihdam piyasası verilerinin kısmi yavaşlamaya işaret etmesi beklenmekte. Buna göre, ocakta ADP özel sektör istihdam artışının 160 bin kişi seviyesine ve tarım dışı istihdam artışının 175 bin kişi seviyesine yavaşlaması, işsizlik oranının %3,5'ten %3,6 seviyesine yükselmesi ve ortalama saatlik kazançların yıllık artış hızının ise %4,6'dan %4,3 seviyesine yavaşlaması bekleniyor.
• Avrupa tarafında ise, piyasaların odak noktasında perşembe günü ECB'nin faiz kararı ve ECB Başkanı Lagarde'ın konuşması olacak. ECB, geçen ayki toplantısında faizleri 50 baz puan artırarak faiz artış hızını yavaşlatmıştı. Karar metninde, faiz artışlarının devam edeceğine ilişkin sinyal verilirken, faizlerin halen önemli ölçüde ve kademeli olarak artmaya devam etmesi gerektiği ve faiz artışlarının toplantı bazında alınacağı belirtilmişti. ECB Başkanı Lagarde ise, Banka'nın, faizde piyasanın fiyatladığından fazlasını yapması gerektiğini ve bir süre daha 50 baz puanlık faiz artışı beklenebileceğini belirtmişti. Ayrıca son dönemde birçok ECB üyesinin enflasyonu hedefe getirebilmek amacıyla gelecek iki toplantıda 50 baz puanlık faiz artırımlarını destekleyerek şahin duruş sergiledikleri gözlenmekte. Bu kapsamda piyasa beklentisi, ECB'nin bu haftaki toplantısında faizleri 50 baz puan artırması yönünde. Ayrıca Avrupa genelinde son ekonomik görünüme ilişkin bilgi verecek olan ocak ayı S&P Global imalat sektörü öncü PMI verileri çarşamba günü ve hizmet sektörü öncü PMI verileri de cuma günü izlenecek. Enerji fiyatlarındaki düşüş ve Çin'de açılmanın beklenenden hızlı olmasının katkısıyla ocak ayında Almanya haricinde imalat PMI verileri Avrupa'da toparlanmaya işaret etmişti. Hizmet PMI tarafında da Fransa (grev ve protestoların olduğu) ve İngiltere haricinde toparlanma gözlenerek Euro Bölgesi ve Almanya'da 50 büyüme eşik değerinin üzerine çıkmıştı. Bunun yanında ECB'nin para politikasına da yön verecek olan enflasyon verilerinden, yarın Almanya'da ve çarşamba günü Euro Bölgesi'nde ocak ayı TÜFE öncü verileri takip edilecek. Almanya'da aralık ayında TÜFE, özellikle enerji ürünleri fiyatlarındaki gevşemenin ve Almanya'da hükümetin, hanehalkı ve işletmelerin enerji faturalarını azaltıcı yöndeki desteğinin etkisiyle aylık %0,8 gerileyerek düşüşünü ikinci aya taşırken, yıllık bazda ise %10'dan %8,6 seviyesine yavaşlamıştı. Euro Bölgesi'nde de aralık ayında TÜFE de, aylık %0,3 düşüşle beklentilerin üzerinde gerileyerek düşüşünü ikinci aya taşırken, yıllık bazda ise %10,1'den %9,2 seviyesine gerileyerek son dört ayın en düşük seviyesinde gerçekleşmişti ve böylece ekim ayında ulaştığı rekor seviye olan %10,6'dan yavaşlamayı sürdürmüştü. Diğer yandan, yarın Almanya'da, Fransa'da, İtalya'da ve Euro Bölgesi'nde geçen yılın son çeyreğine ilişkin GSYH büyümesi öncü verileri açıklanacak. Öncü verilere göre, geçen yılın son çeyreğinde yüksek seyreden enflasyon, devam eden enerji krizi ve ECB'nin faiz artırımlarıyla birlikte sıkılaşan finansal koşulların etkisiyle Almanya ekonomisinin çeyreklik bazda büyüme hızının %0,4'ten %0 seviyesine ve Fransa'da %0,2'den %0 seviyesine yavaşlayarak durağan seyretmesi, İtalya'da %0,5 büyümeden %0,2 oranında daralmaya ve Euro Bölgesi'nde %0,3 büyümeden %0,1 oranında daralmaya geçmesi bekleniyor. Bununla birlikte, son dönemde Avrupa'da doğal gaz fiyatlarının gevşemesinin yanında, tedarik zinciri sorunlarının hafiflemesiyle fiyat artışı baskılarının zayıflaması, enflasyonda tepe noktanın geride kaldığının değerlendirilmesi ve Çin'de birçok kısıtlayıcı tedbirin gevşetilmesinin etkisiyle bölgede olası resesyonun öngörülenden daha hafif olması beklentilerinin arttığı gözlenmekte. Nitekim, ECB Başkanı Lagarde da, Euro Bölgesi ekonomisine ilişkin olarak küçük bir daralmanın artık resesyondan daha olası olduğunu belirterek, son haftalarda gelen haberlerin çok daha olumlu hale geldiğini ve endişelendiklerinden çok daha iyi olduğunu, bunun yanında, Euro Bölgesi'nde iş gücü piyasasının hiç bu kadar canlı ve hareketli olmadığını ifade etmişti.
• Diğer yandan, perşembe günü İngiltere'de BoE'nin faiz kararı takip edilecek. BoE, geçen ayki toplantısında politika faizini beklentilerle uyumlu olarak 50 baz puanlık artışla %3,50 seviyesine yükseltmişti ve böylece faiz artış hızını yavaşlatmakla birlikte politika faiz oranını 2008 yılından bu yana en yüksek seviyeye çıkartmıştı. Faiz kararında ise bölünmeler gözlenmişti, buna göre BoE Başkanı Bailey dahil 6 üye 50 baz puanlık faiz artışından yana oy kullanırken, bir üye 75 baz puan artışı savunmuştu, 2 üyenin ise faiz artışlarının henüz ekonomiye tam etkide bulunmadığına ve enflasyonu hedefe döndürmek için yeterli seviyeden fazla faiz artırıldığına dikkat çekerek faizlerde değişiklik olmaması yönünde oy kullandıkları gözlenmişti. Banka'nın bu haftaki toplantısında da politika faiz oranını 50 baz puanlık artışla %4 seviyesine yükseltmesi bekleniyor.
