Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

Piyasa Beklentimiz
Borsa endeksi haftayı %1,9 getiri ile tamamladı. Haftanın fotoğrafını çektiğimizde BİST 30 endeks ve bankacılık endeksindeki yükselişlerin endeksi desteklediğini görüyoruz. Bankacılık endeksi yine başı çekmiş. Buna karşın halka arz endeksi %2,95 ile bu haftanın kaybedenlerinden olmuş. BİST tüm endeksten BİST 100 endeksi çıkardığımızda geriye kalan diğer şirket hisselerinde de %0,54’lük kayıp gerçekleşti. Bu haftanın en çok kazananı %5,6 getiri ile iletişim sektörü oldu.
Geçen hafta beklenti altında gelen enflasyon verisi algılamaların olumlu tarafa kaymasını destekledi. Enflasyon verisinin aylık bazda %2 altında kalması yabancı raporlarda enflasyona yönelik yıl sonu beklentilerin aşağı yöne revize edilmesini sağladı. Bu, Merkez Bankasının yıl sonu hedefine yönelik inancın önemli bir işaretidir ki yatırım yapılabilir seviyeye daha hızlı ulaşmamızı destekleyebilecek bir etkendir. Bu veri sonrası aylık olarak %2 altında kalmaya devam etmemiz halinde daha güçlü bir yabancı ilgisi olmaya başlayabilir. Ancak bu ay maaş zamları ve elektrik zamları enflasyona puan bazlı yük olarak geri gelecek. Bunun etkisini ve yarattığı belirsizliği izleyeceğiz.
Şimdilik TL ve TL varlıklarına olan inanç devam etse de haftalık verilerde yurt dışı yerleşikler hisse satmaya devam etti. 28 Haziran haftası verilerine göre hisse senedinde 228 mn$ ve DİBS’te680 mn$ çıkış oldu. 2024 yılı toplamında hisseden 710 mn$ çıkış olurken, DİBS’e8128 mn$ giriş oldu. Buna karşın bu Perşembe açıklanan verilerde hisseye giriş olmuş olabilir. Hem endeksin gerilediği cazip seviyeler hem de yurt dışından olumlu bakış bunu desteklemiş olabilir. Buna karşın bizim istediğimiz ve beklediğimiz uzun soluklu yabancı henüz gelmiş değil. 19 Temmuz Moody’s not değerlendirmesi ve bunu takip eden diğer kuruluşların not artışı sonrası sıcak para girişlerinin artmasını bekliyoruz. Bununla birlikte aynı hafta için açıklanan rezervlerde azalma gerçekleşti. İki aydın rezerv artışı bu hafta yerine 4.712 mn$ gerilemeye bırakmış görünüyor.
Bu haftanın hiç kuşkusuz ki en önemli verisi Perşembe günü açıklanacak ABD TÜFE verisi. Bununla birlikte Cuma günü de ÜFE verilerini karşılıyor olacağız. Bu hafta Fed Başkanlarının açıklamaları yine önemli olabilir. Özellikle son gelen verilerle birlikte Fed’in faiz indirim patikasına bakışa yönelik önemli ip uçları edinebiliriz. Çarşamba günü içeride sanayi üretim ve işsizlik oranı açıklanacak. Ancak 2 ay gecikmeli veri olası nedeniyle TL ve TL varlıklarına etkisinin olmasını beklemeyiz. Cuma günü ise Mayıs ayını ifade eden cari ödemeler dengesi açıklanacak. Bu da geç gelen bir veri ancak seyri önemli. Yaz aylarına girmemizle birlikte sıcak para girişinin daha fazla ve dışarıya olan borçlanmanın daha az olmasını bekliyoruz. Bununa birlikte son günlerde doğrudan yapılabilecek yatırımların arttığına şahit oluyoruz. Doğrudan gelebilecek yatırımların finans hesabında güçlü ir rolü olması ve veriyi daha kaliteli hale getirmesi muhtemelen ancak daha sonraki rakamlarda göreceğiz. Dolayısıyla cari açıktaki iyileşmenin sürmesine yönelik beklentimiz sürüyor.
Bugün hareketli olmasını beklediğimiz hisseler:

