Piyasaya Yön Veren Güncel Finans Haberleri

G20 bölgesindeki ekonomik büyüme, geçici tahminlere göre 2024 yılının 2. çeyreğinde nispeten sabit
kalarak bir önceki çeyrekteki %0,8'den %0,7'ye geriledi.

 Brezilya ve Suudi Arabistan en yüksek büyüme oranlarına (her ikisi de %1,4) sahip olmasına rağmen,
Çin, Hindistan ve Amerika Birleşik Devletleri 2024'ün 2. çeyreğinde G20'nin ekonomik büyümesine en
fazla katkıda bulunan ülkeler oldu.

Cari açık 20 milyar doların altında
12 aylık cari açık 19.1 milyar dolar… Temmuz ayında cari denge 700 milyar milyon dolar civarındaki beklentilerin hafif altında 566 milyon dolar açık verdi. Geçen senenin aynı ayında görülen 5.3 milyar dolarlık cari açığa karşılık bu sene cari fazla verilmesi 12 aylık toplam cari açığın Haziran’daki 25 milyar dolar seviyesinden Temmuz’da 19.1 milyar dolara gerilemesine neden oldu. Temmuz cari fazlasında toplam mal ihracatının %13.5 artışla 22.0 milyar dolara yükselmesine karşılık toplam mal ithalatının %10.2 düşüşle 27.1 milyar dolara yükselmesi ve böylece mal dengesinin 10.8 milyar dolar açıktan 5.1 milyar dolar açığa gerilemesi etkili oldu. Turizm gelirlerinin geçen seneye göre %7.8 artışla 5.6 milyar dolara yükselmesi cari dengeye olumlu katkıda bulunmakla birlikte gelir artışının tek haneli oranlarda büyümesi bu etkiyi sınırladı. Ağustos öncü dış ticaret verilerinin dış ticaret açığında geçen senenin aynı ayına göre 4 milyar dolara yakın biri düşüşe işaret etmesi ve Eylül ayında petrol fiyatlarında yaşanan önemli düşüş kalıcı olması durumunda cari açığın sonraki aylarda 15 milyar doların altına gerilemesini beraberinde getirilecektir. Bu doğrultuda yılsonunda cari açığın 20 milyar doların altında kalma olasılığı oldukça artmış durumda.
Altın ithalatında düşüşe devam… Enerji ve altın dışı cari denge geçen sene Temmuz’daki 821 milyon dolarlık fazlaya karşılık bu yıl 4.9 milyar dolar fazla verdi ve 12 aylık toplam enerji ve altın dışı fazla 39.4 milyar dolardan 43.4 milyar dolara yükseldi. Hatırlatmak gerekirse Temmuz’da altın ithalatı geçen senenin aynı ayına göre %63.8 düşüş göstermiş, enerji ithalatı %5.6 artış göstermişti. Önümüzdeki aylarda sıkı para politikasının iç talep üzerine etkisinin daha belirgin olmasını, üretim yavaşlamasının enerji talebini düşürmesini, petrol fiyatlarındaki düşüşün bir parça gecikme ile enerji ithalatına yansımasını ve ihracatın yavaş yavaş toparlanma göstermesini beklediğimiz için de cari açıkta düşüşün devam etmesini bekliyoruz.
Borçlanma kaynaklı finansman…. Geçen sene Temmuz ayında görülen 6 milyar dolarlık sermaye girişine karşılık bu yılın Temmuz ayında sermaye girişi 3.7 milyar dolar olarak gerçekleşti. Bunun 0.7 milyar doları doğrudan yabancı yatırımlardan oluşurken 3.7 milyar dolarlık portföyü girişi gerçekleşti. Geçen senenin aynı ayındaki 1.1 milyar dolarlık portföye yatırımları girişine karşılık bu yıl çok daha kuvvetli bir giriş yaşanması yabancılara 3.9 milyar dolarlık Eurobond satışı ve 2.5 milyar dolarlık DİBS satışı sayesinde gerçekleşti. Ticari ve diğer krediler aracılığıyla gelen 1.9 milyar dolarlık krediye rağmen 6.1 milyar doları Merkez Bankası parası olmak üzere toplam 2.6 milyar dolarlık mevduat çıkışının yaşanması Temmuz’da diğer yatırımlar kaleminden 705 milyon dolarlık çıkışa neden oldu. Diğer yatırımlar kaleminin bu zayıf katkısına rağmen Temmuz’da cari fazla verilmesi ve sermaye girişi yaşanması 5.4 milyar dolarlık rezerv birikimine olanak sağladı. Cari fazla ve sermaye girişi ile rezerv birikimi arasındaki 1.2 milyar dolarlık fark ise ödemeler dengesine net hata ve noksan olarak kaydedildi.
20 milyar doların üzerinde rezerv birikimi…. 12 aylık toplam bazda sermaye girişi Temmuz’da 51.3 milyar dolardan 49.0 milyar dolara geriledi. Bunun 24.0 milyar dolarını portföy yatırımları oluştururken Eurobond dahil tahvil piyasasına 34.7 milyar dolarlık giriş gerçekleşti. Tahvil piyasasına girişlerin 11.7 milyar doları banka Eurobondları, 12.6 milyar doları yurtiçinde ihraç edilen DİBS’lere olan talepten kaynaklandı. Efektif ve mevduatlar 5.7 milyar dolardan 601 milyon dolara gerilerken, krediler 21.7 milyar dolardan 22.7 milyar dolara yükseldi. Bankalarda tahvil dahil kısa ve uzun vadeli borç çevirme oranlarının yükseldiğini görüyoruz. Bankacılık dış borç çevirme oranı 6 aylık hareketli toplamlar bazında Haziran’dan Temmuz'da %128.2’den %129.8’e yükselirken banka dışı kesimde bu oranlar %110.5’ten %135.3’a sıçrama şeklinde gerçekleşti. 12 aylık toplam bazda cari açıkta önemli bir düşüş görülmesi ve sermaye girişinin artış göstermesi rezerv birikiminin 18.2 milyar dolardan 20.8 milyar dolara yükselmesine neden oldu. Önümüzdeki dönemde gri listeden çıkış ve not artışlarının sermayenin kalitesine etki etmesini beklesek de Temmuz itibarıyla finansman kalitesinde önemli bir iyileşme yaşandığını görmüyoruz.


 Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 https://www.oyakyatirim.com.tr/

                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Kuruluştan yapılan basın açıklaması aşağıda bulunuyor:

Uluslararası Yatırımcılar Derneği’nin (YASED) Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası’nın (TCMB) 12 Eylül 2024’te paylaştığı Ödemeler Dengesi İstatistiklerinden derleyerek hazırladığı “Rakamlarla Uluslararası Doğrudan Yatırımlar Bültenine” göre, 2024 yılının Temmuz ayında, Türkiye’ye 1 milyar 180 milyon dolarlık Uluslararası Doğrudan Yatırım (UDY) girişi gerçekleşti.
12 Eylül 2024’te paylaşılan güncel resmi verilere göre, 2024 yılının Temmuz ayında, Türkiye’ye, 1 milyar 180 milyon dolar değerinde UDY girişi gerçekleşti.
Güncel bu istatistikle beraber, yılın ilk yedi ayında Türkiye’ye gelen toplam UDY miktarı, 5 milyar 897 milyon dolar olarak kaydedildi. Yılın ilk yedi ayında gerçekleşen 5 milyar 897 milyon dolarlık UDY ile bir önceki yılın aynı dönemindeki 5 milyar 873 milyon dolarlık seviyeye çok yakın bir performans sergilendi.
Temmuz ayında gerçekleşen toplam UDY girişi 1 milyar 180 milyon dolar olarak hesaplanırken bu yatırımların 587 milyon doları yatırım sermayesi şeklindeydi. Temmuz ayındaki toplam UDY’nin 306 milyon doları borçlanma araçları, 289 milyon doları yabancı uyruklulara gayrimenkul satışı yoluyla kaydedildi. Aynı ay içerisinde yatırım tasfiyelerinin 2 milyon dolar değerinde aşağı yöndeki etkisiyle, Temmuz ayındaki toplam UDY girişi 1 milyar 180 milyon dolar oldu.
En fazla yatırım kimyasal ürünlerin ve elektronik ürünlerin imalatında gerçekleşti
Temmuz 2024’te, toplam yatırım sermayesi girişleri 587 milyon dolar olurken 168 milyon dolarlık yatırım girişi ile “kimyasalların, kimyasal ürünlerin ve temel eczacılık ürünleri ile malzemelerinin imalatı’’ yüzde 29’lük bir pay aldı. Kimyasallar geçmiş kümülatif performansının üzerinde bir performans sergilerken en fazla yatırımın gerçekleştiği diğer sektör yüzde 20’lik pay ile bilgisayarların, elektrik-elektronik ve optik ürünlerin imalatı, yüzde 14’lük pay ile toptan ve perakende ticaret ve yüzde 12’lik pay ile inşaat oldu.
Temmuz ayında en fazla uluslararası yatırım Almanya, Hollanda ve ABD’den geldi
2002-2023 dönemi toplamında yüzde 59’luk pay sahibi olan Avrupa Birliği (AB-27) ülkeleri, 2024’ün yedinci ayında yüzde 70’lik bir pay aldı. Aynı ay içerisinde Amerika kıtası ülkeleri yüzde 12’lik paylarıyla Türkiye’ye en çok yatırım yapan ikinci bölge oldu.
Temmuz 2024’te ülkeler özelinde, Almanya yüzde 39 ile en büyük paya sahip olurken, onu yüzde 24 ile Hollanda, yüzde 12 ile Amerika Birleşik Devletleri (ABD), yüzde 5 ile İsviçre ve yüzde 4 ile Birleşik Krallık (BK) takip etti.
Yılın ilk yedi ayının toplamı değerlendirildiğinde ise Türkiye’ye en çok yatırım yapan üç ülke; yüzde 20’lik payı ile Hollanda, yüzde 15’lik payı ile Almanya ve yüzde 13’lük payı ile ABD olarak sıralandı.