• Asya tarafında ise, yarın Çin'de ekonominin seyrine ilişkin sinyal verecek olan ocak ayı imalat sektörü ve imalat dışı resmi PMI verileri ile çarşamba ve cuma günü de küçük ve orta ölçekli firmaların faaliyetlerinin seyrine ilişkin sinyal verecek olan Caixin imalat ve hizmet sektörleri PMI verileri izlenecek. Özellikle Çin hükümetinin, sıfır Covid politikası kapsamında uyguladığı birçok salgın kısıtlamasını son dönemde gevşetmesinin ekonomik faaliyet üzerindeki olumlu etkilerinin yanında, küresel ekonomide beklenen yavaşlamanın öngörülenden daha sınırlı olacağına ilişkin beklentilerin etkisiyle ocakta resmi PMI verilerinin ve Caixin hizmet PMI verisinin daralma bölgesinden 50 eşik seviyesinin üzerine çıkarak büyümeye işaret etmesi ve Caixin imalat PMI verisinin de 50 eşik seviyesine yaklaşarak büyüme bölgesine geçmeye hazırlandığına işaret etmesi beklenmekte. Ayrıca yarın Çin'de aralık ayına ilişkin sanayi kesimi karları verisi takip edilecek.
• Ayrıca yarın IMF tarafından Dünya Ekonomik Görünüm Raporu yayınlanacak. Raporda küresel ekonomiye, bölgelere ve ülkelere ilişkin özellikle büyüme ve enflasyona yönelik revizeler ve gerekçeler takip edecek.
Yurt içinde ise, bugün ocak ayına ilişkin ekonomik güven endeksi, yarın aralık ayı dış ticaret dengesi ve hizmet üretici fiyat endeksi ve gelen yabancı ziyaretçi sayısı verileri, çarşamba günü ocak ayı S&P Global/İSO imalat sektörü PMI verisi ve cuma günü ise ocak ayı TÜFE ve ÜFE verileri takip edilecek. Yarın ayrıca Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafından Şubat-Nisan dönemine ilişkin İç Borçlanma Stratejisi Raporu yayınlanacak.
• Hizmet, perakende ticaret, inşaat, reel kesim ve tüketici güven endekslerinin belirli alt endeksleri ile hesaplanan ekonomik güven endeksi aralıkta; aylık %0,7 oranında artmıştı ve şubattan bu yana en yüksek seviye olan 97,58 seviyesine yükselmişti. Ocakta ise güven endekslerinin aylık bazda seyrine baktığımızda, hizmet sektörü %1,7 ve perakende ticaret %1 düşüş gösterirken, reel kesim %1,8, inşaat sektörü %0,6 ve tüketici güven endeksi %4,6 artış kaydetti. Güven endekslerinin alt kalemleriyle hesaplanan ekonomik güven endeksinin ise ocak ayında 97,58'den 98,89'a yükseldiğini ve iyimserlik eşik değerinin altında kalmaya devam ettiğini hesaplamaktayız.
• Ticaret Bakanlığı tarafından yayınlanan aralık ayına ilişkin geçici dış ticaret verilerine göre, aylık dış ticaret açığı 10,4 milyar USD gelerek 2022 yılı ortalaması olan 9,2 milyar USD'nin üzerinde gerçekleşmişti. İhracattaki aylık toparlanmanın ithalattaki aylık yükselişten daha sınırlı kaldığı gözlenmişti. 2022 yılı boyunca ithalattaki yüksek seviyelerde belirleyici olan enerji ve altın ithalatında da aralıkta aylık artış gözlenmişti. Altın ithalatı 3,1 milyar USD ile geçen yılın ortalaması olan 2 milyar USD'nin üzerinde kalmıştı. Enerji ithalatı da aralıkta 2022 yılı ortalaması olan 8,1 milyar USD'nin üzerinde 8,8 milyar USD gerçekleşmişti. 2022 yılında altın ithalatı 23,5 milyar USD ile 2021 yılındaki 7,1 milyar USD'nin üzerinde ve yüksek altın ithalatı gördüğümüz 2020 yılının (26,6 milyar USD) ise kısmi altında gerçekleşmişti. 2021 yılında 50,7 milyar USD gerçekleşen enerji ithalatı 2022 yılında 97,1 milyar USD'ye yükselmişti. 2022 yılında yıllık ihracat 254,2 milyar USD ile OVP hedefi civarında (255 milyar USD) gerçekleşirken, ithalat ise 364,4 milyar USD ile OVP hedefinin (360 milyar USD) sınırlı üzerinde kalmıştı.
• Aralık ayında S&P Global/İSO Türkiye imalat PMI, 45,7 seviyesinden 48,1 seviyesine yükselerek hazirandan bu yana en yüksek seviyeye çıkmıştı, bununla birlikte veri 10 aydır 50 büyüme eşik değerinin altında kalmayı sürdürmüştü. Veri, nihayetinde büyümede yavaşlama sürse de bunun hızının azaldığını göstererek 2023 yılına girerken imalat sanayi sektörünün toparlanabileceğine dair bir umut oluşturmuştu.
• Aralık ayında TÜFE, Bloomberg piyasa beklentisi olan %2,35'in altında aylık %1,18 artmıştı, TÜFE yıllık bazda ise %84,39'dan %64,27'ye gerilemişti. ÜFE ise, enerji kalemindeki düşüşün desteğiyle aylık %0,24 azalış ile 2019 yılından bu yana ilk kez aylık gerilemişti. (ÜFE 2022 yılında ortalama %5,9 artış, 2003 yılından bu yana ortalama %1,3 artış göstermişti), yıllık bazda da hem enerji fiyatları hem de baz etkisinin katkısıyla %136,02'den %97,72 seviyesine gerileyerek Ocak 2022'den bu yana en düşük seviyeye gelmişti. 2023 yılının ilk yarısı da güçlü baz etkisini hissedeceğimiz bir dönem olacak, TCMB'nin geçen hafta yayınlanan Enflasyon Raporu'nda enflasyon tahmin patikası, baz etkisinin katkısıyla TÜFE'nin bu yılın ilk yarısında belirgin düşüşünü sürdüreceğini işaret etmekte ve ilk yarıda %30'lara doğru bir gevşeme beklentisini yansıtmakta. İkinci yarıda da düşüşün sürmesi ancak daha ılımlı olmasının beklendiği görülmekte. Ocak 2022'deki %11,1 seviyesindeki güçlü bir bazla 2023 yılına başlayacağız, dolayısıyla yıllık TÜFE'de düşüşün sürmesi beklenmekte. Bloomberg Anketi'ne göre ocak ayına ilişkin TÜFE'nin, aylık medyan %4 seviyesinde gerçekleşmesi ve yıllık bazda medyan %53,85 seviyesine gerilemesi bekleniyor.
ŞİRKET HABERLERİ