VAKBN, HALKB: Tepki hareketinin devamı beklentisi
CIMSA, BERA, ISMEN : Güçlü teknik göstergeler

BIST 100 Endeksi
Bist 100 endeksinde ana yön yukarı olmaya devam ediyor. Buna karşın 10800 seviyesi yakınlarındaki yatay bir seyir ve kar realizasyonlarıyla karşılaşıyoruz. Dolayısıyla yükselişlerde temkinli olmakta fayda var. 10800 seviyesi üzerinde iki günlük kapanış gerçekleşmesi halinde yeni rekor seviyeler daha güçlü bir şekilde gelebilir. Buna karşın 10800 seviyesi üzerinde kalmakta zorlanılması halinde ise 10600 seviyesi ilk destek olarak karşımıza çıkıyor. Teknik göstergeler güçlü tarafta olmaya devam ediyor.
Destekler: 10800 / 10600 / 10500
Dirençler: 10900 / 11000 / 12700

                      
VIOP STRATEJİ - XU030 SPOT EDNEKS
BİST 30 endeks VIOP kontratında ana yön yukarı olmaya devam ediyor. Saatlik grafikte 11800 seviyesindeki destek üzerindeki seyirler korundukça yükseliş eğiliminin sürmesi beklenebilir. Destek altına kaymaları düzeltme olarak okuyacağız ve yakın destekten tepkilerin gelip gelmeyeceğini izleyeceğiz. 11800 üzerindeki seyirler korundukça uzun pozisyonlar da korunabilir. Buna karşın 11800 altındaki saatlik kapanışlarda ana yön yukarı olduğundan panik yapmamakta fayda var. Kısa pozisyonlar için aceleci olmuyoruz.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Güne başlarken… BIST 100 endeksi Cuma günü %0,19
azalışla 10.851,78 puandan tamamladı. BIST 100 endeksinde
toplam işlem hacmi 97,4 milyar TL oldu. Önceki kapanışa göre
mali endeks %0,47, teknoloji endeksi %0,50 ve hizmetler
endeksi %0,07 değer kaybederken, sanayi endeksi %0,22
değer kazandı. BIST 100 endeksine dâhil hisselerin 49'u prim
yaptı, 48'i geriledi. Ereğli Demir Çelik, Türk Hava Yolları, Yapı
ve Kredi Bankası, Türkiye İş Bankası (C) ile Koç Holding en
çok işlem gören hisse senetleri oldu. Bu haftanın gündem
maddelerinde, Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek ile
Merkez Bankası Başkanı Fatih Karahan, JPMorgan tarafından
11 Temmuz'da İstanbul'da düzenlenecek yatırımcı
toplantısına katılacaklar ve ABD’de gerçekleşecek NATO
zirvesi öne çıkıyor. Teknik görünüme baktığımızda, bugün geri
çekilmelerde 10.775 - 10.650 gün içi destek noktalarını takip
edeceğiz. Yukarı hareketlerde ise 10.950 - 11.100 ilk önemli
dirençlerimiz olarak değerlendiriyoruz.

 Bulls Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 
  https://bullsyatirim.com/
***
Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Fransa'da ikinci tur seçimleri tamamlandı. İlk turda
sandıktan birinci sırada çıkan aşırı sağın ikinci turda üçüncü
sıraya gerilediğini, sol ittifakın ise ilk sıraya yerleştiğini
görüyoruz. Hiçbir parti ya da ittifakın parlamentoda tek
başına kontrol sağlayamadığını belirtelim. Seçim sonuçları
AB’nin durumu açısından nötr, Fransa ekonomisi açısından
bütçe kontrolü üzerinde bir süre belirsizlik doğabilir. ABD ve
Asya tarafına baktığımızda ise bu sabah zayıf bir görünüm
var. Borsa İstanbul'da Cuma günü sınırlı kar satışları
görmüştük. 11.000 civarından gelen bu hafif geri çekilmeyi
normal karşılıyoruz. Para girişi ya da çıkışı anlamında cuma
günü yatay bir görünüm vardı. Bu sabah Borsa İstanbul'da
yine yatay bir açılış bekliyoruz. Günün ajandası sakin.
Haftanın ajandasında Cumhurbaşkanı Erdoğan'ın ABD’de
katılacağı NATO Zirvesi ve burada yapacağı temaslar takip
edilecek. ABD Başkanı Biden’la da bir görüşme yapması
bekleniyor. Ek olarak Hazine ve Maliye Bakanı Şimşek ile
Merkez Bankası Başkanı Karahan'ın da Perşembe günü JP
Morgan tarafından düzenlenecek olan yatırımcı
buluşmalarında vereceği mesajlar takip edilecektir. Makro
veriler açısından haftanın ikinci yarısında ABD enflasyon
verileri öne çıkıyor. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri güne 262
baz puandan başlıyor