Dün, ekonomik takvim açısından önemli bir gün yaşandı ve ABD tarafında TÜFE verisi yıllık bazda %2,5 ile son üç buçuk yılın en düşük seviyesine geriledi. Çekirdek TÜFE ise %3,2 olarak beklentilere paralel açıklandı. Bu veriler sonrasında FED’in faiz indirimi beklentileri 25 baz puana geriledi. Piyasalar, yıl sonuna kadar dört faiz indirimi fiyatlamaya devam ederken, beşinci faiz indiriminin 2025 Ocak ayında gerçekleşmesi fiyatlanıyor. Bugün, veri akışı oldukça yoğun olacak; ABD’de işsizlik başvuruları ve ÜFE verileri takip edilecek, ayrıca Avrupa Merkez Bankası’nın para politikası kararları da izlenecek. Dolar endeksi, dün 101,65 seviyelerinden güne başlarken, seans içinde 101,26 seviyelerine kadar geri çekildi. Ancak ABD TÜFE verisinin ardından güçlü alımlarla birlikte 101,82 seviyesini test etti ve günü 101,72 seviyelerinde tamamladı. Bugün benzer seviyelerden açılış yapan endeks, hafif pozitif bir seyir izliyor.

EURUSD paritesi, dün 1,1020 seviyelerinden başladığı günde zayıf bir performans sergiledi ve 1,1020 desteğinin altında işlem gören parite, enflasyon verisi sonrası yaklaşık %0,89 düşüş yaşarken, seans sonuna doğru toparlanarak günü 1,1013 seviyesinde tamamladı. Bugün benzer seviyelerden açılış yapan parite, negatif seyrini sürdürüyor. ECB faiz kararı ve ABD işsizlik oranı ve ÜFE verileri, parite hareketleri açısından önemli olacak. Teknik olarak, %61,8 Fibonacci seviyesi olan 1,0915 aşağı yönlü hareketlerde destek olarak takip edilebilirken, %76,4 Fibonacci seviyesi olan 1,1021 ise direnç olarak izlenebilir.

Ons altın, dün $2516 seviyelerinden başladığı günde seans içinde $2528 seviyesini test etti, ancak enflasyon verisinin etkisiyle $2502 seviyelerine kadar geri çekildi. Dalgalı bir seyir izleyen altın, günü $2511 seviyesinde tamamladı. Bugün benzer seviyelerden açılış yapan altın, $2510 desteği üzerinde kalmaya devam ediyor. Teknik olarak, aşağı yönlü hareketlerde $2508 seviyesindeki 20 günlük üssel hareketli ortalama destek olarak izlenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise $2528 olan bollinger üst bandı ilk direnç, $2520 üzerinde kalıcılık sağlanırsa $2540 ikinci direnç olarak takip edilebilir. Küresel piyasalarda risk iştahının zayıflamasıyla altın gibi değerli metallere olan talep artış gösteriyor.