Alarko Holding (ALAKR, Pozitif): Holding, 2030 yılına kadar olan dönemde mevcut iş kollarına ek olarak "Tarım" ve "Gıda Sanayi" sektörlerini yeni yatırım planlamaları çerçevesinde stratejik sektörler olarak belirlemiş ve bu alanlardaki çalışmalarını hızlandırdıklarını açıklamıştır.

Ayrıca 2022 ve 2023 yılı konsolide net kar beklentilerini sırasıyla 11.000 - 12.000mn TL ve 8.500 - 9.500mn TL olarak açıklamıştır. Açıklamalar sonrasında hisse günü %10 oranında artışla kapatmıştır.

Anadolu Grubu Holding (AGHOL, Nötr): Kredi derecelendirme kuruluşu Saha Kurumsal Yönetim ve Kredi Derecelendirme Hizmetleri A.Ş., Şirket'in Uzun vadeli (Ulusal) kredi derecelendirme notunu (TR) AAA, Kısa vadeli (Ulusal) kredi derecelendirme notunu (TR) A1+ ve görünümü stabil olarak teyit etmiştir.

Emlak Konut GYO (EKGYO, Sınırlı Pozitif): Şirket projelerinden İstanbul Beykoz Riva Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı (Düşler Vadisi) İşi'nin Yüklenicisi ile yapılan Sözleşmeye Ek Protokol ile 1.254mn TL olan Asgari Şirket Payı Toplam Geliri, 2.242mn TL'ye yükselmiştir.

Girişim Elektrik (GESAN, Sınırlı Pozitif): Şirketin dolaylı bağlı ortaklığı Peak PV Solar Teknolojileri'nin faaliyet göstereceği fabrikanın yanında bulunan ve mülkiyeti şirkete ait olan 20.000 m2'lik arsa üzerine yeni bir fabrika yapılması için çalışmalara başlanmıştır. Fabrikanın inşası için yükleniciler ile anlaşmalar yapılmıştır. 2023 yılının son çeyreğinde faaliyete geçecek fabrikada, ikinci 1 GW'lık güneş paneli üretim tesisi ve Europower markası ile endüstriyel ve grid sistemler için yerli invertör üretim tesisi bulunacaktır. Fabrikanın faaliyete geçmesi ile birlikte güneş paneli üretim kapasitesi yıllık 2 GW'a yükselmiş olacaktır.

Ayrıca Şirket'in %70 bağlı ortaklığı Europower Enerji, TEİAŞ Genel Müdürlüğü tarafından gerçekleştirilen, '' İTM-391 Referanslı 154kV Derecik TM (DAP) Yapım İşi'' konulu ihaleye katılmış ve en avantajlı fiyatı vererek ihalede 1. olmuştur. İhale baz bedeli 81,7mn TL'dir.

Bunun yanında Şirket'in %70 bağlı ortaklığı Europower Enerji, Gaziantep'te yerleşik bir sanayi firmasından, yapmış oldukları GES projesinde kullanmak üzere 'Muhtelif sayıda ve özellikte Modüler Hücre ve Alçak Gerilim Pano'' ürünlerinin tedariki için sipariş almıştır. Sipariş bedeli 420bin USD'dir. (Güncel USD/TL kuru ile sipariş bedeli 7,9mn TL'dir.)

Smart Güneş Enerjisi (SMRTG, Sınırlı Pozitif): Şirket ile yurtiçinde yerleşik bir müşteri arasında KDV hariç toplam 1,9mn USD tutarındaki güneş paneli satışı işine istinaden ön ödeme bedeli alınmıştır.

Kerevitaş Gıda (KERVT, Nötr): Kredi derecelendirme kuruluşu JCR Eurasia Rating, Şirket'in uzun vadeli ulusal notunu "AA- (tr)", kısa vadeli ulusal notunu "J1+ (tr)", görünümlerini ise "durağan" olarak belirlemiştir. Ayrıca uzun vadeli, yabancı ve yerel para cinsinden uluslararası notunu "BB", görünümlerini ise "negatif " olarak belirlemiştir.

Koza Altın (KOZAL, Nötr): Şirket tarafından yapılması planlanan Çukuralan Altın Madeni İşletmesi 3. kapasite artırımı projesine ilişkin olarak, Egeçep Derneği ve Osman Nuri Özgüven tarafından Çevre ve Şehircilik Bakanlığı'nın vermiş olduğu Çevresel Etki Değerlendirmesi (ÇED) olumlu kararının iptali talebiyle açılan dava, İzmir 4. İdare Mahkemesi'nin gerekçeli kararı ile; "Çukuralan Altın Madeni İşletmesi 3. Kapasite Artırımı Projesi"ne ilişkin verilen dava konusu "Çevresel Etki Değerlendirmesi Olumlu" kararının hukuka ve çevre etki değerlerine uygun olduğu gerekçesiyle davanın reddine karar verilmiştir. Mevcut durumda, Çukuralan Altın Madeni İşletmesi 3. Kapasite Artırımı Projesine ilişkin ilgili mahkeme kararına binaen ÇED Olumlu kararı kapsamında madencilik (üretim) faaliyetleri ilgili mevzuatlara uygun şekilde devam etmektedir.

Tümosan (TMSN, Sınırlı Negatif): Şirket ortaklarından Ereğli Tekstil sahip olduğu 11,5mn TL'lik nominal hisseyi borsada işlem gören tipe dönüşüm için MKK'ya kaydettirdi. Şirketin ödenmiş sermayesi 115mn TL seviyesinde bulunuyor. Buna göre MKK'ya kaydettirilen söz konusu hisseler, ödenmiş sermayenin %10'unu oluşturuyor.