 Tacirler Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.tacirler.com.tr
                                 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Fransa’da dün düzenlenen Parlamento seçimlerinin ikinci turunda sandık çıkış anketlerine göre sol ittifak ilk sıraya yerleşirken,
Macron ittifakı ikinci oldu. İlk turun birincisi aşırı sağ ise üçüncü sıraya geriledi. Çıkış anketlerinden gelen sürpriz sonuçların
ardından EURUSD paritesinin haftaya 1,0807 seviyesinden hafif negatif bir başlangıç yaptığı, Avrupa vadelilerinin ise karışık bir
seyir izlediği takip ediliyor. Yeni haftaya sakin bir veri akışı ile başlıyor olsak da haftanın geri kalanında bizi yoğun bir gündem
bekliyor. Fed Başkanı Powell bu hafta ABD Kongresi’nin alt ve üst kanadına, yani Temsilciler Meclisi Finansal Hizmet
Komitesi’ne (9 Temmuz Salı TSİ 17:00) ve Senato Bankacılık Komitesi’ne (10 Temmuz TSİ 17:00) Para Politikası Yarı Yıl Raporu
sunumu gerçekleştirecek. Sunum metni önceden kamuoyu ile paylaşıldığından ötürü, sunumların ardından düzenlenecek olan
soru - cevap kısmı piyasa için daha fazla önem arz ediyor. Cuma günü yayınlanan sunum metninde Fed’in faiz indirimlerine
başlamadan önce daha fazla güvene ihtiyaç duyduğu vurgusunun yer aldığını bu noktada belirmekte fayda var. Yurt dışı
piyasalarda bu hafta öne çıkan bir diğer gündem maddesi ise 11 Temmuz Perşembe günü TSİ 15:30’da açıklanacak olan ABD
haziran manşet TÜFE verileri. ABD’de yıllık TÜFE’nin haziran ayında %3,3’ten %3,1’e inmesi bekleniyor. TÜFE’de beklenen
düşüşün gerçekleşmesi, geçtiğimiz hafta piyasada oluşan Fed iyimserliğini destekleyebilir

 Tacirler Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
  www.tacirler.com.tr
                                 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