Ons gümüş, 28,39 seviyesinde başladığı günde 28,87 zirve seviyesine yükseldi, ancak seans içinde 28,06 seviyelerine kadar geri çekildi. Alımlar sonrasında seansı 28,67 seviyelerinde tamamladı. Bugün benzer seviyelerden açılış yapan gümüş, pozitif seyrine devam ediyor. 27,75-29,14 bandında hareket eden gümüşte yukarı yönlü hareketler için 28,84 seviyesinin üzerinde kalıcılık sağlanmalı. Aşağı yönlü hareketlerde, bollinger alt bandı olan 27,78 destek olarak izlenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 20 günlük üssel hareketli ortalama seviyesi olan 28,97 direnç olarak takip edilebilir.

 Detaylı bilgi almak, İş Yatırım’ın güncel raporlarına ulaşmak için aşağıdaki linki kullanabilirsiniz.

https://arastirma.isyatirim.com.tr/2024/09/12/fx-teknik-analiz-raporu-12-09-2024/
 
İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

KOD       :TL002

VERI TIPI :REPO IHALE SONUC DUYURUSU

YAYIMLAYAN:TCMB PIYASALAR GENEL MUDURLUGU - TURK LIRASI PIYASALARI MUDURLUGU

ZAMAN ETIKETI:2024-09-12T12:00:00+03:00



IHALE NO              6,400         

ISLEM TURU            REPO          

VADE                  2024-09-19    

TOPLAM TEKLIF TUTARI  5,500,000,000 

KABUL EDILEN TUTAR    999,999,990   

MINIMUM BASIT FAIZ    50            

ORTALAMA BASIT FAIZ   50            

MAKSIMUM BASIT FAIZ   50            

MINIMUM BILESIK FAIZ  64.48         

ORTALAMA BILESIK FAIZ 64.48         

MAKSIMUM BILESIK FAIZ 64.48         

KISMI                               



ACIKLAMA

Gündem Masası

Küresel piyasalar ABD enflasyon verisi öncesindeki tedirgin bekleyişin ardından reel kazançların beklentilerin üzerindeki artış kaydetmesi ile negatif görünümünü ABD seans açılışında korudu. Verinin detaylarına baktığımızda, ABD’de Ağustos ayı enflasyonu Şubat 2021’den bu yana en düşük seviyeye geriledi. Ağustos manşet enflasyonu Temmuz seviyesine göre %0,4 puan düşürerek %2,5'e geriledi. Çekirdek TÜFE %0,3 arttı ve %3,2'lik 12 aylık enflasyon oranı ile uyumlu. ABD seans kapanışına yakın teknoloji şirketlerinden gelen haber akışının da etkisi ile NASDAQ tarafında %2’nin üzerinde artıda kapanış aldık.

Asya bölge endeksleri Japonya’da açıklanan ÜFE verilerinin etkisi ile Nikkei tarafında hafta başından bu yana görülen satışların tersine döndüğüne işaret ediyor. Nikkei ve Hang Seng kapanış itibari ile sırasıyla %3,41 ve %0,78 prim kaydetti. Japonya'da yıllık ÜFE, yenin toparlanmasının ithalat maliyetlerini olumsuz etkilemesiyle Ağustos ayında sekiz ayın ardından yavaşladı. Veriler, merkez bankasının kısa vadeli faiz oranlarını artırarak yukarı yönlü fiyat risklerini ele alması yönündeki baskıyı bir miktar azalttı. Enflasyondaki yavaşlamanın önümüzdeki aylarda da yansımalı etkisi BoJ’un faiz kararlarını etkileyebilir. Japon Yeni tarafındaki görülen sert yükseliş, Yen bazlı ithalat fiyat endeksini olumsuz etkiledi ve Temmuz ayındaki %10,8'lik artışın ardından Ağustos sonu itibarıyla yıllık bazda %2,6 artış görüldü.

Küresel tarafta bugünün ana gündemi Avrupa Merkez Bankası’nın para politikası toplantısı olacak (15:15) mevduat faizinin 25 baz puan indirimle %3,75’ten %3,50’ye düşürülmesi bekleniyor. ECB Başkanı Christine Lagarde (15:45’te) basın toplantısı düzenleyecek. ABD’de Ağustos ayı üretici enflasyonu verileri (15:30’da) açıklanacak. Aynı saatte Tarım Dışı İstihdam verisi ile korelasyonu göz önüne alındığında haftalık işsizlik maaşı başvuruları verisi de piyasa hissiyatına yön verecektir.

 



  Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş.
  https://www.yf.com.tr/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.