SEKTÖR HABERLERİ

Borsa İstanbul: Volatilite Bazlı Tedbir Sistemi (VBTS) kapsamında EYGYO.E, SANEL.E ve SOKE.E paylarında 30/01/2023 tarihli işlemlerden (seans başından) 27/02/2023 tarihli işlemlere (seans sonuna) kadar brüt takas uygulanacaktır. İlgili payda halihazırda uygulanmakta olan ve VBTS kapsamında önceki aşamalarda tanımlanan tedbirler de (açığa satış ve kredili işlem yasağı tedbiri) brüt takas tedbirinin uygulandığı süre boyunca devam edecektir.

Sermaye Piyasası Kurulu kararı uyarınca devreye alınan Volatilite Bazlı Tedbir Sistemi (VBTS) kapsamında BRKSN.E payları 30/01/2023 tarihli işlemlerden (seans başından) 27/02/2023 tarihli işlemlere (seans sonuna) kadar açığa satışa ve kredili işlemlere konu edilemeyecektir.

Not: VBTS kapsamında getirilen tedbirler, payın işlem gördüğü pazarın/platformun işlem kuralları, pazar değişimi veya diğer nedenlerle uygulanan işlem esaslarından ayrı olarak değerlendirilir. Buna göre VBTS tedbirleri diğer düzenlemeler veya kararlarla uygulamaya alınan işlem esaslarının geçerlilik süresinden ayrı olarak tedbir süresinin sonuna kadar uygulanmaya devam eder.

DİĞER ŞİRKET HABERLERİ

Dap Gayrimenkul (DAPGM): Şirket'in Emlak Konut GYO (EKGYO) ile imzalamış olduğu "İstanbul Sarıyer Ayazağa Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi Sözleşmesi" (Yeni Levent) kapsamında; geliştirmekte olduğu projenin yer aldığı bazı bloklarda kısmi revizyona gidilmiş ve ilgili bloklar için Tadilat Yapı Ruhsatı alınmıştır. Tadilat öncesi 958 adet konut ile 52 adet ticari ünite olmak üzere toplam 1.010 adet olan bağımsız bölüm sayısı, tadilat sonrası 967 adet konut ile 52 adet ticari ünite olmak üzere toplam 1.019 adet bağımsız bölüm olmuştur.

Erciyas Çelik Boru (ERCB): BOTAŞ tarafından Batı Karadeniz Faz 3 DGBH Projesi Çelik Boru Mal Alımı İşi ile ilgili olarak doğalgaz boru hattı için 03.01.2023 tarihinde açılan ihaleye İş Ortağı ile birlikte katılım sağlanmıştır. Söz konusu ihale 1,06 milyar TL bedel ile iş ortaklığı tarafından kesin olarak kazanılmıştır. İhalede Erciyas Çelik Boru'nun payı 528,7mn TL'dir.

Panora GYO (PAGYO): Kiracıların önümüzdeki dönem bütçelerine finansal destek sağlamak amacıyla; piyasa koşulları ve kiracıların faaliyet gösterdikleri sektör, AVM içerisindeki konumu, kendi kira sözleşmelerindeki taahhütlerini yerine getirme performansları, AVM işletme kurallarına uyum performansları ile AVM'ye sağladıkları katkılar göz önünde bulundurularak; Ocak 2023 döneminden itibaren geçerli olmak üzere, bazı kiracıların asgari kira bedellerine değişen oran ve sürelerde iskonto uygulanmasına, bazı kiracılara iskonto uygulanmamasına ve bu uygulanan iskontoların konuya ilişkin yeni bir karar alınıncaya kadar uygulanmaya devam edilmesine karar verilmiştir.

SDT Uzay Ve Savunma Teknolojileri (SDTTR): Şirket, TUSAŞ Türk Havacılık ve Uzay Sanayii A.Ş ile uydu yer istasyonu kurulumu konusunda 9,5mn USD artı 90mn TL tutarında sözleşme imzalamıştır.

Yibitaş İnşaat Malzemeleri (YBTAS): Üretim ve bakım planlamaları dahilinde, şirketin Yozgat Çimento Fabrikası klinker üretim hattının yaklaşık olarak 2,5 aylık bir süre için geçici olarak faaliyetinin durdurulmasına karar verilmiştir. Üretim planlaması kapsamı neticesinde ve piyasa koşulları öngörüsü dahilinde anılan sürede klinker stoklarının, çimento üretim ve satış ile klinker satış taleplerini karşılayacak seviyede olduğu düşünülmektedir. Dolayısıyla devam eden duruştan çimento üretimi ve satışları etkilenmeyecektir.

FAİZ PİYASALARI

Cuma günü ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti %9 seviyesinde yatay seyretti. TCMB cuma günü 60 milyar TL'lik (%9'dan, 7 gün vadeli) haftalık repo ihalesi açtı. Toplam fonlama tutarı ise repo ihaleleri kaynaklı 189 milyar TL oldu.

 

Yurt içi tahvil piyasasında, cuma günü verim eğrisinde kısa vadeli tarafta düşüşler gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise yükselişler görüldü. Bu kapsamda, günlük bazda kısa vadeli tarafta 5 baz puana yaklaşan düşüşler gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta 60 baz puana yaklaşan yükselişler görüldü. Gösterge kağıtların faizlerinin haftalık bazda değişimlerine bakıldığında ise, kısa vadeli tarafta 20 baz puana varan düşüşler gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta 135 baz puana varan yükselişler görüldü.


Ziraat Yatırım Menkul Değerler
www.ziraatyatirim.com.tr

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

“Günlük Yabancı Oranları” adlı raporumuzun içeriğinde; Günlük, haftalık, aylık, yıllık bazda hisselerin yabancı oranları değişimlerini, bütün hisselerin cari yabancı oranlarının güncel halini, son 10 günlük periyotta yabancı oranı artış ve azalış trendinde olan hisseleri ve BIST-50 şirketleri için son 3 aylık yabancı oranı grafiklerini bulabilirsiniz.