ABD Verileri Sonrası Dolar Değer Kaybetti
İSO Türkiye imalat satın alma yöneticileri endeksi Haziran'da 47,9’a gerileyerek, üçüncü ay üst üste eşik değer olan 50’nin altında kaldı ve 2024'ün en düşük seviyesine indi. TÜFE bazlı reel efektif döviz kuru 61,90 ile 2021 Eylül ayından bu yana en yüksek seviyeye çıktı. Sermaye Piyasası Kurulu, kripto varlıklara yönelik düzenlemeleri kapsayan Sermaye Piyasası Kanununda Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun'un yürürlüğe girmesinin ardından kripto varlıklara ilişkin sürecin ayrıntılarını açıkladı. Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK) Haziran ayına ilişkin tüketici ve üretici fiyat endekslerini yayımladı. Veriler aylık bazda bir yılın en yavaş enflasyonuna işaret etti. Yıllık enflasyon da Haziran ayında sekiz ayın ardından ilk kez geriledi. Yabancı kurumlar, Türkiye ile ilgili enflasyon beklentilerini düşürmeye başladı
ABD’de tarım dışı istihdam, haziranda 206 bin kişi artarak beklentilerin üzerinde gerçekleşti. İşsizlik oranı ise yüzde 4'ten yüzde 4,1'e yükseldi. Tarım dışı istihdama ilişkin nisan ve mayıs ayı verilerinde aşağı yönlü revizyona gidildi. Fed Başkanı Powell, "Enflasyonu hedefimize düşürmede oldukça ilerleme kaydettik." dedi.
ABD’de bu hafta, salı günü Fed Başkanı J. Powell'ın açıklamaları, çarşamba toptan stoklar, perşembe Tüketici Fiyat Endeksi ve haftalık işsizlik maaşı başvuruları, cuma Üretici Fiyat Endeksi ve Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi takip edilecek. Fed Başkanı Powell salı günü senatoya, çarşamba günü temsilciler meclisine ifade verecek. Oturumlarda para politikası birinci gündem maddesini oluşturacak. Haziran ayı enflasyon raporu 11 Temmuz Perşembe günü açıklanacak. Bugün Almanya'da dış ticaret dengesi, perşembe Almanya'da enflasyon ve İngiltere'de büyüme ile sanayi üretimi, cuma Almanya'da cari denge takip edilecek.
Çinli elektrikli otomobil üreticisi BYD’nin, Türkiye’ye 1 milyar dolarlık yatırımının, bugün düzenlenecek bir törenle duyurulması bekleniyor. Sanayi ve Teknoloji Bakanı Mehmet Fatih Kacır, Mayıs ayında Bloomberg’e yaptığı açıklamada BYD ve Chery’nin Türkiye’de yatırım yapmaları konusunda ileri düzeyde görüşmelerin sürdüğünü söylemişti. Öte yandan bir başka Çinli otomobil firması olan Skywell'in yetkilileri de Türkiye’ye ziyaret gerçekleştirdi.
Türkiye-AB Yüksek Düzeyli Ticaret Diyaloğu'nun ilk toplantısı bugün Brüksel'de yapılacak. Toplantı Ticaret Bakanı Bolat ve AB Komisyonu Başkan Yardımcısı Dombrovskis'in başkanlığında olacak. 11 Temmuz’da ise Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek ile Merkez Bankası Başkanı Fatih Karahanın, JPMorgan tarafından İstanbul'da düzenlenecek yatırımcı toplantısına katılmaları bekleniyor.



USDTRY

Kur tarafında geçen hafta açıklanan ABD tarım dışı isdihdam veri setinin ABD doları değerini aşağı yönlü çekmesi sonrasında yükselişler sınırlı kalmaya devam ediyor. Bu hafta genelinde veri akışı zayıf olacak, Türkiyede cari denge, işsizlik ve sanayi üretimi açıklanacak. ABD’de ise haftanın en önemli beklentisi Powell açıklamaları ve enflasyon verisi üzerine gerçekleşiyor. Teknik olarak geri çekilmelerde 32,60TL ilk destek seviyesi, bu seviye altında geri çekilmelerde 32,50TL ve 32,40TL kısa vadeli destek bölgeleri olarak takip edilebilir. Yükselişlerin devamında 32,60TL üzerine geçişlerde 32,70TL ana direnç bölgesi olarak takip edilebilir. Bu seviye üzerinde ise 32,75TL ve 32,85TL diğer direnç bölgeleri olarak izlenebilir.

EURTRY

Çaprazda yükseliş paritede yaşanan yükselişe paralel gerçekleşmeye devam ediyor. Bugün her iki bölgeden veri akışı zayıf, bununla beraber kur tarafında yükselişlerin sınırlı kalması ve bir süre daha sınırlı kalacağı beklentisi çaprazda yatay fiyatlamayı beraberinde getiriyor. Bu nedenle bugün de dar bant içinde fiyatlama devamını bekliyoruz. Teknik olarak geri çekilmelerde 35,30TL ilk destek seviyesi, bu seviyenin aşağı yönlü kırılması durumunda kısa vadeli 35,20TL ana destek seviyesi ve 35,00TL diğer destek seviyeleri olarak takip edilebilir. Yükselişlerde 35,40TL bugün için önemli direnç bölgesi olarak takip edilecek, bu seviye üzerinde 35,50TL ve 35,60TL diğer direnç bölgeleri olarak değerlendirilebilir.