 Detaylı bilgi almak, İş Yatırım’ın güncel raporlarına ulaşmak için aşağıdaki linki kullanabilirsiniz.

https://arastirma.isyatirim.com.tr/2023/01/30/gunluk-yabanci-oranlari-30-01-2023/
 
İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Ocak) : Ekonomik güven endeksi, tüketicilerin ve üreticilerin genel ekonomik durum hakkındaki değerlendirmelerini, beklentilerini ve eğilimlerini kapsayan bir bileşik endekstir. Ekonomik güven endeksi 100'ün üzerindeyken genel ekonomik durum hakkında iyimser bir görünüm gösterirken, 100'ün altında olduğunda karamsar bir görünüm gösterir. Veri Aralık ayında 97.6 olarak açıklanmıştı. (10:00)
Almanya GSYİH: Euro bölgesinin lokomotif ülkesi olan Almanya’da 2022 yılının 4. çeyreğine ait olarak açıklanacak olan büyüme rakamında yükseliş yaşanması, kıtanın ortak para birimi olan Euro’nun değer kazanmasına neden olabilir. Almanya yıllık GSYİH büyüme beklentisi yıllık son çeyrekte %0.4,yıllık %1.2 olarak açıklandı. Verinin beklentilerin üzerine çıkması Euro’ya sert alım getirebilir. (12:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Cumhurbaşkanı Erdoğan, "Gübretaş Altın Madeni Tesisi'ne bugüne kadar yaklaşık 70 milyon dolar yatırım gerçekleştirilerek projenin ilk kısmı tamamlandı. İlk etapta yıllık 2,5 tona kadar altın üretme kapasitesiyle çalışacak" ifadelerini kullandı.

Enerji ve Tabii Kaynaklar Bakanı Fatih Dönmez, "5 LNG terminalimizin bir kısmı özellikle yaz aylarında müsait. Talep ettiği takdirde Avrupa ülkelerine bu terminalleri kullanmak suretiyle kendilerine gaz sevkiyatı yapabiliriz" dedi.

BOTAŞ, büyük sanayi kuruluşlarının kullandığı gazın toptan fiyatında yüzde 13,30 ile yüzde 17,22 oranlarında; elektrik üretim amaçlı gaz toptan satışında yüzde 16,67 indirim yaptı.

TCMB’nin Ödeme Hizmetleri ve Elektronik Para İhracı ile Ödeme Hizmeti Sağlayıcıları hakkındaki yönetmelik Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girdi. Asgari özkaynak tutarı fatura kuruluşları için 7 milyon TL’ye, elektronik para kuruluşları için 41 milyon TL’ye yükseltildi.

Sanayi ve Teknoloji Bakanı Mustafa Varank, "2022 yılında düzenlediğimiz 13 bin 653 teşvik belgesi ile 357 binden fazla kişiye istihdam sağlayacak yaklaşık 579 milyar liralık yatırımın önünü açtık. İfadelerinde bulundu.

ABD
Eski ABD Hazine Bakanı Larry Summers, gelecek hafta Fed’den beklenen faiz artışı sonrası ekonomik görünümdeki belirsizlikler nedeniyle bankanın yeni bir artış sinyali vermekten kaçınması gerektiğini belirtti.

ABD Kongresindeki Cumhuriyetçi senatörler, yapısal reformlar olmadan borç limiti artışını desteklemeyecekleri konusunda ABD Başkanı Joe Biden'ı uyardı.

Fed’in de yakından izlediği enflasyon göstergesi çekirdek PCE beklentilere paralel olarak Aralık'ta yıllık yüzde 4,4 arttı.

ABD'de bekleyen konut satışları geçen sene yüksek faizlerin etkisiyle üst üste düşüşün ardından Mayıs 2022'den bu yana ilk artışını kaydetti.

ABD Hazine Bakanı Janet Yellen Rus petrol ürünlerine uygulanacak kısıtlamaların kapsamını genişletmeyi hedefleyen müzakerelerin AB'nin açıklayacağı yeni yaptırımlarla aynı zamana denk gelecek şekilde sonuçlanacağına inandığını kaydetti.

Avrupa
Avrupa Birliği (AB) ülkeleri, Rus rafineri petrol ürünlerinden dizelin variline 100 dolar, sıvı yakıtın variline 45 dolar tavan fiyat uygulanmasını değerlendiriyor.

Avrupa Birliği (AB) konseyi, savaş nedeniyle Rusya ekonomisinin belirli sektörlerini hedef alan yaptırımların 31 Temmuz 2023'e kadar uzatılmasının kararlaştırıldığını duyurdu.

Fransa ve Irak arasında ikili ilişkileri güçlendirmek amacıyla stratejik ortaklık anlaşması imzalandı.

İngiltere Maliye Bakanı Jeremy Hunt, salgının ülkenin istihdam piyasasındaki zaaflarını ortaya çıkardığını belirtti. İngiltere’nin dijital teknoloji, sosyal bilimler ve inovasyon alanlarında öncü küresel ölçekte öncü durumunda olduğunun altını çizen Hunt, “İngiltere’yi 'Yeni Silikon Vadisine' dönüştürmek istiyoruz” dedi

Asya
Japonya Merkez Bankası Başkanı Harihuko Kuroda, ekonomiyi ve ücretleri artırmaları için şirketleri desteklemek için ultra gevşek para politikasının devam ettirmenin önemine vurgu yaptı.

Forex Yorumları

Altında Fed bekleyişi
Haftanın son işlem gününde Fed ’in de yakından izlediği enflasyon göstergesi çekirdek PCE beklentilere paralel olarak Aralık'ta yıllık yüzde 4,4 arttı. Kişisel harcamalar ise Aralık'ta yüzde 0,2 daraldı. Beklenti yüzde 0,2 düşüş gerçekleşmesi yönündeydi. Diğer taraftan, fiyatlardaki değişikliklere göre ayarlanmış kişisel harcamalar Aralık ayında yüzde 0,3 düştü. Mallar için enflasyona göre ayarlanmış harcamalar ise yüzde 0,9 düşerken hizmetlere yapılan harcamalar Ocak 2022'den bu yana artışın yaşanmadığı ilk ay oldu. Açıklanan veriler enflasyondaki düşüşün sürdüğüne işaret etti. Bu durum Fed 'in faiz artırım hızını yavaşlatmasına imkan vermesi olasılığını artırdı. Bu hafta Merkez Bankalarının faiz kararlarını takip ediyor olacağız.

Teknik Analiz: Altın fiyatlarında Fed bekleyişi öncesinde sınırlı bir fiyatlanma yaşanmaktadır. Dolar endeksinde geri çekilme hareketine bağlı olarak yukarı yönlü harekette 1950 seviyesi ilk direnç noktamız olacaktır. Buna karşın dolar endeksinde güçlenme hareketi oluşması halinde 1911 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler:1911/1900/1890
Dirençler:1950/1960/1970

Petrolde Fed baskısı

Petrol yeni haftaya satıcılı başladı. Çin’in Yeni Ay Yılı tatilinden dönmesiyle birlikte, Fed’in 2023 yılında gerçekleştireceği ilk toplantının haftası başlamış oldu. Küresel piyasalar ve ekonomiler için büyük önem taşıyan Fed toplantısında piyasa beklentisi Fed’in 25 baz puanlık faiz artırım kararı alması yönünde. Fed’in faiz kararı ve sonrasında Fed başkanı Powell’ın yapacağı açıklamalar piyasa tarafından yakından takip edecek. Fed toplantısının yanı sıra bu hafta İngiltere Merkez Bankası ve Avrupa Merkez Bankası’nın da gerçekleştireceği toplantılar piyasa tarafından takip edilecek.

WTI Teknik Analiz: Yatay kanal içerisindeki hareketine devam eden ham petrolde geri çekilme hareketlerinin gerçekleşmesi halinde 22 günlük hareketli ortalama olan 78,45 seviyesi destek seviyesi olarak takip edilebilir. Yukarı yönlü bir harekette 82,42 seviyesi direnç seviyesi olarak izlenebilir.

Destekler: 78,45 / 77,77 / 75,42
Dirençler: 81,10 / 82,42 / 83,46

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 85$’ın üzerinde fiyatlanmaya devam ediyor. 22 günlük hareketli ortalama 84,01 destek seviyesi olarak takip edilebilir. Yukarı yönlü bir harekette ise 90,10 direnç seviyesi olabilir.

Destekler: 84,01 / 83,33 / 82,46
Dirençler: 87,10 / 90,10 / 91,53

EURUSD'de Merkez Bankası Haftası Gerginliği

EURUSD paritesi Merkez bankası haftasına sınırlı geri çekilme ile başladı. Parite geçtiğimiz hafta ABD tarafından gelen optimist verilerle desteklenmişti. Çekirdek Kişisel Tüketim Fiyat Endeksi’nde yavaşlama sürerken, ABD 4.Çeyrek büyüme verisi beklentilerden (%2.6) yukarıda %2.9 gelmesi piyasada kafa karışıklığına sebep olmuştu. Enflasyon öncü verilerinde daralma Fed’in güvercin davranacağı inancını desteklerken, ekonomide yavaşlama sinyallerinin güçlü gelmemesi şahin tondaki tahminleri kuvvetlendirmişti. Euro bölgesinde ECB tarafından gelen şahin tondaki mesajlar paritedeki yükselişi desteklemeye devam etmişti. 1 Şubat Fed toplantısı öncesi Euro bölgesinde Almanya büyüme verisi ve Euro bölgesi Tüketici Güveni anketi açıklanacak. ABD tarafında ise önemli bir veri akışı beklenmiyor.

Teknik Analiz: Parite analiz yazılırken 1.0867 seviyesinde seyrediyor. Paritede yukarı yönlü hareketin tekrar güçlenmesi için kısa vadede 1.0877 seviyesi izlenebilir. 1.090 seviyesinin altına sarkan paritede 1.0877 seviyesinin aşılması halinde 1.09 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde sırasıyla 1.085 -1.08 seviyeleri önemli olacaktır.

Destekler: 1.085/1.080/1.078
Dirençler: 1.087/1.090/1.093

DolarTL'de gözler yoğun veri haftasında
Bu hafta gözler başta ABD ve Avrupa Merkez Bankaları’nın para politikası kararlarıyla birlikte yoğun veri gündemine çevrildi. Yurt içinde ise dikkatler enflasyon verilerinde olacak. Fed’in Çarşamba günkü toplantıda 25 baz puan faiz artırması beklenmekte. Karar ardından Fed Başkanı Jerome Powell'ın yönlendirmelerinin yanı sıra cuma günü açıklanacak tarım dışı istihdam verisinin de piyasa beklentilerini etkilemesi beklenmektedir. İç tarafta cuma günü açıklanacak Ocak ayı TÜFE ve ÜFE verileri takip edilecek. Aralık ayında yıllık enflasyon baz etkisiyle yüzde 64,27’ye gerilemişti. DolarTl’de uzun süredir izlediğimiz bant aralığı olan 18,40 - 18,65’ in üzerinde fiyatlamaları izliyoruz. Dolar endeksi DXY ılımlı olarak 101,8, ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3,52 seviyesinde bulunmaktadır.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak ekim ayından itibaren izlediğimiz 18,80 ve 18,40 bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Teknik olarak yatay direnç seviyesi 18.66 üzerinde yakın direnç olarak 19.00 seviyesini takip ediyoruz. Aşağı yönlü harekette 18.40 seviyesinin aşağısında 18.22 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.80 \ 19.00 \ 19.40

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 19.47 \ 19.20 \ 18.92
Dirençler: 20.50 \ 20.72 \ 21.00

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksinin haftanın son işlem gününü yüzde 0,16 düşüşle tamamlamasına karşın açılış seviyesinin üzerinde kapatması kontrattaki risk iştahını artırdı. 5 günlük geri çekilmenin ardından spot BIST30 endeksindeki tepki alımlarının devam etmesi kontrattaki risk iştahını artabilir. Kontratta görülebilecek yükseliş denemelerinde spot BIST30 endeksindeki 5830 seviyesi takip ediliyor olacak. Spot takip ettiğimiz 10 günlük üssel ortalamasının üzerinde tutunamadığı sürece yukarı yönlü hareketler sınırlı kalabilir. Spot BIST30 endeksindeki satış baskısının devam etmesi durumunda ise 5600 seviyesi takip ediliyor olacak. 5600 seviyesinin altında görülebilecek fiyatlamalarda kontrattaki satışlar derinleşebilir.
Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 5830 / 5870 / 5940
Destekler: 5700 / 5600 / 5550