EURUSD

Paritede geçen haftanın tamamında ABD’de açıklanan verilerin beklentilerin altında kalması ve Fed faiz indirimini desteklemesi ile birlikte yükseliş gerçekleşti. Özellikle geçtiğimiz Cuma günü açıklanan ABD TDI veri setinde ABD dolarında yaşanan değer kaybı ile birlikte haftalık kapanış 1,0830 seviyesi üzerinde gerçekleşti. Bugün veri akışı zayıf bu nedenle yatay fiyatlama gerçekleşme beklentisi yüksek. Teknik olarak kısa vadeli 1,0820 ilk destek seviyesi olarak takip edilebilir. Bu seviye altında 1,0800 ve 1,0780 ana destek seviyeleri olarak gün içinde takip edilebilir. Yükseliş denemelerinde ise 1,0835 seviyesi ilk direnç bölgesi olacaktır. Bu seviye üzerine yükselişlerde 1,0850 ve 1,0870 diğer direnç bölgeleri olarak takip edilebilir.

ONS ALTIN

Ons altında geçen hafta ABD’den gelen verilerin ekonomide ve istihdamda yavaşlamaya işaret etmesi sonrası yükseliş 2390 dolar seviyesine kadar devam etti. ABD tahvil faizleri gerilerken, 10 yıllık tahvil faizi %4,27 seviyesine geldi. Dolar endeksinde ise tekrar 105 seviyesinin altında haftalık kapanış gerçekleşti. Bugün veri akışı zayıf, yatay fiyatlama görebiliriz. Teknik olarak 2375 dolar ilk destek seviyesi, bu seviye altında 2368 dolar ana destek seviyesi olarak takip edilebilir. 2350 dolar ise 2368 dolar aşağı kırılması durumunda destek olacaktır. Yükselişlerde ise 2385 dolar direnç seviyesinin yukarı geçilmesi durumunda 2395 ve 2410 dolar seviyeleri direnç bölgesi olarak takip edilebilir.

GBPUSD

Paritede geçen haftanın tamamında zayıf ABD doları görünümü ve İngiltere seçimlerinin sonuçlanması sonrası ABD’de açıklanan tarım dışı istihdam veri setinde işsizlik oranının %4,1 olarak açıklanması ile sert yükseliş gerçekleşti. Bugün her iki bölgeden veri akışı zayıf olacak, haftalık kapanış 1,2800 üzerinde gerçekleşti. Teknik olarak İlk direnç noktası 1,2820 ve üstünde fiyatlama için 1,2850 ve 1,2870 sırasıyla direnç bölgeleri olarak izlenebilir. Geri çekilmelerde 1,2800 ilk destek seviyesi olurken, bu seviyenin aşağı yönlü kırılması durumunda 1,2780 ve 1,2750 psikolojik destek seviyesi diğer destek bölgeleri olarak kısa vadeli takip edilebilir.

GRAM ALTIN

Gram altında kurda yükseliş sınırlı kalırken daha önce belirtiğimiz ons altında yaşanan yükselişe paralel fiyatlamayı geçtiğimiz haftanın son işlem gününde gördük ve haftalık kapanış 2500TL üzerinde gerçekleşti. Bugün veri akışı zayıf olarak haftaya başlayacağız. Kurdaki yatay fiyatlamanın devamı ile birlikte ons altında yükselişin hız kesmesini ve yatay fiyatlamanın gerçekleşmesini bekeleyebiliriz. Teknik olarak ilk destek noktası 2500TL takip edilirken bu seviye altında geri çekilmelerde 2490 ve 2480TL diğer destek bölgeleri olarak izlenebilir. Yükselişlerde ise 2510TL seviyesi üzerinde kalıcılık gerçekleşmesi durumunda ilk direnç seviyesi 2520TL daha yukarıda ise 2530TL seviyeleri orta vadeli direnç bölgeleri olarak takibimizde olacak.



 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
 www.ahlatciyatirim.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Önemli direnç bölgeleri geçilmeli.
Sentiment 5.20 seviyesi üzerinde kalmakta zorlanıyoruz. Saatlik verilerdeki güç kaybı ile birlikte kâr satışlarının arttığını gördük. Bunun yanında 4.50-5.20 hattını korumak isteyen bir görüntü oluştu. Pozitif eğilimin güçlenebilmesi için 5.20-5.80 bölgesinin geçilmesi önemli.
 


  Ata Yatırım Araştırma
  Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  www.atayatirim.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Haftanın son işlem gününde piyasalarda neler oldu?
Geçtiğimiz Cuma günü Haziran ayı tarımdışı istihdam verisinin
Fed’in faiz indirim beklentilerini güçlendirmesiyle ABD
piyasaları alıcılı seyir izledi.
ABD’de açıklanan Haziran ayı tarımdışı istihdam verisi, kamu
istihdamının katkısının da etkisiyle, 206k ile piyasa beklentisini
aşarken, Nisan ve Mayıs ayı verilerinde aşağı yönlü revizyona
gidildi. Nisan ayı verisi 165k’dan 108k seviyesine, Mayıs ayı
verisi de 272k’dan 218k seviyesine düşürüldü. İşsizlik oranı da
%4,1 seviyesinde gerçekleşerek beklentiyi aştı. Ortalama
saatlik kazançlar verisi beklentilere paralel olarak aylık bazda
%0,3, yıllık bazda da %3,9 seviyesinde gerçekleşti.
Özel sektör istihdamının zayıf kalmasına ek olarak, beklentileri
aşan işsizlik oranı ve ortalama saatlik kazançlardaki artış
eğiliminin önceki aya göre yavaşladığına işaret eden verinin
Fed’in faiz indirim beklentilerini desteklediği takip edildi. Bu
çerçevede para politikası beklentileriyle yakından ilintili olan 2
yıllık tahvil faizi %4,60, 10 yıllık tahvil faizi de %4,28 seviyesine
geriledi. Faiz indirim patikasına ilişkin olarak, veri sonrası
Fed’in Eylül ayında 25 baz puanlık faiz indirimine gitme
olasılığı 28 Haziran’daki %59 seviyesinden %72,2 seviyesine
yükseldi. İkinci faiz indiriminin de %47,3 olasılıkla Aralık ayında
gerçekleşeceği tahmin ediliyor. VIX endeksi 0,22 puanlık ılımlı
artışla 12,48 seviyesine hafif yükselirken, tahvil piyasasındaki
volatiliteyi gösteren MOVE endeksi 4,05 puan düşüşle 98,78
seviyesine geriledi.
Hisse senedi endeksleri cephesinde S&P 500 endeksi %0,54
yükselişle 5.567,19 seviyesinden kapanarak rekor tazeledi.
Aynı şekilde Nasdaq endeksi de %0,90 değer kazancıyla
18.351,34 ile yeni zirvesine yükseldi. Dow Jones endeksi de
%0,17 artışla 39.375,87 seviyesinden günü tamamladı. Haftalık
bazda ise Nasdaq endeksi %3,5 değer kazanırken, S&P 500
endeksi %2 artış kaydetti. Dow Jones endeksi ise %0,7 artış
gösterdi.
Hisseler özelinde, geçtiğimiz Cuma günü %2’nin üzerinde
yükseliş kaydeden Tesla hisseleri haftalık kazancını %27’ye
yükseltirken, Apple hisselerinde de değer kazancı %2’yi aştı.
Bugün ne bekliyoruz?
Asya piyasalarında ise bu sabah satıcılı seyir hakim.
Fransa’daki seçimlere ilişkin haber akışlarına ek olarak bölge
özelindeki gelişmelerin piyasaların seyrinde etkili olduğunu
takip ediyoruz. Seçimde, aşırı solcu Yeni Halk Cephesi ittifakı