Dolar Kontratı
DolarTL 18,40-18,80 bant aralığındaki yatay hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça sığ bir şekilde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 18.40 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette mevcut seyir için 18.22 seviyesi kalıcı bir şekilde kırılmadıkça kısa pozisyonlar uygun görünmüyor.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.80 \ 19.00 \ 19.40


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında 1890 seviyesi üzerinde kaldığı sürece mevcut uzun pozisyonlar korunabilir. Geri çekilmeler alım fırsatı verebilir. 1950 seviyesi üzerindeki işlemlerde ilave uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler:1911/1900/1890
Dirençler:1950/1960/1970


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

EUR/USD
EURUSD paritesi haftaya yatay seyirle başladı. Haftanın son işlem gününde ABD’de öncü enflasyon göstergelerinden olan ve Fed’in de takip ettiği PCE verisi takip edildi. Buna göre PCE %5,5 beklentilerine kıyasla %5 oldu. Beklentilerin altında gelen veri piyasalarda risk iştahını yükseltti ve EURUSD paritesini destekledi. Bu hafta gözler merkez bankalarında olacak. Piyasalar Fed’in 25 baz puanlık faiz artıracağını fiyatlıyor. Euro Bölgesi’nde ise şahin açıklamalarla bu hafta ECB’den 50 baz puanlık faiz artırımı bekleniyor. Teknik olarak EURUSD paritesinde yükselen kanalın üst bandı ve 50 periyotluk HO seviyesi destek olarak takip edilebilir.
Destekler: 1.0851 - 1.0805 - 1.0735
Dirençler: 1.0902 - 1.0956 - 1.1006
 
USD/TRY
Dolar/TL paritesi bar bantta fiyatlanmaya devam ediyor. Yurt içinde Hazine ve Maliye Bakanı Nebati, milli gelirin faize değil yatırıma harcandığını belirterek Türkiye’nin borçla değil bu yatırımlarla büyüdüğünü ifade etti. Sanayi ve Teknoloji Bakanı Varank ise 2022 yılında 579 milyar liralık yatırımın önünü açtıklarını belirtti. ABD’de ise enflasyonun öncü göstergesi olan PCE verisi beklentilern altında %5 artış gösterdi. Verinin ardından piyasalarda risk iştahı desteklenirken gözler bu hafta gerçekleşecek Fed toplantısına çevrildi. Fed’in Çarşamba günü 25 baz puanlık artırıma gitmesi bekleniyor. Bugün ise yurt içinde ekonomik güven endeksi açıklanacak.
Destekler: 18.77 - 18.74 - 18.70
Dirençler: 18.82 - 18.86 - 18.90
 
XAU/USD
Ons altında yatay fiyatlamalar takip ediliyor. Haftanın son işlem gününde takip edilen ABD PCE verisi %5,5 beklentilerine kıyasla %5 artış gösterdi. Enflasyonun yavaşlama işareti göstermesi piyasalarda risk iştahını desteklerken ons altına talep arttı. Çin piyasalarının tatilden dönmesi de ons altın fiyatlarını destekleyebilir. Yarın açıklanacak Çin PMI verileri ons altında belirleyici olabilir. Öte yandan bu hafta gerçekleşecek Fed toplantısı da önem arz ediyor. Piyasalar Fed’in 25 baz puanlık faiz artırıma gitmesini fiyatlıyor. Teknik olarak 50 periyotluk HO üzerindeki fiyatlamalar olumlu değerlendirilebilir.
Destekler: 1920 - 1908 - 1884
Dirençler: 1936 - 1957 - 1973
 
BRENT
Brent petrol yeni haftaya temkinli başladı. Haftanın son işlem gününde takip edilen ve enflasyonun öncü verisi sayılan ABD PCE verisi %5,5 beklentilerine kıyasla %5 artış gösterdi. Verinin ardından resesyon endişeleri dinerken küresel risk iştahı desteklendi. Bu hafta ise gözler merkez bankalarının faiz kararlarında olacak. Öte yandan bu hafta takip edilecek PMI verileri de ekonomik aktiviteye dair ipucu sunacak. AB ve G7 ülkelerinin Rus petrolüne tavan fiyat uygulamasının 5 Şubat’ta yürürlüğe girmesi bekleniyor. Siyasi gelişmeler brent petrol fiyatlamaları üzerinde belirleyici olabilir. Teknik olarak 50 periyotluk HO seviyesi destek olarak takip edilebilir.
Destekler: 85.38 - 83.67 - 82.35
Dirençler: 81.03 - 88.27 - 89.89



 İnfo Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.infoyatirim.com

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

BİST:
Haftanın son işlem gününe düşüşle başlayan ve gün içinde 5.020 puan seviyesine kadar
gerileyen BİST100 Endeksi, kapanışa yakın gelen alımlarla kayıplarını azaltarak günü %
0,75 düşüşle 5.191,83’den tamamladı. Bankacılık Endeksi %2,82 düşüşle, negatif
ayrışarak satışlara öncülük etmeyi sürdürürken, Sınai Endeks %0,30 geriledi. Haftalık
bazda ise BİST100 %5,44 gerilerken, Bankacılık Endeksi %11, Sınai Endeks %4,99
değer kaybetti. Seçime yaklaşırken artan belirsizliğe ek olarak TCMB’nin karşı taraf
olduğu dövizden dönüşlü KKM’lerde faiz üst sınırı kaldırılırken, mevduat ve KKM’de
artan getiri imkanının da Borsa İstanbul’daki satışlarda etkili olduğunu düşünüyoruz.
Bununla beraber bilanço dönemi içerisinde, güçlü beklentileri olan hisselerin pozitif
ayrışmayı sürdüreceğine inanıyoruz. Küresel tarafta ise, güçlü risk iştahı, teknoloji
endeksleri öncülüğünde korunuyor. Küresel major borsalar geçtiğimiz haftayı genel
olarak yükselişlerle tamamladı. Bu hafta, Fed, İngiltere ve Avrupa Merkez Bankalarının
toplantıları takip edilecek. Toplantılarda alınacak kararlar ve verilecek mesajların risk
iştahı üzerinde etkili olmasını ve küresel piyasalara yön vermesini bekleriz. Özellikle
Çarşamba günkü Fed toplantısı öncesi riskli varlıklar nispeten düşük hacimli ve yatay
seyredebilir. Bu sabah ABD vadelileri ve Alman DAX vadelisi negatif eğilimle işlem
görürken, Asya Endekslerinde karışık bir seyir izleniyor. Yurtiçinde ise, Cuma günü
açıklanacak olan enflasyon verileri takip edilecek. VIOP-30 endeksi Cuma akşam
seansını pozitif eğilimle tamamladı. Endeksin güne pozitif eğilimle başlamasını ancak,
gün içerisinde dalgalı ve zayıf seyrini korumasını bekliyoruz

Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.sekeryatirim.com
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

 
Endeksin yeni işlem gününe hafif alıcılı bir açılış ile başlamasını öngörüyoruz.
 