sandıktan birinci çıkarken; Cumhurbaşkanı Macron’un
“Cumhuriyet İçin Hep Birlikte” ittifakı ikinci oldu. İlk turun
birincisi aşırı sağcı ittifakı ise bu turda üçüncü sıraya geriledi.
Elabe anket şirketinin sandık çıkış anketine göre, Yeni Halk
Cephesi 175 ile 205 milletvekili, Macron ittifakı 150 ile 175
milletvekili ve aşırı sağcı Ulusal Birlik (RN) ittifakı ise 115 ile
150 milletvekili çıkarabilir. İpsos-Talan şirketlerinin sandık çıkış
anketine göre, seçimi birinci bitiren Yeni Halk Cephesi'nin
Mecliste 172 ile 192 milletvekili, ikinci tamamlayan Macron
ittifakının 150 ile 170 milletvekili ve üçüncü gelen RN ve
müttefiklerinin ise 132 ile 152 milletvekili olabilir. Seçimi
dördüncü sırada tamamlayan Merkez sağcı Cumhuriyetçiler
(LR) partisi ise Mecliste 57 ile 67 milletvekili çıkarabilir. Seçime
katılan hiçbir parti veya ittifak, Mecliste salt çoğunluğu almak
için gerekli 289 sandalye sayısına ulaşamadı. Ulusal Mecliste
en fazla sandalye elde eden solcu Yeni Halk Cephesi
ittifakında yer alan çevreci Yeşiller Partisi Marine Tondelie X
hesabından yaptığı paylaşımda, çevreci sosyal adalet ve halkın
kazandığını belirtti. Seçim sonuçlarının politik cephede
değişime işaret ederek koalisyonun nasıl oluşturulacağına
ilişkin soru işaretlerini öne çıkarması sonucunda EURUSD
paritesinin bu sabah 1,0805 seviyesini test ettiğini takip ettik.
Asya bölgesi özelindeki gelişmeler cephesinde de, Japonya’da
reel kazançların Mayıs ayında yıllık bazda %1,4 düşüşle, azalış
trendini 26. aya taşımasının ardından erken saatlerde satıcılı
seyir izleyen Nikkei endeksi şu saatlerde hafif artıda. BoJ’un
dikkatle takip ettiği kazanç verisindeki görünüm, parasal
sıkılaşma sürecinin ötelenmesine sebep olarak ABD-Japonya
faiz farkının açılmasına neden olabilir. Shangai endeksi %0,53
düşüş kaydederken, Hang Seng endeksinde değer kayıpları
%1’in üzerinde.
ABD vadelilerinde ise bu sabah hafif satıcılı seyir hakim.
Bugün ABD’de NY Fed’in 1 yıllık enflasyon beklentisi takip
edilecek. Hatırlanacağı üzere Mayıs ayında söz konusu
beklenti %3,17 olarak açıklanmıştı. Euro Bölgesi cephesinde
de Sentix yatırımcı güveni verisi izlenecek. Temmuz ayı
verisinin aylık bazda 0,8 puan düşüşle -0,5 seviyesine
gerilemesi bekleniyor.
Gelecek gündemde neler var?
Yarın ABD’de NFIB küçük işletme iyimserliği verisi takip
edilecek. Haziran ayı verisinin aylık bazda 1,5 puan düşüşle 89
seviyesine gerilemesi bekleniyor. Asya cephesinde,
Japonya’da makine araçları siparişleri verisi takip edilecek.
Hatırlanacağı üzere Mayıs ayı verisi yıllık bazda %4,2 artış
kaydetmişt

 Halk Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.halkyatirim.com.tr

                             * * *
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Yeni haftada ABD enflasyon verileri takip edilecek...

Geçtiğimiz hafta ABD tarım dışı istihdam verisi beklentilerin üzerinde geldi. Bununla birlikte nisan ve mayıs aylarına ilişkin tarım dışı istihdam verilerinde aşağı yönlü revizyon gerçekleşti. Yapılan revizyonlar işgücü piyasasında gevşemeye işaret ederek küresel risk iştahı destekledi. Geçtiğimiz hafta ayrıca Fed’in haziran ayı toplantısına ilişkin tutanaklar takip edildi. Tutanaklarda, ekonomik büyümenin yavaşladığı ve fiyat baskılarının azaldığı ifadeleri öne çıktı. Katılımcılar enflasyonu düşürme konusundaki ilerlemenin beklediklerinden daha yavaş olduğunu, faizleri düşürmeden önce sabırlı olunması gerektiğini ve enflasyonun yeniden yükselmesi halinde faizlerin daha da artırılması gerekebileceğini belirtti. Geçtiğimiz hafta takip edilen veriler ardıdan CME Group anketine göre piyasalarda eylülde 25 baz puanlık faiz indirimi olasılığı %72,0’a yükseldi.

Geçtiğimiz hafta dolar endeksi (DXY) %0,92 değer kaybederken, ABD 10 yıllık tahvilleri haftayı %4,28 seviyesinden tamamladı. Ons altın haftalık bazda %2,79, brent pertrol %1,9 değer kazandı. İstihdam verilerinin ardından ABD borsalarında pozitif seyir takip edildi. Haftalık bazda Nasdaq %3,50, Dow Jones %0,66, S&P 500 %1,95 değer kazandı.

Bu hafta küresel piyasalarda ABD’de TÜFE ve Fed Başkanı Powell’ın sunumu, Euro Bölgesi’nde Sentix yatırımcı güveni , Almanya ve Çin’de TÜFE, İngiltere’de GSYH, Japonya’da ÜFE, yurt içinde sanayi üretimi ve ödemeler dengesi istatistikleri öne çıkıyor.

ABD’de bu hafta gözler enflasyon verilerinde olacak. 11 Temmuz Perşembe günü TSI 15:30’da açıklanacak TÜFE’de aylık beklenti %0,10’da bulunmaktadır. Manşet enflasyonun yıllık bazda %3,30’dan %3,10’a gerilemesi bekleniyor. Fed’in enflasyon hedeflemesinde yakından takip ettiği çekirdek TÜFE’nin ise haziranda %0,20 artış göstermesi bekleniyor. Enflasyon verileri faiz indirimlerine dair sinyal vermesi açısından da yakından takip edilecek. Bu hafta açıklanacak enflasyon verilerinin beklentilerin altında gerçekleşmesi durumunda piyasalarda risk iştahında artış gözlenebilir. TÜFE verilerinin ardından 12 Temmuz Cuma günü TSI 15:30’da ÜFE verileri açıklanacak. Üretici enflasyonunun haziranda %0,10 artış göstermesi bekleniyor. Bu hafta ayrıca ABD Merkez Bankası Başkanı Jerome Powell'ın para politikasına ilişkin altı aylık ifadesini 9 Temmuz'da Senato Bankacılık Komitesi'nde sunması bekleniyor.

ABD’de bu hafta ayrıca, New York Fed tüketici enflasyon beklentisi, federal bütçe dengesi, OPEC aylık raporu, Michigan tüketici hissiyatı, Fed Üyelerinden Barr, Bowman, Goolsbee ve Bostic’in konuşması izlenecek. Federal bütçe dengesi, mayıs ayında 347,0mlr USD açık verdi. Michigan tüketici hissiyatı haziran ayı final verilerinde 68,2 puan seviyesinde gerçekleşti. Tüketici hissiyatının temmuz ayı öncü verilerinde 67,0 seviyesinde gerçekleşmesi öngörülüyor. Euro Bölgesi’nde bu hafta veri gündemi sakin seyrediyor. Bu hafta Sentix yatırımcı güveni temmuz ayı verileri takip edilecek. Bölgede yatırımcı güveni haziran ayında 0,3 puan seviyesinde gerçekleşti. Yatırımcı güveninin temmuz ayında 0,6 puan seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. Almanya’da bu hafta ticaret dengesi, TÜFE verileri ve cari denge takip edilecek. Avrupa’nın en büyük ekonomisinde TÜFE’nin haziran ayında %0,10 artış ile yıllık bazda %2,40’tan %2,20’ye gerilemesi bekleniyor. Ticaret dengesi nisan ayında 22,1mlr euro, cari denge ise 25,9 mlr eur fazla verdi. İngiltere’de bu hafta GSYH, sanayi üretimi ve ticaret dengesi takip edilecek. İngiliz ekonomisinin mayıs ayında %0,20 büyümesi bekleniyor. Nisan ayında İngiltere ekonomisi büyüme kaydetmezken, bir önceki yıla göre %0,60 büyümüştü. Sanayi üretimi nisan ayında %0,90, yıllık bazda ise %0,40 azalış kaydetti. İngiltere’de ticaret dengesi nisan ayında 19,61mlr GBP açık verdi.



  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.