Asya Bölgesi’nde, Çin piyasasının kapalı olduğu geçtiğimiz haftada, ABD’de açıklanan veriler ve şirket finansallarının olumlu yansımaları, ABD ekonomisine ilişkin "yumuşak iniş" senaryosunun gerçekleşebileceğine dair beklentileri kuvvetlendirirken, küresel risk iştahında toparlanma eğilimini kısa vadede destekledi.
 
ABD’de Cuma günü açıklanan kişisel tüketim giderleri fiyat endeksi (PCE) verisi piyasa beklentisinin altında artış gösterdi. ABD Merkez Bankası (FED) tarafından yakından takip edilen ve öncü enflasyon göstergesi olan PCE verisinde, Aralık ayında bir önceki aya göre yüzde 0,1 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 5,0 artış kaydedildi.
 
BIST100 endeksi haftanın son işlem gününü, yüzde 0,75 değer kaybederek 5191,83 puandan tamamladı. Toplam işlem hacmi 98,7 milyar lira düzeyinde gerçekleşti. Endekse, SASA, TUPRS, HEKTS, ALARK ve SISE olumlu, GUBRF, TCELL, KOZAL, AKBNK ve ISCTR negatif yönde katkı yaptı.
 
Bu sabah Asya seansında işlem gören endeks ve endeks vadeli işlem sözleşmelerinin birçoğunda zayıf seyrin devam ettiği izleniyor.
 
Endeksin yeni işlem gününe hafif alıcılı bir açılış ile başlamasını öngörüyoruz. Teknik olarak bakıldığında, endeksin 50 günlük ağırlıklı hareketli ortalamasına tekabül eden 5265 seviyesi kritik bir eşik olarak takip edilebilir. Bu seviye altında kalıcılık sağlanması durumunda 5150-5100-5056 destek seviyeleri olarak izlenebilir. Bu seviye üzerine geçişlerde ise 5270-5300-5320 direnç seviyeleri olarak takip edilebilir.
 
 



  Global Menkul Değerler
  www.global.com.tr
                                 ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Jeopolitik Riskler Artarak Devam Ediyor
İran’a ait savunma tesisine insansız hava araçları ile saldırı düzenlendi.
 
AMERİKA
• ABD Kişisel Tüketim Harcamaları Fiyat Endeksi Aralık'ta yıllık olarak 4,4 artarak beklentilere paralel geldi. Aralık ayında yüzde 0,2 azalma öngörülen kişisel harcamalar beklentiyi karşılayarak yüzde 0,2 azaldı.
• ABD'de Biden yönetimi kripto paralar riskinin azaltılmasına ve yatırımcıların korumasına ilişkin önceliklerini ifade etti.
 
AVRUPA
• AB Komisyonu Rus rafine petrol ürünlerine tavan fiyat getirilmesine yönelik ambargosu 5 Şubat'ta yürürlüğe geçilmesi bekleniyor. Buna ek olarak ABD Hazine Bakanı Janet Yellen AB'nin yeni yaptırımlarla aynı zamanda denk gelecek şekilde Rusya'ya yaptırım uygulanacağı açıkladı.
• Avrupa Birliği Rusya'nın belirli sektörlerini hedef alan yaptırımların 31 Temmuz 2023'e kadar uzatma kararı aldı. Her 6 ayda bir uzatılan ekonomik yaptırımların nedeni olarak Rusya'nın Ukrayna'yı işgal etmesi belirtildi.
 
TÜRKİYE
• Toyota, Sakarya'da 2,3 milyar Euro'ya bedel olucak yatırımı ile hibrit otomobil ve batarya üretim tesisi kurulacak. Bu Üretim tesisi ile birlikte ilk şarj edilebilir hibrit otomobil Toyota C-HR'nin üretimine başlanacak.
 
ASYA
• Japonya Merkez Bankası Başkanı Harihuko Kuroda ultra gevşek para politikalarına devam edecek. Kurado yaptığı konuşmasında, ekonomin desteklenmesine ve şirketlerin ücretleri artırabilecekleri bir ortam oluşturulmasına yönelik önemini ifade etti.
 
EUR/USD Teknik Analizi
EURUSD sabah saatlerinde 1.0865 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.0900 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1.0840 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1.0900 / 1.0920 / 1.0940
Destekler : 1.0840 / 1.0780 / 1.0660
 
XAUUSD - Altın Teknik Analizi
Ons Altın, sabah saatlerinde 1925 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1935 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 1920 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1935 / 1942 / 1950
Destekler : 1920 / 1916 / 1897
 
XAGUSD Teknik Analizi
Ons Gümüş sabah saatlerinde 23.60 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 23.80 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 23.45 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 23.80 / 24.06 / 24.54
Destekler : 23.45 / 23.20 / 22.96
 
WHEAT Teknik Analizi
Wheat, sabah saatlerinde 754 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 755 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 744 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 755 / 760 / 778
Destekler : 744 / 737 / 728
 
UKOIL Teknik Analizi
Ukoil sabah saatlerinde 86.50 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 87.00 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 85.85 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 87.00 / 88.75 / 89.10
Destekler : 85.85 / 83.65 / 80.50
 
GBPUSD Teknik Analizi
GBPUSD, sabah saatlerinde 1.2397 seviyesinde işlem görmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.2340 seviyesi direnç noktası olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde 1.2310 seviyesi destek noktası olarak takip edilebilir.
 
Dirençler : 1.2400 / 1.2420 / 1.2450
Destekler : 1.2360 / 1.2310 / 1.2280


 Alb Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.albyatirim.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.